Assets
| Type | Time | Amount | Unit |
|---|
Revenue
| Type | Start date | End date | Amount | Unit |
|---|
XML
See the xml submitted here:
No XML document available for this report.
Separator
The full data:
TFerdulbotiibleere
Ide- og forretningsgrundlag
M/S 154947
Totalbankens strategi er at fortsætte som selvstændig bank.
Forretningsgrundlaget skal findes på Fyn og med særlig vægt på det primære
markedsområde - kommunerne Odense, Tommerup, Vissenbjerg, Aarup og Ejby.
Strategien er via en stærk personlig kontakt og nærhed i markedet at fastholde og
tiltrække private husstande samt mindre og mellemstore erhvervsvirksomheder som
kunder. ”
Filialerne er den væsentligste distributionskanal, men banken vil også anvende de
teknologiske muligheder for distribution af informatik og betalings— transaktioner
over f.eks. internet, Al rådgivning på væsentlige forretningsområder og dermed
egentlig produktsalg vil foreløbig blive fastholdt i filialerne.
Strategien bygger ligeledes på, som hovedregel, at tiltrække forretningstyper/
områder, hvor kundens samlede behov for transaktionshåndtering og finansiering
følger med.
Forretningsgrundlaget tilstræbes sammensat med en stort set ligelig fordeling
mellem erhverv og privat, og der søges en stor spredning i bankens balance.
Banken tilstræber, at en stor del af kunderne tillige er aktionærer i banken for
derved at skabe en stærkere og tættere tilknytning mellem kunde og bank.
Den organisatoriske opbygning tilstræbes til stadighed at understøtte decentrale
beslutninger, tæt på kunden, således at beslutningsvejene er korte og beslutninger
træffes af personer, der kender kunden og området.
: For at sikre bankens konkurrencedygtighed i såvel produkter, IT som uddannelse
m.m. deltager banken aktivt i et antal samarbejder, der alle har til formål at udvikle
og producere i fællesskab, således at den enkelte bank til stadighed kan have
konkurrencedygtig kvalitet og pris. Se
FOTO PJF / BRN
Bestyrelseslokalet / bankbygning .
Med underskrifter
Ledelse
Øverste myndighed i banken er generalforsamlingen, hvor bankens samlede
aktionærkreds på ca. 5.700 har stemmeret.
Årets generalforsamling afholdes
tirsdag den 14. marts 2000 kl. 16.30
i bankens hovedkontor, Bredgade 95, 5560 Aarup, med følgende dagsorden :
1. Beretning om bankens virksomhed i det forløbne år.
2. Fremlæggelse af årsregnskab med revisionspåtegning samt beslutning om
godkendelse af resultatopgørelse og status.
3. Beslutning om anvendelse af overskud eller dækning af tab i henhold til det
godkendte regnskab.
4. Bemyndigelse for bestyrelsen til i 18 måneder fra generalforsamlingens dato til
banken at erhverve indtil 10% af dennes aktiekapital mod et vederlag, der ikke
må afvige mere end 15% fra den på erhvervelsestidspunktet gældende kurs på
Københavns Fondsbørs.
5. Eventuelle forslag fra bestyrelse eller aktionærer.
Bestyrelsen indstiller til generalforsamlingen, at der gives bestyrelsen
bemyndigelse til at udvide aktiekapitalen. Vedtægterne har frem til 1997 indeholdt
en tilsvarende bemymyndigelse.
Vedtægternes $ 2 foreslås herefter udformet som følger :
Bankens aktiekapital er kr. 28.000.000.
Indtil den 14.2.2005 er bankens bestyrelse bemyndiget til med fortegningsret for aktionærerne ad en
eller flere gange at udvide bankens aktiekapital med kr. 22,000,000 til kr. 50.000.000.
Kapitalforhøjelser besluttet af bestyrelsen gennemføres i overensstemmelse med punkterne A til D. I
øvrigt fastsætter bestyrelsen de nærmere vilkår for kapitalforhøjelsen.
Ved enhver udvidelse af aktiekapitalen i henhold til denne bemyndigelse gælder følgende:
A. Bankens aktionærer har forholdsmæssig fortegningsret til tegning af de nye aktier, for hvilke
bestyrelsen bestemmer tegningskursen, dog ikke under pari.
B. De nye aktier skal være omsætningspapirer, lyde på navn og noteres i bankens aktiebog. Der skal
gælde de samme indskrænkninger i aktiernes omsættelighed, som gælder for tidligere udstedte
aktier. Ingen ny aktionær skal være forpligtet til at lade sine aktier indløse helt eller delvist.
C. Forhøjelsen skal ske ved kontant indbetaling. De nye aktiers rettigheder indtræder fra det tids-
punkt, hvor aktierne er fuldt indbetalt. Sker indbetaling i anden halvdel af et løbende regnskabsår,
deltager aktierne dog kun med halvt udbytte i udbytteudlodningen for det pågældende regnskabsår.
D. Bestyrelsen kan foretage de ændringer af vedtægterne, som er fornødne ved en udnyttelse af
foranstående bemyndigelse, og/eller som er en nødvendig følge af den eller de gennemførte
kapitalforhøjelser, herunder ophævelse af nærværende stykke, når bemyndigelsen er udnyttet fuldt
ud, eller når fristen er udløbet.
6. Valg af medlemmer til repræsentantskabet, jfr. vedtægternes 8 11.
Bestyrelsen indstiller til generalforsamlingen, at antallet af repræsentantskabs—
medlemmer reduceres fra 27 til 25 personer,
7. Valg af revisorer og revisorsuppleanter.
8. Eventuelt.
Forud for generalforsamlingen afholdes aktionærmøder i Tommerup og i Aarup.
