Assets

Type	Time	Amount	Unit

Revenue

Type	Start date	End date	Amount	Unit

XML

See the xml submitted here:

No XML document available for this report.

Separator

The full data:

ÅRSRAPPORT
2015

INDHOLD 2015

LEDELSESBERETNING
  3  Spar Nord i overblik
Vores strategi
  4 
  6  Forord
 10  Hoved- og nøgletal for koncernen
 14  Koncernberetning
 21  Risici
 25  Organisation og selskabsledelse
 34 
 36  Samfundsansvar

Investor Relations

Intern revisions erklæringer

ÅRSREGNSKAB
 38  Ledelsespåtegning
 39 
 40  Den uafhængige revisors erklæringer
 41  Koncernregnskab og årsregnskab
49   Noter

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 
SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

2
2

NOTE SPAR NORD I OVERBLIK

395.000
Kunder

11

13

15

1.538
Ansatte

11

13

15

70
Filialer

11

13

15

27,5 %
Markedsandel 
i Nordjylland

11

13

15

KUNDER 
Spar Nord har fokus på helhedsorienteret rådgivning af privat-
kunder og lokalområdets virksomheder. Banken betjener i alt 
ca. 363.000 privatkunder og ca. 32.000 erhvervskunder.

ANSATTE
Spar Nord har 1.538 medarbejdere. Det seneste år er antallet  
steget med 31, bl.a. som følge af øget aktivitet på leasing samt 
digitale udviklingsprojekter.

AFDELINGER
Spar Nord-kæden består af 70 lokale banker (afdelinger), 
som er organiseret i 31 bankområder. Næsten alle større byer 
i Danmark har en Spar Nord Bank.

MARKEDSANDELE
Spar Nord er markedsledende i Nordjylland med en markedsandel 
(opgjort som antallet af privat- og erhvervskunder i forhold til den 
samlede population) på 27,5 pct. Uden for Nordjylland er bankens 
markedsandel på 3,9 pct.

INDLÅN
Spar Nords samlede bankindlån er på 44,4 mia. kr. Volumen er 
steget med hele 38 pct. de seneste fem år.

UDLÅN
Spar Nord har i alt bank- og leasingudlån for 33,9 mia. kr. og 
formidlede realkreditudlån for 70,3 mia. kr. Bankudlånet har 
været under pres de seneste år, mens realkreditudlånet er vokset 
markant.

3,9 %
Markedsandel
 uden for Nordjylland

11

13

15

44,4 mia.

Bankindlån

11

13

15

33,9 mia.

Bank- 
 og leasingudlån

11

13

15

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

3

VORES STRATEGI

FRA REGIONAL TIL NATIONAL

Antal afdelinger 
Nordjylland 
Udenfor Nordjylland 

Udlån, bankaktiviteter 
Nordjylland 
Udenfor Nordjylland 

Indlån, bankaktiviteter 
Nordjylland 
Udenfor Nordjylland 

Kunder 
Nordjylland 
Udenfor Nordjylland 

Ansatte 
Nordjylland  
Udenfor Nordjylland  

Note: Spar Nords lokale afdelinger

2001 

2009 

2015

65 
63 
2 

14,6 
12,4 
2,2 

14,0 
13,2 
0,8 

77 
48 
29 

30,1 
21,0 
9,1 

29,0 
21,8 
7,2 

70
33
37

32,6
14,5
18,1

42,4
21,4
21,0

198.000 
190.000 
8.000 

264.000 
193.000 
71.000 

391.000
196.000
195.000

724 
668 
56 

995 
645 
350 

1.076
504
572

Spar Nord blev etableret i Aalborg i 1824, og Nordjylland er stadig 
bankens hjemmebane. Siden 2001 har det imidlertid været ban-
kens strategi at etablere en landsdækkende kæde af lokale banker. 
Under overskriften Lokalstrategien er det således Spar Nords am-
bition at kombinere den lokale banks fysiske og mentale nærvær 
med de kompetencer og stordriftsfordele, der er forbundet med at 
være en landsdækkende aktør.

I de første år med Lokalstrategien skete den geografiske vækst via 
etablering af nye afdelinger i større byer i hele landet. I alt 18 nye 
afdelinger blev det til på denne måde. 

Fra og med 2008 er vækststrategien tillige blevet fulgt via opkøb og 
fusioner. Først med overtagelsen af afdelinger fra Roskilde Bank, 
senere fusionen med Sparbank samt opkøb fra FIH Erhvervsbank, 
Basisbank og Danske Andelskassers Bank. I samme periode er 
der lukket eller sammenlagt 46 afdelinger primært i det nordjyske 
område. 

Ultimo 2015 er 37 af bankens 70 afdelinger og 51 pct. af det 
samlede forretningsomfang placeret uden for Nordjylland.

TIDSLINJE 2014-15

Overtagelse 
af privatkunde-
portefølje fra 
Basisbank

Frasalg 
af svenske 
leasing
aktiviteter

Overtagelse 
af filial fra 
Danske Andels-
kassers Bank

28.05.14

01.07.14

01.07.14

01.10.14

01.10.14

10.10.14

Overtagelse 
af aktiviteter fra 
FIH Erhvervs-
bank

Genoptagelse 
af leasing-
aktiviteter i 
Danmark

Beslutning 
om skift af data-
central fra SDC 
til BEC

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

4

 
VORES STRATEGI

VORES STYRKER - VORES POTENTIALE

# 1 # 4

PROFITABELT FOKUS PÅ 
PRIVATKUNDER OG 
LOKALOMRÅDETS VIRKSOMHEDER

STÆRK KREDITKVALITET – 
PÅ TRODS AF SVÆRE TIDER FOR 
LANDBRUGET

Vi fokuserer på den kerneforretning, vi har forstand på, nemlig 
betjening af almindelige privatkunder samt lokalområdets  
små og mellemstore virksomheder. Dermed sikrer vi en  
afbalanceret risikotagning og en stabil indtjening.

Samtidig med at vi har givet vores lokale afdelinger store friheds-
grader, har vi fastholdt en stærk central styring på kreditområdet. 
Dette har været med til at sikre, at vi er kommet igennem den 
seneste krise med relativt lave tab.

# 2

# 5

HØJ KUNDETILFREDSHED OG 
POTENTIALE FOR 
VÆKST I MARKEDSANDEL

STANDARD-TILGANG TIL 
RISIKOVÆGTNING – LAV GEARING OG 
LAVERE RISICI

På tværs af analyser er vi blandt de banker i landet, der scorer al-
lerhøjest på kundetilfredshed og –loyalitet, og hvor færrest kunder 
klager. Dette giver os et godt fundament for fortsat 
vækst i markedsandel.

Vi bruger den såkaldte standard-metode, når vi opgør vores 
risikoeksponering. Det betyder, at vores egenkapital er mindre 
gearet, og at vi dermed løber lavere forretningsmæssige og  
regulatoriske risici.

# 3

# 6

STRATEGISKE INVESTERINGER 
I FREMTIDSSIKRET 
DIGITALT TILBUD

SOLID KAPITALPOSITION GIVER 
STYRKE TIL BÅDE UDLODNING OG 
OPKØB

Vi arbejder hårdt på – og foretager målrettede investeringer
i – at holde vores værditilbud om personlig rådgivning og  
service tidssvarende også i en mere digital tidsalder.

Som en konsekvens af strategiske tiltag kombineret med de  
seneste års relativt beskedne efterspørgsel efter finansiering, står 
vi stærkt på banen kapitalmæssigt. Det betyder, at vi både har rum 
til at give en konkurrencedygtig udlodning og samtidig har styrke 
til at forfølge de interessante investeringsmuligheder, der måtte 
vise sig.

Købstilbud 
på Nørresundby 
Bank

Udbetaling af 251 mio. kr. i 
ekstraordinært udbytte

08.12.14

24.02.15

22.04.15

01.10.15

Salg af aktiepost 
i Nørresundby 
Bank

Lancering 
af nyt fordels-
program

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

5

FORORD

BEDSTE RESULTAT I 192 ÅR – OG MASSER AF 
UDFORDRINGER AT TAGE FAT PÅ

Med et resultat efter skat på 897 mio. kr. og en egenkapitalforrentning på 12,2 pct. blev 2015 et historisk godt år for 
Spar Nord. Det gjorde det, fordi kundernes efterspørgsel efter vores produkter og services – ikke mindst på bolig- og 
formueområdet – var højere, end vi længe har oplevet. Og selvfølgelig også fordi vi i begyndelsen af året lykkedes med et 
værdiskabende frasalg af den majoritetsaktiepost i Nørresundby Bank, vi havde ejet i flere årtier. 

Samtidig med, at vi glæder os over det flotte resultat, er vi imid-
lertid også nødt til nøgternt at konstatere, at hverken den ekstra-
ordinært høje kundeaktivitet eller frasalget af aktier i Nørresundby 
Bank kan forventes at gentage sig i 2016. 

FLOT AKTIVITET PÅ BOLIG- OG FORMUEOMRÅDET – 
SÆRLIGT I FØRSTE HALVÅR
For kundernes efterspørgsel og dermed travlheden i banken var 
på et usædvanligt højt niveau i første del af 2015. Den primære 
årsag til det var helt givet det meget lave renteniveau, som bl.a. 
gav anledning til en regulær konverteringsbølge, hvor kunderne 
benyttede muligheden for at sikre sig en fast lav rente på deres 
boligfinansiering mange år frem i tiden. Sammen med en generelt 
stigende aktivitet på ejendomsmarkedet betød dette, at vores 
brutto nyudlån af realkreditlån til privatkunder i 2015 steg med 
hele 57 pct. i forhold til 2014.

De lave renter betød også, at tilgangen af kunder og kapital til vo-
res aktivt forvaltede opsparingsprodukter som Stjerneinvest Fri og 
vores pensionspuljer var meget stor, hvilket var med til at trække 
indtjeningen op på et flot niveau også på dette område. Endelig 
havde aktiemarkedet, ikke mindst det danske, hvor vi har vores 
primære aktiviteter, et godt forår, hvilket sammen med en stærk 
indtjening i Handels- og Udlandsområdet var medvirkende til, at vi 
fik en rigtig fin start på året.

PRES PÅ BASISINDTÆGTERNE I ANDET HALVÅR
Efter et par kvartaler, hvor aktiviteten altså havde været meget høj, 
blev andet halvår en tilbagevenden til lidt mere normale tilstande. 
Konverteringsbølgen på realkreditområdet klingede af, og også på 
aktiemarkedet var det mindre gunstige tendenser, der prægede 
billedet.

Sammen med de lave markedsrenter og den hårde konkurrence 
blandt bankerne om at få lånt nogle penge ud – hvilket i sagens 
natur presser priserne – betyder disse forhold ufravigeligt, at det 
er sværere at få skabt de indtægter, vi ønsker og forventer.

NYT FORDELSPROGRAM
Under de betingelser er det væsentligt, at vi er dygtige til at give 
relevante tilbud, der ansporer vores kunder til at udvide deres 
forretninger med os. Det var netop det, vi ville opnå med vores nye 
fordelsprogram, Stjerne PLUS, som blev lanceret i begyndelsen af 
4. kvartal.

Kernen i det nye tilbud – det som gør programmet relevant for 
kunderne – er, at man kan få bedre rådgivning, spare tid og spare 
penge, hvis man samler sine finansielle produkter hos én udbyder. 
En udbyder, kunderne allerede kender og stoler på, og som kan 
imødekomme alle deres behov for produkter og services.  

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

6

FORORD

På baggrund af årsresultatet og på baggrund af vores stærke kapitalposition 
indstiller bestyrelsen, at der udbetales et kontant udbytte på 3 kr. pr. aktie. 
De 3 kr. skal ses i sammenhæng med, at der allerede er udbetalt 2 kr. pr. aktie i 
ekstraordinært udbytte. Dermed bliver det samlede kontante udbytte på 5 kr. pr. 
aktie, svarende til 628 mio. kr. i alt eller 70 pct. af årets nettoresultat. 

I første fase af lanceringen har vi haft særligt fokus på de kunder, 
der er tættest på at kunne få adgang til de nye fordele – de kunder, 
som allerede har valgt os som deres primære bank, og som har 
mindst to kerneprodukter hos os. I det nye år vil vi udvide fokus til 
også at omfatte alle andre kunder – og potentielle kunder.

HØJ KUNDETILFREDSHED OG –LOYALITET – ET GODT 
FUNDAMENT FOR FREMTIDIG FORRETNING
Efter en længere årrække, hvor vi hvert år har formået at vokse i 
kundeantal, blev det også i 2015 til en flot fremgang - helt præcist 
10.000 nye kunder netto, blev det således til i årets løb. I løbet af 
2015 fik vi da også en række vidnesbyrd om, at Spar Nord står 
rigtig godt på banen, når det drejer sig om kundernes tilfredshed 
og loyalitet. Blandt andet viste den årlige udgave af den anerkendte 
EPSI-analyse, at vi i det samlede billede kun var overgået af to 
konkurrenter. Vi ville selvfølgelig gerne have været nr. 1, men med 
en score, der var pænt foran de fleste af vores nærmeste konkur-
renter, glæder vi os alligevel meget over resultatet.

Siden fik vi resultaterne af Finanssektorens Kundebenchmark, som 
er en analyse udarbejdet af Finanssektorens Uddannelsescenter. 
Her gik det os også rigtig godt, idet vi i vores gruppe (de større 
banker) blev kåret som banken med den højeste kundetilfredshed 
og –loyalitet. Senere på året kom der en række andre uvildige ana-
lyser, der bekræftede det positive billede. Hvilket giver os stor tiltro 
til, at vi kan vinde endnu flere kunder og endnu mere forretning i 
den kommende periode.

STORT FOKUS PÅ VÆRDISKABENDE DIGITALISERING
På de indre linjer har 2015 især været præget af arbejdet med at 
omstille vores bank til en virkelighed, hvor velfungerende digitale 
løsninger spiller en stadigt vigtigere rolle – som supplement til og 
understøttelse af den personlige rådgivning og betjening, vi har 
levet af at give kunderne de sidste 192 år.

Det største enkeltstående projekt er selvsagt den forestående 
transformation af hele vores grundlæggende IT-platform – og her-
med alle vores kundedata og flere hundrede konkrete IT-systemer 
– fra SDC til BEC. Siden vi i efteråret 2014 traf beslutningen om at 
gennemføre denne meget store forandring, er der i hele organisati-
onen blevet arbejdet målrettet med at forberede selve migreringen 
og tiden derefter – så både kunder og medarbejdere forhåbentlig 
kommer til at opleve overgangen som noget positivt. 

Aktionærerne vil forhåbentlig også opleve overgangen som positiv, 
idet vi opnår en årlig besparelse på 55 mio. kr. samt forventeligt en 
styrket udviklingskraft, som vil komme os til gode, når vi står over 
for fremtidens digitale udfordringer.

Også i en lidt mindre skala har 2015 budt på spændende initiativer 
på det digitale område. Vi har således gennemført en markant 
opprioritering af indsatsen, og i løbet af året satte vi en række 
nye initiativer i verden, der sammen skal bidrage til, at vi kommer 
tættere på både vores nuværende og vores potentielle fremtidige 
kunder – med hjælp fra forskellige digitale virkemidler. 

PENGE TILBAGE TIL AKTIONÆRERNE 
Sammen med vores halvårsregnskab offentliggjorde vi en ny udbyt-
tepolitik, hvoraf det fremgår, at vi i de kommende år har til hensigt 
at udbetale mindst 2/3 af vores overskud til aktionærerne. Det vil vi 
bl.a. fordi vi befinder os i en situation, hvor det stadig er svært at få 
øje på den store organiske udlånsvækst, og hvor der måske heller 
ikke længere er så meget på opkøbsfronten, vi kan bruge vores 
kapital til. Under de betingelser vurderer vi, at det er i investorer-
nes bedste interesse at få en betydelig del af den værdi, vi skaber i 
vores løbende drift, retur i form af udbytte.

På baggrund af årsresultatet og på baggrund af vores stærke 
kapitalposition indstiller bestyrelsen, at der udbetales et kontant 
udbytte på 3 kr. pr. aktie. 

De 3 kr. skal ses i sammenhæng med, at der allerede er udbetalt 
2 kr. pr. aktie i ekstraordinært udbytte. Dermed bliver det samlede 
kontante udbytte på 5 kr. pr. aktie, svarende til 628 mio. kr. i alt el-
ler 70 pct. af årets nettoresultat.

I tillæg til det kontante udbytte iværksættes et aktietilbagekøbs-
program på 150 mio. kr. med forventet gennemførelse i perioden 
fra medio februar til ultimo 2016, således at der samlet udloddes 
ca. 87 pct. af årets nettoresultat.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

7

FORORD

NOTE 

Alt i alt står det altså klart, at 2016 ikke 
bliver et år, hvor der vil være tid til at hvile 
på laurbærrene efter det flotte 2015. 
Men hvor vi med hårdt arbejde alligevel 
gerne skulle formå at levere et pænt 
resultat til vores aktionærer. 

2016 – ET ÅR MED SPÆNDENDE UDFORDRINGER
Når vi ser ind i 2016, er det tydeligt, at det bliver svært at levere på 
niveau med 2015 – selv når vi korrigerer for den ekstraordinære 
indtægt fra salget af aktier i Nørresundby Bank. Det vil det, fordi de 
ydre betingelser stadig er udfordrende – og fordi vi med vores store 
IT-migreringsprojekt også har en del at se til på de indre linjer.

I verden omkring os vil det lave renteniveau og den formentlig fortsat 
ret beskedne efterspørgsel efter lån og finansiering betyde, at der 
skal kæmpes hårdt for toplinjen. Under sådanne betingelser er det 
naturligt at arbejde med omkostninger og effektivitet – og på den 
ene side er det netop det vi gør, med vores IT-migrering, men på den 
anden side er selve det ressourcekrævende migreringsprojekt med 
til at gøre 2016 til et overgangsår i forhold til at føre andre konkrete 
initiativer ud i livet.

Endelig er der kreditsiden, hvor vi forventer at 2016 vil være endnu 
et skridt i den rigtige retning. Således at forstå, at den økonomiske 
sundhedstilstand for alle andre kundegrupper end landbrug vil være 
rigtig god, men at landbruget fortsat vil have det svært. 

Alt i alt står det altså klart, at 2016 ikke bliver et år, hvor der vil være 
tid til at hvile på laurbærrene efter det flotte 2015. Men hvor vi med 
hårdt arbejde alligevel gerne skulle formå at levere et pænt resultat 
til vores aktionærer. 

Venlig hilsen

Torben Fristrup 
Bestyrelsesformand 

Lasse Nyby
Adm. direktør

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

8

NOTE 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

9

HOVED- OG NØGLETAL FOR KONCERNEN

BASISINDTJENING - ÅR

HOVEDTAL

RESULTATOPGØRELSE

Mio. kr.

Nettorenteindtægter *)

Nettogebyrindtægter

Kursreguleringer og udbytte

Andre driftsindtægter

Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder

Basisindtægter

Lønninger

Driftsomkostninger

Af- og nedskrivninger

Omkostninger

Basisindtjening før nedskrivninger

Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. *)

Basisindtjening

Beholdningsindtjening

Ordinært resultat

Bidrag til sektorløsninger

Særlige fusionsrelaterede poster

Resultat før skat

Skat

Resultat

Heraf resultatandel vedrørende renteudgifter til indehavere af hybrid kernekapital

BALANCEOPLYSNINGER

Mio. kr.

Aktiver i alt

Udlån

Udlån, bankaktiviteter

Udlån, reverseforretninger

Udlån, leasingaktiviteter

Indlån

Indlån, bankaktiviteter

Indlån, repoforretninger

Indlån i puljeordninger

Efterstillede kapitalindskud

Indehavere af hybride kernekapitalinstrumenter

Aktionærernes egenkapital

Eventualforpligtelser

Samlet risikoeksponering

Kernekapital

Nedskrivningskonto og underkurs på overtagne engagementer **)

Kontraktuelle udlån med rentestop

Forretningsomfang

2015

2014

Ændring
i pct.

2013

2012

2011

1.727,2 

1.030,3 

506,9 

38,1 

28,3 

3.330,8 

1.098,2 

679,2 

65,5 

1.842,9 

1.487,9 

315,6 

1.172,3 

- 

1.172,3 

-98,7 

- 

1.073,6 

176,8 

896,8 

13,5 

76.357 

38.039 

32.630 

4.155 

1.254 

58.116 

44.366 

370 

13.380 

1.089 

412 

7.475 

9.585 

46.500 

6.946 

1.998 

514 

1.799,5 

863,3 

379,5 

49,9 

109,7 

3.201,9 

1.052,9 

798,0 

71,5 

1.922,4 

1.279,5 

493,1 

786,4 

20,9 

807,3 

-102,3 

- 

705,0 

91,4 

613,6 

- 

78.825 

35.948 

34.352 

464 

1.132 

53.090 

42.236 

0 

10.854 

1.708 

- 

7.033 

10.240 

49.005 

6.516 

2.149 

523 

210.658 

195.613 

-4,0 

19,3 

33,6 

-23,6 

-74,2 

4,0 

4,3 

-14,9 

-8,4 

-4,1 

16,3 

-36,0 

49,1 

- 

45,2 

-3,5 

- 

52,3 

93,4 

46,2 

- 

-3,1 

5,8 

-5,0 

795,5 

10,8 

9,5 

5,0 

- 

23,3 

-36,2 

- 

6,3 

-6,4 

-5,1 

6,6 

-7,0 

-1,7 

7,7 

1.849,4 

1.676,8 

1.676,1

722,6 

200,8 

99,2 

66,4 

2.938,4 

1.025,6 

617,5 

98,3 

1.741,4 

1.197,0 

404,8 

792,2 

43,6 

835,8 

-120,2 

-46,1 

669,5 

133,4 

536,1 

- 

74.605 

37.648 

33.772 

1.786 

2.090 

50.883 

41.831 

0 

9.052 

3.002 

- 

6.533 

5.380 

42.697 

7.437 

2.117 

672 

561,6 

243,8 

173,9 

54,8 

483,3

130,1

219,8

39,0

2.710,9 

2.548,3

930,3 

591,1 

153,5 

1.674,9 

1.036,0 

661,8 

374,2 

40,9 

415,1 

-58,4 

-66,6 

290,1 

66,3 

223,8 

- 

79.146 

39.058 

34.916 

116 

4.026 

48.923 

41.922 

0 

7.001 

2.562 

- 

5.975 

5.767 

46.307 

6.973 

2.742 

1.186 

960,2

561,7

215,4

1.737,3

811,0

475,1

335,9

3,0

338,9

6,0

-

344,9

70,1

274,8

-

70.081

38.702

31.189

393

7.120

37.415

31.088

0

6.327

2.317

-

4.627

3.838

42.188

5.622

1.143

162

182.387 

179.346 

144.207

*) 

 I forhold til den finansielle del af årsrapporten, er der i opstillingen for basisindtjening foretaget reklassifikation mellem posterne Nettorenteindtægter, Andre driftsindtægter og 

Nedskrivninger på udlån og tilgodhavende mv., som vedrører den indtægtsførte del af underkurs på overtagne engagementer fra Sparbank m.fl., se note 3. 

**)   Spar Nords nedskrivningskonto andrager 1.837 mio. kr. (2014: 1.856 mio. kr.) (note 55) og underkurs på overtagne engagementer andrager 161 mio. kr. (2014: 293 mio. kr.). 

Fra 1. januar 2015 præsenteres afkast af beholdningsindtjeningen som en del af bankens basisindtjening, da den resterede beholdning af værdipapirer, som tidligere blev præsenteret 

særskilt, er væsentligt reduceret.

Definition og specifikation af bidrag til sektorløsninger m.v., der er udskilt, fremgår af note 3. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

10

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
HOVED- OG NØGLETAL FOR KONCERNEN

BASISINDTJENING - ÅR

NØGLETAL

KAPITALGRUNDLAG

Kapitalprocent

Kernekapitalprocent

Egentlig kernekapitalprocent

INDTJENING

Egenkapitalforrentning før skat ekskl. hybrid kernekapital  *)

Egenkapitalforrentning efter skat ekskl. hybrid kernekapital  *)

Omkostningsandel af basisindtægter 

Omkostningsandel af basisindtægter - inkl. nedskrivninger på udlån mv.

Afkastningsgrad

MARKEDSRISIKO

Renterisiko

Valutaposition

Valutarisiko

KREDITRISIKO

Udlån plus nedskrivningskonto og underkurs herpå i forhold til indlån

Udlån i forhold til aktionærernes egenkapital

Årets udlånsvækst

Overdækning i forhold til lovkrav om likviditet

Summen af store eksponeringer

Nedskrivningsprocent

MEDARBEJDERE OG AFDELINGER

Antal ansatte (ultimo, heltid)

Antal lokale banker

SPAR NORD AKTIEN

KR. PR. AKTIE A 10 KR.

Kurs ultimo

Indre værdi *)

Årets resultat *)

Udbytte

Ekstraordinært udbytte

Afkast

Price earning

pct.

pct.

kr.

kr.

pct.

pct.

pct.

pct.

pct.

pct.

pct.

pct.

kr.

kr.

pct.

2015 

2014 

2013 

2012 

2011

17,0 

14,9 

14,4 

14,6 

12,2 

0,55 

0,65 

1,2 

1,8 

3,4 

0,1 

68,8 

5,1 

-4,5 

296,1 

16,1 

0,6 

1.538 

70 

61 

60 

7,1 

3,0 

2,0 

11 

9 

15,0 

13,3 

13,0 

10,4 

9,0 

0,60 

0,75 

0,8 

0,6 

2,6 

0,0 

71,7 

5,1 

-1,1 

186,0 

0,0 

1,0 

1.507 

71 

58 

56 

4,9 

1,6 

0,0 

20 

12 

19,4 

17,4 

14,1 

10,7 

8,6 

0,59 

0,73 

0,7 

-0,3 

3,7 

0,0 

78,1 

5,8 

-7,9 

230,7 

26,2 

0,9 

1.512 

76 

49 

52 

4,3 

1,0 

0,0 

88 

11 

15,5 

15,1 

12,1 

5,5 

4,2 

0,62 

0,86 

0,3 

-1,1 

1,4 

0,0 

85,4 

6,5 

1,7 

211,5 

16,5 

1,4 

1.653 

90 

26 

48 

1,9 

0,0 

0,0 

13 

14 

14,0

13,3

10,4

7,7

6,1

0,68

0,87

0,4

-0,5

6,9

0,1 

106,5

8,4

-3,1

163,9

0,0

1,1

1.397

69

23

58

3,4

0,0

0,0

-47

7

*)    Nøgletal er beregnet som om den hybride kernekapital regnskabsmæssigt behandles som en forpligtelse. 

Finanstilsynets opstilling og nøgletalssystem fremgår af note 61.

Nøgletalsdefinitioner fremgår af  note 62. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

11

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
HOVED- OG NØGLETAL FOR KONCERNEN

BASISINDTJENING - KVARTALER

HOVEDTAL

RESULTATOPGØRELSE

Mio. kr.

Nettorenteindtægter *)

Nettogebyrindtægter

Kursreguleringer og udbytte

Andre driftsindtægter

Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder

Basisindtægter

Lønninger

Driftsomkostninger

Af- og nedskrivninger

Omkostninger

Basisindtjening før nedskrivninger

Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. *)

Basisindtjening

Beholdningsindtjening

Ordinært resultat

Bidrag til sektorløsninger

Resultat før skat

Skat

Resultat

Heraf resultatandel vedrørende renteudgifter til indehavere af hybrid kernekapital

BALANCEOPLYSNINGER

Mio. kr.

Aktiver i alt

Udlån

Udlån, bankaktiviteter

Udlån, reverseforretninger

Udlån, leasingaktiviteter

Indlån

Indlån, bankaktiviteter

Indlån, repoforretninger

Indlån i puljeordninger

Efterstillede kapitalindskud

Indehavere af hybride kernekapitalinstrumenter

Aktionærernes egenkapital

Eventualforpligtelser

Samlet risikoeksponering

Kernekapital

Nedskrivningskonto og underkurs på overtagne engagementer

Kontraktuelle udlån med rentestop

Forretningsomfang

2015
4. kvartal

2015
3. kvartal

2015
2. kvartal

2015
1. kvartal

2014
4. kvartal

415,8 

239,2 

43,4 

8,0 

7,8 

714,2 

290,8 

165,3 

13,3 

469,4 

244,8 

75,5 

169,3 

- 

169,3 

-24,6 

144,7 

27,3 

117,4 

6,1 

76.357 

38.039 

32.630 

4.155 

1.254 

58.116 

44.366 

370 

13.380 

1.089 

412 

7.475 

9.585 

46.500 

6.946 

1.998 

514 

417,3 

221,9 

35,5 

13,1 

7,7 

695,5 

232,2 

157,7 

19,3 

409,2 

286,3 

73,8 

212,5 

- 

212,5 

-24,7 

187,8 

40,7 

147,1 

6,0 

79.958 

38.223 

33.088 

3.923 

1.212 

56.986 

44.206 

464 

12.316 

1.154 

406 

7.362 

9.426 

47.507 

6.865 

2.080 

672 

442,1 

257,3 

69,0 

7,3 

5,4 

781,1 

298,3 

165,3 

16,4 

480,0 

301,1 

68,7 

232,4 

- 

232,4 

-24,7 

207,7 

39,5 

168,2 

1,4 

79.832 

34.413 

32.787 

478 

1.148 

56.623 

44.098 

0 

12.525 

1.351 

401 

7.216 

10.349 

48.372 

6.847 

2.048 

536 

452,0 

311,9 

359,0 

9,7 

7,4 

1.140,0 

276,9 

190,9 

16,5 

484,3 

655,7 

97,6 

558,1 

- 

558,1 

-24,7 

533,4 

69,3 

464,1 

- 

78.184 

35.089 

33.642 

352 

1.095 

55.106 

42.955 

0 

12.151 

1.352 

0 

7.498 

9.270 

47.601 

6.463 

2.133 

502 

477,2

238,2

26,5

13,6

26,6

782,1

280,0

311,8

18,0

609,8

172,3

204,8

-32,5

1,9

-30,6

-25,4

-56,0

-34,3

-21,7

- 

78.825

35.948

34.352

464

1.132

53.090

42.236

0

10.854

1.708

0

7.033

10.240

49.005

6.516

2.149

523

210.658 

205.691 

204.144 

200.761 

195.613

*) 

I forhold til den finansielle del af årsrapporten, er der i opstillingen for basisindtjening foretaget reklassifikation mellem posterne Nettorenteindtægter, Andre driftsindtægter og  

Nedskrivninger på udlån og tilgodhavende mv. vedrørende den indtægtsførte del af underkurs på overtagne engagementer. 

Definition og specifikation af bidrag til sektorløsninger mv., der er udskilt, fremgår af note 3. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

12

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
HOVED- OG NØGLETAL FOR KONCERNEN

BASISINDTJENING - KVARTALER

NØGLETAL

KAPITALGRUNDLAG

Kapitalprocent

Kernekapitalprocent

Egentlig kernekapitalprocent

INDTJENING

Egenkapitalforrentning før skat ekskl. hybrid kernekapital  *)

Egenkapitalforrentning efter skat ekskl. hybrid kernekapital   *)

Omkostningsandel af basisindtægter 

Omkostningsandel af basisindtægter - inkl. nedskrivninger på udlån

Afkastningsgrad 

MARKEDSRISIKO

Renterisiko

Valutaposition

Valutarisiko

KREDITRISIKO

Udlån plus nedskrivningskonto og underkurs herpå i forhold til indlån

Udlån i forhold til egenkapital

Periodens udlånsvækst

Overdækning i forhold til lovkrav om likviditet

Summen af store eksponeringer

Nedskrivningsprocent

MEDARBEJDERE OG AFDELINGER

Antal ansatte (ultimo, heltid)

Antal lokale banker

SPAR NORD AKTIEN

KR. PR. AKTIE A 10 KR.

Kurs ultimo

Indre værdi *)

Periodens resultat *)

pct.

pct.

kr.

kr.

pct.

pct.

pct.

pct.

pct.

pct.

pct.

pct.

2015
4. kvartal

2015
3. kvartal

2015
2. kvartal

2015
1. kvartal

2014
4. kvartal

17,0 

14,9 

14,4 

1,9 

1,6 

0,66 

0,76 

0,2 

1,8 

3,4 

0,1 

68,8 

5,1 

-1,2 

296,1 

16,1 

0,2 

1.538 

70 

61 

60 

0,9 

16,5 

14,5 

13,9 

2,5 

2,0 

0,59 

0,69 

0,2 

1,2 

4,0 

0,1 

70,6 

5,2 

1,1 

263,7 

15,9 

0,1 

1.522 

70 

76 

59 

1,1 

16,3 

14,2 

13,5 

2,9 

2,3 

0,61 

0,70 

0,2 

0,6 

3,8 

0,1 

64,3 

4,8 

-2,3 

268,0 

16,6 

0,1 

1.508 

70 

74 

58 

1,3 

15,6 

13,6 

13,6 

7,3 

6,4 

0,42 

0,51 

0,6 

1,7 

3,5 

0,1 

67,5 

4,7 

-2,1 

243,3 

0,0 

0,2 

1.514 

71 

67 

60 

3,7 

15,0

13,3

13,0

-0,8

-0,3

0,78

1,04

0,0

0,6

2,6

0,0

71,7

5,1

-4,6

186,0

0,0

0,4

1.507

71

58

56

-0,2

*)    Nøgletal er beregnet som om den hybride kernekapital regnskabsmæssigt behandles som en forpligtelse. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

13

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
KONCERNBERETNING

Spar Nord opnåede for 2015 et resultat før skat på 1.074 mio. kr. og 

En væsentlig kilde til fremgangen var realkreditområdet, hvor især 

efter  skat  på  897  mio.  kr.  Resultatet  forrenter  egenkapitalen  med 

de første måneder af 2015 på grund af det lave renteniveau og de 

12,2 pct. efter skat og er 283 mio. kr. eller 46 pct. højere end resul-

muligheder for sikring af en attraktiv lang rente, som dette gav, var 

tatet for 2014.

præget af en usædvanlig høj konverteringsaktivitet. Årets indtægter 

fra formidling af realkreditprodukter fra Totalkredit udgjorde såle-

Bag resultatet ligger en basisindtjening før nedskrivninger, der blev 

des 261 mio. kr. (2014: 216 mio. kr.), mens samarbejdet med DLR 

på 1.488 mio. kr., hvilket er 208 mio. kr. eller 16 pct. højere end i 2014 

Kredit gav en indtægt på 41 mio. kr. (2014: 24 mio. kr.).

og  tillige  højere  end  forventet  ved  årets  begyndelse.  Nedskrivnin-

gerne på udlån mv. blev på 316 mio. kr., hvilket svarer til 0,64 pct. af 

Samtidig fortsatte den positive udvikling inden for kapitalforvaltning 

de samlede udlån og garantier.

INDTÆGTER
Årets samlede basisindtægter blev på 3.331 mio. kr., hvilket er bety-

deligt højere end forventet ved årets begyndelse og 129 mio. kr. eller 

og formuepleje med en stor tilgang af kunder og kapital til bankens 

forskellige  tilbud  på  området.  Spar  Nord  forvaltede  ved  årets  ud-

gang  13,4  mia.  kr.  i  pensionsmidler  i  puljer  og  10,0  mia.  kr.  i  frie 

midler i fuldmagtskoncepter, hvilket svarer til en samlet fremgang i 

kapital under forvaltning på 5,2 mia. kr. eller 29 pct.

4 pct. højere end i 2014. Forbedringen i forhold til 2014 kan, som det 

Tendensen de seneste år, hvor der har været betydeligt pres på ud-

forklares nedenfor, især henføres til stigende gebyrindtægter samt 

lånsvolumen og udlånsmarginal, har således været, at nettogebyr-

højere kursreguleringer, herunder affødt af salget af Spar Nords ak-

indtægterne, som fortsat er vokset, gradvist er kommet til at udgøre 

tiepost i Nørresundby Bank.

en større og større del af koncernens basisindtægter.

NETTORENTEINDTÆGTER OG NETTOGEBYRINDTÆGTER

KURSREGULERINGER OG UDBYTTE

2.159

2.239

2.572

2.663

2.757

130

244

201

380

507

3.000

2.000

1.000

0
Mio. kr.

483

562

723

863

1.030

1.676

1.677

1.849

1.800

1.727

2011

2012

2013

2014

2015

Nettorenteindtægter

Nettogebyrindtægter

500

400

300

200

100

0
Mio. kr.

2011

2012

2013

2014

2015

Kursreguleringer og udbytte blev på 507 mio. kr., hvilket er 127 mio. 

kr. eller 34 pct. højere end i 2014. Fremgangen kan bl.a. henføres til 

Nettorenteindtægterne blev på 1.727 mio. kr., svarende til et fald på 

gevinsten  på  226  mio.  kr.  fra  salget  af  aktier  i  Nørresundby  Bank. 

73 mio. kr. eller 4 pct. i forhold til 2014. Faldet kan dels forklares 

Det  skal  dog  i  den  forbindelse  bemærkes,  at  der  i  1.  kvartal  2014 

med  lavere  renteindtægter  på  koncernens  obligationsbeholdning, 

var en positiv regulering på 178 mio. kr. på bankens aktiepost i Nets.

dels  med  faldende  bankudlån  og  lavere  rentemarginal.  Den  sam-

lede rentemarginal var således 20 basispunkter lavere  i 4. kvartal 

Herudover  kan 

fremgangen  henføres  til  en  tilfredsstillende  

2015, end den var i 4. kvartal 2014, hvilket bl.a. afspejler, at det ikke 

indtjening på bankens aktiebeholdning bl.a. på grund af danske ak-

længere har været muligt at reducere indlånsmarginalen i samme 

tiers generelt stærke performance. Endelig har kursreguleringer på 

grad, som udlånsmarginalen er faldet.

bankens  obligationsbeholdning  især  i  første  halvår  været  tilfreds-

Nettogebyrindtægterne blev på 1.030 mio. kr., svarende til en stig-

stillende.

ning på 167 mio. kr. eller 19 pct. i forhold til 2014. Den meget til-

Andre driftsindtægter, der blandt andet består af indtægter fra ope-

fredsstillende fremgang kan især henføres til områderne bolig/re-

rationel leasing og supportydelser til andre pengeinstitutter, blev på 

alkredit, værdipapirhandel og kapitalforvaltning.

38 mio. kr. mod 50 mio. kr. i 2014. Resultatet af kapitalandele i as-

socierede virksomheder, som efter frasalget af Nørresundby Bank 
primært vedrører Valueinvest Asset Management, blev på 28 mio. kr. 

mod 110 mio. kr. i 2014.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

14

NOTE  
KONCERNBERETNING

OMKOSTNINGER
Koncernens samlede omkostninger blev på 1.843 mio. kr., hvilket er 

NEDSKRIVNINGER PÅ UDLÅN
Den samlede driftspåvirkning fra nedskrivninger på udlån mv. blev 

79 mio. kr. eller 4 pct. lavere end i 2014. Korrigeret for engangsom-

i 2015 på 316 mio. kr., svarende til 0,64 pct. af de samlede udlån og 

kostninger relateret til skift af datacentral (23 mio. kr. i 2015 mod 139 

garantier. De realiserede nedskrivninger er 177 mio. kr. eller 36 pct. 

mio. kr. i 2014) er der tale om en stigning på 37 mio. kr. eller 2 pct.

lavere end i 2014. 

SAMLEDE OMKOSTNINGER

NEDSKRIVNINGER

1.737

1.675

1.741

1.922

1.843

475

662

405

493

316

2.250

1.500

750

0
Mio. kr.

2011

2012

2013

2014

2015

600

400

200

0
Mio. kr.

2011

2012

2013

2014

2015

Ud af de samlede omkostninger kan 1.098 mio. kr. henføres til løn. 

De  realiserede  lønomkostninger  er  45  mio.  kr.  eller  4  pct.  højere 

Af den samlede driftspåvirkning på 316 mio. kr. kan 310 mio. kr. eller 

end i 2014, hvilket kan forklares med overtagne medarbejdere fra 

98 pct. henføres til landbrugskunder. Fordelt på segmenter kan 43 

FIH  Erhvervsbank,  nyansættelser  bl.a.  relateret  til  øgede  leasing-

mio. kr. henføres til privatkunder svarende til en nedskrivningspro-

aktiviteter  og  it-konvertering,  almindelig  overenskomstmæssig 

cent på 0,2 p.a. -37 mio. kr. kan henføres til erhvervskunder ekskl. 

lønstigning samt fratrædelsesgodtgørelse til et direktionsmedlem. 

landbrug svarende til en nedskrivningsprocent på -0,1 p.a. De 310 

Koncernen beskæftiger ultimo året 1.538 medarbejdere (omregnet 

mio. kr. i driftspåvirkning på landbrug svarer til en nedskrivnings-

til fuld tid), hvilket er 31 flere end ultimo 2014.

procent på denne kundegruppe på 9,0 p.a.

De øvrige driftsomkostninger realiseres på 679 mio. kr., hvilket er 

119 mio. kr. eller 15 pct. lavere end sidste års niveau. Korrigeret for 

engangsomkostninger relateret til skift af datacentral var driftsom-

kostningerne på niveau med 2014.

KONCERNENS UDLÅN OG GARANTIER 
BRANCHEOPDELT

Ud af de afholdte driftsomkostninger kan 8,5 mio. kr. henføres til en-

Branche
Pct.

Udlån og garantier

31.12.14

31.12.15

gangsomkostninger i forbindelse med salget af aktier i Nørresund-

Landbrug, jagt og skovbrug

by Bank og 19 mio. kr. til engangsomkostninger i forbindelse med 

Fiskeri

forberedelserne  til  den  planlagte  IT-konvertering  fra  SDC  til  BEC 

i  2016.  Endelig  er  der  i  de  ordinære  driftsomkostninger  indeholdt 

bidraget til den nye Afviklingsformue – en omkostning, der fremover 

vil være indeholdt i basisomkostningerne. 

De realiserede basisindtægter og omkostninger svarer til en Cost/

Income Ratio på 0,55 (2014: 0,60). Korrigeret for frasalget af Nør-

resundby Bank i 2015 og frasalget af Nets i 2014 er der tale om en 

udvikling fra 0,64 til 0,59.

Industri og råstofudvinding

Energiforsyning

Bygge og anlæg

Handel

Transport, hoteller og restauranter

Information og kommunikation

Finansiering og forsikring

Fast ejendom

Øvrige erhverv

Erhverv i alt

Offentlige myndigheder

Privatkunder

I alt

8,0 

0,3 

5,7 

3,8 

3,3 

8,0 

3,6 

0,2 

5,8 

11,4 

6,1 

56,2 

1,9 

41,9 

100,0 

7,0 

0,2 

5,1 

4,0 

3,1 

7,1 

3,1 

0,2 

13,4 

11,3 

5,1 

59,6 

0,5 

39,9 

100,0 

Nedskrivningskonto
og underkurs 
på overtagne 
engagementer

31.12.15

41,9

0,1

2,9

0,7

3,0

4,6

2,3

0,0

3,1

16,2

3,7

78,5

0,0

21,5

100,0

BASISINDTJENING FØR NEDSKRIVNINGER
Koncernens basisindtjening før nedskrivninger realiseres herefter på 

1.488 mio. kr. mod 1.280 mio. kr. i 2014. 

Ultimo  2015  var  den  akkumulerede  nedskrivningsprocent  på  kon-

cernens landbrugsengagementer på 24,1. På udlånet til mælkepro-
ducenter var der nedskrevet 33,3 pct. og på udlånet til svineprodu-

Det realiserede skal ses i forhold til en oprindelig forventning om en 

center  39,8  pct.  På  trods  af  dette  må  det  forventes,  at  der  også  i 

basisindtjening før nedskrivninger for hele 2015 ”på niveau med 2014, 

de kommende kvartaler vil være betydelige nedskrivninger på land-

når der korrigeres for ekstraordinære forhold i 2014 (salg af Nets og 

brug. Dette skyldes de meget lave priser på svinekød og mælk, der 

skift af datacentral)”. I forbindelse med afhændelsen af Nørresundby 

betyder at en væsentlig del af bankens landbrugskunder aktuelt har 

Bank blev forventningen præciseret til ”i niveauet 1,4 mia. kr.” og efter 

negativ konsolidering og cash flow – en situation, der ikke forventes 

1. kvartals regnskab opjusteret til ”i niveauet 1,5 mia. kr.”

at bedre sig før i 2017.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

15

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
Nedenstående figur viser Spar Nords eksponering mod landbrugs-

kunderne og nedskrivningerne relateret til produktionsgrene.

LANDBRUGSEKSPONERING FORDELT PÅ PRODUKTIONSGRENE
2015

BIDRAG TIL SEKTORLØSNINGER 
På regnskabsposten Bidrag til sektorløsninger, som omfatter Spar 

Nords  indbetaling  til  Garantifonden  for  indskydere  og  investorer, 

blev der i 2015 i alt udgiftsført 99 mio. kr. (2014: 102 mio. kr.). Denne 

regnskabspost udgår fra og med 2016, hvor udgifterne til den nye 

Afviklingsformue vil være at finde under basisindtjeningen.

Mio. kr.

Kvæg

Svin

Planteavl

Mink

Leasing

Andet

I alt

Heraf
værdi-
forringet

Andel
værdi-
forringet

Udlån
og
garantier

1.136,9 

900,9 

531,0 

92,2 

278,3 

512,0 

685,9 

601,5 

119,3 

24,9 

11,1 

39,3 

60,3

66,8

22,5

27,0

4,0

7,7

42,9

RESULTAT
Årets resultat før skat blev på 1.074 mio. kr. mod 705 mio. kr. i 2014.

Koncernens effektive skatteprocent i 2015 var på 16, og resultatet 

efter skat kan således opgøres til 897 mio. kr. Den lave skattepro-

cent kan bl.a. henføres til, at kursgevinsten på salget af aktier i Nør-

resundby Bank er skattefri.

3.451,3 

1.482,0 

LANDBRUGSEKSPONERING FORDELT PÅ PRODUKTIONSGRENE
2015

4. KVARTAL 2015
4. kvartals resultat før skat blev på 145 mio. kr., hvilket skal ses i 

forhold til 188 mio. kr. i 3. kvartal 2015 og -56 mio. kr.  i 4. kvartal 

Mio. kr. / Pct.

Kvæg

Svin

Planteavl

Mink

Leasing

Andet

I alt

Ned-
skrivnings-
saldo

Årets
ned-
skrivning

Nedskrivnings- 
procent af
eksponering

Procent
af værdi-
forringet

sidste år.

379,0 

358,9 

58,2 

8,5 

5,3 

22,7 

139,9 

131,5 

38,9 

5,0 

-4,1 

-0,8 

832,6 

310,4 

33,3 

39,8 

11,0 

9,2 

1,9 

4,4 

24,1 

55,3

59,7

48,8

34,1

47,7

57,8

56,2

Kvartalets  nettorenteindtægter  blev  på  416  mio.  kr.,  hvilket  er  på 

niveau  med  kvartalet  før  men  13  pct.  lavere  end  i  4.  kvartal  2014. 

Faldet  i  forhold  til  forrige  kvartal  kan  henføres  til  faldende  udlån,  

pres  på  rentemarginalen  samt  lavere  renteindtægter  fra  bankens 

obligationsbeholdning.

Nettogebyrindtægterne blev realiseret på 239 mio. kr., hvilket er 8 

pct. højere end kvartalet før og på niveau med 4. kvartal 2014. Den 

positive  udvikling  kan  bl.a.  forklares  med  den  generelle  volumen-

Koncernens  samlede  nedskrivningssaldo  udgør  ved  årets  udgang 

vækst på områder som realkreditformidling og formuepleje.

1.987 mio. kr., hvilket er 151 mio. kr. lavere end ultimo 2014. Kon-

cernens udlån med rentestop udgør 514 mio. kr., og cover ratio kan 

dermed opgøres til 3,9.

Kvartalets omkostninger blev realiseret på 469 mio. kr. mod 610 mio. 

kr. i 4. kvartal 2014. Korrigeret for engangsomkostninger relateret 

til skift af datacentral er der tale om et fald på 11 mio. kr. eller 2 pct.

Nedskrivninger  på  udlån  blev  på  76  mio.  kr.,  hvilket  er  på  niveau 

med  det  foregående  kvartal    og  129  mio.  kr.  lavere  end  4.  kvartal 

sidste år, hvor der i 4. kvartal blev foretaget en porteføljenedskriv-

ning  på  landbrugskunder  på  100  mio.  kr.  Udviklingen  afspejler,  at 

der  er  meget  lave  tab  på  både  privat-  og  erhvervskunder,  men  at 

landbrugskunderne fortsat har betydelige udfordringer. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

16

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
KONCERNBERETNING

FORRETNINGSOMFANG
Koncernens samlede forretningsomfang (indlån, udlån og garantier, 

formidlede  realkreditlån  samt  kundernes  værdipapirdepoter)  var 

ultimo  2015  på  210,7  mia.  kr.,  hvilket  er  8  pct.  højere  end  ultimo 

2014.

SAMLET INDLÅN:
INDLÅN - BANKAKTIVITETER
INDLÅN - I PULJEORDNINGER

37,4

48,9

50,9

53,1

57,8

Sammenlignet med ultimo 2014 var bankudlånet 1,7 mia. kr. eller 

5  pct.  lavere  på  32,6  mia.  kr.  Faldet  kan  henføres  til  en  forventet 

reduktion  i  udlån  til  offentlige  kunder  (0,7  mia.  kr.),  en  større  end 

7,0

9,1

10,9

13,4

60

40

20

6,3

forventet afvikling på portefølje overtaget fra FIH Erhvervsbank (0,7 

31,1

41,9

41,8

42,2

44,4

mia.  kr.)  samt  en  reduktion  i  den  afviklingsportefølje  der  opstod  i 

forbindelse  med  fusionen  med  Sparbank  (0,3  mia.  kr.)  Udlånet  til 

0
Mia. kr.

privatkunder faldt i årets løb med 1 pct. 

2011

2012

2013

2014

2015

SAMLET KREDITFORMIDLING:
UDLÅN - BANKAKTIVITETER
UDLÅN - LEASING
UDLÅN - REALKREDIT

79,6

7,1

41,3

90

60

30

0
Mia. kr.

96,4

4,0

95,5

2,1

99,2

1,1

104,2
1,3

Indlån, bankaktiviteter steg med ca. 2,2 mia. kr. eller 5 pct. i forhold 

til ultimo 2014, og var ultimo 2015 på 44,4 mia. kr. Samtidig voksede 

kundernes  indestående  i  puljeordninger  med  2,5  mia.  kr.  eller  23 

pct. og kundernes depotværdier med 6,1 mia. kr. eller 18 pct.

57,5

59,6

63,7

70,3

lig kernekapitalprocent (CET1) på 12,0, en samlet kapitalprocent på 

15,5 og en overdækning i forhold til de til enhver tid gældende lov-

KAPITAL
På  kapitalsiden  er  det  Spar  Nords  målsætning  at  have  en  egent-

31,2

34,9

33,8

34,4

32,6

krav på mindst 1 procentpoint. 

2011

2012

2013

2014

2015

Ultimo 2015 var den egentlige kernekapitalprocent på 14,4 (ultimo 

2014: 13,0).

Leasingudlånet  var  ultimo  2015  på  1,3  mia.  kr.,  hvilket  er  11  pct. 

højere end ultimo 2014. Dermed begynder det nu at blive synligt i 

Kapitalprocenten var på 17,0 (ultimo 2014: 15,0), hvilket skal ses i 

forhold  til,  at  Spar  Nord  har  opgjort  det  individuelle  solvensbehov 

til 9,5 pct. Den kapitalmæssige overdækning var således på 7,5 pro-

volumen, at leasing igen er et fokusområde for Spar Nord.

centpoint eller 3,5 mia. kr.

Volumen af formidlede realkreditlån er vokset i løbet af 2015 med 

6,6  mia. kr. eller 10 pct. til 70,3 mia. kr. Totalt udgør formidlingen 

af  realkreditlån  til  private  kunder  (Totalkredit)  59,3  mia.  kr.  og  er-

hvervskunder (DLR Kredit) 11,0 mia. kr. ultimo 2015.

Spar  Nords  kapitalfremskrivninger  viser,  at  banken  gennem  de 

kommende års indfasning af CRD IV konstant vil være komfortabelt 

over  de  strategiske  kapitalmålsætninger,  og  at  bankens  egentlige 

kernekapitalprocent ultimo 2015 ville have været på 13,9 i fuldt ind-

faset CRD IV.

Den  samlede  kreditformidling  til  privatkunder  (bankudlån  +  real-

kreditudlån)  steg  således  med  7  pct.,  mens  kreditformidlingen  til 

erhvervskunder (bank-, leasingudlån + realkreditudlån) steg med 2 

pct.

LIKVIDITET
Strategisk  likviditet  defineres  i  Spar  Nord  som  forskellen  mellem 

bank- og leasingudlånet og langsigtet funding (bankindlån, senior-

lån,  udstedte  obligationer,  efterstillede  kapitalindskud  samt  egen-

kapital).  Efterstillede  kapitalindskud,  seniorlån  og  udstedte  obli-

gationer, som har forfald inden for 12 måneder, medregnes ikke til 

bankens strategiske likviditet.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

17

NOTE  
 
KONCERNBERETNING

STRATEGISK LIKVIDITET *)

Mia. kr.

Ultimo
2015

Ultimo
2014

Ultimo
2013

Ultimo
2012

Ultimo
2011

Indlån, bankaktiviteter

44,4 

42,2 

41,8 

41,9 

Seniorlån/obligationsudstedelser

Egenkapital og efterst. kap.indskud

Likviditetsfremskaffelse

Udlån, bankaktiviteter

Udlån, leasingaktiviteter

Forfald, senior, udstedte obl. og

efterstillede kapitalindskud <1 år

Strategisk likviditet i alt

*) Se note 57.

0,0 

9,0 

53,4 

32,6 

1,3 

0,0 

19,5 

0,1 

8,8 

51,1 

34,4 

1,1 

0,6 

15,0 

3,4 

9,5 

54,7 

33,8 

2,1 

1,5 

17,3 

9,6 

8,5 

60,0 

34,9 

4,0 

6,3 

14,8 

31,1

10,2

6,9

48,2

31,2

7,1

6,0

3,9

Ved udgangen af 2015 er Spar Nords strategiske likviditet opgjort til 

19,5 mia. kr., hvilket er 4,5 mia. kr. højere end ultimo 2014. Stignin-

gen kan henføres til faldende bankudlån kombineret med stigende 
indlån.

Spar Nord har ultimo 2015 opgjort LCR-nøgletallet til 145 pct.

FRASALG AF AKTIEPOST I NØRRESUNDBY BANK
Efter  et  længere  forløb,  hvor  Spar  Nord  undervejs  havde  givet  et 

FORBEREDELSER TIL SKIFT AF DATACENTRAL
Spar Nord indgik i oktober 2014 en aftale med datacentralen BEC 

om  fremtidigt  samarbejde  på  IT-området.  Overgangen  fra  Spar 

Nords  nuværende  platform  på  SDC  til  den  nye  BEC-platform  for-

ventes fortsat gennemført i maj 2016, og forberedelserne forløber 

planmæssigt.