Aktionærmøderne har til formål at præsentere banken over for aktionærerne i en
bredere og mere uformel sammenhæng. Den generelle orientering om bankens drift
og udvikling kan danne grundlag for aktionærernes forberedelse til general-
forsamlingen.
Ledelse
Bankens repræsentantskab vælges af generalforsamlingen og danner en stående
aktionærrepræsentation. Ifølge bankens vedtægter kan repræsentantskabet. højest
være på 30 medlemmer.
Repræsentantskabet vælger bankens bestyrelse fra dets midte.
Repræsentantskab
= Formand: Læge Jørgen Garbøl, Aarup
£ Næstformand: Regionschef Bjarne Kristensen,
Vissenbjerg
Advokat C.C. Horn Andersen
Murermester Helge Andreasen, Gelsted
£ Forvaltningschef Alfred Brauer, Aarup
Borgemster Finn Brunse, Tommerup
Gårdejer Jørgen Bækholm, Etterup
Skoleinspektør Steen Christensen, Morud
Socialrådgiver Anne Dorte Damkjær, Harndrup
x Gårdejer Peder Ellemann, Moselund
Direktør Kurth Eriksen, Åsum
Bygmester Poul Juhl Fischer, Aarup
Sekretariatschef Knud Friborg, Vissenbjerg
£ Murermester Erling Hansen, Brylle
Uddeler Gudmund Henriksen, Tommerup
Ingeniør Jørgen Iversen, Vissenbjerg
Skoventreprenør Hans Jensen, Brylle
Autoforhandler Gunner Lægsgaard, Bred
Gårdejer Erik Marxen, Vedtofte
Skovfoged Torben Morth, Blommenslyst
Direktør Hans Petersen, Aarup
£ Tømrermester Poul Lund Poulsen, Vissenbjerg
Gårdejer Kurth Sørensen, Vissenbjerg
= Brugsuddeler Villy Sørensen, Harndrup
= Direktør Preben Thinggaard, Gelsted
Advokat Palle Thomsen, Aarup
Læge Jens Thygesen, Gelsted
Signaturforklaring
£ På valg
== Medarbejdervalgt
Bestyrelse
Formand: Bygmester Poul Juhl Fischer
Næstformand: Sekretariatsachef Knud Friborg
Advokat C.C. Horn Andersen
Autorforhandler Gunner Lægsgaard
Borgmester Gunnar Lund (off. valgt)
== Fuldmægtig Gitte Stentebjerg
xx Fuldmægtig Steen Hansen
Bestyrelsesmedlemmers ledelseshverv i andre
aktieselskaber
Poul Juhl Fischer
Bestyrelsesformand i Henning Sonne A/S,
Aarup
C.C. Horn Andersen
Bestyrelsesformand i Global Flowers A/S,
Odense
Bestyrelsesformand i Aarup Industrihus A/S,
Aarup
Direktion
Bruno Riis-Nielsen
Revision
Statsaut.Revisor Jan Sylvester Iversen,
Odense
Statsaut.Revisor Peter Schak Larsen, Odense
Revisor suppleanter
Statsaut.Revisor Gustav Johansen, Odense
Statsaut.Revisor Klaus Kold, Odense
Totalbanken på Fyn
Fynskort med markering af filialer m.v.
Totalbanken blev etableret i 1911 og har betjent det vestfynske område som den
lokale bank lige siden.
I 1996 blev Odense-området inddraget i markedsområdet med etablering af 2 nye
filialer i henholdsvis Korup og Odense centrum. Den tredie filial blev åbnet i 1999 i
Hjallese.
Totalbanken i samarbejder |
|
Sammen med over 130
lokale pengeinstitutter er
vi medlem af
Lokale Pengeinstitutter
der er en forening, som
løser fælles sektor
opgaver og yder
informations- og
rådgivningsservice.
Vi ejer sammen med 168
primært lokale penge-
institutter
Finanssektorens
Uddannelsescenter
hvor både uddannelse og
løbende efteruddannelse af
bankens medarbejdere
foregår.
TOTALBANKEN A/S
PBS
vP
Bankernes EDB Central
er bankens edb-central,
der drives sammen med 31
pengeinstituter.
BEC står for udvikling og
levering af al edb soft- og
hardware til banken.
Vi driver sammen med 23
lokale banker
Bankernes Markeds-
føringssamarbejde
med henblik på fælles
produktudvikling og
markedsføring.
Vi er fælles med 97
pengeinstitutter om
samarbejdet i
Totalkredit
der er Danmarks tredje
største formidler af
kreditforeningslån til
ejerboliger.
Vi ejer sammen med 55
andre lokale og regionale
banker
Bankinvest
der er Danmarks tredje
største formueforvalter af
investerings— og
specialforeninger.
Til supplerende levering af f.eks. udlands— og forsikringsprodukter samt realkredit
produkter samarbejder Totalbanken med et større udsnit af hjemlige leverandører.
Totalbanken i udvikling
5 års hovedtal
i kr. 1.000
1999
Ordinære indtægter 67.859
Driftsudgifter 44.313
Tab og hensættelser 6.020
på debitorer
Ordinært resultat f/skat 17.526
Årets resultat 11.769
Udlån 618.021
Indlån 621.827
Garantier 394.499
Egenkapital ultimo 116.427
Balancesum 820.081
1998
64.683
39.487
6.838
18.358
11.915
518.835
585.158
204.768
108.858
764.358
Kurve:
Udvikling i overskud før skat
Kurve:
Udvikling | egenkapital
1997 1996 1995
57.060 50.784 48.502
40.495 "34,851 31.728
3.722 ” 4.869 5.981
12.843 11.064 10.793
6.886 5.980 6.209
449.793. 389.012 373.100
517.564 489.997 432.335
131.460 84.094 75.426
103.698 100.172 96.992
685.437 642.489 568.294
Kurve:
Udvikling i udlån og garantier
Kurve:
Udvikling i indlån
Nøgletal 1999
Solvensprocent
Kernekapitalprocent
Egenkapitalforrentning før skat
Egenkapitaltforrentning efter skat
Indtjening pr. omkostningskrone
Renterisiko
Valutaposition
Valutarisiko
Udlån plus hensættelser i fht. indlån
Overdækning i fht. lovkrav om likviditet
Summen af store engagementer
Andel af tilgodehavende med nedsat rente
Hensættelsesprocent
Årets tabs- og hensættelsesprocent
Årets udlånsvækst
Udlån i forhold til egenkapital
Årets reultat pr. aktie (stykstørrelse 100 kr
Indre værdi pr. aktie (stykstørrelse 100 kr.