De  samlede  konverteringsomkostninger  forventes  fortsat  at  an-

drage  40  mio.  kr.,  hvoraf  23  mio.  kr.  er  afholdt  i  2015  og  17  mio. 

kr.  afholdes  i  2016.  De  årlige  besparelser  for  Spar  Nord  affødt  af 

konverteringen forventes at være i niveauet 35 mio. kr. i 2016 og i 

niveauet 55 mio. kr. i årene herefter.

De praktiske forberedelser betyder, at Spar Nord hverken i forhold 

til  afdelingsstruktur  eller  i  forhold  til  administrative  processer  vil 

kunne  lancere  større  strategiske  tiltag,  før  konverteringen  til  den 

nye platform er gennemført. Når dette er sket, er det bankens for-

ventning, at de nye systemer vil bane vejen for en række procesfor-

bedringer og dermed bidrage til en højere effektivitet.

LANCERING AF NYT FORDELSPROGRAM
Spar Nord lancerede i oktober 2015 et nyt fordelsprogram, Stjerne 

PLUS, som fremover vil være et vigtigt omdrejningspunkt i dialogen 

med  bankens  privatkunder.  Programmet  ansporer  kunderne  til  at 

samle flere af deres forretninger i Spar Nord, og belønner øget for-

købstilbud  på  de  aktier  i  Nørresundby  Bank,  som  Spar  Nord  ikke 

retningsomfang  (defineret  som  samling  af  3  eller  flere  kernepro-

allerede ejede, valgte Spar Nord i februar 2015 at acceptere et købs-

dukter) med lavere priser og en række gratis ydelser på bl.a. kort- 

tilbud på Nørresundby Bank fremsat af Nordjyske Bank og efterføl-

og forsikringsområdet.

gende afhænde de aktier i den fusionerede Nordjyske Bank, som var 

en del af betalingen.

Siden  lanceringen  har  ca.  8.000  husstande  valgt  at  blive  en  del  af 

Stjerne PLUS.

Samlet  betød  transaktionen  og  betalingen  på  335  kr.  og  1  aktie  i 

Nordjyske Bank for hver af Spar Nords aktier i Nørresundby Bank, at 

Spar Nord i 1. kvartal 2015 kunne indtægtsføre 226 mio. kr. Samlet 

set indebærer frasalget en kapitalmæssig lettelse, som baseret på 

UDBYTTE
Siden  august  2015  har  det  været  Spar  Nords  politik  at  udlodde 

fuldt indfaset CRD IV i alt vil andrage ca. 750 mio. kr.

mindst 2/3 af årets nettoresultat i udbytte, såfremt der ikke kan fin-

des værdiskabende investeringsmuligheder og under forudsætning 

I forhold til den fremtidige indtjening betyder afhændelsen i sagens 

af at bankens målsætninger om en egentlig kernekapitalprocent på 

natur,  at  Spar  Nord  ikke  længere  vil  kunne  indtægtsføre  sin  for-

12,0 og en kapitalprocent på 15,5 er indfriet.

holdsmæssige andel af Nørresundby Banks indtjening.

På  baggrund  af  årsresultatet  og  på  baggrund  af  vores  stærke  ka-
pitalposition indstiller bestyrelsen, at der udbetales et kontant ud-
bytte på 3 kr. pr. aktie. 

De 3 kr. skal ses i sammenhæng med, at der allerede er udbetalt 
2 kr. pr. aktie i ekstraordinært udbytte. Dermed bliver det samlede 
kontante udbytte på 5 kr. pr. aktie, svarende til 628 mio. kr. i alt eller 
70 pct. af årets nettoresultat.

I tillæg til det kontante udbytte iværksættes et aktietilbagekøbspro-
gram  på  150  mio.  kr.  med  forventet  gennemførelse  i  perioden  fra 

medio februar til ultimo 2016, således at der samlet udloddes ca. 87 

pct. af årets nettoresultat

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

18

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
KONCERNBERETNING

FORVENTNINGER TIL 2016
Spar  Nords  overordnede  forventning  er,  at  2016  lige  som  2015  vil 

være præget af forsigtig fremgang i økonomien.

Denne fremgang forventes i Spar Nord at materialisere sig i en be-

skeden men positiv udlånsvækst, som dog på grund af det lave ren-

For så vidt angår nedskrivninger på udlån forventes tendensen fra 

2015 at fortsætte. Kreditboniteten på alle andre områder end land-

brug forventes således at udvikle sig tilfredsstillende, mens der på 

landbrugsområdet  stadig  vil  være  udfordringer  relateret  til  lave  

afregningspriser og høj gæld. Tilsammen forventes disse modsat-

rettede forhold at udmønte sig i nedskrivninger på udlån på niveau 

teniveau og den hårde konkurrence på markedet ikke vil slå igen-

med 2015.

nem i form af stigende nettorenteindtægter.

På gebyrsiden vil det spille negativt ind, at der næppe kan forventes 

en refinansieringsaktivitet på niveau med 2015. Til gengæld betyder 

Uden for basisindtjeningen er det værd at bemærke, at der fra og 

med 2016 ikke længere skal indbetales til Garantifonden for indsky-

dere og investorer, hvilket for Spar Nord indebærer en besparelse 

den vækst i forretningsvolumen og markedsandel på bl.a. realkre-

på ca. 100 mio. kr.

ditformidling og kapitalforvaltning, som Spar Nord generelt har op-

levet, at gebyrindtjeningen forventes fastholdt på et tilfredsstillende 

niveau.

Løn- og personaleomkostningerne vil stige svagt som følge af over-

enskomstmæssige lønstigninger og den fortsat stigende lønsums-

afgift, hvilket opvejes af at driftsomkostningerne vil være positivt på-

virket af, at de faste it-udgifter reduceres efter skift af datacentral 

i maj. 

På den baggrund forventes basisindtjeningen før nedskrivninger at 

blive i niveauet 1,1 mia. kr. 

På  den  strategiske  side  vil  2016  i  Spar  Nord  være  præget  dels  af 

skift af datacentral og it-platform, dels af arbejdet med en ny stra-

tegiplan. 

I de første måneder af året vil der således blive investeret betydelige 

ressourcer  i  at  forberede  og  gennemføre  skiftet  fra  SDC  til  BEC  i 
maj. Herefter vil fokus blive rettet mod færdiggørelse og implemen-

tering af en ny strategiplan og nye målsætninger for de kommende 

år. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

19

NOTE  
 
 
 
 
NOTE 

RISICI

DE VÆSENTLIGSTE RISIKOTYPER

KREDITRISIKO

Risikoen  for  tab  som  følge  af,  at  modparter  helt  el-

ler delvist misligholder deres betalingsforpligtelser. 

Styres  med  udgangspunkt  i  bankens  kreditpolitik, 

som  bl.a.  skal  sikre  et  afbalanceret  forhold  mellem 

indtjening  og  risiko,  samt  at  risikotagning  altid  er 

forudkalkuleret.

MARKEDSRISIKO

Markedsrisiko  er  en  samlet  betegnelse  for  risikoen 

for tab på grund af ændringer i kurser eller priser på 

finansielle  instrumenter.  Markedsrisiko  styres  med 

udgangspunkt i et instrukshierarki med tre niveauer, 

som omfatter bestyrelsen, direktionen og forretnings-

enhederne.

OPERATIONEL RISIKO

Risikoen  for  direkte  eller  indirekte  tab  som  følge  af 

utilstrækkelige  eller  fejlslagne  interne  processer, 

menneskelige  fejl,  systemfejl  eller  tab  som  følge  af 

eksterne  hændelser.  Styres  på  tværs  af  koncernen 

gennem et omfattende system af forretningsgange og 

kontrolforanstaltninger.

LIKVIDITETSRISIKO

Likviditetsrisiko  er  risikoen  for,  at  koncernens  fi-

nansieringsomkostninger  stiger  uforholdsmæssigt, 

og  at  koncernen  på  grund  af  mangel  på  tilstrække-

lig likviditet afskæres fra at indgå i nye forretninger. 

Med udgangspunkt i de af bestyrelsen fastsatte over-

ordnede  politikker  og  strategiske  målsætninger  for 

koncernens likviditetsrisiko har bestyrelsen udstedt 

operationelle rammer til direktionen.

Risikotagning er et helt centralt element i bankdrift, og risikostyring 

er et centralt fokusområde i hele Spar Nord. De forskellige risiko-

typer, som banken påtager sig, og de tiltag, der gøres for at styre og 

monitorere, samt udviklingen i de forskellige risici beskrives i Spar 

Nords risikorapport, som kan læses på www.sparnord.dk/risikorap-

port. I dette afsnit gennemgås risikoområdet i hovedtræk.

RISIKOAPPETIT
De risici, Spar Nord påtager sig, og risikoappetitten på de enkelte 

risikotyper udspringer af bankens overordnede strategiske målsæt-

ninger. Som supplement hertil er der fastsat specifikke risikopoli-

tikker,  som  fastlægger  de  overordnede  retningslinjer  for  håndte-

ring  og  styring  af  bankens  risici.  Alle  politikker  ajourføres  mindst 

en gang årligt.

Målet er, at der sikres en klar sammenhæng fra bankens vision og 

strategi  til  risikoprofil  og  daglig  risikotagning,  og  at  banken  til  et 

hvert  tidspunkt  har  en  risikoprofil,  der  står  i  et  hensigtsmæssigt 

forhold til kapitalgrundlaget.  

Kernen  i  Spar  Nords  forretning  er  at  drive  bank  for  almindelige 

privat-  og  erhvervskunder.  Spar  Nord  tilstræber  en  middel  til  lav 

risikoappetit,  hvilket  bl.a.  afspejler  sig  i  bankens  kreditpolitik  og 

dispositioner på handelsområdet.

TILSYNSDIAMANTEN

Banken  er  ved  udgangen  af  2015  komfortabelt  inden  for 

samtlige grænseværdier i Tilsynsdiamanten.

Store
eksponeringer 
<125 pct.

Spar Nord: 
14,8 pct.

Funding
ratio 
<1

Spar Nord: 
0,5

Udlåns-
vækst 
<20 pct.

Spar Nord: 
-3,2 pct.

Ejendoms-
eksponering 
<25 pct.

Spar Nord: 
11,7 pct.

Likviditetsoverdækning >50 pct.
Spar Nord: 290,4 pct.

I  relation  til  Finanstilsynets  varslede  nye  opgørelsesmetode  for 

målepunktet “store eksponeringer”, hvor pejlemærket for de 20 største 

eksponeringer er fastsat til 175 pct. af den egentlige kernekapital, kan 

det oplyses, at bankens største engagementer ultimo september udgør 

62,7 pct.

RISIKOSTYRING OG KONTROLSYSTEMER
Risikostyring er et vigtigt fokusområde for såvel Spar Nords bestyrelse, 

direktion, som den enkelte medarbejder. Spar Nord har en tostrenget 

ledelsesstruktur,  hvor  bestyrelsen  har  formuleret  et  sæt  af  skriftlige 

retningslinjer til direktionen, der klart specificerer ansvars- og dispo-
sitionsmuligheder for hvert ledelsesniveau. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

21

NOTE RISICI

Bestyrelsen fastsætter de overordnede politikker, mens direktionen er 

Bestyrelsen godkender de overordnede politikker, procedurer og kon-

ansvarlig for den daglige ledelse. Ledelsesstrukturen afspejler lovkra-

troller, herunder en detaljeret årsplan for såvel intern revision, com-

vene for børsnoterede danske selskaber samt Lov om finansiel virk-

pliance som den risikoansvarlige. Der foreligger politikker, manualer 

somhed. 

og procedurer inden for væsentlige områder i forbindelse med regn-

skabsaflæggelsen,  herunder  forretningsgang  for  regnskabsaflæg-

Risikostyring  vedr.  de  væsentligste  risici,  herunder  risici  der  går  på 

gelsen,  en  forretningsgang  for  økonomifunktionen  og  andre  centrale 

tværs af organisationen, er et jævnligt tilbagevendende punkt på be-

funktioner samt en IT-sikkerhedspolitik.

styrelsens dagsorden, og Spar Nord har implementeret en række pro-

cedurer og systemer, der har til formål at sikre, at risici identificeres 

Bestyrelsen forholder sig årligt til organisation, fokusområder og res-

og håndteres hensigtsmæssigt og i overensstemmelse med gældende 

sourceanvendelse på området, lige som bestyrelsen hvert år forholder 

lovgivning.

sig til en vurdering af risikoen for besvigelser i alle forretningsområder.

Risikostyring og kontrolsystemer i forbindelse med 

Risikostyringsorganisation

regnskabsaflæggelse

Bestyrelsen skal sikre, at Spar Nord har den rette organisation, samt 

Det  overordnede  ansvar  for  Spar  Nords  risikostyring  og  kontrol  i 

at  der  etableres  risikopolitikker  og  grænser  for  alle  væsentlige  risi-

forbindelse  med  regnskabsaflæggelsen  er  forankret  i  bestyrelsen 

kotyper. Derudover skal alle større kreditfaciliteter forelægges besty-

og  direktionen.  Bestyrelsen  og  direktionen  er  sammensat  således, 

relsen til godkendelse. Bestyrelsen træffer også afgørelse om gene-

at  relevante  kompetencer  vedrørende  interne  kontroller  og  risiko-

relle principper for håndtering og overvågning af risici. Der rapporteres  

styring  i  relation  til  regnskabsaflæggelsesprocessen  er  til  stede.

regelmæssigt til bestyrelsen med henblik på at give bestyrelsen mu-

lighed for at kontrollere, om de samlede risikopolitikker og de fastsatte 

grænser bliver overholdt.

RISIKOSTYRING - DE VÆSENTLIGSTE RISICI

Risikotype

Strategisk perspektiv

Risikoappetit

Organisation og ansvar

Systemer og processer

Kreditrisiko på privat- 
og erhvervskunder

Bankens målgruppe er pri-
vatkunder og små og mel-
lemstore virksomheder.

Det er Spar Nords strate-
giske mål at skabe mar-
kant vækst i kundeantal og 
gennemsnitlig forretnings-
volumen. 

Det er af afgørende 
betydning for koncernen, 
at indfrielsen af disse mål 
ikke sker på bekostning af 
kreditkvaliteten.

Den daglige styring af 
kreditrisiko varetages 
af kunderådgiverne i 
samarbejde med de lokale 
direktører. 

Decentrale bevillingsretter 
er på op til 10 mio. kr. og 
afhænger af kompetencer 
og behov. 

Engagementer, der størrel-
sesmæssigt overstiger de 
decentrale bevillingsretter 
overgår til behandling 
i Kreditkontoret eller 
kreditkomiteen, og alle 
engagementer over 60 mio. 
kr. samt nye engagementer 
over 30 mio. kr. skal be-
vilges af bestyrelsen. 

Den overordnede over-
vågning af koncernens 
kreditrisiko varetages af 
Bonitetsfunktionen, 
som overvåger udviklin-
gen i alle engagementers 
kreditbonitet og gennem-
fører en systematisk 
bonitetskontrol af hele 
engagementsporteføljen. 

Kreditrating er indført i 
hele banken og anvendes i 
den decentrale kreditgiv-
ning, således at der kan 
bevilges større udvidelser 
til de bedste risikogrup-
per end til de dårligste. 
Systemerne anvendes 
desuden i overtræksstyring 
og prissætning.

Bankens kreditpolitik har 
bl.a. som mål at sikre et 
afbalanceret forhold mel-
lem indtjening og risiko,  
samt at risikotagning altid 
er forudkalkuleret. 

Det er Spar Nords 
indstilling, at al kreditgiv-
ning skal være baseret 
på indsigt i kundernes 
økonomiske forhold, og 
at kreditværdighed  er et 
væsentligt parameter i 
alle kundeforhold. 

Spar Nord indgår alminde-
lige kundeengagementer 
på op til 500 mio. kr. og 
blancoengagementer på op 
til 175 mio. kr. Engage-
menter med samhandels-
partnere i den finansielle 
sektor samt repo- og 
reverseforretninger er ikke 
omfattet af disse grænser.

Kreditrisiko på 
finansielle modparter

Som et led i handel med og 
beholdninger af værdi-
papirer, valuta og afledte 
finansielle instrumenter 
samt betalingsformidling 
mv. opstår der kreditrisiko 
mod finansielle modparter.

Spar Nords ledelse 
bevilger lines på kredit-
risiko mod finansielle mod-
parter under hensyntagen 
til den enkelte samhan-
delspartners risikopro-
fil, rating, størrelse og 
soliditet. Risici og lines på 
finansielle instrumenter 
følges konstant.

Risiko- og afviklingslines 
til finansielle modparter
bevilges ud fra et in-
strukshieraki i tre niveauer, 
bestående af bestyrelsen, 
kreditkomiteen og direk-
tøren for Handels- og 
Udlandsområdet, hvor 
bevillingsretten er tilpasset 
de enkelte niveauer.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

Opfølgningen på lines 
bliver foretaget af bankens 
Økonomiafdeling, 
hvilket sikrer funktions-
adskillelsen.

Alle lines bliver vurderet 
minimum årligt, bl.a.
med udgangspunkt i den 
finansielle modparts års-
regnskab eller med ud-
gangspunkt i modpartens 
rating.

22

NOTE RISICI

RISIKOSTYRING - DE VÆSENTLIGSTE RISICI (fortsat)

Som et led i handel med 
og beholdninger af værdi-
papirer, valuta og afledte 
finansielle instrumenter 
opstår der markedsrisiko. 

Indgåelse af markeds-
risiko er en del af bankens 
aktiviteter med stor betyd-
ning for den samlede ind-
tjening.

Risikotype

Markedsrisiko

Strategisk perspektiv

Risikoappetit

Organisation og ansvar

Systemer og processer

Bankens primære mar-
kedsrisiko i form af rente-
risiko i handelsbeholdnin-
gen er knyttet til bankens 
beholdning af obligationer, 
som er relateret til ban-
kens likviditetsstyring. 

Banken har ligeledes 
en renterisiko knyttet til 
bankens fastforrentede 
positioner, der er udenfor 
handelsbeholdningen. 

For aktier i handelsbehold-
ningen har banken en lav 
risiko. 

Banken har gennem 
ejerskab af en række 
selskaber i den finansielle 
sektor en større behold-
ning af aktier uden for 
handelsbeholdningen. 

For de øvrige typer af 
markedsrisici er risikoen 
begrænset. 

Det er bankens politik, 
at der skabes en balance 
mellem omfanget af de 
operationelle risici og 
omkostningsreduktion. 

Der fokuseres på at 
dæmpe risikoen ved at 
koordinere de risiko-
nedsættende aktiviteter 
mellem det lokale og 
centrale ansvar.

Gennem fokus på øget 
rapportering skabes et 
grundlag for, at de enkelte 
risici er synlige, således 
de efterfølgende kan 
håndteres.  

I koncernen registreres og 
kategoriseres tabsgivende 
hændelser over 10.000 kr.

Bankens likviditetsbuffer 
tilpasses løbende til det 
aktuelle marked. 

Bestyrelsen har fastlagt 
et mål for koncernens 
likviditetsberedskab ekskl. 
aktiver i puljeordninger, 
hvilket omregnet svarer 
til 50 pct. likviditetsover-
dækning i henhold til 
minimumskravet i Lov om 
finansiel virksomhed §152.

Herudover har bestyrelsen 
fastsat et minimumsmål på 
LCR på 100 pct.

Spar Nords bestyrelse 
fastlægger de overordnede 
politikker, rammer og 
principper. 

Middle Office-funktionen 
i Økonomiafdelingen har 
ansvaret for at overvåge 
og kontrollere, at bankens 
markedsrisiko ligger inden 
for de udstukne rammer.

Til styring af markedsrisici 
er der indført et instruks-
hierarki med tre niveauer. 
På første niveau definerer 
bestyrelsen rammerne 
for Spar Nord koncernen 
til bankens direktion. På 
næste niveau videredele-
gerer direktionen til 
koncernens øvrige 
enheder, hvoraf Handels- 
og Udlandsområdet er 
markant største enhed. 
På tredje og sidste niveau 
tildeles direktørerne i 
Handels- og Udlandsområ-
det de rammer, som de kan 
disponere indenfor.

Forretningsgange og pro-
cedurer i kritiske områder 
gennemgås løbende af 
revisionen og compliance 
med henblik på vurdering 
af risici og anbefalinger 
til begrænsning af den 
enkelte risiko. Spar Nord 
udvikler løbende it-
systemer, forretningsgange 
og procedurer. Ansvaret 
for risikostyringen i denne 
forbindelse ligger hos de 
ansvarlige enheder. 

Projekter skal udarbejde 
en risikovurdering med 
risici, mulige konsekvenser 
og tiltag til at begrænse 
disse risici. 

Spar Nords sikkerheds-
politik, herunder it-sikker-
hedspolitik revideres 
årligt og godkendes af 
bestyrelsen. 

Likviditetsstyringen er 
opdelt i hhv. kortsigtet 
og langsigtet likviditets-
styring. 

Styringen af den kort-
sigtede likviditet er place-
ret i bankens Handelsom-
råde. Styringen af den 
langsigtede likviditet er 
placeret i bankens Økono-
miafdeling.

Spar Nord har beredskabs-
planer til håndtering af de 
kritiske områder, eksem-
pelvis på kapital- og likvi-
ditetsområdet. Banken 
har ligeledes beredskabs-
planer til håndtering af en 
situation med længere-
varende it-nedbrud. 

Dette arbejde organise-
res i praksis ved hjælp af 
retningslinjer, forret-
ningsgange og procedurer, 
som dækker de forskel-
lige områder af bankens 
aktiviteter.  

Der foregår løbende regi-
strering af identificerede 
risici med rapportering til 
direktion og bestyrelse.

Styringen af bankens 
samlede likviditet udgøres 
af en række styrings-
mekanismer. 

For den kortsigtede likvi-
ditet anvendes et fast mål 
for den daglige likviditets-
buffer kombineret med 
stresstest. 

Den langsigtede likviditet 
styres gennem fokus på 
den strategiske likviditet, 
og ligeledes anvendelse af 
likviditetsfremskrivninger. 

Operationel risiko

Operationelle risici er 
primært af intern karak-
ter. Derfor fokuserer 
Spar Nord på at have et 
tilfredsstillende kontrol-
miljø for bankens aktivi-
teter.

Styringen af den opera-
tionelle risiko tilstræbes 
ensrettet med resultat-
styringen, og dermed til 
at understøtte bankens 
beslutninger.     

Likviditetsrisiko

Det er en del af Spar Nords 
målsætninger på likvidi-
tetsområdet at understøtte 
Spar Nords strategiske mål 
om at skabe vækst i kun-
deantal og gennemsnitlig 
forretningsvolumen. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

23

NOTE RISICI

Bestyrelsen har nedsat et risikoudvalg, som har til opgave at overvåge 

Direktionen  er  ansvarlig  for  den  daglige  ledelse  af  banken.  Dette 

bankens  risikostyring  samt  forberede  bestyrelsens  behandling  af 

indebærer  bl.a.,  at  direktionen  opstiller  specifikke  instrukser  for 

emner relateret hertil. Herudover har bestyrelsen nedsat et revisions-

koncernens  risici  og  koncernens  praksis  vedrørende  risikostyring. 

udvalg, som har til opgave at overvåge og kontrollere regnskabs- og 

Direktionen  rapporterer  regelmæssigt  til  bestyrelsen  om  bankens 

revisionsmæssige forhold samt forberede bestyrelsens behandling af 

risikoeksponering.

regnskabs- og revisionsrelaterede emner. 

Koncernens  interne  revisionsafdeling  refererer  til  bestyrelsen  og 

fikke  områder  bidrager  til  koncernens  risikostyring,  og  som  for-

rapporterer til bestyrelsen og direktionen. Intern revisions arbejde 

bereder sager og temaer til behandling i direktionen og bestyrelsen.

Direktionen har nedsat en række udvalg og komiteer, som på speci-

tager udgangspunkt i den af bestyrelsen godkendte årsplan og om-

fatter bl.a. stikprøvevis revision af forretningsgange og interne kon-

Kreditkomite

troller på væsentlige og risikofyldte områder, herunder i forbindelse 

Kreditsager,  der  ligger  ud  over  Kreditkontorets  bevillingsgrænser 

med regnskabsaflæggelsen.

eller  er  af  principiel  karakter,  behandles  i  Kreditkomiteen,  som 

består af kreditdirektøren samt et medlem fra direktionen. Ofte vil 

Den uafhængige revisor vælges på den ordinære generalforsamling 

sager, der har været behandlet i kreditkomiteen, blive forberedt til 

for ét år ad gangen. Revisionens fokus drøftes årligt i bestyrelsen 

senere behandling i bestyrelsen.

efter indstilling fra revisionsudvalget.

RISIKOSTYRINGS-
ORGANISATION

BESTYRELSE

Intern Revision

Revisionsudvalg

Solvenskomite

Kreditkomite

Markedsrisiko-
komite

IT-sikkerheds-
udvalg

Spar Nords
Lokale Banker

Handels- og
Udlandsområdet

DIREKTION

Nominerings- og 
vederlagsudvalg

Risikoudvalg

Risikostyrings-
funktion

Compliance

Kreditkontor

Økonomi-
afdeling

Kredit-
afdeling

Særlige
kreditter

Analyse- og
Bonitetsafdeling

System- og 
Procesafdeling

Inkasso-
afdeling

Juridisk
afdeling

Operationel
risiko

Markedsrisiko

Kapital- og
likviditetsrisiko

Kredit-
controlling

Markedsrisikokomite

Markedsrisikokomiteen  består  af  repræsentanter  fra  direktionen, 
Økonomiafdelingen  samt  Handels-  og  Udlandsområdet.  Komiteen 

mødes kvartalsvis og gennemgår udviklingen i bankens positioner 

og  risici  samt  likviditetssituationen  sammen  med  forventningerne 

til  markedsudviklingen  og  fremtidige  planer.  Endvidere  modtager 

komiteen input fra et mere operationelt kapitalmarkedsudvalg, bl.a. 

om hvilke forhold, der bør drøftes principielt.

Solvenskomite

Solvenskomiteen består af medlemmer fra direktionen, Kreditkon-

toret  og  Økonomiafdelingen.  Komiteen  har  til  formål  at  formulere 

målsætninger og principper for opgørelsen af det tilstrækkelige kapi-

talgrundlag og det individuelle solvensbehov. Solvenskomiteen ind-

stiller det individuelle solvensbehov til godkendelse i bestyrelsen.

Risikostyringsfunktion

Der  er  etableret  en  risikostyringsfunktion,  og  udpeget  en  over-

ordnet  leder  med  specifikt  ansvar  for  risikostyringsfunktionen  til 

risikoansvarlig. Risikostyringsfunktionens ansvarsområde omfatter 

koncernens  risikobehæftede  aktiviteter  på  tværs  af  risikoområder 

og organisatoriske enheder samt risici hidrørende fra outsourcede 

funktioner.  Funktionen  er  ansvarlig  for,  at  risikostyringen  i  kon-

cernen  sker  på  betryggende  vis,  herunder  at  der  skabes  et  over-

blik over koncernens risici og det samlede risikobillede. Den risiko-

ansvarlige refererer til direktionen og rapporterer til bestyrelsen, og 

bistår bestyrelsens risikoudvalg i dets arbejde. Risikostyringsfunk-

tionens arbejde tager udgangspunkt i den af bestyrelsen godkendte 

årsplan.

Compliance

Compliancefunktionen  har  ansvar  for  at  overvåge  overholdelsen 

af  finansiel  lovgivning,  branchestandarder  og  koncernens  interne 

retningslinjer  på  alle  områder.  Funktionen  referer  til  direktionen, 
rapporterer  til  bestyrelsen  og  bemandes  med  complianceansvar-

lige samt repræsentanter fra et udsnit af koncernens forretnings-

områder, som beskæftiger sig med decentrale complianceopgaver. 

Compliancefunktionens arbejde tager udgangspunkt i den af besty-

relsen godkendte årsplan.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

24

NOTE ORGANISATION OG SELSKABSLEDELSE

BESTYRELSEN

TORBEN FRISTRUP

KJELD JOHANNESEN

PER NIKOLAJ BUKH

KAJ CHRISTIANSEN

FORMAND FOR BESTYRELSEN

NÆSTFORMAND FOR BESTYRELSEN

BESTYRELSESMEDLEM

BESTYRELSESMEDLEM

2007 - medlem af bestyrel-
sen for Spar Nord Bank A/S. 
1965 - fødselsår. 

2012 - medlem af bestyrel-
sen for Spar Nord Bank A/S. 
1955 - fødselsår. 

Formand for risikoudvalget

Direktør for Frederikshavn 
Maritime Erhvervspark A/S

UDDANNELSE
Statsautoriseret revisor

BESTYRELSESMEDLEM
Dokøen A/S
Frederikshavn Maritime 
Erhvervspark A/S
Spar Nord Fonden

SÆRLIGE KOMPETENCER
Ejendomme
Markedsføring
Økonomi- og risikostyring

AKTIEBEHOLDNING
7.800

UAFHÆNGIG

Formand for revisionsud-
valget.

Professor, 
Aalborg Universitet
Direktør, P. N. Bukh ApS
Value Spread 1 ApS

UDDANNELSE
Cand.oecon
Ph.d.
Bestyrelsesuddannelse fra 
Bestyrelsesakademiet

BESTYRELSESMEDLEM
Jurist- & Økonomforbundets 
Forlag A/S
Jurist- & Økonomforbundets 
Forlagsfond
Padborg Ejendomme ApS

SÆRLIGE KOMPETENCER
Økonomi- og risikostyring
Finansielle markeder
Offentlige virksomheder
Forsyningsvirksomheder

AKTIEBEHOLDNING
27.200

UAFHÆNGIG

2004 - formand for 
bestyrelsen.
2003 - medlem af bestyrel-
sen for Spar Nord Bank A/S. 
1951 - fødselsår.

Formand for nominerings- 
og vederlagsudvalget samt 
medlem af risikoudvalget.

Adm. direktør, 
CUBIC-Modulsystem A/S
Fristrup Holding Aalborg ApS
Regulus ApS

UDDANNELSE
Ingeniør
Lederuddannelse fra IMD

BESTYRELSESFORMAND
CUBIC Norge A/S
CUBIC-Modular System Ltd.
CUBIC Svenska AB
Stanfo A/S

BESTYRELSESMEDLEM
CUBIC-Modulsystem A/S

SÆRLIGE KOMPETENCER
Ledelse af små og mellem-
store virksomheder, her-
under strategisk udvikling
Industri og håndværk
HR

AKTIEBEHOLDNING
38.300

2015 - næstformand for 
bestyrelsen. 
2014 - medlem af bestyrel-
sen for Spar Nord Bank A/S. 
1953 - fødselsår. 

Medlem af nominerings- og 
vederlagsudvalget.

Adm. direktør, Danish 
Crown A/S
Direktør i Leverandørselska-
bet Danish Crown a.m.b.a.

UDDANNELSE
HD i afsætningsøkonomi

BESTYRELSESFORMAND
DAT-Schaub A/S
KLS Ugglarps, Sverige
Erhvervspolitisk Udvalg 
Dansk Industri

BESTYRELSESMEDLEM
Daka Denmark A/S - næst-
formand
Sokolow S.A., Polen - næst-
formand
Aktieselskabet Schouw & Co.
Plumrose USA
Tulip Ltd., UK
Tulip Food Company A/S
Medlem af Nationalbankens 
repræsentantskab

SÆRLIGE KOMPETENCER
Ledelse
Produktion og afsætning
Strategi
Forretningsudvikling
Internationale forretnings-
forhold
Landbrug og fødevarer

AKTIEBEHOLDNING
30.000

UAFHÆNGIG

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

25

NOTE ORGANISATION OG SELSKABSLEDELSE

BESTYRELSEN

LAILA MORTENSEN

OLE SKOV

JANNIE SKOVSEN

BESTYRELSESMEDLEM

BESTYRELSESMEDLEM

BESTYRELSESMEDLEM

2008 - medarbejdervalgt 
medlem af bestyrelsen for 
Spar Nord Bank A/S.
1965 - fødselsår. 

Tillidsmand, 
Spar Nord Bank A/S.

UDDANNELSE
Bestyrelsesuddannelse for 
finansielle virksomheder
Finansuddannelse
Finansiel videreuddannelse
Merkonom i markedsføring

BESTYRELSESMEDLEM
Spar Nord Kreds 
(næstformand)
Spar Nord Fonden

SÆRLIGE KOMPETENCER
HR
Organisation

AKTIEBEHOLDNING
7.404

2000 - medarbejdervalgt 
medlem af bestyrelsen for 
Spar Nord Bank A/S.
1959 - fødselsår. 

Medlem af revisionsudvalget.

Fællestillidsmand, Spar Nord 
Bank A/S.

UDDANNELSE
Finansuddannelse
Finansiel videreuddannelse
Merkonom i Regnskab og 
Finansiering
Bestyrelsesuddannelse for 
finansielle virksomheder

BESTYRELSESFORMAND
Spar Nord Kreds

BESTYRELSESMEDLEM
Personalefonden i Spar Nord
Finansforbundets hoved-
bestyrelse

SÆRLIGE KOMPETENCER
HR
Organisation
Finansielle markeder

AKTIEBEHOLDNING
7.054

2012 - medlem af bestyrel-
sen for Spar Nord Bank A/S. 
1965 - fødselsår. 

Medlem af risikoudvalget.

Administrerende direktør i 
IndustriPension Holding A/S, 
Industriens Pensionsforsik-
ring A/S og ordførende direk-
tør i Industriens Pension 
Service A/S.

UDDANNELSE
Cand. act., lederuddannelse 
fra IMD (PED)

BESTYRELSESFORMAND
IP Ejendomme 2013 P/S
IP Infrastruktur P/S
IP Komplementar ApS
IP Infrastruktur Komple-
mentar ApS
IP OPP P/S
IP Sankt Petri Komple-
mentar ApS
IP Sankt Petri P/S
IP Næstved Stråleterapi P/S
IP Næstved Stråleterapi 
Komplementar ApS

BESTYRELSESMEDLEM
IP Alternative Investments 
Komplementar ApS
IP Finans 1 ApS
DSEB, Forsikring & Pension
Kapitalforeningen Indu-
striens Pension Portfolio - 
næstformand

SÆRLIGE KOMPETENCER
Erfaring med ledelse af 
finansiel virksomhed
Risikostyring - herunder 
operationel risiko
It og it-risiko

AKTIEBEHOLDNING  

0

UAFHÆNGIG

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

26

NOTE ORGANISATION OG SELSKABSLEDELSE

BESTYRELSEN

GITTE HOLMGAARD SØRENSEN

JOHN SØRENSEN

BESTYRELSESMEDLEM

BESTYRELSESMEDLEM

2015 - medlem af bestyrel-
sen for Spar Nord Bank A/S. 
1957 - fødselsår. 

Medlem af revisionsudvalget.

Direktør for Forsvarsministe-
riets Regnskabsstyrelse.

UDDANNELSE
Statsautoriseret revisor

SÆRLIGE KOMPETENCER
Regnskab og revision

AKTIEBEHOLDNING
5.160

UAFHÆNGIG

2012 - medarbejdervalgt 
medlem af bestyrelsen for 
Spar Nord Bank A/S.
1965 - fødselsår. 

Medlem af nominerings- og 
vederlagsudvalget.

Tillidsmand, 
Spar Nord Bank A/S.

UDDANNELSE
Bestyrelsesuddannelse for 
finansielle virksomheder
Finansuddannelse
Finansiel videreuddannelse
Merkonom i Finansiering

BESTYRELSESFORMAND
Personalefonden i Spar Nord 
Bank

BESTYRELSESMEDLEM
Spar Nord Kreds

SÆRLIGE KOMPETENCER
HR
Organisation

AKTIEBEHOLDNING
2.486

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

27

NOTE ORGANISATION OG SELSKABSLEDELSE

DIREKTIONEN

LASSE NYBY

JOHN LUNDSGAARD

LARS MØLLER

ADMINISTRERENDE DIREKTØR

BANKDIREKTØR

BANKDIREKTØR

2000 - Indtrådt i direktionen 
1986 - Ansættelsesår 
1964 - Fødselsår

2000 - Indtrådt i direktionen 
1984 - Ansættelsesår 
1957 - Fødselsår

UDDANNELSE
Bankuddannet,
MBA.

UDDANNELSE
Bankuddannet,
Lederuddannelse fra Insead.

BESTYRELSESFORMAND
Factor Insurance 
Brokers A/S

BESTYRELSESMEDLEM
Aktieselskabet 
Skelagervej 15 - næstformand
Bankernes EDB Central 
a.m.b.a. 
Bolighed A/S
Letpension A/S
Swipp Holding ApS
Swipp ApS

AKTIEBEHOLDNING
69.133

BESTYRELSESFORMAND
BI Asset Management 
Fondsmæglerselskab A/S
BI Holding A/S 
BI Management A/S

BESTYRELSESMEDLEM
Aktieselskabet 
Skelagervej 15
DLR Kredit A/S

AKTIEBEHOLDNING
65.460

2000 - Administrerende  

direktør 

1995 - Indtrådt i direktionen 
1986 - Ansættelsesår 
1960 - Fødselsår

UDDANNELSE
Bankuddannet,
HD i regnskabsvæsen,
Lederuddannelse fra Insead.

BESTYRELSESFORMAND:
JSNA Holding A/S
Aktieselskabet 
Skelagervej 15

BESTYRELSESMEDLEM:
AP Pension Livsforsikrings-
aktieselskab
AP Pensionsservice A/S
Foreningen AP Pension 
f.m.b.a.
FR I af 16. september 2015 
A/S
Nykredit Holding A/S
PRAS A/S
Vækst-Invest Nordjylland A/S
Regionale Bankers Forening
Finansrådet

AKTIEBEHOLDNING:
47.784

For mere information om ledelsesmedlemmerne, henvises til bankens hjemmeside sparnord.dk/investor.

På hjemmesiden findes bl.a. en fortegnelse over ledelsesmedlemmers aktiebeholdning og øvrige ledelseshverv, som opdateres kvartalsvis. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

28

NOTE  
ORGANISATION OG SELSKABSLEDELSE

Spar Nords bestyrelse og direktion anser god selskabsledelse for at 
være en helt grundlæggende forudsætning for at opretholde et godt 
forhold til interne og eksterne interessenter og for at kunne indfri 
koncernens finansielle og ikke-finansielle målsætninger.

Spar Nords ledelse bakker derfor op om arbejdet for at fremme god 
corporate governance og har valgt at følge 46 af 47 af de seneste an-
befalinger fra Komiteen for god Selskabsledelse. Spar Nords kom-
plette stillingtagen til anbefalingerne kan læses på bankens hjem-
meside https://www.sparnord.dk/corporategovernance.

CORPORATE GOVERNANCE 2015

Spar Nord følger 46 af 47 af de seneste anbefalinger 
fra Komiteen for god Selskabsledelse. Den eneste 
anbefaling, der ikke følges, er nedenstående:

Anbefaling

Spar Nords stillingtagen

Det anbefales, at de general-
forsamlingsvalgte  medlem-
mer  af  det  øverste  ledelses-
organ, er på valg hvert år på 
den  ordinære  generalfor-
samling. 

Spar  Nords  bestyrelsesmed-
lemmer  vælges  for  to  år  ad 
gangen. Valgperioden er for-
skudt,  således  at  tre  besty-
relsesmedlemmer er på valg 
hvert  år.  Med  en  valgperiode 
på  to  år  og  med  forskydnin-
gen  ønsker  bestyrelsen  at 
sikre  den  nødvendige  konti-
nuitet i bestyrelsens arbejde.

Derudover har Spar Nords ledelse forholdt sig til Finansrådets le-
delseskodeks  og  her  valgt  at  følge  samtlige  12  anbefalinger.  Lige 
som  Spar  Nords  stillingtagen  til  de  generelle  anbefalinger  til  god 
selskabsledelse  kan  også  bankens  stillingtagen  til  Finansrådets 
ledelseskodeks ses i sin helhed på hjemmesiden https://www.spar-
nord.dk/ledelseskodeks

AKTIONÆRERNES ROLLE OG SAMSPIL MED SELSKABETS LEDELSE
Spar Nords ledelse finder det af stor vigtighed, at der er en god lø-
bende dialog med aktionærerne - og at banken bidrager til, at både 
professionelle og private aktionærer opnår den bedst mulige indsigt 
i bankens mål og strategier.

Kommunikation med aktionærerne
Spar Nord afholder hvert år ca. 30 aktionærmøder landet over, og 
bankens ledelse kommer derigennem i direkte kontakt med en be-
tydelig andel af de private aktionærer. Spar Nord fremmer endvidere 
den  gode  kommunikation  med  aktionærerne  ved  altid  at  præsen-
tere fyldig, opdateret og tilgængelig information på bankens hjem-
meside sparnord.dk. Fra hjemmesiden er der mulighed for direkte 
kontakt til såvel de IR-ansvarlige som bankens direktion. 

Spar Nord udsender regelmæssige presse- og selskabsmeddelel-
ser og offentliggør delårs- og årsregnskaber, så alle interessenter 
kan danne sig et fyldestgørende billede af bankens position og ud-
vikling. Koncernregnskabet er udarbejdet i overensstemmelse med 
IFRS, som er godkendt af EU. Alle finansielle meddelelser offentlig-
gøres samtidig på dansk og engelsk.

Generalforsamling
Spar Nord Bank følger Komiteen for god Selskabsledelses anbefa-
linger om forberedelse af generalforsamlingen, herunder om ind-
kaldelse og afgivelse af fuldmagter.

I  henhold  til  vedtægterne  udøves  aktionærernes  ret  til  at  stemme 
på generalforsamlinger gennem delegerede, der er medlemmer af 
bankens bankråd. Aktionærer, der ejer mindst 20.000 aktier på regi-
streringsdagen 1 uge før generalforsamlinger (storaktionærer), har 
dog ret til at udøve stemmeret på generalforsamlinger.

Delegerede, der tillige er medlemmer af bankens bankråd, repræ-
senterer den aktiekapital, der på registreringsdagen 1 uge før gene-
ralforsamlinger er noteret som værende tilhørende den pågælden-
de aktionærkreds. Hver delegeret repræsenterer lige store brøkdele 
af aktiekapitalen beregnet ud fra antallet af delegerede umiddelbart 
forud for generalforsamlinger. En storaktionær repræsenterer den 
aktiekapital, der på registreringsdagen 1 uge før generalforsamlin-
gen er noteret eller er begæret noteret som tilhørende den pågæl-
dende storaktionær.

Bestyrelsen  vurderer  årligt,  hvorvidt  kapital-  og  aktiestrukturen 
fortsat er i aktionærernes og selskabets interesse.

Bestyrelsen er indtil 30. april 2016 bemyndiget til at udvide selska-
bets aktiekapital med indtil 125.529.918 aktier. Udvidelsen kan ske 
såvel med eller uden fortegningsret for selskabets aktionærer. Sker 
udvidelsen  uden  fortegningsret  for  selskabets  aktionærer,  skal  en 
tegning af aktier ske til markedskurs.

Vedtægtsændringer,  der  ikke  i  medfør  af  lovgivningens  regler  kan 
foretages af bestyrelsen, kan foretages på generalforsamlingen ved 
tiltrædelse af mindst to tredjedele såvel af de afgivne stemmer som 
af  den  på  generalforsamlingen  repræsenterede,  stemmeberetti-
gede aktiekapital.

BESTYRELSEN
Spar  Nords  bestyrelse  består  af  9  medlemmer,  heraf  6  aktionær-
valgte og 3 medarbejdervalgte.

Bankens direktion indgår ikke i bestyrelsen, men deltager i besty-
relsens  møder.  Det  er  bestyrelsens  overbevisning,  at  den  valgte 
størrelse  og  sammensætning  er  hensigtsmæssig  for  at  opnå  en 
konstruktiv debat og effektiv beslutningsproces.

Rekruttering  af  nye  medlemmer  sker  gennem  en  formel,  grundig 
og  gennemsigtig  proces  baseret  på  dialog  mellem  bestyrelsen  og 
formændene for de lokale bankråd, og kandidater præsenteres på 
aktionærmøder forud for generalforsamlingen.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

29

NOTE ORGANISATION OG SELSKABSLEDELSE

Antallet  af  medarbejdervalgte  bestyrelsesmedlemmer  og  valgpro-
ceduren for medarbejdervalg følger bestemmelserne i Selskabslo-
ven. Valgperioden er fire år.

Bestyrelsens  medlemmer  vælges  for  to  år  ad  gangen,  og  alders-
grænsen for bestyrelsesmedlemmer er 70 år. Valgperioden er for-
skudt, således at tre bestyrelsesmedlemmer er på valg hvert år. Når 
Spar Nord har valgt denne praksis, og ikke, som Komiteen for god 
Selskabsledelse anbefaler, har en valgperiode på 1 år, er det for at 
sikre bedre kontinuitet i bestyrelsens arbejde.

Mindst  halvdelen  af  de  generalforsamlingsvalgte  bestyrelsesmed-
lemmer  skal,  i  overensstemmelse  med  anbefalingen  af  Komiteen 
for god selskabsledelse, være uafhængige.

Bestyrelsen finder det vigtigt, at samtlige medlemmer har de nød-
vendige tidsmæssige ressourcer til at kunne yde en dedikeret ind-
sats i bestyrelsen, men finder i den forbindelse ikke, at en simpel 
optælling  af  ledelseshverv  er  hensigtsmæssig,  idet  arbejdsbyrden 
er uens i forskellige selskaber. De af bestyrelsens nuværende med-
lemmer, som varetager ledelseshverv i andre selskaber, har alle et 
antal hverv, som bestyrelsen finder foreneligt med arbejdet i Spar 
Nord.

Spar Nords bestyrelse afholder hvert år 11 ordinære møder, et stra-
tegiseminar samt 4 møder med formændene for de lokale bankråd. 
Bestyrelsen har i 2015 i alt afholdt 19 fysiske møder og telefonmø-
der.  Den  samlede  fremmødeprocent  for  bestyrelsens  medlemmer 
var  på  93  pct.  I  overensstemmelse  med  Finansrådets  ledelsesko-
deks offentliggøres de enkelte bestyrelsesmedlemmers fremmøde 
på bankens hjemmeside.

Bestyrelsesevaluering
Hvert år gennemføres en omfattende evalueringsproces, hvor hvert 
bestyrelsesmedlem forholder sig til ønsket og reel tilstand i forhold 
til en lang række personlige og faglige kompetencer – både på in-
dividniveau og i relation til den samlede bestyrelse – samt arbejds-
processer og fokus i bestyrelsen. Svarene er genstand for drøftelse 
i  både  bestyrelsen  og  efterfølgende  i  kredsen  af  lokale  bankråds-
formænd.

Udarbejdelsen  og  behandlingen  af  evalueringerne  har  siden  in-
troduktionen været tænkt som en integreret del af processen med 
bestyrelsens  sammensætning  og  rekruttering  af  nye  bestyrelses-
medlemmer. Målet har således bl.a. været at få defineret profiler på 
kommende  bestyrelsesmedlemmer,  så  det  sikres,  at  bestyrelsens 
kompetencer under et matcher de krav og behov, som Spar Nords 
forretningsmodel indebærer.

Med  udgangspunkt  i  forretningsmodellen  har  bestyrelsen  identifi-
ceret en række områder, hvor det vurderes at være særligt vigtigt 
at definere bestyrelsens behov for kompetencer. På baggrund heraf 
vurderer  bestyrelsen  det  nødvendige  kompetenceniveau  på  hvert 
enkelt område.

De identificerede områder fremgår af figuren på næste side.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

30

NOTE ORGANISATION OG SELSKABSLEDELSE

PERSONLIGE EGENSKABER
12 SPØRGSMÅL VEDR. KOMPETENCER - SKALA: 0 - 4

FAGLIGHED - ERHVERVSDISCIPLINER
6 SPØRGSMÅL VEDR. KOMPETENCER - SKALA: 0 - 4

G

F

H

E

I

D

0

C

K

B

L

A

D

C

E

0

B

F

A

J

Gns. besvarelse af de enkelte bestyrelsesmedlemmers vurdering af 
hvilke bestyrelseskompetencer, der er vigtige for banken.
Besvarelse fra de enkelte bestyrelsesmedlemmers vurdering af egne 
kompetencer. Maksimal scoring er benyttet.

Gns. besvarelse af de enkelte bestyrelsesmedlemmers vurdering af 
hvilke bestyrelseskompetencer, der er vigtige for banken.
Besvarelse fra de enkelte bestyrelsesmedlemmers vurdering af egne 
kompetencer. Maksimal scoring er benyttet.

På området PERSONLIGE EGENSKABER evalueres kompetencerne:

På området FAGLIGHED - ERHVERVSDISCIPLINER evalueres kompetencerne: 

A = Sund fornuft, visioner og handlekraft
B = Troværdig i forhold til interessenter 
C = Aktiv og engageret
D = Resultatorienteret
E = Selvstændig - skal leve op til de øvrige medlemmer
F = Netværk 
G = Tid til bestyrelsesarbejde
H = Interesse for Spar Nord
I  = Evnen til at lytte
J  = Samarbejdsevne 
K = Abstraktionsniveau
L = Menneskelighed og humoristisk sans

A = HR (personaleledelse og -udvikling)
B = Markedsføring 
C = IT
D = Regnskab
E = IR
F = Revision 

BRANCHEKENDSKAB
7 SPØRGSMÅL VEDR. KOMPETENCER - SKALA: 0 - 4

RISIKO
8 SPØRGSMÅL VEDR. KOMPETENCER - SKALA: 0 - 4

D

E

C

F

0

B

G

A

E

Gns. besvarelse af de enkelte bestyrelsesmedlemmers vurdering af 
hvilke bestyrelseskompetencer, der er vigtige for banken.
Besvarelse fra de enkelte bestyrelsesmedlemmers vurdering af egne 
kompetencer. Maksimal scoring er benyttet.

C

0

D

F

B

H

A

G

Gns. besvarelse af de enkelte bestyrelsesmedlemmers vurdering af 
hvilke bestyrelseskompetencer, der er vigtige for banken.
Besvarelse fra de enkelte bestyrelsesmedlemmers vurdering af egne 
kompetencer. Maksimal scoring er benyttet.

På området BRANCHEKENDSKAB evalueres kompetencerne:

På området RISIKO evalueres kompetencerne:

A = Privat
B = Fast ejendom, bygge og anlæg 
C = Landbrug
D = Handel
E = Industri, råstof og energiforsyning
F = Offentlige
G = Pengeinstitutkunder og institutionelle kunder i H&U

A = Markedsrisiko
B = Likviditetsrisiko 
C = Kapitalrisiko
D = Operationel risiko
E = IT risiko
F = Indtjeningsrisiko
G = Risici relateret til samarbejdspartnere
H = Image risiko

Foruden ovennævnte områder foretages der også evaluering inden for kompetenceområdet, der knytter sig til erfaringsbaserede egenskaber.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

31

NOTE ORGANISATION OG SELSKABSLEDELSE

Næste  trin  i  evalueringsprocessen  er  at  hvert  enkelt  bestyrelses-
medlem vurderer egne kompetencer inden for områderne. I den se-
nest gennemførte evaluering vurderes bestyrelsens gennemsnitlige 
kompetencer på alle områder at være på et højere niveau, end hvad 
der vurderes gennemsnitligt at være behov for. 

Det  generelle  krav  om,  at  der  i  bestyrelsen  skal  være  et  medlem 
med  særlig  brancheindsigt  og  ledelseserfaring  fra  finansiel  virk-
somhed har siden 2012 været opfyldt med adm. direktør Laila Mor-
tensen, Industriens Pension.

Bestyrelsesudvalg
Spar  Nords  bestyrelse  har  nedsat  et  revisionsudvalg,  som  har  til 
opgave at overvåge og kontrollere regnskabs- og revisionsmæssige 
forhold  samt  forberede  bestyrelsens  behandling  af  regnskabs-  og 
revisionsrelaterede emner. Udvalget består af 3 medlemmer, heraf 
1  medlem,  som  i  lovens  forstand  besidder  særlige  kvalifikationer 
inden for revisions- og regnskabsforhold, og som desuden er uaf-
hængig (John Sørensen).

Herudover er der nedsat et risikoudvalg, som har til opgave at fore-
stå det forberedende arbejde for bestyrelsens beslutninger vedrø-
rende koncernens risikostyring og hertil relaterede emner. Udvalget 
består af tre medlemmer.

Endelig  har  bestyrelsen  nedsat  et  nominerings-  og  vederlagsud-
valg med tre medlemmer, heraf i henhold til lovgivningen ét med-
arbejdervalgt. Nominerings- og vederlagsudvalget har til formål at 
forestå  det  forberedende  arbejde  for  bestyrelsens  evaluerings-  og 
nomineringsproces samt behandlingen af emner vedrørende afløn-
ning, herunder koncernens vederlagspolitik.

Udvalgenes kommissorier kan læses på hjemmesiden https://www.
sparnord.dk/udvalg,  hvor  der  ligeledes  gives  en  introduktion  til 
medlemmerne og deres kompetencer.

Revisionsudvalget har i 2015 afholdt 6 møder, mens risikoudvalget 
har afholdt 4 møder og nominerings- og vederlagsudvalget 4 møder.

BESTYRELSEN ER ANSVARLIG FOR:

•  Godkendelse af koncernens vision, mission, værdier, strategier samt overordnede struktur - og overvågning af, 

om den daglige ledelse leverer resultater, der svarer til planerne

•  Beslutninger vedrørende koncernens risikoappetit - og overvågning af, om den daglige ledelse disponerer i 

overensstemmelse med det besluttede

•  Godkendelse af kapital-, likviditets- og genopretningsplaner

•  Godkendelse af finansiel og ikke-finansiel rapportering

•  Ansættelse og afskedigelse af direktionsmedlemmer og revisionschef

•  Ansættelse og afskedigelse af økonomidirektør, kreditdirektør samt direktør for Handels- og Udlandsområdet 

efter indstilling af direktionen

•  Beslutninger vedrørende resultatdisponering og udlodning

• 

Indstilling af revisorer til generalforsamlingen

•  Godkendelse af politikker, forretningsgange mv.

•  Overvågning af regnskabsaflæggelse, risikostyring mv.

•  Drøftelse og beslutning vedrørende opkøbs- og fusionsmuligheder

•  Beslutninger vedrørende større kapitalinvesteringer

•  Udmøntning af aflønningspolitik i ledelsesaflønning 

•  Gennemgang af alle væsentlige aktiver

•  Overvågning og bevilling af større kreditengagementer

•  Overvågning og bevilling af kreditengagementer med nærtstående

• 

Indkaldelse af generalforsamlingen

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

32

NOTE  
 
 
ORGANISATION OG SELSKABSLEDELSE

Valg til bestyrelsen
På valg til bestyrelsen i 2016 er Torben Fristrup, Laila Mortensen og 
Kjeld Johannesen. Laila Mortensen og Kjeld Johannesen indstilles 
til genvalg, mens Torben Fristrup har valgt at udtræde af bestyrel-
sen efter 13 år, heraf 12 som formand. Som erstatning for Torben 
Fristrup indstiller bestyrelsen direktør Morten Gaardboe til valg på 
den ordinære generalforsamling. 