Udbytte pr. aktie (stykstørrelse 100 kr.)
Børskurs/årets resultat pr. aktie
(stykstørrelse 100 kr.)
Børskurs/indre værdi pr. aktie
(stykstørrelse 100 kr.)
1998
14,9
14,9
17,3
11,2
1,40
0,5
1,0
0,0
96,2
143,4
10,9
0,4
5,7
0,9
15,3
4,8
42,6
389
15
8,5
0,93
Side &
1997
16,7
16,7
12,6
6,8
1,29
0,3
1,6
0,0
94,1
183,8
0,0
0,4
6,1
0,6
15,6
4,3
24,6
370
12
12,4
0,82
1996
18,9
18,9
11,2
6,1
1,28
1,1
1,8
0,0
86,9
243,8
0,0
1,1
7,3
1,0
4,3
3,9
21,4
358
10
11,9
0,71
1995
20,5
20,5
11,4
6,5
1,29
0,0
2,6
0,0
94,4
187,0
12,4
1,4
7,2
1,2
15,8
3,8
22,2
346
9,9
0,64
BERETNING
BANKENS RESULTAT
1999 — endnu et godt år for Totalbanken.
Indtjeningsmålene blev realiseret i overensstemmelse med budgetterne, ligesom de lagte
planer for bankens vækst og udviklingstiltag generelt blev gennemført, således at
fundamentet for fortsat vækst i forretningsomfanget, såvel markeds— som
ressourcemæssigt, er på plads for de kommende år.
Bankens resultat før skat blev på 17,5 mio.kr. Der er betalt skat med ca. 5,8 mio.kr., og
bestyrelsen vil på generalforsamlingen foreslå uændret 15% i udbytte. Til konsolidering
af banken bliver herefter ca. 7,5 mio.kr.
Resultatet sikrer en forrentning af bankens egenkapital med 16%.
MARKED OG DRIFT
Markedsvilkårene var generelt gode i 1999 med god aktivitet i erhvervsvirksomhederne
og et fortsat højt niveau i det private forbrug, herunder i ejendomsomsætning og
ejendomsforbedringer.
Hertil kommer en gunstig udvikling i etablering af nye kundeforhold, primært i Odense—
området, hvor bankens aktiviteter efterhånden tegner sig for en betydelig andel af
balancen.
De seneste 5 års opbygning bestyrker os i troen på, at den personlige kontakt og
nærhed til markedet tiltaler flere og flere.
Væksten er skabt med udgangspunkt heri og tager således ikke sit afsæt i enkeltstående
forretninger, men i kunderelationer, der omfatter løsning af hele husstandens og/eller
virksomheds finansieringsbehov.
Som forventet fortsatte intensiveringen af konkurrencen i den danske pengeinstitutsektor
med faldende priser til følge. Igennem — 1999 konstaterede banken en væsentlig
indsnævring af den såkaldte rentemarginal, primært foranlediget af lavere pris på udlån.
Indsnævringen var mere markant end forventet.
Målsætningerne for 1999 var en fortsat betydelig vækst i forretningsomfanget, og
generelt blev budgetmålene nået.
x Udlån steg med 19%.
£ Garantier steg med 93%.
x Indlån steg med 6%
og det samlede kundeantal steg fra 13.500 til 14.300 eller med omkring 6%.
Gebyr-— og provisionsindtægter steg også i 1999, primært som følge af den stærkt
forøgede garantimasse samt en høj aktivitet på formidling af
investeringsforeningsprodukter.
Omkostningerne steg med 12% p.a. eller stort set som budgetteret. En væsentlig
baggrund for denne høje stigningstakt skal findes i etableringen af filial i Hjallese—
området med en bemanding på 5 medarbejdere.
Filialen blev taget i drift i september måned 1999 — modtagelsen i området har været
god, men det er endnu for tidligt i forløbet at vurdere tidshorisonten for opnåelse af en
fornuftig forretningsvolumen.
Der er ligeledes i 1999 sket en stigning i bankens IT-udgifter samt på
markedsføringsområdet, bl.a. i forbindelse med påbegyndelse af annoncering via TV-—
mediet.
På IT-området har banken etableret sig på internettet med egen hjemmeside og egen
netbank, hvorfra der p.t. er mulighed for at betjene sig stort set på samme måde, som
ved bankens nuværende homebanking-systemer.
Tillige kan vi konstatere, at der også i Totalbanken er anvendt omkostningsressourcer til
forberedelse af årtusindskiftet.
Selve overgangen er forløbet problemfrit.
Hensættelser til tab på debitorer faldt marginalt i 1999 til 6 mio.kr. Denne størrelse er
fortsat historisk meget lav. Bruttobevægelserne er dog noget større, idet der er tale om
nyhensættelser på godt 15 mio.kr. og tilbageførsler på godt 9 mio.kr.
En betydelig del af tilbageførslerne vedrører kundeforhold, der har flyttet kontoforholdet til
andet pengeinstitut.
Årets konstaterede tab er opgjort til godt 2 mio.kr., og bankens korrektivkonto er således
steget med ca. 4 mio.kr. til 48 mio.kr.
ØVRIGE OPLYSNINGER
Bankens aktiekurs steg i 1999 25-—kurspoint til en officiel ultimokurs på 385. Stigningen
svarer til ca. 7% p.a.
Solvensprocenten er opgjort til 12,0% pr. 31.12.99.
Aktionærkredsen omkring banken er fortsat øget i 1999, omend i behersket tempo, og
tæller nu knap 5.700 aktionærer. Der er stor sammenfald mellem aktionærer og kunder.
Banken offentliggør ikke kvartalsregnskaber.
FORVENTNINGER TIL ÅR 2000.
MARKED OG UDVIKLING
Der forventes fortsat en intensiv konkurrence på det finansielle marked. Både på
baggrund af, at stadig flere melder sig som deltagere i markedet, især via anvendelse af
teknologien som distributionskanal, og på baggrund af en fortsat generel stor
overskudslikviditet i sektoren og relativt små konstaterede tab over en længere periode.
10
Totalbanken vil fortsætte sin strategi om stærk personlig kontakt til vore kunder og vort
marked — og med udgangspunkt i, at god personlig rådgivning tager sit afsæt i fysisk
mødeaktivitet med vore kunder.
Vi vil ligeledes satse stærkt på fortsat at tiltrække kundeforhold, der baserer sig på
virksomhedens eller husstandens samlede finansielle behov, idet vi ikke ønsker bankens
vækst funderet på enkeltstående forretninger.
Investeringerne til sikring og fastholdelse af et højt teknologisk stade vil fortsætte i 2000.
Udbygning og øget anvendelse af internettet indgår som en del heraf.
Banken vil satse på anvendelse af internettet til profilering af banken, information til
omgivelserne samt til kunders gennemførelse af betalingstransaktioner og forespørgsler.
Internettet vil ikke foreløbig blive anvendt til salg og rådgivning af væsentlige
bankprodukter, ligesom kundetilgang til stadighed vil blive søgt afgrænset til bankens
geografiske nærområder.
Der synes sikre tegn på en reel afmatning i det private forbrug, hvilket vil give en negativ
påvirkning på både udlån og gebyrer i forhold til 1999. For erhvervsvirksomhederne
forventes aktivitetsniveauet fortsat på et fornuftigt niveau, specielt inden for håndværk og
industri, således at forretningsomfanget her kan fastholdes og udvikles på niveau med
1999.
BUDGET 2000
Vi forventer således en afdæmpet udvikling på det bestående forretningsgrundlag,
medens den væsentligste vækst i 2000 vil komme fra nye kundeforhold og i.
særdeleshed fra Odense-området, hvor der er gode forventninger til bankens
nyetablerede filial i Hjallese.
Bankens budget opererer med en fortsat betydelig udlånsstigning, dog i et lavere niveau
end i 1999.
Kombinationen af et stadigt pres på rentemarginalen samt afmatningen i privatforbruget
forventes at medføre en relativ beskeden stigning i gebyr-— og renteindtægter.
Omkostningerne vil fortsat stige mere end sektoren generelt, idet der først i år 2000 er
fuld effekt af omkostningerne ved filialetableringen i Hjallese, ligesom såvel
markedsføringsbudget som IT-budget er forøget også i 2000.
Niveauet for hensættelser vil fortsat forventeligt være relativt lavt, men må som følge af
væksten forventes at blive forøget i absolutte tal.
Bankens budget opererer således med et indtjeningsniveau i underkanten i det
realiserede | 1999 eller i niveau ca. 16 mio.kr. før skat.
11
REGNSKABSPRAKSIS
Bankens årsregnskab er udarbejdet i overensstemmelse med bank- og sparekasselovens regler samt
de bekendtgørelser, der er udsendt af Finanstilsynet om regnskabsaflæggelse.
Værdiansættelse:
4
Obligationer og aktier
Børsnoterede obligationer og aktier værdiansættes til markedspris på årets sidste
børsdag. De ikke noterede papirer værdiansættes til købsprisen.
Udlån og garantier
Uerholdelige tilgodehavender afskrives, og der hensættes til imødegåelse af tab ud fra
en individuel vurdering af øvrige tilgodehavender.
Finansielle instrumenter
Uafviklede valuta- og fondsterminsforretninger værdiansættes til markedsværdien på
opgørelsestidspunktet. Swapkontrakter værdiansættes til markedsværdien, d.v.s.
nutidsværdien af swappens fremtidige betalinger.
Mellemværender i fremmed valuta
Mellemværender i fremmed valuta optages til de officielle valutakurser ved årets
udgang.
Ejendomme
Ejendomme værdiansættes til markedsværdi med fradrag af lineære afskrivninger
på 2% p-a. Scrapværdi er fastsat til 75% af markedsværdien.
Immaterielle aktiver
Immaterielle aktiver, der vedrører ombygning af lejede lokaler, afskrives over lejeperioden.
Maskiner og inventar
Maskiner og inventar værdiansættes til anskaffelsespris med fradrag af afskrivninger.
Afskrivninger foretages med lige store beløb over den forventede levetid. EDB-udstyr
afskrives over 3 år, øvrige aktiver afskrives generelt over 6 år.
Enkeltaktiver med anskaffelsessum under 9.200 kr. udgiftsføres i anskaffelsesåret.
Skatter:
Skat af årets indkomst beregnes efter de gældende skatteregler. Kursreguleringer på fondsbehold-
ningen beskattes efter lagerprincippet. Skat af tidsmæssige forskydninger på afskrivninger på
ombygning af lejede lokaler og driftsmidler samt passiveret pensionsforpligtelse optages i balancen.