Politik og måltal for det underrepræsenterede køn
Bestyrelsen arbejder kontinuerligt med at fremme mangfoldighed, 
bl.a. i relation til køn, på samtlige koncernens ledelsesniveauer. Be-
styrelsen består ultimo 2015 af 3 kvinder og 6 mænd, og blandt de 6 
aktionærvalgte medlemmer er der 1 kvinde og 5 mænd.

Spar Nords bestyrelse har derfor opstillet en politik for at øge ande-
len af det underrepræsenterede køn i både bestyrelsen og på kon-
cernens øvrige ledelsesniveauer. 

Til  politikken  er  knyttet  konkrete  målsætninger  om,  at  andelen  af 
kvindelige generalforsamlingsvalgte bestyrelsesmedlemmer inden 
2017 kommer til at udgøre mindst 33 pct. Ultimo 2015 er andelen 
uændret 17 pct. 

Når  antallet  af  kvindelige  bestyrelsesmedlemmer  er  uændret  i 
2015, skyldes det, at det i forbindelse med besættelsen af en enkelt 
post ved årets ordinære generalforsamling var en mandlig kandidat, 
der blev fundet bedst egnet til den definerede kompetenceprofil.

For  så  vidt  angår  koncernens  øvrige  ledelsesniveauer  er  der  op-
stillet mål om, at der skal være mindst 5 kvalificerede ansøgere til 
lederstillinger i banken, og at der blandt disse skal være mindst 2 
kvinder. På længere sigt skal kønsfordelingen på direktør- og mel-
lemlederniveau ændre sig i retning af en mere ligelig fordeling mel-
lem mænd og kvinder – fra de aktuelle ca. 21 pct. kvinder i bankens  
ledergruppe til 25 pct. kvinder inden 2017.

DIREKTIONEN
Direktionen  ansættes  af  bestyrelsen  og  består  af  administrerende 
direktør Lasse Nyby, bankdirektør John Lundsgaard og bankdirektør 
Lars Møller.

Direktionen  udgør  den  øverste  daglige  ledelse  under  iagttagelse 
af de retningslinjer og anvisninger, som bestyrelsen har givet. Den 
præcise arbejdsdeling mellem bestyrelsen og direktionen angives i 
bestyrelsens og direktionens forretningsorden.

LEDELSESAFLØNNING
Bestyrelsens  og  direktionens  aflønning  fremgår  af  årsrapportens 
noteoplysninger. Bestyrelsen honoreres med et fast årligt beløb og 
deltager ikke i bonus- eller optionsprogrammer.

Direktionens ansættelsesforhold, herunder fratrædelsesvilkår, vur-
deres at følge almindelig praksis på området og evalueres løbende. 
Bestyrelsen vurderer, at det samlede vederlag ligger på et konkur-
rencedygtigt  og  rimeligt  niveau,  der  afspejler  direktionens  indsats 
og langsigtede værdiskabelse for aktionærerne.

I henhold til koncernens vederlagspolitik opererer koncernen ikke 
med incitamentsaflønning til bestyrelse og direktion.

For yderligere information henvises til bankens redegørelse 
om virksomhedsledelse, som findes på hjemmesiden 
www.sparnord.dk/virksomhedsledelse

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

33

NOTE INVESTOR RELATIONS

Det overordnede mål med Spar Nords kommunikation til investorer 

og analytikere er at sikre gode og vedvarende relationer. Spar Nord 

ønsker at opretholde et højt informationsniveau og en høj tilgænge-

lighed, og banken bestræber sig til enhver tid på at stille relevant 

og  rettidig  information  til  rådighed.  Kommunikationen  varetages 

primært af den administrerende direktør i samarbejde med IR- og 

kommunikationsdirektøren.

IR-AKTIVITETER
Ud over bankens finansielle rapportering og oplysningerne på ban-

kens  IR-hjemmeside  på  sparnord.dk  foregår  kommunikation  med 

investorer og analytikere på jævnlige bilaterale møder samt på kon-

ferencer og roadshows i forbindelse med offentliggørelse af hel- og 

delårsrapporter. I alt er der i 2015 afholdt ca. 50 møder med investo-

rer fra Skandinavien, Storbritannien og Nordamerika.

SPAR NORD AKTIEN

Aktiekapital (tusinde kr.) 

Børskurs, ultimo året

Total markedsværdi (mio. kr.)

Årets resultat pr. aktie (kr.) *)

Udbytte pr. aktie (kr.)

Indre værdi pr. aktie (kr.)

Kurs/indre værdi pr. aktie (kr.)

2015

2014

  1.255.299  1.255.299

61 

58

7.657 

7.281

7,1 

5,0 

60 

1,0 

4,9

1,6

56

1,0

*)   Nøgletallet er beregnet som om den hybride kernekapital 

regnskabsmæssigt behandles som en forpligtelse.

Spar Nord-aktien er i 2015 blevet dækket af analytikere fra 5 inve-

Den  gennemsnitlige  daglige  handelsvolumen  var  i  2015  på  ca. 

steringsbanker (2014: 3).

SPAR NORD AKTIEN
Spar Nord er noteret på den nordiske børs Nasdaq OMX Copenha-

gen og tilhører MidCap-segmentet.

Aktiekapitalen  udgjorde  i  2015  uændret  1.255.299.180  kr.  opdelt  i 

aktier af 10 kr. 

110.000 stk. mod 128.000 stk. i 2014. Udviklingen afspejler at Spar 
Nord  over  de  senere  år  har  fået  en  mere  diversificeret  aktionær-

sammensætning, hvor professionelle og institutionelle investorer i 

ind- og udland udgør en større andel.

AKTIONÆRFORDELING
Spar Nord Bank havde ultimo 2015 ca. 117.000 aktionærer. Ca. 60 

pct. af kapitalen ejes af professionelle og institutionelle investorer, 

heraf  20  procentpoint  udenlandske,  mens  36  pct.  af  kapitalen  kan 

Spar Nord Bank aktien steg fra kurs 58 ultimo 2014 til kurs 61 ul-

henføres til aktionærer, som hver især havde færre end 20.000 ak-

timo 2015, svarende til 5 pct. Markedsværdien ved årets udgang var 

tier.

således  7,7  mia.  kr.  mod  7,3  mia.  kr.  ultimo  2014.  Udviklingen  fra 

ultimo  2014  til  ultimo  2015  dækker  imidlertid  over,  at  aktiekursen 

Banken  har  to  aktionærer,  som  har  meddelt,  at  de  besidder  mere 

fra januar til september steg til kurs 83, hvorefter den faldt til ulti-

end 5 pct. aktiekapitalen. Spar Nord Fonden, Aalborg, er største ak-

moniveauet.

tionær med en ejerandel på 18,5 pct. Næststørst er Nykredit Real-

kredit A/S, København, med en ejerandel på 11,1 pct.

KURSUDVIKLING FOR SPAR NORD AKTIEN 
2015

150

135

120

105

90

01.01.15

01.04.15

01.07.15

01.10.15

01.01.16

Indekseret - Jan. 2015 = 100

Spar Nord

MSCI Europe Banks

OMX Cph. Financials

AKTIONÆRFORDELING

Ultimo 2015 - pct.

40

19

5,1

11

21,4
30

  Spar Nord Fonden

  Nykredit

  Andre professionelle

  Private og medarbejdere

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

34

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
INVESTOR RELATIONS

AKTIEFORDELING
PRIMO 2016

Aktiefordeling

1-99 

100-999 

1000-9999 

10000-19999 

20000 

Egne aktier 

Ikke navnenoteret aktier 

I alt 

UDBYTTEPOLITIK OG FORVENTNINGER
Det  er  Spar  Nords  mål  at  skabe  et  konkurrencedygtigt  afkast  til 

aktionærerne  –  i  form  af  kursudvikling  og  udbytte.  Det  er  således 

bankens  politik  at  betale  udbytte  til  aktionærerne  i  år,  hvor  resul-

taterne tillader dette.

Siden  medio  2015  har  det  været  Spar  Nords  politik  at  udlodde 

mindst 2/3 af årets nettoresultat i udbytte, under forudsætning af at 

bankens målsætninger om en egentlig kernekapitalprocent på 12,0 

og en kapitalprocent på 15,5 er indfriet.

Antal
navnenoterede
aktionærer

Aktionærernes
samlede aktie-
besiddelse i stk.

51.337 

55.686 

9.312 

254 

264 

1 

1.381.005

18.530.084

20.260.564

3.288.045

79.948.116

23

2.122.081

116.854 

125.529.918

Såfremt  der 

ikke  kan  findes  værdiskabende 

investeringsmu-

GENERALFORSAMLING 2016
Generalforsamlingen  holdes  20.  april  2016  i  Aalborg  Kongres-  & 

Kultur Center.

ligheder, vil muligheden for at udbetale ekstraordinære udbytter og/

eller iværksætte aktietilbagekøbsprogrammer blive vurderet under 

hensyn til selskabets kapitalstruktur.

På  baggrund  af  årsresultatet  og  på  baggrund  af  vores  stærke  ka-
pitalposition indstiller bestyrelsen, at der udbetales et kontant ud-
bytte på 3 kr. pr. aktie. 

De 3 kr. skal ses i sammenhæng med, at der allerede er udbetalt 
2 kr. pr. aktie i ekstraordinært udbytte. Dermed bliver det samlede 
kontante udbytte på 5 kr. pr. aktie, svarende til 628 mio. kr. i alt eller 
70 pct. af årets nettoresultat.

I tillæg til det kontante udbytte iværksættes et aktietilbagekøbspro-
gram  på  150  mio.  kr.  med  forventet  gennemførelse  i  perioden  fra 
medio februar til ultimo 2016, således at der samlet udloddes ca. 87 
pct. af årets nettoresultat.

FINANSKALENDER
2016

20. april  

27. april 

24. august 

  2. november 

Ordinær generalforsamling

Kvartalsrapport 1. kvartal

Halvårsrapport

Kvartalsrapport 1.-3. kvartal

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

35

NOTE  
SAMFUNDSANSVAR

SPAR NORDS PRINCIPPER

•  Vores samfundsansvar er forretningsdrevet - 
de tiltag, vi sætter i værk, skal bidrage til 
forretningen.

•  Vores samfundsansvar er summen af lokale  
indsatser - vi arbejder for at give noget 
tilbage til de lokalområder, hvor vi driver   
vores virksomhed.

•  Vores samfundsansvar er velovervejet - 
vi arbejder med ét tema ad gangen og 
lægger hovedvægten her.

•  Vores samfundsansvar er fokuseret - vi vil  
hellere gøre én ting helt end to ting halvt.

•  Vores samfundsansvar er dynamisk - 

vi udvikler og skalerer over tid.

SAMFUNDSANSVAR
Spar Nord har en årelang tradition for at arbejde seriøst med sam-

fundsansvar  –  også  kaldet  Corporate  Social  Responsibility  eller 

INTERNATIONALE INITIATIVER 
Spar  Nord  bakker  op  om  den  danske  regerings  bestræbelser  på  at 

sætte virksomheders samfundsansvar højt på dagsordenen, og  bak-

ker også op om intentionerne bag internationale initiativer som  UN 

Global Compact og UN PRI. Alligevel har banken valgt ikke at foretage 

en  formel  tilslutning  til  de  to  FN-rapporteringsinitiativer,    lige  som 

banken ikke har formelle klima- eller menneskerettighedspolitikker. 

Denne beslutning skal ses i lyset dels af, at Spar Nord allerede be-

stræber sig på at efterleve principperne, dels at bankens virke har så 

udtalt lokalt et sigte.

FINANSIEL FORSTÅELSE
Siden 2013 har det indsatsområde, som har fået særligt fokus, været 

”Finansiel forståelse”. Baggrunden herfor er, at en række undersø-

gelser viser, at børn og unge mennesker i vid udstrækning mangler 

den basale indsigt i finansielle forhold og begreber – og dermed kom-

petencer, som er vigtige for at kunne agere og træffe beslutninger af 

privatøkonomisk karakter.

Netop på grund af emnets vigtighed er der bred interesse fra politisk 

side, fra finanssektoren og undervisningssektoren for at få finansiel 

forståelse på skoleskemaet – noget som er en længere proces, men 

også en proces, hvor Spar Nord og andre banker kan gøre en forskel 

undervejs ved at udvikle materiale og stille det til rådighed. 

I undervisningssammenhæng er det relevant at bemærke, at privat-

økonomi på forskellig vis udgør et særdeles relevant undervisnings-

CSR. Men banken har tradition for at oversætte de populære termer 

felt – især i matematik, men også i bl.a. samfundsfag.

til eget sprog og virkelighed, fordi erfaringen viser, at det gør indsat-

sen mere konkret og målrettet.

Samfundsansvar handler i Spar Nords optik således om helt kon-

kret adfærd og ikke om abstrakte principper. Grundindstillingen er, 

at  Spar  Nords  ansvar  som  virksomhed  og  finansiel  institution  er 

forankret  i  nærværet  til  kunder  og  lokalsamfund.  Et  ansvar  og  et 

nærvær, som er helt naturligt indlejret i bankens historie og kultur, 

SPAR NORDS INITIATIVER
I  tråd  med  bankens  forretningsmodel  har  Spar  Nord  tilrettelagt  en 

indsats, som er baseret på samarbejde med lokale folkeskoler. Det 

er målet at udvikle en serie af undervisningsmaterialer i samarbejde 

med eksperter i matematik og didaktik, og stille disse gratis til rå-

dighed  for  skoler  og  lærere,  der  ønsker  at  sætte  fokus  på  emnet  i 

og som forretningen afhænger af.

undervisningen.

FOKUS OG OPFØLGNING
For  at  fokusere  indsatsen  og  gøre  den  konkret  og  målbar  sættes 

der  løbende  fokus  på  særlige  temaer  og  områder  inden  for  sam-

Første  i  serien  var  undervisningshæftet  ”Klog  på  penge”,  der  hen-

vender  sig  til  7.-8.  klassetrin  og  bl.a.  beskæftiger  sig  med  emner 

som renter, opsparing, lån og valuta. Hæftet er indtil nu distribueret 

i 50.000 eksemplarer til skoler i hele landet – og har generelt fået en 

fundsansvar. Baggrunden for denne tilgang er en stærk tiltro til, at 

særdeles positiv modtagelse.

der opnås bedre resultater ved at fokusere opmærksomheden på én 

ting ad gangen. Dette betyder samtidig, at indsatsen udvikles over 

tid. De temaer, som banken vælger at sætte særligt fokus på, følges 

der op på i de efterfølgende år. Derved sikres det, at ord og over-

skrifter bliver til konkret handling og håndgribelige forbedringer. 

I  januar  2014  udkom  ”Bogen  om  penge”,  som  henvender  sig  til  de 

yngste klassetrin og beskæftiger sig med de mest basale elementer 

af  finansiel  forståelse.  Ud  over  matematiklærere  stilles  materialet 

også  via  Spar  Nords  lokale  banker  gratis  til  rådighed  for  forældre, 

der ønsker at gennemgå emnerne med deres børn. Endelig tilbyder 

Spar Nords medarbejdere at holde gæsteoplæg for klasser for de re-

levante klassetrin og gennemgå hovedpunkterne i materialet. 

I april 2014 lanceredes den nye app ”Småpenge”, der som formål har 

via leg at give de alleryngste (3-5 år) en basal forståelse for penge, 

mønter, priser mv. App’en blev i perioden fra sin lancering og til ul-

timo 2015 downloadet mere end 50.000 gange.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

36

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
SAMFUNDSANSVAR

I 2015 indgik Spar Nord et formaliseret samarbejde med de lokale 

folkeskoler i Aalborg Kommune, som indebærer, at bankens medar-

bejdere dedikerer i alt 100 arbejdsdage til at undervise elever i sko-

lernes ældste klasse i en række emner af privatøkonomisk karakter.

AKTIVITETER I LOKALOMRÅDERNE
Det er et centralt element i Spar Nords strategi og forretningsmo-

del, at banken er dybt engageret i det lokale liv i de områder, hvor 

banken er aktiv. Dette engagement udspiller sig både i form af, at 

banken deltager i og bidrager til aktiviteter inden for idræts-, kul-

tur- og foreningsliv, og ved at banken sammen med Spar Nord Fon-

den giver støtte til gode formål i lokalområderne. I alt blev der i 2015 

i bankens regi bidraget med små 20 mio. kr. til formål af de nævnte 

typer, mens Spar Nord Fonden uddelte næsten 800 donationer på i 

alt godt 21 mio. kr.

For yderligere information henvises til bankens redegørelse 

om samfundsansvar, som findes på hjemmesiden 
www.sparnord.dk/samfundsansvar

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

37

NOTE LEDELSESPÅTEGNING

Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt års-

DIREKTIONEN

rapporten for 2015 for Spar Nord Bank A/S.

Koncernregnskabet  aflægges  i  overensstemmelse  med  Inter-

national Financial Reporting Standards som er godkendt af EU, og 

årsregnskabet  for  moderselskabet  aflægges  i  overensstemmelse 

med Lov om finansiel virksomhed. Årsrapporten er herudover udar-

bejdet  i  overensstemmelse  med  yderligere  danske  oplysningskrav 

til årsrapporter for børsnoterede finansielle selskaber.

Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, således 

at koncern- og årsregnskabet giver et retvisende billede af koncer-

nens og moderselskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 

31. december 2015 samt af resultatet af koncernens og modersel-

skabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 2015.

Det  er  endvidere  vores  opfattelse,  at  ledelsesberetningen  inde-

holder  en  retvisende  redegørelse  for  udviklingen  i  koncernens  og 

moderselskabets aktiviteter og økonomiske forhold, årets resultat 
og koncernens og moderselskabets finansielle stilling som helhed 

samt en beskrivelse af de væsentligste risici og usikkerhedsfakto-

rer, som koncernen og moderselskabet kan påvirkes af.

Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse.

Aalborg, den 10. februar 2016

Lasse Nyby

Adm. direktør

John Lundsgaard

Bankdirektør

Lars Møller

Bankdirektør

BESTYRELSEN

Torben Fristrup

Kjeld Johannesen

Bestyrelsesformand

Næstformand for Bestyrelsen

Per Nikolaj Bukh

Kaj Christiansen

Laila Mortensen

Ole Skov 

Medarbejdervalgt

Jannie Skovsen

Medarbejdervalgt

Gitte Holmgaard Sørensen

Medarbejdervalgt

John Sørensen

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

38

NOTE                             
INTERN REVISIONS ERKLÆRINGER

Vi har revideret koncernregnskabet og årsregnskabet for Spar Nord 

Konklusion

Bank A/S for regnskabsåret 2015, side 42-120. Koncernregnskabet 

Det er vores opfattelse, at de etablerede forretningsgange og interne 

og  årsregnskabet  omfatter  resultatopgørelse,  totalindkomstopgø-

kontroller, herunder den af ledelsen tilrettelagte risikostyring, der 

relse,  balance,  egenkapitalopgørelse,  pengestrømsopgørelse  og 

er  rettet  mod  koncernens  og  selskabets  rapporteringsprocesser 

noter for såvel koncernen som moderselskabet.

og væsentlige forretningsmæssige risici, fungerer tilfredsstillende.  

Koncernregnskabet  udarbejdes  efter 

International  Financial 

Det er tillige vores opfattelse, at koncernregnskabet og årsregnska-

Reporting Standards som godkendt af EU og danske oplysningskrav 

bet giver et retvisende billede af koncernens og selskabets aktiver, 

for  børsnoterede  finansielle  selskaber.  Årsregnskabet  udarbejdes 

passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2015 samt af resul-

efter Lov om finansiel virksomhed.

tatet af koncernens og selskabets aktiviteter og pengestrømme for 

regnskabsåret 1. januar - 31. december 2015 i overensstemmelse 

Vi har i tilknytning til revisionen gennemlæst ledelsesberetningen, 

med International Financial Reporting Standards som godkendt af 

og afgivet udtalelse herom.

Den udførte revision

EU  og  danske  oplysningskrav  for  børsnoterede  finansielle  selska-

ber for så vidt angår koncernregnskabet samt i overensstemmelse 

med Lov om finansiel virksomhed for så vidt angår årsregnskabet. 

Revisionen er udført på grundlag af Finanstilsynets bekendtgørelse 

om revisionens gennemførelse i finansielle virksomheder mv. samt 

Udtalelse om ledelsesberetningen

finansielle koncerner og efter internationale standarder om revisi-

Vi har i henhold til Lov om finansiel virksomhed gennemlæst ledel-

on. Dette kræver, at vi planlægger og udfører revisionen for at opnå 
høj  grad  af  sikkerhed  for,  at  koncernregnskabet  og  årsregnskabet 

sesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg 
til den udførte revision af koncernregnskabet og årsregnskabet. 

ikke indeholder væsentlig fejlinformation. 

Revisionen  er  udført  i  henhold  til  den  arbejdsdeling,  der  er  aftalt 

sesberetningen er i overensstemmelse med koncernregnskabet og 

Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledel-

med  ekstern  revision,  og  har  omfattet  vurdering  af  etablerede 

årsregnskabet.

forretningsgange  og  interne  kontroller,  herunder  den  af  ledelsen 

tilrettelagte risikostyring, der er rettet mod rapporteringsprocesser 

og  væsentlige  forretningsmæssige  risici.  Ud  fra  væsentlighed  og 

Aalborg, den 10. februar 2016

risiko har vi stikprøvevis efterprøvet grundlaget for beløb og øvrige 

oplysninger i koncernregnskabet og årsregnskabet. Revisionen har 

Spar Nord Bank A/S

endvidere  omfattet  vurdering  af,  om  ledelsens  valg  af  regnskabs-

Intern Revision

praksis  er  passende,  om  ledelsens  regnskabsmæssige  skøn  er 

rimelige samt den samlede præsentation af koncernregnskabet og 

årsregnskabet.  

Vi har deltaget i revisionen af de væsentlige og risikofyldte områder, 

Margit Nicolajsen

og det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstræk-

Revisionschef

keligt og egnet som grundlag for vores konklusion.

Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

39

NOTE DEN UAFHÆNGIGE REVISORS ERKLÆRINGER

TIL KAPITALEJERNE I SPAR NORD BANK A/S

PÅTEGNING PÅ KONCERNREGNSKABET OG ÅRSREGNSKABET
Vi  har  revideret  koncernregnskabet  og  årsregnskabet  for  Spar 

Nord  Bank  A/S  for  regnskabsåret  1.  januar  -  31.  december  2015. 

Koncernregnskabet  og  årsregnskabet  omfatter  resultatopgørelse, 

totalindkomstopgørelse,  balance,  egenkapitalopgørelse,  penge-

strømsopgørelse og noter, herunder anvendt regnskabspraksis for 

såvel  koncernen  som  selskabet.  Koncernregnskabet  udarbejdes 

efter International Financial Reporting Standards som godkendt af 

EU, og årsregnskabet for moderselskabet udarbejdes efter Lov om 

finansiel  virksomhed.  Koncernregnskabet  udarbejdes  herudover  i 

overensstemmelse  med  danske  oplysningskrav  for  børsnoterede 

finansielle selskaber.

En  revision  omfatter  udførelse  af  revisionshandlinger  for  at  opnå 

revisionsbevis  for  beløb  og  oplysninger  i  koncernregnskabet  og  i 

årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors 

vurdering,  herunder  vurderingen  af  risici  for  væsentlig  fejlinfor-

mation i koncernregnskabet og i årsregnskabet, uanset om denne 

skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revi-

sor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse 

af  et  koncernregnskab  og  et  årsregnskab,  der  giver  et  retvisende 

billede.  Formålet  hermed  er  at  udforme  revisionshandlinger,  der 

er  passende  efter  omstændighederne,  men  ikke  at  udtrykke  en 

konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En 

revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regn-

skabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn 

er rimelige samt den samlede præsentation af koncernregnskabet 

og årsregnskabet.

Ledelsens ansvar for koncernregnskabet og årsregnskabet

Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et koncernregnskab og 

Det  er  vores  opfattelse,  at  det  opnåede  revisionsbevis  er  tilstræk-

et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse 

keligt og egnet som grundlag for vores konklusion.

med International Financial Reporting Standards som godkendt af 

EU (koncernregnskabet), Lov om finansiel virksomhed (årsregnska-

Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.

bet for moderselskabet) samt danske oplysningskrav for børsnote-

rede finansielle selskaber. Ledelsen har endvidere ansvaret for den 

Konklusion

interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et 

koncernregnskab og et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, 

uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl.

Revisors ansvar og den udførte revision

Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om koncernregnskabet 

og årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revi-

sionen i overensstemmelse med internationale standarder om revi-

Det  er  vores  opfattelse,  at  koncernregnskabet  og  årsregnskabet 

giver et retvisende billede af koncernens og selskabets aktiver, pas-

siver og finansielle stilling pr. 31. december 2015 samt af resultatet 

af koncernens og selskabets aktiviteter og pengestrømme for regn-

skabsåret 1. januar - 31. december 2015 i overensstemmelse med 

International Financial Reporting Standards som godkendt af EU og 

danske oplysningskrav for børsnoterede finansielle selskaber for så 

vidt  angår  koncernregnskabet  samt  i  overensstemmelse  med  Lov 

sion og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, 

om finansiel virksomhed for så vidt angår årsregnskabet. 

at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen 

for  at  opnå  høj  grad  af  sikkerhed  for,  om  koncernregnskabet  og 

årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation.

UDTALELSE OM LEDELSESBERETNINGEN
Vi har i henhold til Lov om finansiel virksomhed gennemlæst ledel-

sesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg 

til den udførte revision af koncernregnskabet og årsregnskabet. Det 

er  på  denne  baggrund  vores  opfattelse,  at  oplysningerne  i  ledel-

sesberetningen er i overensstemmelse med koncernregnskabet og 

årsregnskabet.

Aalborg, den 10. februar 2016

ERNST & YOUNG

Godkendt revisionspartnerselskab

CVR-nr. 30700228

Per Gunslev 

Statsaut. revisor 

Anne Tønsberg

Statsaut. revisor

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

40

NOTE  
 
KONCERNREGNSKAB OG ÅRSREGNSKAB

KONCERNREGNSKAB OG ÅRSREGNSKAB

Resultatopgørelse

Totalindkomstopgørelse

Balance

42

42

43

Egenkapitalopgørelse

Pengestrømsopgørelse

Noter

44

47

49

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

41

NOTE RESULTATOPGØRELSE

NOTE 

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

4

5

Renteindtægter 

Renteudgifter 

Nettorenteindtægter 

6

Udbytte af aktier mv. 

7+9

Gebyrer og provisionsindtægter 

8+9

Afgivne gebyrer og provisionsudgifter 

Nettorente- og gebyrindtægter 

10

12

Kursreguleringer 

Andre driftsindtægter 

13+14+15

Udgifter til personale og administration   

16

17

Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver 

Andre driftsudgifter 

18+36+55

Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. 

19

Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder  

Resultat før skat 

20

Skat 

Årets resultat 

FORDELES PÅ:

1.975,8 

200,5 

1.775,3 

54,9 

1.125,9 

95,6 

2.860,5 

452,0 

47,8 

1.768,2 

65,5 

107,9 

373,4 

28,3 

1.073,6 

2.360,7 

453,3 

1.907,4 

39,2 

930,3 

67,0 

2.809,9 

363,1 

50,1 

1.837,9 

71,5 

109,9 

602,9 

104,1 

705,0 

1.967,1 

221,1 

1.746,0 

34,0 

1.125,9 

95,6 

2.810,3 

449,6 

43,7 

1.775,7 

64,9 

107,9 

373,4 

78,9 

1.060,6 

2.352,6

468,6

1.884,0

22,3

930,3

67,0

2.769,6

183,4

44,6

1.844,1

71,8

109,9

602,9

332,1

701,0

176,8 

91,4 

163,2 

87,7

896,8 

613,6 

897,4 

613,3

Moderselskabet Spar Nord Bank A/S’ aktionærer

Indehavere af hybride kernekapitalinstrumenter

Årets resultat

883,3 

13,5 

896,8 

613,6 

0,0 

613,6 

Anvendt til udbytte 3,00 kr. pr. aktie (2014: 1,60 kr. pr aktie) 

Anvendt til ekstraordinært udbytte 2,00 kr. pr. aktie (udbetalt ultimo april 2015) 

Reserver for nettoopskrivning efter indre værdis metode 

883,9 

13,5 

897,4 

376,6 

251,1 

78,9 

177,3 

883,9 

613,3

0,0

613,3

200,8

0,0

332,1

80,4

613,3

Overført resultat 

I alt anvendt

48

INDTJENING PR. AKTIE 
Indtjening pr. aktie (kr.) 

Udvandet indtjening pr. aktie (kr.) 

TOTALINDKOMSTOPGØRELSE 

Årets resultat 

Anden totalindkomst 

Poster, der ikke kan reklassificeres til resultatopgørelsen: 

Nettoopskrivning på domicilejendomme

Øvrige kapitalbevægelser i associerede virksomheder  

Anden totalindkomst efter skat 

Totalindkomst i alt

Fordeles på:

Moderselskabet Spar Nord Bank A/S’ aktionærer

Indehavere af hybride kernekapitalinstrumenter

Årets resultat

7,2 

7,2 

4,9 

4,9 

896,8 

613,6 

897,4 

613,3

6,9 

-0,8 

6,1 

8,3 

1,4 

9,7 

6,3 

-0,8 

5,5 

8,6

1,4

10,0

902,9 

623,3 

902,9 

623,3

889,4 

13,5 

902,9 

623,3 

0,0 

623,3 

889,4 

13,5 

902,9 

623,3

0,0

623,3

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

42

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
BALANCE

NOTE 

AKTIVER 

Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker  

21

Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker

Udlån, bankaktiviteter

Udlån, reverseforretninger

Udlån, leasingaktiviteter 

Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris 

Obligationer til dagsværdi   

Aktier mv. 

Kapitalandele i associerede virksomheder 

Kapitalandele i tilknyttede virksomheder  

Aktiver tilknyttet puljeordninger 

Immaterielle aktiver 

Investeringsejendomme 

Domicilejendomme 

Grunde og bygninger i alt   

Øvrige materielle aktiver 

Aktuelle skatteaktiver

Udskudte skatteaktiver 

Aktiver i midlertidig besiddelse 

Andre aktiver  

Periodeafgrænsningsposter 

Aktiver i alt 

PASSIVER 

GÆLD 
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker 

Indlån og anden gæld 

Indlån i puljeordninger 

Udstedte obligationer til amortiseret kostpris 

22

23

24

25

26

60

27

28

29

37

30

31

32

33

60

34

23+24

Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til dagsværdi

35

Andre passiver 

Periodeafgrænsningsposter 

Gæld i alt 

36

37

HENSATTE FORPLIGTELSER 
Hensættelser til udskudt skat 

Hensættelser til tab på garantier 

Andre hensatte forpligtelser 

Hensatte forpligtelser i alt 

EFTERSTILLEDE KAPITALINDSKUD 
Efterstillede kapitalindskud 

38

Forpligtelser i alt 

EGENKAPITAL 
Aktiekapital   

Opskrivningshenlæggelser  

Lovpligtige reserver 

Foreslået udbytte

Overført overskud

Aktionærernes egenkapital

Indehavere af hybride kernekapitalinstrumenter 

Egenkapital i alt 

Passiver i alt  

IKKE-BALANCEFØRTE POSTER 
Eventualaktiver 

Eventualforpligtelser

Andre forpligtende aftaler   

44

45

46

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

610,4 

2.741,3 

32.630,5 

4.155,1 

1.253,7 

38.039,3 

16.053,6 

1.658,3 

82,4 

- 

985,7 

3.970,6 

34.351,4 

463,8 

1.132,4 

35.947,6 

20.234,0 

1.416,8 

941,3 

- 

13.380,0 

10.853,8 

214,5 

144,6 

547,0 

691,6 

99,6 

91,0 

6,0 

27,4 

2.483,7 

178,1 

224,4 

147,7 

537,3 

685,0 

120,0 

92,6 

19,4 

41,2 

3.020,1 

272,9 

610,4 

2.744,7 

32.503,5 

4.155,1 

1.253,7 

37.912,3 

16.053,6 

1.601,1 

82,4 

1.508,8 

13.380,0 

214,5 

70,6 

443,5 

514,1 

99,6 

86,4 

0,0 

27,4 

2.478,7 

184,2 

985,7

3.974,6

34.224,4

463,8

1.132,4

35.820,6

20.234,0

1.359,6

941,3

1.512,4

10.853,8

224,4

64,7

434,5

499,2

120,0

89,1

0,0

41,2

3.015,4

279,1

76.357,2 

78.825,4 

77.498,2 

79.950,4

3.739,5 

44.736,3 

13.380,0 

0,0 

1.219,7 

4.081,4 

25,7 

10.337,4 

42.235,8 

10.853,8 

22,6 

1.758,4 

4.651,6 

27,8 

3.708,5 

45.912,1 

13.380,0 

0,0 

1.219,7 

4.077,6 

25,7 

10.305,9

43.395,4

10.853,8

22,6

1.758,4

4.648,5

27,8

67.182,6 

69.887,4 

68.323,6 

71.012,4

122,8 

42,9 

33,1 

198,8 

125,7 

43,7 

27,3 

196,7 

122,8 

42,9 

33,1 

198,8 

125,7

43,7

27,3

196,7

1.088,8 

1.708,3 

1.088,8 

1.708,3

68.470,2 

71.792,4 

69.611,2 

72.917,4

1.255,3 

1.255,3 

1.255,3 

1.255,3

96,3 

23,2 

376,6 

5.723,3 

7.474,7 

412,3 

7.887,0 

89,4 

571,4 

200,8 

4.916,1 

7.033,0 

0,0 

7.033,0 

94,4 

312,2 

376,6 

5.436,2 

7.474,7 

412,3 

7.887,0 

88,1

746,0

200,8

4.742,8

7.033,0

0,0

7.033,0

76.357,2 

78.825,4 

77.498,2 

79.950,4

5,2 

9.585,2 

540,5 

6,8 

10.239,9 

751,7 

3,4 

9.585,2 

576,8 

6,8

10.239,9

795,7

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

43

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
EGENKAPITALOPGØRELSE

EGENKAPITAL

KONCERNEN
Egenkapital 01.01.15

Totalindkomst i 2015

Årets resultat

Anden totalindkomst

Moderselskabet Spar Nord Bank A/S’ aktionærer

Aktiekapital
Mio. kr.

Opskrivnings-
henlæggelse
Mio. kr.

Valuta-
omregnings-
reserve
Mio. kr.

Lovpligtige
reserver
Mio. kr.

Foreslået
udbytte
Mio. kr.

Overført
overskud
Mio. kr.

I alt
Mio. kr.

Hybrid *) 
kernekapital    
Mio. kr.

I alt
Mio. kr.

1.255,3 

89,4 

0,0 

571,4 

200,8 

4.916,1 

7.033,0 

- 

7.033,0

Nettoopskrivning på ejendomme

Øvrige kapitalbevægelser i associerede virksomheder 

Anden totalindkomst i alt

Totalindkomst i alt

Transaktioner med ejere

Udstedelse af hybrid kernekapital, netto transaktionsomkostninger

Udbetalt udbytte

Modtaget udbytte egne aktier

Afgang ved køb af egne aktier og hybrid kernekapital

Tilgang ved salg af egne aktier og hybrid kernekapital

Modtaget udbytte fra associerede virks. indregnet efter indre værdi

Opløsning af opskrivningshenlæggelser i associerede virksomheder

Skat

Transaktioner med ejere i alt

- 

- 

- 

0,0 

0,0 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

6,9 

- 

6,9 

6,9 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

0,0 

0,0 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

28,3 

627,7 

227,3 

883,3 

13,5 

896,8

- 

-0,8 

-0,8 

- 

- 

0,0 

- 

- 

0,0 

6,9 

-0,8 

6,1 

- 

- 

0,0 

6,9

-0,8

6,1

27,5 

627,7 

227,3 

889,4 

13,5 

902,9

- 

- 

- 

- 

- 

-864,3 

288,6 

- 

- 

-451,9 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

-2,9 

- 

0,3 

-636,3 

639,2 

864,3 

-288,6 

3,9 

-2,9 

-451,9 

0,3 

-636,3 

639,2 

0,0 

0,0 

3,9 

400,0 

- 

- 

-1,2 

- 

- 

- 

- 

397,1

-451,9

0,3

-637,5

639,2

0,0

0,0

3,9

0,0 

0,0 

0,0 

-575,7 

-451,9 

579,9 

-447,7 

398,8 

-48,9

Egenkapital 31.12.15

1.255,3 

96,3 

0,0 

23,2 

376,6 

5.723,3 

7.474,7 

412,3 

7.887,0 

Egenkapital 01.01.14

Tilgang ved fusion

Korrigeret egenkapital 01.01.14

Totalindkomst i 2014

Årets resultat

Anden totalindkomst

Nettoopskrivning på ejendomme

Øvrige kapitalbevægelser i associerede virksomheder

Anden totalindkomst i alt

Totalindkomst i alt

Transaktioner med ejere

Udbetalt udbytte

    Modtaget udbytte egne aktier

Afgang ved køb af egne aktier

Tilgang ved salg af egne aktier

Modtaget udbytte fra associerede virks. indregnet efter indre værdi

Opløsning af opskrivningshenlæggelser, associerede virksomheder

1.255,3 

- 

1.255,3 

84,5 

- 

84,5 

- 

- 

- 

0,0 

0,0 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

4,9 

- 

4,9 

4,9 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

4,3 

-4,3 

0,0 

- 

- 

- 

0,0 

507,4 

125,5 

4.555,7 

6.532,7 

- 

- 

1,8 

-2,5 

- 

- 

6.532,7

-2,5

507,4 

125,5 

4.557,5 

6.530,2 

0,0 

6.530,2

104,1 

200,8 

308,7 

613,6 

- 

1,4 

1,4 

- 

- 

0,0 

3,4 

- 

3,4 

8,3 

1,4 

9,7 

- 

- 

- 

0,0 

613,6

8,3

1,4

9,7

0,0 

105,5 

200,8 

312,1 

623,3 

0,0 

623,3

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

-25,6 

-15,9 

-41,5 

-125,5 

- 

- 

- 

- 

- 

-125,5 

- 

0,1 

-544,9 

549,8 

25,6 

15,9 

46,5 

-125,5 

0,1 

-544,9 

549,8 

0,0 

0,0 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

-125,5

0,1

-544,9

549,8

0,0

0,0

-120,5 

0,0 

-120,5

Transaktioner med ejere i alt

0,0 

0,0 

0,0 

Egenkapital 31.12.14

1.255,3 

89,4 

0,0 

571,4 

200,8 

4.916,1 

7.033,0 

0,0 

7.033,0

*)  

Se beskrivelse under henvisning på side 45

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

44

NOTE  
  
 
 
 
   
   
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
EGENKAPITALOPGØRELSE

EGENKAPITAL

SPAR NORD MODERSELSKAB
Egenkapital 01.01.15

Totalindkomst i 2015
Årets resultat

Anden totalindkomst

Moderselskabet Spar Nord Bank A/S’ aktionærer

Aktiekapital
Mio. kr.

Opskrivnings-
henlæggelse
Mio. kr.

Valuta-
omregnings-
reserve
Mio. kr.

Lovpligtige
reserver
Mio. kr.

Foreslået
udbytte
Mio. kr.

Overført
overskud
Mio. kr.

I alt
Mio. kr.

Hybrid *) 
kernekapital    
Mio. kr.

I alt
Mio. kr.

1.255,3 

88,1 

0,0 

746,0 

200,8 

4.742,8 

7.033,0 

- 

7.033,0

- 

- 

- 

78,9 

627,7 

177,3 

883,9 

13,5 

897,4

Nettoopskrivning på ejendomme
Øvrige kapitalbevægelser i associerede virksomheder 

 Anden totalindkomst i alt

Totalindkomst i alt

Transaktioner med ejere

Udstedelse af hybrid kernekapital, netto transaktionsomkostninger
Udbetalt udbytte
Modtaget udbytte egne aktier
Afgang ved køb af egne aktier og hybrid kernekapital
Tilgang ved salg af egne aktier og hybrid kernekapital
Modtaget udbytte fra associerede virks. indregnet efter indre værdi
Opløsning af opskrivningshenlæggelser i tilknyttede virksomheder
Opløsning af opskrivningshenlæggelser i associerede virksomheder
Skat

- 
- 
0,0 

0,0 

- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
0,0 

6,3 
- 
6,3 

6,3 

- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
0,0 

1.255,3 

94,4 

- 
- 
0,0 

0,0 

- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
0,0 

0,0 

- 
-0,8 
-0,8 

- 
- 
0,0 

- 
- 
0,0 

6,3 
-0,8 
5,5 

- 
- 
0,0 

6,3
-0,8
5,5

78,1 

627,7 

177,3 

889,4 

13,5 

902,9

- 
- 
- 
- 
- 
-864,3 
63,8 
288,6 
- 
-511,9 

- 
-451,9 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
- 
-451,9 

-2,9 
- 
0,3 
-636,3 
639,2 
864,3 
-63,8 
-288,6 
3,9 
516,1 

-2,9 
-451,9 
0,3 
-636,3 
639,2 
0,0 
0,0 
0,0 
3,9 
-447,7 

400,0 
- 
- 
-1,2 
- 
- 
- 
- 
- 
398,8 

397,1
-451,9
0,3
-637,5
639,2
0,0
0,0
0,0
3,9
-48,9

312,2 

376,6 

5.436,2 

7.474,7 

412,3 

7.887,0

1.255,3 
- 
1.255,3 

83,0 
- 
83,0 

4,3 
-4,3 
0,0 

682,6 
-228,4 
454,2 

125,5 
- 
125,5 

4.382,0 
230,2 
4.612,2 

6.532,7 
-2,5 
6.530,2 

- 
- 
0,0 

6.532,7
-2,5
6.530,2

- 

- 

- 

332,1 

200,8 

80,4 

613,3 

- 

613,3

Transaktioner med ejere i alt

Egenkapital 31.12.15

Egenkapital 01.01.14
Tilgang ved fusion
Korrigeret egenkapital 01.01.14

Totalindkomst i 2014
Årets resultat

Anden totalindkomst

Nettoopskrivning på ejendomme
Øvrige kapitalbevægelser i associerede virksomheder

Anden totalindkomst i alt

Totalindkomst i alt

Transaktioner med ejere

Udbetalt udbytte

    Modtaget udbytte egne aktier 
Afgang ved køb af egne aktier
Tilgang ved salg af egne aktier
Modtaget udbytte fra associerede virks. indregnet efter indre værdi
Opløsning af opskrivningshenlæggelser i associerede virksomheder

Transaktioner med ejere i alt

Egenkapital 31.12.14

- 
- 
0,0 

0,0 

- 
- 
- 
- 
- 
- 
0,0 

5,1 
- 
5,1 

5,1 

- 
- 
- 
- 
- 
- 
0,0 

1.255,3 

88,1 

- 
- 
0,0 

0,0 

- 
- 
- 
- 
- 
- 
0,0 

0,0 

- 
1,2 
1,2 

- 
- 
0,0 

3,5 
0,2 
3,7 

8,6 
1,4 
10,0 

333,3 

200,8 

84,1 

623,3 

- 
- 
- 
- 
-25,6 
-15,9 
-41,5 

-125,5 
- 
- 
- 
- 
- 
-125,5 

- 
0,1 
-544,9 
549,8 
25,6 
15,9 
46,5 

-125,5 
0,1 
-544,9 
549,8 
0,0 
0,0 
-120,5 

- 
- 
0,0 

0,0 

- 
- 
- 
- 
- 
- 
0,0 

8,6
1,4
10,0

623,3

-125,5
0,1
-544,9
549,8
0,0
0,0
-120,5

746,0 

200,8 

4.742,8 

7.033,0 

0,0 

7.033,0

*)   Den hybride kernekapital har uendelig løbetid og betaling af ydelser og renter er frivillig, hvorfor den regnskabsmæssigt behandles som egenkapital. 

Spar Nord udstedte den 10. juni 2015 obligationer for DKK 400 mio. med mulighed for førtidsindfrielse tidligst fra 10. juni 2020. Lånet forrentes med 6,052 pct. p.a. indtil 10. juni 2020, hvorefter  
renten fastsættes til CIBOR6 + 5,4 pct. i margin.
Hvis Spar Nords egentlige kernekapitalprocent kommer under 5 1/8 pct., vil lånet blive nedskrevet. Lånet vil kunne opskrives igen efter reglerne i CRR.   

Forskel i regnskabspraksis mellem moderselskab og koncernregnskab:
Bortset fra, at dattervirksomheder konsolideres i koncernregnskabet og indregnes til indre værdi i moderselskabsregnskabet, er anvendt regnskabspraksis identisk.

Forskellen mellem egenkapital og resultat i koncernen og moderselskabet kan henføres til, at ejendomme i datterselskaber er klassificeret som investeringsejendomme, 
men i koncernen betragtes som domicilejendomme. Forskellen består af netto af- og nedskrivninger herpå, se nedenfor:

Spar Nord koncernen
Netto af- og nedskrivninger, koncerndomicilejendomme
Spar Nord moderselskab

Udstedte aktier
1. januar
31. december - fuldt indbetalt

Resultat

Egenkapital

2015 
896,8 
0,6 
897,4 

2014 
613,6 
-0,3 
613,3 

Antal stk.

2015 
125.529.918 
125.529.918 

2014 
125.529.918 
125.529.918 

2015 
7.887,0 
0,0 
7.887,0 

2014
7.033,0
0,0
7.033,0

Nominel værdi (Mio. kr.)
2014
 1.255,3 
 1.255,3 

2015 
 1.255,3  
 1.255,3  

Aktiekapitalen er fordelt på 125.529.918 aktier a 10 kr. Ingen aktier er tildelt særlige rettigheder. Der er ingen begrænsning i omsætteligheden og ingen stemmeretsbegrænsning.
I perioden frem til indfrielsen af statslig hybrid kapital ultimo maj 2014, har udlodning af udbytte været begrænset til maksimalt at udgøre Spar Nords løbende overskud. Der er foreslået 
udbytte for 2015 på 627,7 mio. kr. (2014: 200,8 mio. kr.), hvoraf de 251,1 mio. kr. blev foreslået som ekstraordinært udbytte i marts 2015 på baggrund af salget af aktier i Nørresundby Bank. 
Udbetalt udbytte i 2015 på 451,9 mio. kr. er sammensat af  foreslået udbytte på 200,8 mio. kr. i Årsrapport 2014 samt ekstraordinært udbytte på 251,1 mio. kr. foreslået i marts 2015 efter salg 
af aktier i Nørresundby Bank. 

Udlodning af udbytte til Spar Nords aktionærer har ingen skattemæssige konsekvenser for Spar Nord.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

45

NOTE  
  
  
 
 
 
   
 
   
   
 
 
 
  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
EGENKAPITALOPGØRELSE

AKTIER I OMLØB, STK.
Primo 

Køb/salg egne aktier 

Ultimo

Udstedte aktier 

Koncernens beholdning af egne aktier 

Udestående aktier i omløb 

BEHOLDNING AF EGNE AKTIER 
Antal aktier, stk. 

Nominel værdi, mio. kr.

Dagsværdi, mio. kr.

Procent af aktiekapital 

BEHOLDNING AF EGNE AKTIER, DAGSVÆRDI, MIO. KR. 
Beholdning primo 

Køb af egne aktier 

Salg af egne aktier 

Kursregulering 

Beholdning ultimo 

EGNE AKTIER STILLET TIL SIKKERHED 
Antal aktier, stk. 

Nominel værdi, mio. kr.

Dagsværdi, mio. kr.

Procent af aktiekapital 

Egne aktier stillet til sikkerhed omfatter sikkerhedsstillelser fra kunder i form af Spar Nord aktier.

Beholdningen af egne aktier anvendes til handel med kunder.

Bestyrelsen er indtil næste ordinære generalforsamling bemyndiget til at lade banken erhverve 

egne aktier med en pålydende værdi på indtil 10 pct. af aktiekapitalen til den på erhvervelses-

tidspunktet gældende børskurs med en afvigelse på op til 10 pct. 

KAPITALGRUNDLAG 
Egenkapital 

Hybrid kernekapital inkluderet i egenkapitalen

Foreslået udbytte 

Immaterielle aktiver inkl. andel indregnet i kapitalandele i associerede virksomheder

Udskudte skatteaktiver *)

Øvrige primære fradrag

Fradrag kapitalandele 

Egentlig kernekapital

Hybrid kernekapital **) 

Øvrige fradrag

Kernekapital

Efterstillede kapitalindskud (ekskl. hybrid kernekapital) **)  

Øvrige fradrag 

Kapitalgrundlag

Vægtet risikoeksponering med kreditrisiko mv.

Vægtet risikoeksponering med markedsrisiko

Vægtet risikoeksponering med operationel risiko

Samlet risikoeksponering 

Egentlig kernekapitalprocent 

Kernekapitalprocent

Kapitalprocent 

*)   

Beløb i koncernen vedrører særunderskud i datterselskab. 

**)    

Inklusive beholdning af egne obligationer. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

Spar Nord 
koncernen
2015

Spar Nord 
koncernen
2014

Spar Nord 
moderselskab
2015

Spar Nord 
moderselskab
2014

125.366.131 

125.308.845 

24.386 

57.286 

125.390.517 

125.366.131 

125.529.918 

125.529.918 

139.401 

163.787 

125.390.517 

125.366.131 

125.366.131 

125.308.845

24.386 

57.286

125.390.517 

125.366.131

125.529.918 

125.529.918

139.401 

163.787

125.390.517 

125.366.131

139.401 

163.787 

139.401 

163.787

1,4 

8,5 

0,1 

9,5 

636,3 

639,2 

1,9 

8,5 

1,6 

9,5 

0,1 

10,9 

544,9 

549,8 

3,5 

9,5 

1,4 

8,5 

0,1 

9,5 

636,3 

639,2 

1,9 

8,5 

1,6

9,5

0,1

10,9

544,9

549,8

3,5

9,5

1.491.977 

1.801.760 

1.491.977 

1.801.760

14,9 

91,0 

1,2 

18,0 

104,5 

1,4 

14,9 

91,0 

1,2 

18,0

104,5

1,4

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

7.887,0 

7.033,0 

7.887,0 

7.033,0

412,3 

376,6 

212,0 

6,0 

45,7 

161,1 

0,0 

200,8 

219,8 

19,4 

59,8 

149,3 

412,3 

376,6 

212,0 

0,0 

45,7 

138,0 

0,0

200,8

219,8

0,0

59,8

136,9

6.673,3 

6.383,9 

6.702,4 

6.415,7

393,0 

120,8 

6.945,5 

1.078,0 

120,8 

7.902,7 

36.550,1 

4.162,6 

5.787,2 

46.499,9 

14,4 

14,9 

17,0 

430,7 

298,6 

6.516,0 

1.148,8 

298,6 

7.366,2 

39.454,2 

3.834,3 

5.716,0 

49.004,5 

13,0 

13,3 

15,0 

393,0 

103,5 

6.991,9 

1.078,0 

103,5 

7.966,4 

37.770,4 

4.176,1 

5.444,7 

47.391,2 

14,1 

14,8 

16,8 

430,7

273,7

6.572,7

1.148,8

273,7

7.447,8

40.721,3

3.840,5

5.722,1

50.283,9

12,8

13,1

14,8

46

NOTE  
 
 
 
  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
PENGESTRØMSOPGØRELSE

NOTE 

DRIFT 
Resultat før skat 

28+30

Dagsværdiændringer, investeringsejendomme og aktiver i midlertidig besiddelse   

46

Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver 

Gevinst og tab ved salg af immaterielle og materielle aktiver 

36+55

Regulering af nedskrivninger på udlån mv. 

36

19

Hensættelser til forpligtigelser 

Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder  

Betalt selskabsskat 

Drift i alt 

DRIFTSKAPITAL 
Ændring i kreditinstitutter og centralbanker, netto 

21+32

22

23

24

34

Ændring i udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris 

Ændring i obligationer til dagsværdi 

Ændring i aktiebeholdning  

Ændring i udstedte obligationer til amortiseret kostpris 

Ændring i andre aktiver og andre passiver, netto 

33

Ændring i indlån og anden gæld 

Driftskapital i alt 

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

1.073,6 

4,0 

65,5 

0,2 

-19,0 

5,0 

-28,3 

-153,6 

947,4 

-6.598,5 

-2.072,7 

4.180,4 

-241,5 

-22,6 

-484,4 

2.500,5 

-2.738,8 

705,0 

1,8 

71,5 

2,8 

249,5 

-20,2 

-104,1 

-167,4 

738,9 

2.234,2 

3.814,3 

-1.423,6 

-6,8 

-279,0 

-279,4 

368,6 

4.428,3 

1.060,6 

3,0 

64,9 

0,2 

-19,0 

5,0 

-78,9 

-156,9 

878,9 

-6.601,4 

-2.072,7 

4.180,4 

-241,5 

-22,6 

-480,0 

2.516,7 

-2.721,1 

701,0

-0,4

71,8

2,8

249,5

-20,2

-332,1

-170,4

502,0

2.256,4

3.941,3

-1.423,6

-189,5

-279,0

-273,0

646,1

4.678,7

Pengestrøm fra drift i alt 

-1.791,4 

5.167,2 

-1.842,2 

5.180,7

INVESTERINGER
Køb af aktiviteter fra FIH Erhvervsbank

49

25+26

Køb af associerede og tilknyttede virksomheder

25+26

Salg af associerede og tilknyttede virksomheder 

27

27

Køb af immaterielle aktiver

Salg af immaterielle aktiver

28+29+30

Køb af materielle aktiver 

28+29+30

Salg af materielle aktiver

25+26

Udbytte fra associerede og tilknyttede virksomheder

Investeringer i alt

FINANSIERING
Efterstillede kapitalindskud

38

Hybrid kernekapital indregnet som egenkapital 

Betalt udbytte, eksklusive udbytte af egne aktier

Køb af egne kapitalandele

Salg af egne kapitalandele

Finansiering i alt 

Årets likviditetsændring 

Likvider primo 

Årets likviditetsændring 

Likvider ultimo

Likvider ultimo

Likvider og anfordringstilgodehavender hos centralbanker

21

Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker med mindre end 3 mdr. forfald

I alt 

0,0 

-0,1 

22,2 

-6,0 

0,0 

-50,5 

28,6 

864,3 

858,5 

-619,5 

395,9 

-451,6 

-636,3 

639,2 

-672,3 

-2.349,2 

-58,6 

0,0 

-0,2 

0,1 

-59,5 

106,2 

25,6 

-2.335,6 

-1.294,1 

0,0 

-125,4 

-544,9 

549,8 

-1.414,6 

0,0 

-0,1 

76,4 

-6,0 

0,0 

-49,9 

20,6 

864,3 

905,3 

-619,5 

395,9 

-451,6 

-636,3 

639,2 

-672,3 

-2.349,2

-58,6

0,0

-0,2

0,1

-47,3

106,2

25,6

-2.323,4

-1.294,1

0,0

-125,4

-544,9

549,8

-1.414,6

-1.605,2 

1.417,0 

-1.609,2 

1.442,7

4.900,4 

-1.605,2 

3.295,2 

610,4 

2.684,8 

3.295,2 

3.483,4 

1.417,0 

4.900,4 

985,7 

3.914,7 

4.900,4 

4.904,4 

-1.609,2 

3.295,2 

610,4 

2.684,8 

3.295,2 

3.461,7

1.442,7

4.904,4

985,7

3.918,7

4.904,4

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

47

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTE 

NOTER

OVERSIGT OVER NOTER TIL KONCERNREGNSKAB OG ÅRSREGNSKAB

Note

Side

Note

1 

2 

3 

4 

5 

Anvendt regnskabspraksis

Væsentlige regnskabsmæssige skøn og vurderinger

Forretningssegmenter

Renteindtægter

Renteudgifter

6  Udbytte af aktier mv.

7 

8 

Gebyrer og provisionsindtægter

Afgivne gebyrer og provisionsudgifter

9  Nettogebyrer og provisionsindtægter

10  Kursreguleringer

11  Finansielle poster Spar Nord koncernen

12  Andre driftsindtægter

13  Udgifter til personale og administration

14  Aktiebaseret vederlæggelse

15  Revisionshonorar

16  Af- og nedskrivninger på immaterielle og 

materielle aktiver

17  Andre driftsudgifter

18  Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.