Totalbanken anvender acontoskatteordningen ved betaling af selskabsskat.
Alle beløb i regnskabet er i 1.000 kr.
Side 1
e RESULTATOPGØRELSE
nr.
1 Renteindtægter
2 Renteudgifter
NETTORENTEINDTÆGTER
3 Udbytte af aktier
Gebyrer og provisionsindtægter
Afgivne gebyrer og provisionsudgifter
NETTO RENTE- OG GEBYRINDTÆGTER
4 Kursreguleringer
Andre ordinære indtægter
5 Udgifter til personale og administration
Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver
Andre ordinære udgifter
Tab og hensættelser på debitorer
RESULTAT FØR SKAT
6 Skat
ÅRETS RESULTAT
Overskudsfordeling
Årets resultat
Anvendelse af det til disposition værende beløb
Henlagt til egenkapital
Anvendt til udbytte
I alt anvendelse af det til disposition værende beløb
Side 2
1999 1998
64.056
12.454
51.602
220
9.611
60.676
269
3.738
37.211
2.263
13
6.838
18.358
7.715
4.200
11.915
757 -
e STATUS
ne.
AKTIVER
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos
centralbanker
7 Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Udlån
8 Obligationer
8 Aktier
9 Immaterielle aktiver
10 Materielle aktiver
Egne kapitalandele
Andre aktiver
AKTIVER I ALT
PASSIVER
Gæld til kreditinstitutter
11 Indlån
Andre passiver
12 Hensættelser til forpligtelser
Egenkapital
Aktiekapital
Overført overskud
Overført fra tidligere år
Overført af årets resultat
Overført overskud i alt
Egenkapital i alt
PASSIVER I ALT
13 IKKE-BALANCEFØRTE POSTER
Garantier
Andre forpligtelser
IKKE-BALANCEFØRTE POSTER IALT
ESS en SS NS ST SS SST SSD SD SS Sae
Side 3
1998
33.830
166.235
518.835
6.613
8.615
1.246
24.293
2.269
2.422
764.358
40.479
585.158
26.169
3.694
28.000
73.143
7.715
80.858
108.858
764.358
204.768
383
205.151
KAPITALBEVÆGELSER
Aktiekapital primo
Overført overskud primo
Heniagt af det til disposition værende beløb
Anden afgang (pensionsforpligtelse)
Overført overskud ultimo
Egenkapital i alt
SOLVENSOPGØRELSE
Kemekapital efter fradrag
Vægtede poster uden for handelsbeholdningen
Vægtede poster med markedsrisiko
Vægtede poster i alt
Kernekapital efter fradrag i procent af vægtede poster i alt
Solvensprocent ifølge Bank-&Sparekasselovens & 21, stk.1.
Solvensopgørelsen er opgjort i henhold til Finanstilsynets bekendtgørelse om
kapitaldækningsreglier for pengeinstitutter og visse kreditinstitutter.
FINANSIERINGSANALYSE
Kapitalfremskaffelse
Drift: Årets nettoresultat
Tab og hensættelser på debitorer
Af-/nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver
Overført fra hensættelse til forpligtelser
Udbytte til aktionærer
Kapitalfremskaffelse via driften
Anden kapital-
fremskaffelse: Stigning i indlån
Stigning i andre passiver
Fald i kassebeholdning
Fald i nettotilgodehavender ved kreditinstitutter
Anden kapitalfremskaffelse i alt
KAPITALFREMSKAFFELSE IALT
Kapitalanvendels Stigning i aktiebeholdning
Stigning i udlån
Stigning i obligationsbeholdning
Stigning i andre aktiver
Stigning i materielle og immaterielle aktiver
KAPITALANVENDELSE IALT
1999 1998
28.000
75.698
7.715
2.555
80.858
108.858
105.342
20.045
706.712
14,9
14,9
11.915
6.838
2.263
-205
-4.200
16.611
67.594
1.118
2.369
-53.542
17.539
34.150
2.019
75.880
-46.151
130
2.272
34.150
Finansieringsanalysen udtrykker bevægelser, der er sket i balancens hovedposter fra 1998 til 1999.
Side 4
686.667
… NOTER
1 Renteindtægter
Kreditinstitutter og centralbanker
Udlån
Obligationer
Afledte finansielle instrumenter i alt
heraf
Rentekontrakter
Andet
Renteindtægter i alt
2 Renteudgifter
Kreditinstitutter og centralbanker
Indlån
Andet
Renteudgifter i alt
3 Udbytte af aktier
4 Kursregulering
Obligationer
Aktier
Valuta
Afledte finansielle instrumenter i alt
heraf
Rentekontrakter
Kursregulering i alt
Da banken ikke har pensionspuljer er ovenstående alene kursregulering af
bankens egne beholdninger.