19  Resultat af kapitalandele i associerede og 

tilknyttede virksomheder

20  Skat

21  Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker

22  Udlån og andre tilgodehavender

23  Obligationer til dagsværdi

24  Aktier mv.

25  Kapitalandele i associerede virksomheder

26  Kapitalandele i tilknyttede virksomheder

27 

Immaterielle aktiver

28  Grunde og bygninger

29  Øvrige materielle aktiver

30  Aktiver i midlertidig besiddelse

31  Andre aktiver

50

57

58

61

61

61

61

61

61

62

62

63

63

66

66

67

67

67

67

67

68

68

70

70

70

72

73

76

77

77

78

32  Gæld til kreditinstitutter og centralbanker

33 

Indlån og anden gæld

34  Udstedte obligationer til amortiseret kostpris

35  Andre passiver

36  Hensatte forpligtelser

37  Hensættelse til udskudt skat

38  Efterstillede kapitalindskud

39  Overdragelse af finansielle aktiver

40  Modtagne sikkerheder

41  Sikkerhedsstillelse og behæftelse

42  Modregning af finansielle aktiver og 

finansielle forpligtelser

43  Regnskabsmæssig sikring

44  Eventualaktiver

45  Eventualforpligtelser

46  Andre forpligtende aftaler

47  Retssager mv.

48 

Indtjening pr. aktie

49  Virksomhedssammenslutninger

50  Nærtstående parter

51  Ledelsens aktiebeholdning

52  Begivenheder efter balancedagen

53  Oplysning om dagsværdi for finansielle instrumenter

54  Risikostyring

55  Kreditrisiko

56  Markedsrisiko

57  Likviditetsrisiko

58  Operationel risiko

59  Kapitalstyring

60  Puljeordninger

61  Hoved- og nøgletal

62  Nøgletalsdefinitioner

Side

78

78

78

79

79

81

82

83

83

83

84

85

85

86

86

87

87

87

89

90

91

91

93

94

108

110

115

116

117

118

120

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

49

NOTE  
 
 
NOTER

1

ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS 

GRUNDLAG FOR UDARBEJDELSE AF ÅRSRAPPORTEN 
Spar  Nord  Bank  A/S  er  et  aktieselskab  hjemmehørende  i  Danmark. 
Årsrapporten  for  perioden  1.  januar  -  31.  december  2015  omfatter  både 
koncernregnskab for Spar Nord og dets datterselskab samt årsregnskab for 
moderselskabet. 

Koncernregnskabet  aflægges 
i  overensstemmelse  med  International 
Financial  Reporting  Standards  (IFRS)  som  godkendt  af  EU.  Årsregnskabet 
for  moderselskabet  aflægges  i  overensstemmelse  med  Lov  om  finansiel 
virksomhed, herunder bekendtgørelse om finansielle rapporter for kreditin-
stitutter og fondsmæglerselskaber m.fl. 

Årsrapporten aflægges herudover i overensstemmelse med yderligere dan-
ske oplysningskrav til årsrapporter for børsnoterede finansielle selskaber, jf. 
Lov  om  finansiel  virksomhed  og  IFRS-bekendtgørelsen  for  finansielle  virk-
somheder udstedt i henhold til Lov om finansiel virksomhed. 

Bestyrelsen  og  direktionen  har  10.  februar  2016  behandlet  og  godkendt 
årsrapporten for 2015 for Spar Nord koncernen. Årsrapporten forelægges til 
generalforsamlingens godkendelse den 20. april 2016. 

Spar  Nord  Bank  A/S  er  fusioneret  med  datterselskabet  Spar  Nord  Leasing 
A/S  pr.  1.  januar  2015,  med  Spar  Nord  Bank  A/S  som  det  fortsættende 
selskab.  Der  henvises  til  afsnittet  virksomhedssammenslutning,  sammen-
lægningsmetoden. Sammenligningstal i resultatopgørelse, balance og noter 
samt hoved- og nøgletal er tilpasset.

Indregning og måling generelt 
Reglerne  for  indregning  og  måling  i  moderselskabet  er  forenelige  med 
IFRS. Der er forskel mellem resultat i moderselskabet og koncernen, hvilket 
kan  henføres  til,  at  ejendomme  på  datterselskabsniveau  er  klassificeret 
som investeringsejendomme, men på koncernniveau er domicilejendomme. 
Forskellen består af netto af- og nedskrivninger herpå. 

Den anvendte regnskabspraksis, som er beskrevet nedenfor, er anvendt kon-
sistent i regnskabsåret og for sammenligningstallene, og er således uændret 
i forhold til sidste år. Sammenligningstallene er korrigeret i forbindelse med 
ovennævnte fusion.

Der henvises til nedenstående vedrørende implementering af nye regnskabs-
standarder. Disse har ikke givet anledning til ændring i indregning og måling 
i  2015.  For  standarder,  der  implementeres  fremadrettet,  korrigeres  sam-
menligningstallene ikke.

Implementering af nye regnskabsstandarder 
Spar Nord koncernen har med virkning fra 1. januar 2015 implementeret de 
standarder og fortolkningsbidrag, der træder i kraft i EU for 2015.

Implementeringen  af  de  vedtagne  ændringer  og  nye  standarder  har  ikke 
medført en væsentlig påvirkning af indregning og måling i 2015, og dermed 
heller ikke resultat pr. aktie, udvandet resultat pr. aktie og egenkapital. 

BESKRIVELSE AF ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS 

Koncernregnskab 
Koncernregnskabet omfatter moderselskabet Spar Nord Bank og de tilknyt-
tede  virksomheder,  hvori  koncernen  har  bestemmende  indflydelse  på  de 
økonomiske  og  driftsmæssige  beslutninger.  Der  er  bestemmende  indfly-
delse,  når  koncernen  er  eksponeret  for  eller  har  ret  til  variable  afkast  fra 
sin  involvering  i  virksomheden  og  har  mulighed  for  at  påvirke  disse  afkast 
gennem  sin  råderet  over  virksomheden.  Ved  vurderingen  af,  om  koncernen 
har bestemmende indflydelse, tages hensyn til de facto-kontrol og potentielle 
stemmerettigheder, der er på balancetidspunktet, er reelle og har substans. 

Associerede virksomheder er virksomheder, der ikke er tilknyttede virksom-
heder, men i hvilke koncernen besidder kapitalandele og udøver en betydelig, 
men  ikke  bestemmende  indflydelse.  Betydelig  indflydelse  opnås  typisk  ved 
direkte eller indirekte at eje eller råde over mere end 20 pct. af stemmeret-
tighederne, men mindre end 50 pct. 

Ved vurdering af, om koncernen har bestemmende eller betydelig indflydelse 
tages højde for de stemmerettigheder, der på balancedagen kan udnyttes. 

Følgende tilknyttede virksomheder indgår ved fuld konsolidering: 
• 

Aktieselskabet Skelagervej 15 

Koncernregnskabet udarbejdes ved sammendrag af modervirksomhedens og 
datterselskabets  regnskab  opgjort  efter  koncernens  regnskabspraksis.  Der 
foretages eliminering af koncerninterne indtægter og udgifter, aktiebesiddel-
ser,  interne  mellemværender  samt  realiserede  og  urealiserede  fortjenester 
og tab ved transaktioner mellem de konsoliderede virksomheder. 

Virksomhedssammenslutning 
Virksomhedsovertagelse 
Overtagelse af dele af en anden virksomhed indregnes i koncernregnskabet 
fra  overtagelsestidspunktet.  Overtagelsestidspunktet  er  det  tidspunkt,  hvor 
Spar  Nord  koncernen  faktisk  opnår  kontrol  over  de  overtagne  aktiver  og 
forpligtelser. 

Sammenligningstal korrigeres ikke for nyerhvervede, frasolgte eller afviklede 
virksomheder.

De tilkøbte identificerede aktiver, forpligtelser og eventualforpligtelser måles 
til dagsværdi på overtagelsestidspunktet. Identificerbare immaterielle aktiver 
indregnes, hvis de kan udskilles eller udspringer fra en kontraktlig ret. Der 
tages hensyn til skatteeffekten af de foretagne omvurderinger. 

Positive forskelsbeløb mellem anskaffelsesværdi og dagsværdi af overtagne, 
identificerede  aktiver  og  forpligtelser  (goodwill)  indregnes  under  immate-
rielle  aktiver.  Goodwill  afskrives  ikke,  men  testes  minimum  årligt  for  ned-
skrivningsbehov.  Første  nedskrivningstest  udføres  inden  udgangen  af  over-
tagelsesåret.  Ved  overtagelsen  henføres  goodwill  til  de  pengestrømsfrem-
bringende enheder, der efterfølgende danner grundlag for nedskrivningstest. 

Købsvederlaget består af dagsværdien af det aftalte vederlag i form af over-
dragne  aktiver,  påtagne  forpligtelser  og  udstedte  egenkapitalinstrumenter. 
Omkostninger,  der  kan  henføres  til  virksomhedssammenslutninger,  indreg-
nes direkte i årets resultat ved afholdelsen. 

Hvis  der  på  overtagelsestidspunktet  er  usikkerhed  om  identifikation  eller 
måling  af  overtagne  aktiver,  forpligtelser  eller  eventualforpligtelser  eller 
fastlæggelsen  af  købsvederlaget,  sker  første  indregning  på  baggrund  af 
foreløbigt opgjorte værdier. Hvis det efterfølgende viser sig, at identifikation 
eller måling af købsvederlaget, overtagne aktiver, forpligtelser eller eventual-
forpligtelser var forkert ved første indregning, reguleres opgørelsen med til-
bagevirkende kraft, herunder goodwill, indtil 12 måneder efter overtagelsen, 
og sammenligningstal tilpasses. Herefter reguleres goodwill ikke. Ændringer 
i skøn over betingede købsvederlag indregnes i årets resultat. 

Solgte  eller  afviklede  virksomheder  indregnes  i  koncernregnskabet  frem  til 
afståelsestidspunktet  eller  afviklingstidspunktet.  Fortjeneste  eller  tab  ved 
frasalg  eller  afvikling  af  tilknyttede  og  associerede  virksomheder  opgøres 
som forskellen mellem salgssummen eller afviklingsprovenuet og den regn-
skabsmæssige  værdi  af  nettoaktiver  inklusive  goodwill  på  salgstidspunktet 
samt afholdte og forventede omkostninger ved frasalg eller afvikling. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

50

NOTE NOTER

Sammenlægningsmetoden
Spar Nord Bank A/S er med virkning pr. 1. januar 2015 fusioneret med det 100 
pct. ejede datterselskab Spar Nord Leasing A/S.

Ved  fusion  af  koncernforbundne  selskaber  anvendes  sammenlægnings-
metoden.  Ved  anvendelse  af  sammenlægningsmetoden  foretages  der  ikke 
regulering til dagsværdier i det ophørende selskab, ligesom der ikke opgøres 
goodwill. De fusionerede selskabers aktiver og forpligtelser sammenlægges 
som  udgangspunkt  til  regnskabsmæssige  værdier  linie  for  linie,  korrigeret 
for  eventuelle  forskelle  i  anvendt  regnskabspraksis.  Der  er  foretaget  elimi-
nering af interne mellemværender.

Sammenligningstallene er tilpasset. Tilpasningen af sammenligningstallene 
for 2014 har påvirket resultatopgørelsen i Spar Nord Bank A/S med 0 mio. kr. 
og balancen med 259 mio. kr.

Fusionen  påvirker  ikke  koncernregnskabet,  hvorfor  sammenligningstallene 
for Spar Nord koncernen er uændret.

Omregning af fremmed valuta 
Koncernregnskabet  og  årsregnskabet  for  moderselskabet  præsenteres 
i  danske  kroner,  afrundet  til  nærmeste  million  med  decimal,  som  er  den 
funktionelle valuta for Spar Nord Bank A/S og datterselskabet Aktieselskabet 
Skelagervej 15. Transaktioner i fremmed valuta omregnes efter valutakursen 
på  transaktionstidspunktet.  Valutadifferencer,  der  opstår  mellem  transakti-
onsdagens kurs og kursen på betalingsdagen, indregnes i resultatopgørelsen 
under kursreguleringer. 

Monetære poster i fremmed valuta omregnes til balancedagens valutakurs. 
Forskellen mellem balancedagens kurs og kursen på tidspunktet for mellem-
værendes opståen indregnes i resultatopgørelsen under kursreguleringer. 

Modregning 
Tilgodehavender og forpligtelser modregnes, når der er en juridisk ret til at 
modregne  de  indregnede  beløb,  og  der  er  hensigt  om  at  nettoafregne  eller 
realisere aktivet og indfri forpligtelsen samtidig. 

Dagsværdimåling af finansielle instrumenter
Dagsværdi er det beløb, som et finansielt aktiv eller forpligtelse kan handles 
til  mellem  markedsdeltagere  på  målingstidspunktet  i  det  primære  marked, 
eller i dets fravær, det mest fordelagtige marked, som koncernen har adgang 
til på dette tidspunkt.

I koncernen måles dagsværdien ved hjælp af følgende dagsværdihierarki som 
afspejler de parametre, der indgår i målingerne:

•   Niveau 1 - Noteret markedspris: 

•  

 Noterede priser (ikke-justerede) på aktive markeder for identiske finan-
sielle aktiver eller forpligtelser.
 Niveau 2 - observerbare input: 
 Værdiansættelsesteknikker baseret på input, bortset fra noterede priser 
på niveau 1, som er observerbare, enten direkte (som priser) eller indi-
rekte (afledt af priser).

•   Niveau 3 - Ikke-observerbare input: 

 Værdiansættelsesteknikker baseret på input til aktiver eller forpligtelser, 
som ikke er baseret på observerbare markedsdata. Værdiansættelsen er 
primært baseret på almindeligt anerkendte værdiansættelsesteknikker.

Koncernen  indregner  overførsler  mellem  niveauer  i  dagsværdihierarkiet  i 
slutningen af regnskabsperioden for hele regnskabsåret.

Finansielle instrumenter generelt 
Finansielle  aktiver  klassificeres  på  indregningstidspunktet  i  følgende  kate-
gorier: 
• 
• 
• 
• 

handelsbeholdning, som værdiansættes til dagsværdi 
udlån og tilgodehavender, som værdiansættes til amortiseret kostpris 
hold til udløb investeringer, som værdiansættes til amortiseret kostpris 
 finansielle  aktiver  designeret  til  dagsværdi  med  værdiregulering  over 
resultatopgørelsen (fair value option) 

Finansielle  forpligtelser  klassificeres  på  indregningstidspunktet  i  følgende 
kategorier: 
• 
• 

handelsbeholdning, som værdiansættes til dagsværdi 
 øvrige finansielle forpligtelser, som værdiansættes til amortiseret kost-
pris 

Spar Nord koncernen har ingen hold til udløb investeringer. 

Obligationer og aktier mv. 
Ved  første  indregning  på  afregningsdagen  måles  obligationer  og  aktier  mv. 
til  dagsværdi  eksklusive  transaktionsomkostninger.  Efterfølgende  måles 
obligationer og aktier mv. til dagsværdi. Realiserede og urealiserede gevin-
ster og tab samt udbytter indregnes i kursreguleringer og i udbytte af aktier 
i resultatopgørelsen.

Når  der  foreligger  et  aktivt  marked,  måler  koncernen  dagsværdien  af 
obligationer  og  aktier  mv.  ved  anvendelse  af  noterede  markedspriser  for 
instrumenterne.  Et  marked  betragtes  som  aktivt  når  instrumentet  handles 
med  tilstrækkelig  hyppighed  og  volumen  til  at  give  en  valid  prissætning. 
Dagsværdien  af  sådanne  instrumenter  opgøres  på  grundlag  af  de  senest 
observerbare lukkekurser på balancedagen (Niveau 1). Alternativt anvendes 
anerkendte modeller og observerbare markedsdata for tilsvarende aktiver til 
måling af dagsværdien (Niveau 2).

Koncernens erhvervede strategiske aktier, der ikke indgår i handelsbehold-
ningen, måles til dagsværdi på baggrund af tilgængelige handelsoplysninger 
eller  anerkendte  værdiansættelsesprincipper  og  aktuelle  markedsdata, 
herunder  en  vurdering  af  den  fremtidige  indtjening  og  pengestrøm  (Niveau 
3).  Dagsværdien  er  ligeledes  påvirket  af  medejerskab,  samhandel  og  aktio-
næroverenskomst. 

Værdipapirer udgår af balancen på afregningsdagen. 

Afledte finansielle instrumenter 
Afledte finansielle instrumenter samt uafviklede spotforretninger indregnes 
på handelsdagen og måles til dagsværdi. Positive markedsværdier indregnes 
under  ”Andre  aktiver”.  Negative  markedsværdier  indregnes  under  ”Andre 
passiver”. 

Ved  første  indregning  måles  afledte  finansielle  instrumenter  samt  uafvik-
lede  spotforretninger  til  dagsværdi  eksklusive  transaktionsomkostninger. 
Efterfølgende  måles  afledte  finansielle  instrumenter  samt  uafviklede  spot-
forretninger  til  dagsværdi.  Realiserede  og  urealiserede  gevinster  og  tab 
indregnes i kursreguleringer i resultatopgørelsen. For udvalgte afledte finan-
sielle  instrumenter  indregnes  gevinst  eller  tab  ikke  ved  første  indregning 
(”day 1-profit/loss”), men amortiseres ud over instrumentets løbetid. 

Dagsværdien  af  afledte  finansielle  instrumenter  med  positiv  dagsværdi  er 
justeret for kreditrisici på modparterne - CVA.

Ved opgørelse af dagsværdi anvendes anerkendte modeller og observerbare 
markedsdata  (niveau  2),  herunder  rentekurver,  valutakurser  og  volatilitets-
kurver  til  måling  af  dagsværdien.  De  anvendte  værdiansættelsesmodeller 
omfatter swapmodeller, kreditprisningsmodeller samt optionsmodeller, som 
eksempelvis Black & Scholes modeller.

Repo/reverse forretninger 
Solgte  værdipapirer,  hvor  der  samtidig  med  salget  er  indgået  aftale  om  til-
bagekøb, indregnes på afregningsdagen i balancen, som om værdipapirerne 
fortsat var i behold. Det modtagne beløb opføres som gældsforpligtelse, og 
forskellen  mellem  salgs-  og  købskurs  indregnes  i  resultatopgørelsen  over 
løbetiden  som  renter.  Afkastet  af  værdipapirerne  indregnes  i  resultatopgø-
relsen. 

Købte  værdipapirer,  hvor  der  samtidig  med  købet  er  indgået  aftale  om  til-
bagesalg,  indregnes  ikke  i  balancen,  og  afkastet  af  de  købte  værdipapirer 
indgår  ikke  i  resultatopgørelsen.  Det  betalte  købsvederlag  indregnes  som 
tilgodehavende, og forskellen mellem købs- og salgskurs indregnes i resul-
tatopgørelsen over løbetiden som renter. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

51

NOTE  
 
 
NOTER

Repo- og reverseforretninger indregnes som indlån/udlån eller tilgodehaven-
der/gæld hos kreditinstitutter og måles til amortiseret kostpris. 

Regnskabsmæssig sikring 
Koncernen anvender afledte finansielle instrumenter til sikring af renterisici 
på  fastforrentede  aktiver  og  forpligtelser  (dagsværdisikring),  som  måles  til 
amortiseret kostpris. Sådanne sikringsinstrumenter måles til dagsværdi, og 
værdiændringer indregnes i kursreguleringer. Når kriterierne for anvendelse 
af  regnskabsmæssig  sikring  er  opfyldt,  reguleres  den  regnskabsmæssige 
værdi  af  de  sikrede  aktiver  og  forpligtelser  for  dagsværdiændringer  vedrø-
rende de sikrede risici (dagsværdisikring). Såfremt kriterierne for sikring ikke 
længere  er  opfyldt,  amortiseres  den  akkumulerede  værdiregulering  af  den 
sikrede post over den resterende løbetid.

RESULTATOPGØRELSE 

Renteindtægter og -udgifter 
Renteindtægter og –udgifter omfatter:
• 

 rentebærende  finansielle  instrumenter,  der  måles  til  amortiseret  kost-
pris,  som  indregnes  i  resultatopgørelsen  efter  den  effektive  rentes 
metode baseret på kostprisen på det finansielle instrument.
 amortisering af gebyrer, der er en integreret del af et finansielt instru-
ments  effektive  afkast,  herunder  stiftelsesprovisioner,  samt  amortise-
ring af en eventuel yderligere forskel mellem kostpris og indfrielseskurs.
 renter  på  dagsværdiansatte  finansielle  instrumenter  bortset  fra  renter 
vedrørende aktiver og indlån i puljer, som indregnes under kursregule-
ringer.
 indtægtsførsel af renter på udlån med individuel nedskrivning for værdi-
forringelse foretaget på baggrund af den nedskrevne værdi. 
 renteindtægter på finansielle leasingaftaler og købekontrakter indregnet 
på baggrund af den aftalte effektive rente
 gebyrer mv. fra operationelle og finansielle leasingkontrakter periodise-
ret over aftalernes restløbetid og løbende indregnet under renteindtæg-
ter. 

• 

• 

• 

• 

• 

Gebyrer og provisionsindtægter, netto 
Gebyrer og provisioner vedrørende udlån og tilgodehavender, som betragtes 
som  en  integreret  del  af  udlånet,  indregnes  som  en  del  af  den  regnskabs-
mæssige værdi af udlån og tilgodehavender og indregnes i resultatopgørel-
sen over lånenes løbetid som en del af den effektive rente. Provisioner ved-
rørende  garantier  indtægtsføres  over  garantiernes  løbetid.  Indtægter  for  at 
gennemføre en given transaktion, herunder fonds- og depotgebyrer og beta-
lingsformidlingsgebyrer, indtægtsføres, når transaktionen er gennemført. 

Vederlag for formidling af realkreditlån for Totalkredit og DLR opgøres efter 
en  modregningsmodel.  Provision  for  låneetablering  indregnes  på  tidspunk-
tet  for  lånets  etablering,  og  vederlag  for  løbende  servicering  af  låntager 
indregnes i takt med, at banken forestår serviceringen og dermed opnår ret 
til vederlaget. Konstaterede modregningsberettigede tab behandles som en 
indtægtsreduktion i den periode, hvor der foretages modregning. 

Kursreguleringer 
Kursreguleringer  omfatter  realiserede  og  urealiserede  kursreguleringer  af 
poster  i  handelsbeholdningen  af  værdipapirer  og  afledte  finansielle  instru-
menter  samt  andre  aktier  til  dagsværdi  (dagsværdioptionen).  Herudover 
indregnes  resultateffekten  af  valutakursreguleringer  og  regnskabsmæssig 
sikring af dagsværdi ligeledes under kursreguleringer. 

Andre driftsindtægter 
Andre  driftsindtægter  indeholder  regnskabsposter  af  sekundær  karakter  i 
forhold til koncernens aktiviteter, herunder fortjeneste ved salg af overtagne, 
investerings-  og  domicilejendomme,  salg  af  leasingaktiver,  regulering  af 
overtagne garantier mv. 

Andre driftsindtægter indeholder også leasingydelser fra operationel leasing 
og lejeindtægter fra ejendomme fratrukket driftsomkostninger. 

Fortjeneste ved salg opgøres som forskellen mellem salgsprisen med fradrag 
af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet.

Udgifter til personale og administration 
Udgifter til personale og administration omfatter lønninger, bonus, feriegodt-
gørelse, jubilæumsgratialer, pensionsomkostninger mv. 

Aktieoptionsprogram 
Dagsværdien  af  tildelte  egenkapitalafregnede  aktieoptioner  (ledelsesincita-
mentsprogrammer)  på  tildelingstidspunktet  indregnes  i  resultatopgørelsen 
som  en  personaleudgift  over  den  periode,  hvor  medarbejderen  leverer  de 
ydelser,  der  modsvarer  de  tildelte  optioner.  Modposten  hertil  er  egenkapi-
talen via anden totalindkomst. I forbindelse med indregning over servicepe-
rioden  skønnes  over  antallet  af  tildelte  aktieoptioner,  ligesom  dagsværdien 
opgøres ud fra en optionsmodel. I forbindelse med endelig opgørelse af til-
deling reguleres tidligere udgiftsførte beløb baseret på den faktiske tildeling 
af optioner. Aktieoptionerne kan tidligst udnyttes tre år efter tildeling. Tildelte 
optioner berøres ikke af deltagerens fratræden. For en nærmere beskrivelse 
at optionsmodellen henvises til note 14, aktiebaseret vederlæggelse. 

Andre driftsudgifter 
Andre  driftsudgifter  indeholder  regnskabsposter  af  sekundær  karakter  i 
forhold  til  koncernens  aktiviteter,  herunder  bidrag  til  lovpligtig  indskyder-
garantiordning  (forsikringspræmie),  Afviklingsformuen  og  garantiprovision 
vedrørende statsgarantiordningen. 

Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder 
Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder omfatter 
den forholdsmæssige andel af de enkelte virksomheders resultat efter skat. 

Skat 
Spar Nord Bank er sambeskattet med sit danske datterselskab. Den aktuelle 
danske  selskabsskat  fordeles  mellem  de  sambeskattede  danske  selskaber 
i forhold til disses skattepligtige indkomster. Selskaber, der anvender skat-
temæssige  underskud  i  andre  selskaber,  betaler  sambeskatningsbidrag  til 
Moderselskabet svarende til skatteværdien af de udnyttede underskud, mens 
selskaber,  hvis  skattemæssige  underskud  anvendes  af  andre  selskaber, 
modtager sambeskatningsbidrag fra Moderselskabet svarende til skattevær-
dien  af  de  udnyttede  underskud  (fuld  fordeling).  De  sambeskattede  danske 
selskaber  indgår  i  acontoskatteordningen.  Spar  Nord  indregner  en  udskudt 
skatteforpligtelse  af  genbeskatningssaldoen  relateret  til  den  internationale 
sambeskatning vedrørende tidligere aktiviteter i udlandet, hvor det fratrukne 
skattemæssige underskud fra udlandet fortsat er omfattet af en 10 årig bin-
dingsperiode for international sambeskatning.