5 Udgifter til personale og administration
Lønninger og vederlag til bestyrelse, direktion og repræsentantskab
Direktion
Bestyrelse
Repræsentantskab
I alt
Personaleudgifter
Lønninger
Pensioner
Udgifter til social sikring
I alt
Øvrige adminstrationsudgifter
Udgifter til personale og administration i alt
6 Skat
Beregnet skat af årets indkomst
Udskudt skat
Efterregulering af tidligere års beregnet skat
Skat i alt
7 Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Tilgodehavender på opsigelse hos centralbanker
Tilgodehavender hos kreditinstitutter
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker i alt
Side 5
1999 1998
6.405
57.427
651
-427
-427
64.056
83
42
12.454
220
1.045
405
125
1.575
16.004
1.348
1.817
19.169
16.467
37.211
159.720
6.515
166.235
12.329
£. NOTER
8 Obligationer
Børsnoterede
8 Aktier
Børsnoterede
Andre
Aktier i alt
8 Finansielle omsætningsaktiver
a. Finansielle omsætningsaktiver værdiansat til markedsværdi
b. Forskellen mellem købsprisen på finansielle omsætningsaktiver under a)
og den højere markedsværdi på opgørelsestidspunktet
8 Specifikation af finansielle anlægsaktiver
Samlet købspris primo
Årets tilgang
Årets afgang
Årets valutakursregulering
Samlet købspris ultimo på aktiver i behold
Nedskrivninger primo
Årets nedskrivninger
Tilbageført nedskrivninger
Nedskrivninger ultimo på aktiver i behold
Bogført beholdning ultimo
9 Immaterielie aktiver
Anskaffelsesværdi primo
Årets tilgang
Årets afgang
Anskaffelsesværdi ultimo på aktiver i behold
Afskrivninger primo
Årets afskrivninger
Årets nedskrivninger
Tilbageført af- og nedskrivninger
Afskrivninger ultimo på aktiver i behold
Bogført værdi ultimo
Side 6
1999 1998
6.613
5.058
3.557
8.615
670
1.129
1.799
212
r. NOTER 1999 1999 1999 1998
10 Materielle aktiver Grunde Maskiner Materielle Materielle
og ejen- og inven- — aktiver i alt aktiver
i alt
Anskaffelsesværdi primo 39.911
Årets tilgang 1.932
Årets afgang 1.609
Anskaffelsesværdi ultimo på aktiver i behold 40.234
Afskrivninger primo 14.839
Årets afskrivninger 1.506
Årets nedskrivninger 0
Tilbageført af- og nedskrivninger 404
Afskrivninger ultimo på aktiver i behold 15.941
Bogført værdi ultimo 24.293
Seneste off. ejendomsvurdering 21.580
Herudover er der i løbet af regnskabsåret foretaget
straksafskrivninger på maskiner og inventar på i alt 415
11 Indlån
På anfordring 429.079
Med opsigelsesvarsel 17.891
Tidsindskud 18.104
Særlige indlånsformer 120.084
indlån i alt 585.158
12 Hensættelse til forpligtelser
Pensionsforpligtelse 3.694
Hensættelse til forpligtelser i alt 3.694
13 Ikke-balanceførte poster, post 1
Garantier
Finansgarantier 158.140
Øvrige garantier 46.628
Garantier i alt 204.768
Ikke-balanceførte poster, post 2
383
Øvrige forpligtelser
Side 7
r. NOTER 1999 1998
14 Løbetidsfordeling efter restløbetid
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Anfordringstilgodehavender 1.928
Til og med 3 måneder 159.720
Over 1 år og til og med 5 år 0
Over 5 år (efterstillet tilgodehavende) 4.587
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker i alt 166.235
Udlån
På anfordring 14.849
Til og med 3 måneder 52.044
Over 3 måneder og til og med 1 år 135.327
Over 1 år og til og med 5 år 201.068
Over 5 år 115.547
Udlån i alt 518.835
Gæld til kreditinstitutter
Anfordringsgæld 40.479
Indlån
På anfordring 456.315
Indlån med opsigelsesvarsel:
Til og med 3 måneder 49.665
Over 3 måneder og til og med 1 år 6.898
Over 1 år og til og med 5 år 22.387
Over 5 år 49.893
Indlån i alt 585.158
15 Kreditrisiko
Udlån og garantidebitorer fordelt på brancher i %
Offentlige myndigheder 0
Erhverv
Landbrug, jagt og skovbrug 9
Fiskeri 0
Fremstillingsvirksomhed, råstofudv., el-,gas-,vand og varmeværker 5
Bygge- og anlægsvirksomhed 6
Handel, restaurations- og hotelvirksomhed 10
Transport, post og telefon 3
Kredit- og finansieringsvirksomhed samt forsikringsvirksomhed 1
Ejendomsadministration og -handel, forretningsservice 5
Øvrige erhverv 3
Erhverv i alt 42
Private 58
I alt 100
Side 8
r. NOTER 1999 1998
16 Kreditrisiko på afledte finansielle instrumenter
Positiv markedsværdi fordelt efter modpartsvægte
Modpart med risikovægt 0%
Modpart med risikovægt 20%
Modpart med risikovægt 100% 158
17 Efterstillede tilgodehavender
Andre virksomheder 4.587
18 Akkumulerede hensættelser
Hensat ultimo på udlån og garantidebitorer 43.962
Akkumulerede hensættelser på udlån og garantidebitorer i procent
af udlån og garantier ultimo året 5,7
Tilgodehavender med standset renteberegning udgør ultimo året 3.071
19 Markedsrisiko
Valutarisiko
Aktiver i fremmed valuta 1.110
Passiver i fremmed valuta 270
Valutakursindikator 1 1.103
Valutakursindikator 1 i pct. af kernekapital efter fradrag 1
Valutakursindikator 2 12
Valutakursindikator 2 i pct. af kernekapital efter fradrag 0
Renterisiko
Renterisiko på gældsinstrumenter i Dkk. -552
1999 1999 1998 1998
Nominel Netto Nominel Netto
20 Afledte finansielle instrumenter i værdi markedsværdi
Løbetidsfordeling efter restløbetid
Til og med 3 månder
Rentekontrakter
Terminer/futures køb
Terminer/futures salg
20.049 158
27.290 -153
Over 3 månder til og med 1 år
Rentekontrakter
Swaps
Over 1 år til og med 5 år
Rentekontrakter
Swaps 10.000 -1.107
Over 5 år
Rentekontrakter
Terminer/futures køb
Terminer/futures salg
Swaps
Side 9
nr. NOTER
20 Afledte finansielle instrumenter i alt
Rentekontrakter
Terminer/futures køb
Terminer/futures salg
Swaps
Netto markedsværdi i alt
20 Afledte finansielle instrumenter - brutto
Rentekontrakter
Terminer/futures køb
Terminer/futures salg
Swaps
I alt
20 Afledte finansielle instrumenter - brutto
Rentekontrakter
Terminer/futures køb
Terminer/futures salg
Swaps
I alt
21 Uafviklede spotforretninger
Valutaforretninger, køb
Valutaforretninger, salg
Renteforretninger, køb
Renteforretninger, salg
Aktieforretninger, køb
Aktieforretninger, salg
I alt
Valutaforretninger, køb
Valutaforretninger, salg
Renteforretninger, køb
Renteforretninger, salg
Aktieforretninger, køb
Aktieforretninger, salg
I alt
1999
Nomine!
værdi
1999 1998 1998
Netto Nominel Netto
markedsværdi værdi markedsværdi
Markedsværdi
Positiv
Markedsværdi af ikke-garan-
Negativ
terede kontrakter
ositiv
1999
Nominel
værdi
1999
Markedsværdi
Negativ
Side40:
20.049 158
. 27.290 -153
10.000 -1.107
-1.102
Markedsværdi
Positiv Negativ
158
153
1.107
158 1.260
Markedsværdi af ikke-garan-
terede kontrakter
Positiv Negativ
158
153
1.107
158 1.260
1999 1998
Nominel!
værdi
381
2.493
7.114
29
33
10.050
Netto
ir. NOTER
22 Bestyrelse, direktion og repræsentantskab
Størrelsen af lån til samt pant, kautioner eller garantier
stiftet for medlemmerne i instituttets
Direktion
Bestyrelse
Repræsentantskab
23 Revisionshonorar
Samlet honorar til de generalforsamlingsvalgte revisionsvirksom-
heder, der udfører den lovpligtige revision
Heraf andre ydelser end revision
24 Antal beskæftigede
Det gennemsnitlige antal beskæftigede i regnskabsåret omregnet
til heltidsbeskæftigede
25 Indgåede lejekontrakter
Fra statusdagen og indtil lejekontrakternes opsigelighed fra bankens
side forfalder i alt
26 Nøgletal
Solvensprocent
Kernekapitalprocent
Egenkapitalforrentning før skat
Egenkapitalforrentning efter skat
indtjening pr. omkostningskrone
Renterisiko
Valutaposition
Valutarisiko
Udlån plus hensættelser i fht. indlån
Overdækning i fht. lovkrav om likviditet
Summen af store engagementer
Andel af tilgodehavende med nedsat rente
Hensættelsesprocent
Årets tabs- og hensættelsesprocent
Årets udlånsvækst
Udlån i forhold til egenkapital
Årets reultat pr. aktie (stykstørrelse 100 kr
indre værdi pr. aktie (stykstørrelse 100 kr.
"Udbytte pr. aktie (stykstørrelse 100 kr.)
Børskurs/årets resultat pr. aktie
(stykstørrelse 100 kr.)
Børskurs/indre værdi pr. aktie
(stykstørrelse 100 kr.)
1999
1998
14,9
14,9
17,3
11,2
1,40
0,5
1,0
0,0
96,2
143,4
10,9
0,4
5,7
0,9
15,3
4,8
42,6
389
15
8,5
0,93
Side 11
1999 1998
0
2.334
11.490
380
25
58
6.172
1997 1996 1995
16,7 18,9 20,5
16,7 18,9 20,5
12,6 11,2 11,4
6,8 6,1 6,5
1,29 1,28 1,29
0,3 1,1 0,0
1,6 1,8 2,6
0,0 0,0 0,0
94,1 86,9 94,4
183,8 243,8 187,0
0,0 0,0 12,4
0,4 1,1 1,4
6,1 7,3 7,2
0,6 1,0 1,2
15,6 4,3 15,8
4,3 3,9 3,8
24,6 21,4 22,2
370 358 346
12 10 8
12,4 11,9 9,9
0,82 0,71 0,64
Aarup, den,Z 1. februar 2000
Foranstående regnskab indstilles til generalforsamlingens godkendelse
Aarup, den 11. februar 2000
O,
oul Juhl Fischer
OPON
Knud Friborg
Side 12
itte Stentøbjørg
Revisorernes påtegning
Intern revision:
Jeg har revideret det af ledelsen aflagte årsregnskab for 1999 for Totalbanken A/S.
Den udførte revision
Revisionen er udført på grundlag af Finanstilsynets bekendtgørelse om revisionens gennemførelse
i pengeinstitutter og efter almindeligt anerkendte revisionsprincipper.
Under revisionen har jeg ud fra væsentlighed og risiko vurderet forretningsgange samt efterprøvet grundlaget
for de anførte beløb og øvrige oplysninger i årsregnskabet.
Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.
Konklusion
Det er min opfattelse, at årsregnskabet er aflagt i overensstemmelse med lovgivningens krav til regnskabs-
aflæggelsen, og at det giver et retvisende billede af selskabets aktiver og passiver, økonomiske stilling
samt resultat.
BRS p, den 11. februar 2000
Juan lars NBD RAMS
Elin Markussen ”
Intern revisionschef
Valgte revisorer:
Vi har revideret det af ledelsen aflagte årsregnskab for 1999 for Totalbanken A/S.
Den udførte revision
Vi har i overensstemmelse med almindeligt anerkendte revisionsprincipper tilrettelagt og udført revisionen med
henblik på at opnå en begrundet overbevisning om, at årsregnskabet er uden: væsentlige fejl eller mangler.
Under revisionen har vi ud fra en vurdering af væsentlighed og risiko efterprøvet grundlaget og dokumentationen
for de i årsregnskabet anførte beløb og øvrige oplysninger. Vi har herunder taget stilling til den af ledelsen
valgte regnskabspraksis og de udøvede regnskabsmæssige skøn samt vurderet, om årsregnskabets infor-
mationer som helhed er fyldestgørende.
Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.
Konklusion
Det er vor opfattelse, at årsregnskabet er aflagt i overensstemmelse med lovgivningens krav til regnskabs-
aflæggelsen, og at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver og passiver, økonomiske
stilling samt resultat.
Peter 0 he en
Statsautoriseret revisor
bruar 2000
fi?
Sylvester Iversen
atsautoriseret revisor
Ernst & Young Deloitte & Touche
Statsautoriseret Revisionsaktieselskab Statsautoriseret Revisionsaktieselskab
Side 13
JC WIM 2 SKET DD? 1…> FØ LPULDPII UNE MUN OMQMQHQI OLIO0 UR SARTRE, Fru D
Net
Referat af generalforsamling i Totalbanken A/S
Tirsdag den 14. marts 2000 Bestyrelsesprotokol side 1908
Repræsenteret var :
— aktionærer 36
— stemmer 505
— kapital 1.561.600
Bankens bestyrelsesformand, Poul Fischer, bød velkommen til den ordinære generalfor—
samling og meddelte, at bestyrelsen i henhold til vedtægternes $ 7 havde udpeget advokat
C.C. Hom Andersen til dirigent.
C.C. Hom Andersen takkede for tilliden og konstaterede med henvisning til forelagte
indrykkede annoncer, at generalforsamlingen var lovligt indvarslet og dermed beslutnings—
dygtig. Der var ingen indvendinger herimod.
Dirigenten ønskede at tage debatten om dagsordenspunkterne 1. Beretning, 2. Årsregnskab
og 3. Overskudsfordeling samlet. Der var ingen indvendinger herimod,
Derefter gav dirigenten ordet til bestyrelsesformanden for behandling af dagsordenens
punkt 1:
Dagsordenens punkt 1 : Beretning
Bestyrelsesformand Poul Fischer fremlagde bestyrelsens beretning som indsat i bestyrel—
sesprofokollen side 1906 til 1910.
Dagsordenens punkt 2 og 3 : Årsregnskab og overskudsfordeling
Bankdirektør Bruno Riis-Nielsen gennemgik årsregnskabet, som samtlige deltagere i
generalforsamlingen forinden havde fået udleveret. I en sammenhæng med gennemgangen
af regnskabet blev den foreslåede fordeling af bankens overskud gennemgået.
Henning Pedersen ønskede oplyst, hvad der var skyld i den faldende solvensprocent, samt
hvor meget af korrektivkontoen, der var rentebærende. Poul Fischer oplyste, at faldet i
solvensprocenten kunne henføres til vækst i udlån og garantier. Bruno Riis-Nielsen
svarede med henvisning til note 18 i regnskabet, at ca. 44 mio.kr. af korrektivkontoen var
forrentet.
Torben Syrik ønskede oplyst, om væksten i store engagementer havde sammenhæng med
væksten i garantier. Bruno Riis-Nielsen svarede, at der ikke var direkte sammenhæng,
Beretning, årsregnskab og overskudsfordeling blev herefter enstemmigt godkendt af
generalforsamlingen.
Dagsordenens punkt 4 : Erhvervelse af egne aktier
Dirigenten gennemgik forslaget om bemyndigelse til bestyrelsen til at erhverve op til 10%
af bankens aktiekapital til egen beholdning enten som fri beholdning eller som pantsatte
aktier. Forslaget blev enstemmigt vedtaget.
Dagsordenens punkt S : Andre forslag fra aktionærer eller bestyrelse
Poul Fischer begrundede det af bestyrelsen fremsatte forslag, om en bemyndigelse til
bestyrelsen til at udvide aktiekapitalen fra kr. 28.000,000 til kr. 50.000.000 ad cn eller flere
gange med fortegningsret for aktionærerne. Forslaget støttes af et enstemmigt repræsen—
fantskab.
WA
RER SE ket NØ EIK HON NAL DS URAS SE KJ PTPSS MIL LAS INS ai NS I us og
Referat af generalforsamling i Totalbanken A/S
Bestyrelsesprotokol side 1909
Forslaget blev enstemmigt vedtaget med den i indkaldelsen anførte ordlyd.
Der var ikke indkommet andre forslag fra aktionærer eller bestyrelse til behandling under
punkt 5,
Dagsordenens punkt 6 : Valg af repræsentantskabsmedlemmer
Bestyrelsen indstillede, at repræsentantskabets antal reduceres fra 27 til 25. Poul Fischer
begrundede indstillingen. Der var ikke indvendinger herimod og forslaget blev enstemmigt
vedtaget.
Af de på valg værende ønsker 2 ikke genvalg, mens de øvrige er indstillet på genvalg.
På valg var Alfred Brauer, Peder Ellemann, Jørgen Garbøl, Erling Hansen, Bjame
Kristensen og Preben Thinggaard. Alle genvalgtes,
Dagsordenens punkt 7 : Valg af revisorer og revisørsuppleanter
Der blev foreslået og vedtaget genvalg af Statsaut.Revisor Jan Sylvester Iversen og
Statsaut.Revisor Peter Schak Larsen som revisorer.
Stafsaut.Revisor Gustav Johansen går på pension og som ny Tevisorsuppleant foreslog
bestyrelsen Statsaut.Revisor Flemming Olsen, der sammen med statsaut.Revisor Klaus
Kold enstemmigt blev valgt som revisorsuppleanter.
Dagsordenens punkt 8 : Eventuelt
Ingen ønskede ordet under eventuelt, hvorfor dirigenten kunne nedlægge sit hverv og gav
ordet til formanden for afsluttende bemærkninger.
Formanden takkede for fremmødet og debatten.
DJ -
. Andersen B iis-Nielsen
dvokat — dirigent Baftikdirektør — referent