Årets skat, der består af årets aktuelle skat og ændring i udskudt skat, ind-
regnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, 
og  i  anden  totalindkomst  med  den  del,  der  kan  henføres  til  posteringer  i 
anden  totalindkomst,  og  i  egenkapitalen  med  den  del,  der  kan  henføres  til 
posteringer direkte i egenkapitalen. 

BALANCE 

Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker 
Tilgodehavender  hos  kreditinstitutter  og  centralbanker  omfatter  tilgode-
havender  hos  andre  kreditinstitutter  samt  tidsindskud  i  centralbanker. 
Reverseforretninger,  det  vil  sige  køb  af  værdipapirer,  hvor  der  samtidig 
indgås  aftale  om  tilbagekøb  på  et  senere  tidspunkt,  og  hvor  modparten  er 
et  kreditinstitut  eller  en  centralbank,  indregnes  som  tilgodehavender  hos 
kreditinstitutter og centralbanker. Værdiansættelse af ”Tilgodehavender hos 
kreditinstitutter  og  centralbanker”  foretages  som  anført  under  ”Udlån  og 
tilgodehavender til amortiseret kostpris”.

Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris 
Regnskabsposten  omfatter  udlån  og  tilgodehavender,  herunder  pantebreve, 
finansielle  leasingudlån  (se  særskilt  afsnit  efterfølgende)  og  reverseforret-
ninger, hvor modparten ikke er et kreditinstitut eller en centralbank. 

Første  indregning  sker  til  dagsværdien  med  tillæg  af  transaktionsomkost-
ninger  og  med  fradrag  af  modtagne  gebyrer  og  provisioner,  der  knytter  sig 
til  etableringen.  Efterfølgende  måles  udlån  og  tilgodehavender,  der  ikke  er 
reverseforretninger, til amortiseret kostpris ved anvendelse af den effektive 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

52

NOTE NOTER

rentes metode med fradrag af nedskrivninger til imødegåelse af tab. Måling 
af reverseforretninger er beskrevet i afsnittet Repo/reverse forretninger. 

Værdiforringelse 
Udlån  og  tilgodehavender  overvåges  løbende  for  vurdering  af,  om  der  er 
indtruffet en objektiv indikation på værdiforringelse, og om en test for vær-
diforringelse viser et tab. Dette foretages ved en individuel vurdering af alle 
signifikante  og  bonitetsmarkerede  udlån  og  tilgodehavender.  For  mindre 
udlånsengagementer under 250.000 kr. sker der en automatiseret vurdering 
af bonitetsmarkerede kunder baseret på kundens registrerede data og karak-
teristika. For udlån og tilgodehavender uden individuel værdiforringelse sker 
gruppevis  vurdering  af  grupper  med  ensartede  karakteristika  med  hensyn 
til kreditrisiko. 

Individuelle nedskrivninger 
Nedskrivninger vurderes ud fra en individuel vurdering af engagementer, når 
der på individuelt niveau er en objektiv indikation på værdiforringelse. 

Der foreligger objektiv indikation på værdiforringelse af et udlån, hvis en eller 
flere af følgende begivenheder er indtruffet: 
• 
• 

låntager er i betydelige økonomiske vanskeligheder 
 låntagers kontraktbrud, eksempelvis i form af manglende overholdelse 
af betalingspligt for afdrag og renter 
 koncernen yder låntager lempelser i vilkårene, som ikke ville være ydet, 
hvis det ikke var på grund af låntagers økonomiske vanskeligheder 
 det er sandsynligt, at låntager vil gå konkurs eller blive omfattet af anden 
økonomisk rekonstruktion 

• 

• 

Nedskrivningen  opgøres  som  forskellen  mellem  den  bogførte  værdi  og  den 
tilbagediskonterede  værdi  af  de  forventede  betalingsstrømme.  Sikkerheden 
fratrækkes  til  dagsværdi  eksklusive  realisationsomkostninger.  En  eventuel 
efterfølgende  forøgelse  af  den  tilbagediskonterede  værdi  af  de  forventede 
betalingsstrømme  medfører  hel  eller  delvis  tilbageførsel  af  den  foretagne 
nedskrivning. Til beregning af tilbagediskonteret værdi anvendes for fastfor-
rentede  udlån  den  oprindeligt  fastsatte  effektive  rente  og  for  variabelt  for-
rentede udlån den aktuelt fastsatte effektive rente. 

Såfremt  en  låntager  er  i  betydelige  økonomiske  vanskeligheder  nedskrives 
til  det  beløb,  som  låntager  forventes  at  kunne  servicere  fremadrettet  i  en 
finansiel  rekonstruktion.  Vurderes  en  rekonstruktion  ikke  mulig,  baseres 
nedskrivningen på forventede betalinger i en konkurssituation. 

Gruppevise nedskrivninger 
Individuelt vurderede udlån, der ikke er nedskrevet, samt øvrige udlån, indde-
les i grupper for vurdering af nedskrivningsbehovet. En porteføljemæssig vur-
dering foretages på grupper af udlån, der har ensartede karakteristika med 
hensyn til kreditrisiko. Porteføljenedskrivningen skal blandt andet dække en 
forværring af betalingsmønsteret fra den pågældende portefølje og ændring i 
forhold, der erfaringsmæssigt har sammenhæng med omfanget af betalings-
svigt i den pågældende gruppe af udlån og tilgodehavender. 

Porteføljevurderingen  baseres  på  bankens  ratingsystemer,  som  inddeler 
kunderne i ni ratingklasser.

Beregningen af gruppevise nedskrivninger bygger på bruttovandringer, såle-
des  at  de  samlede  gruppevise  nedskrivninger  ved  en  bruttotilgang  udgøres 
af  summen  af  de  enkelte  låntageres  forværring  i  ratingklasserne,  alene 
beregnet for de kunder, hvor ratingen er blevet forværret og dermed forøget 
risiko i forhold til det oprindeligt forventede, hvor denne forøgede risiko ikke 
er modgået med en tilsvarende forøgelse af kundens rente. Der tages såle-
des ikke hensyn til, at andre låntagere i perioden har fået en bedre rating og 
dermed en mindre risiko end oprindeligt forventet. 

De gruppevise nedskrivninger i Spar Nord beregnes som forskellen mellem 
nutidsværdien af det oprindelige forventede fremtidige tab og nutidsværdien 
af  det  forventede  fremtidige  tab  efter  forværringen  for  den  enkelte  kunde. 
Som  diskonteringsfaktor  anvendes  det  vejede  gennemsnit  af  den  aftalte 
effektive rentesats på de enkelte udlån. 

Gruppevise  nedskrivninger  på  leasingudlån  foretages  som  en  portefølje-
nedskrivning, der beregnes særskilt for brancherne Transport, Entreprenør, 
Landbrug,  Industri  og  øvrige,  idet  disse  grupper  har  ensartede  karakteri-
stika  med  hensyn  til  kreditrisiko.  De  gruppevise  nedskrivninger  bygger  på 
en statistisk model, hvor der indgår eksterne konjunkturindikatorer i form af 
arbejdsløshedsprocent  og  indeks  for  forbrugertillid.  I  modellen  indgår  lige-
ledes udviklingen i andelen af udbetaling og deposita, idet højere procentvis 
udbetaling eller deposita vil reducere de gruppevise nedskrivninger. 

Tab ved værdiforringelse mv. 
Nedskrivninger  på  udlån  føres  på  en  nedskrivningskonto,  som  fratrækkes  i 
udlån. Ændringen i nedskrivningskontoen indgår i resultatopgørelsen under 
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. Indtræffer der efterfølgende 
begivenheder, der viser, at værdiforringelsen ikke var af varig karakter, tilba-
geføres nedskrivningen via Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. 
Udlån, som vurderes ikke at kunne inddrives, afskrives. Afskrivningen fragår 
nedskrivningskontoen.  Udlån  afskrives,  når  de  sædvanlige  inddrivelsespro-
cedurer er gennemført i form af: 
• 

 debitors indgivelse af konkursbegæring, og bobestyreren har angivet det 
sandsynlige økonomiske resultat af konkursen 
 Spar  Nord  koncernen  eftergiver  sine  fordringer  enten  som  følge  af 
tvangsakkord eller frivilligt forlig 
 Spar Nord koncernen af andre grunde anser det for helt usandsynligt, at 
fordringen vil blive inddrevet 

• 

• 

Der indtægtsføres ikke renter af den nedskrevne del af de enkelte udlån. 

Leasing 
Leasingkontrakter  klassificeres  som  finansielle  leasingkontrakter,  når  alle 
væsentlige  risici  og  afkast  forbundet  med  ejendomsretten  til  et  aktiv  over-
drages til leasingtager. Alle andre leasingkontrakter klassificeres som ope-
rationelle leasingkontrakter. 

Leasingaktiver i forbindelse med finansielle leasingaftaler, hvor koncernen er 
leasinggiver,  indregnes  under  udlån  til  nettoinvesteringen  i  leasingkontrak-
terne  med  fradrag  af  afskrivninger  (afdrag),  som  beregnes  efter  annuitets-
princippet over leasingperioden. 

Indtægter fra leasingaktiverne indregnes på baggrund af den aftalte effektive 
rente  i  leasingkontrakterne  og  indgår  i  resultatopgørelsen  under  renteind-
tægter. Fortjeneste og tab fra salg af leasingaktiver føres som Andre drifts-
indtægter og Andre driftsudgifter. 

Leasingaktiver  fra  operationel  leasing,  hvor  koncernen  er  leasinggiver,  ind-
regnes  under  øvrige  materielle  aktiver  og  afskrives  som  koncernens  øvrige 
materielle aktiver. Leasingindtægten fra operationelle leasingkontrakter ind-
regnes lineært over den aktuelle leasingperiode under andre driftsindtægter.

Kapitalandele i tilknyttede og associerede virksomheder 
Kapitalandele  i  associerede  virksomheder  indregnes  til  forholdsmæssig 
andel af indre værdi på balancedagen med tillæg af regnskabsmæssig værdi 
af erhvervet goodwill. 

Kapitalandele  i  tilknyttede  virksomheder  i  Moderselskabet  indregnes  til 
forholdsmæssig  andel  af  indre  værdi  på  balancedagen  med  tillæg  af  regn-
skabsmæssig værdi af erhvervet goodwill. 

Goodwill  opgøres  og  måles  som  omtalt  ovenfor  under  virksomhedssam-
menslutninger. 

Andel  af  årets  resultat  efter  skat  indregnes  i  resultatopgørelsen  under 
Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder. Ved køb 
eller afhændelse af tilknyttede virksomheder eller associerede virksomheder 
indgår virksomhedens resultat i resultatopgørelsen fra henholdsvis til over-
tagelsestidspunktet. 
Fortjeneste  eller  tab  ved  salg  opgøres  som  forskellen  mellem  salgssum  og 
regnskabsmæssig  værdi  på  overdragelsestidspunktet,  inklusiv  regnskabs-
mæssig  værdi  af  goodwill,  og  indregnes  under  Andre  driftsindtægter/Andre 
driftsudgifter. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

53

NOTE NOTER

Pensionspuljer 
Aktiver,  der  indgår  i  pensionspuljer  og  kunders  indskud  i  pensionspuljer, 
præsenteres  i  separate  balanceposter.  Afkast  af  puljeaktiver  og  -indskud 
præsenteres  samlet  under  kursreguleringer  og  specificeres  i  ”Noter  til 
resultatoplysninger”. 

Immaterielle aktiver 
Goodwill 
Erhvervet  goodwill  indregnes  til  kostpris  med  fradrag  af  akkumulerede 
nedskrivninger for værdiforringelse, som beskrevet under virksomhedssam-
menslutning. Der foretages ikke systematisk afskrivning. 

Goodwill  vedrørende  associerede  virksomheder  indregnes  under  kapitalan-
dele i associerede virksomheder. 

Den  regnskabsmæssige  værdi  af  goodwill  allokeres  til  koncernens  penge-
strømsfrembringende  enheder  på  overtagelsestidspunktet.  Fastlæggelsen 
af pengestrømsfrembringende enheder følger den ledelsesmæssige struktur 
og interne økonomistyring. 

Goodwill afskrives ikke, men for hver pengestrømsgenererende enhed testes 
goodwill  for  værdiforringelse  mindst  én  gang  årligt.  Goodwill  nedskrives  til 
genindvindingsværdi over resultatopgørelsen, såfremt den regnskabsmæssi-
ge værdi af den pengestrømsgenererende enheds nettoaktiver overstiger den 
højeste værdi af nettosalgspris og nytteværdi, der svarer til nutidsværdien af 
forventede fremtidige pengestrømme fra enheden. 

Kunderelationer og software
Kunderelationer  erhvervet  i  forbindelse  med  virksomhedsovertagelse  ind-
regnes  til  kostpris  og  afskrives  lineært  over  den  forventede  økonomiske 
brugstid,  der  ikke  overstiger  10  år.  Den  økonomiske  brugstid  afhænger  af 
kundeloyalitet. 

Erhvervet  software  indregnes  til  kostpris,  herunder  installationsudgifter,  og 
afskrives lineært over den forventede brugstid, der ikke overstiger 5 år. 

Brugstiden  revurderes  årligt.  Ændringer  i  afskrivningerne  som  følge  af 
ændring  i  brugstiden  indregnes  fremadrettet  som  en  ændring  i  regnskabs-
mæssige skøn. 

Kunderelationer  og  software,  som  afskrives,  vurderes  for  nedskrivningsbe-
hov, når der er indikationer på værdiforringelse. Der nedskrives i så fald til 
nytteværdien.

Grunde og bygninger 
Ejendomme  indregnes  ved  erhvervelsen  til  kostpris  og  måles  efterfølgende 
til dagsværdi. Låneomkostninger fra generel låntagning eller lån, der direkte 
vedrører  anskaffelse  og  opførelse  af  kvalificerende  aktiver  (ejendomme), 
henføres til kostprisen for sådanne aktiver. 

Dagsværdi  opgøres  ud  fra  aktuelle  markedsdata  på  baggrund  af  en  afkast-
model, hvori ejendommens lejeindtægt, driftsomkostninger herunder admi-
nistration  og  vedligeholdelse  mv.  indgår.  Driftsomkostninger  og  vedligehol-
delse  beregnes  med  udgangspunkt  i  den  enkelte  ejendoms  stand,  byggeår, 
materialevalg  mv.  Ud  fra  det  beregnede  driftsafkast  og  individuelt  fastsatte 
afkastprocent beregnes ejendommens dagsværdi. Afkastprocenten fastsæt-
tes med baggrund i den enkelte ejendoms beliggenhed, anvendelsesmulighe-
der, vedligeholdelsesstand, bonitet mv. Dagsværdien af den enkelte ejendom 
revurderes årligt med udgangspunkt i det aktuelle marked og renteniveau. 

Domicilejendomme  er  ejendomme,  som  koncernen  selv  benytter  til  admini-
stration,  filial  eller  øvrig  servicevirksomhed.  For  domicilejendomme  foretages 
systematisk  afskrivning  af  den  regnskabsmæssige  værdi  over  den  forventede 
brugstid på 50 år på bygninger. På særlige installationer i bygninger afskrives 
lineært over brugstiden på 20 år. Ved opgørelse af afskrivninger tages hensyn til 
forventet scrapværdi. Opskrivninger af domicilejendomme til dagsværdi indreg-
nes i anden totalindkomst og henlægges til en særlig reserve under egenkapita-
len Opskrivningshenlæggelser, mens af- og nedskrivninger indregnes i resultat-
opgørelsen under Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver. 

Domicilejendomme,  der  i  henhold  til  en  offentliggjort  plan  forventes  solgt 
inden for 12 måneder, behandles som Aktiver i midlertidig besiddelse. 

Grunde afskrives ikke. 

Investeringsejendomme  er  ejendomme,  som  besiddes  for  at  opnå  leje-
indtægter  og/eller  kapitalgevinster,  herunder  ejendomme  udlejet  under 
operationelle leasingaftaler samt overtagne ejendomme. Der foretages ikke 
afskrivning  på  investeringsejendomme.  Ændringer  i  dagsværdier  indregnes 
i  Moderselskabet  under  ”Kursreguleringer”,  mens  nettodagsværdiændrin-
gerne  i  koncernen  indregnes  under  ”Andre  driftsindtægter”.  Lejeindtægter 
indregnes i resultatopgørelsen under ”Andre driftsindtægter”. 

Øvrige materielle aktiver 
Driftsmidler  i  form  af  it-udstyr,  biler,  inventar  og  indretning  af  lejede 
lokaler  indregnes  til  kostpris  med  fradrag  af  akkumulerede  af-  og  ned-
skrivninger.  Leasingaktiver  fra  operationel  leasing,  hvor  Spar  Nord  kon-
cernen  er  leasinggiver,  indregnes  ligeledes  under  øvrige  materielle  aktiver. 
Afskrivningsgrundlaget for et materielt aktiv er forskellen mellem købsprisen 
for aktivet og restværdien (scrapværdien) ved brugstidens ophør, og der fore-
tages  løbende  en  vurdering  af  restværdien.  For  indretning  af  lejede  lokaler 
foretages afskrivning over lejekontraktens løbetid, dog maksimalt 10 år. For 
de  øvrige  driftsmidler  foretages  afskrivning  lineært  over  aktivernes  forven-
tede brugstid, der ikke overstiger 5 år. 

Nedskrivning 
Materielle  aktiver  vurderes  for  nedskrivningsbehov,  når  der  er  indikationer 
på værdiforringelse, og der nedskrives til genindvindingsværdien, som er den 
højeste  værdi  af  nettosalgsprisen  og  nytteværdien.  Nedskrivning  foretages 
over resultatopgørelsen. 

Aktiver i midlertidig besiddelse 
Aktiver i midlertidig besiddelse omfatter materielle aktiver, herunder aktiver 
overtaget som følge af afvikling af kundeengagementer, hvor det er hensig-
ten at sælge aktiverne inden for 12 måneder. Overtagne aktiver indregnes til 
den  laveste  værdi  af  regnskabsmæssig  værdi  og  dagsværdi  med  fradrag  af 
omkostninger ved salg. 

Der afskrives ikke på aktiverne fra det tidspunkt, hvor de klassificeres som 
aktiver i midlertidig besiddelse.

Tab ved værdiforringelse, som opstår ved den første klassifikation som akti-
ver i midlertidig besiddelse, og gevinst eller tab ved efterfølgende måling til 
laveste værdi af den regnskabsmæssige værdi eller dagsværdi med fradrag 
af  salgsomkostninger  indregnes  i  resultatopgørelsen  under  de  poster,  de 
vedrører. Gevinst og tab oplyses i noterne. 

Aktiver og dertil knyttede forpligtelser udskilles i særskilte linjer i balancen. 

Betalbar skat og udskudt skat    
Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balan-
cen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst, reguleret for skat af 
tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. 

Udskudt  skat  måles  efter  den  balanceorienterede  gældsmetode  af  alle 
midlertidige  forskelle  mellem  regnskabsmæssig  og  skattemæssig  værdi  af 
aktiver og forpligtelser. Der indregnes dog ikke udskudt skat af midlertidige 
forskelle  vedrørende  skattemæssigt  ikke-afskrivningsberettiget  goodwill  og 
andre poster, hvor midlertidige forskelle er opstået på anskaffelsestidspunk-
tet uden at have effekt på resultat eller skattepligtig indkomst. I de tilfælde, 
hvor opgørelse af skatteværdien kan foretages efter forskellige beskatnings-
regler, måles udskudt skat på grundlag af den af ledelsen planlagte anven-
delse af aktivet henholdsvis afvikling af forpligtelsen. 

Udskudt skat indregnes i balancen under posterne Udskudte skatteaktiver og 
udskudte skatteforpligtelser på grundlag af forventede skattesats. 

Udskudte  skatteaktiver,  herunder  skatteværdien  af  fremførselsberettigede 
skattemæssige  underskud,  indregnes  under  Udskudte  skatteaktiver  med 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

54

NOTE NOTER

den  værdi,  hvortil  de  forventes  at  blive  anvendt,  enten  ved  udligning  i  skat 
af  fremtidig  indtjening  eller  ved  modregning  i  Udskudte  skatteforpligtelser 
inden for samme juridiske skatteenhed og jurisdiktion. 

Udskudte  skatteaktiver  og  skatteforpligtelser  modregnes,  hvis  virksom-
heden  har  en  juridisk  ret  til  at  modregne  aktuelle  skatteforpligtelser  og 
skatteaktiver eller har til hensigt enten at indfri aktuelle skatteforpligtelser 
og skatteaktiver på nettobasis eller at realisere aktiverne og forpligtelserne 
samtidig. 

Der foretages regulering af udskudt skat vedrørende foretagne elimineringer 
af urealiserede koncerninterne avancer og tab. 

Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med 
balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forven-
tes udløst som aktuel skat. Ændringen i udskudt skat som følge af ændringer 
i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen. 

Andre aktiver 
Andre aktiver omfatter blandt andet kapitalindskud i Foreningen Bankernes 
EDB  Central,  tilgodehavende  renter  og  provisioner  samt  positiv  dagsværdi 
af  afledte  finansielle  instrumenter.  Dagsværdimåling  af  positiv  dagsværdi 
af  afledte  finansielle  instrumenter  er  nærmere  beskrevet  i  afsnittet  Afledte 
finansielle instrumenter. Øvrige poster måles til amortiseret kostpris. 

Periodeafgrænsningsposter
Periodeafgrænsningsposter  måles  til  amortiseret  kostpris,  og  omfatter 
henholdsvis  forudbetalte  omkostninger  (aktiver)  og  forudbetalte  indtægter 
(passiver).

Finansielle forpligtelser 
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker samt indlån omfatter blandt andet 
modtagne beløb under repoforretninger, det vil sige salg af værdipapirer, hvor 
der  samtidig  indgås  aftale  om  tilbagekøb  på  et  senere  tidspunkt.  Gæld  til 
kreditinstitutter og centralbanker samt indlån indregnes ved låneoptagelse til 
dagsværdi med fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. Efterfølgende 
måling af gæld til kreditinstitutter og centralbanker samt indlån, der ikke er 
repoforretninger, sker til amortiseret kostpris ved anvendelse af ”den effek-
tive rentes metode”, således at forskellen mellem nettoprovenu og nominel 
værdi indregnes i resultatopgørelsen under renteudgifter over låneperioden. 

Øvrige forpligtelser måles til nettorealisationsværdi.

Andre passiver 
Andre  passiver  omfatter  blandt  andet  skyldige  renter,  negativ  dagsværdi  af 
finansielle instrumenter samt skyldige personaleydelser. Dagsværdimåling af 
negativ dagsværdi af afledte finansielle instrumenter er nærmere beskrevet i 
afsnittet Afledte finansielle instrumenter. Øvrige poster måles til amortiseret 
kostpris. 

Hensatte forpligtelser 
Hensatte  forpligtelser  omfatter  hovedsageligt  garantiforpligtelser,  hen-
sættelser  til  tab  på  uigenkaldelige  kredittilsagn,  retssager  og  eventuelle 
omstruktureringsomkostninger mv. 

Omkostninger  til  omstruktureringer  indregnes  som  forpligtelser,  når  en 
detaljeret, formel plan for omstruktureringen foreligger på balancedagen. 

Der  indregnes  en  hensættelse,  når  der  foreligger  en  retslig  eller  faktisk 
forpligtelse, og når det er sandsynligt at forpligtelsen vil blive effektueret, og 
forpligtelsen kan måles pålideligt. 

Hensatte  forpligtelser  baseres  på  ledelsens  bedste  skøn  over  forpligtelser-
nes størrelse. Ved målingen af hensatte forpligtelser foretages tilbagediskon-
tering, hvor betydningen for regnskabet er væsentlig. 

Udstedte obligationer / Efterstillede kapitalindskud 
Udstedte obligationer omfatter koncernens udstedte obligationer. Efterstillede 
kapitalindskud  er  gældsforpligtelser  i  form  af  ansvarlig  indskudskapital  og 

andre kapitalindskud, som i tilfælde af likvidation eller konkurs først fyldest-
gøres efter de almindelige kreditorkrav. 

Udstedte  obligationer  og  efterstillede  kapitalindskud  indregnes  ved  låneop-
tagelse til dagsværdi med fradrag af direkte henførbare transaktionsomkost-
ninger. Efterfølgende måles udstedte obligationer og efterstillede kapitalind-
skud til amortiseret kostpris ved anvendelse af den effektive rentes metode. 

Egenkapital 
Opskrivningshenlæggelser 
Opskrivningshenlæggelser omfatter opskrivning af koncernens domicilejen-
domme  efter  indregning  af  udskudt  skat.  Reserven  opløses,  når  ejendom-
mene nedskrives, sælges eller udgår. 

Valutaomregningsreserve 
Valutaomregningsreserven  omfatter  omregningsdifferencer  opstået  ved 
omregning  af  resultat  og  nettoinvestering  i  udenlandske  enheder  fra  deres 
funktionelle valuta til danske kroner. Derudover indgår valutakursregulering 
af  finansielle  forpligtelser,  som  afdækker  nettoinvesteringen  i  udenlandske 
enheder. 

Ved  hel  eller  delvis  realisation  af  nettoinvesteringen  i  udenlandsk  enhed 
indregnes  omregningsdifferencen  vedrørende  den  pågældende  enhed  i 
resultatopgørelsen. 

Lovpligtige reserver 
Lovpligtige  reserver  omfatter  værdireguleringer  af  kapitalandele  i  asso-
cierede  og  tilknyttede  virksomheder  efter  indre  værdis  metode.  Reserven 
reduceres med udbytteudlodninger til moderselskabet, andre egenkapitalbe-
vægelser i tilknyttede og associerede virksomheder samt ved hel eller delvis 
realisation af kapitalandelene. 

Hybrid kernekapital
Hybrid  kernekapital  udstedt  med  uendelig  løbetid  og  uden  kontraktuel  for-
pligtelse til betaling af ydelser og renter (additional tier 1 capital under CRR), 
opfylder ikke betingelserne for en finansiel forpligtelse i henhold til IAS 32. 
Udstedelsen betragtes derfor som egenkapital.

Nettobeløbet  ved  udstedelsen  indregnes  som  en  stigning  i  egenkapitalen. 
Betaling af renter behandles som udbytte, og indregnes direkte i egenkapita-
len på det tidspunkt forpligtelsen opstår.

Ved Spar Nords indfrielse af obligationerne vil egenkapitalen på indfrielses-
tidspunktet  blive  reduceret  med  indfrielsesbeløbet.  Anskaffelses-  og  afstå-
elsessummer  for  køb  og  salg  af  hybrid  kernekapital  under  CRR  indregnes 
direkte i egenkapitalen på samme måde som beholdninger af egne aktier.

Foreslået udbytte 
Foreslået udbytte indregnes som en forpligtelse på tidspunktet for vedtagelse 
på den ordinære generalforsamling (deklareringstidspunktet). Udbytte, som 
foreslås  udloddet  for  året,  indgår  under  egenkapitalen  indtil  vedtagelsen. 
Foreslået  udbytte  kan  i  henhold  til  bankens  udbyttepolitik  fastsættes  til 
mindst  2/3  af  årets  nettoresultat  (2014:  33  pct),  under  forudsætning  af,  at 
bankens  kapitalmålsætninger  er  opfyldt,  og  der  ikke  er  aktuelle  værdiska-
bende investeringsmuligheder.

Egne aktier og egne obligationer 
Egne  aktier  og  egne  obligationer  indregnes  ikke  som  aktiver.  Anskaffelses- 
og afståelsessummer samt udbytte for egne aktier indregnes direkte i over-
ført  resultat  i  egenkapitalen.  Provenu  ved  salg  af  egne  aktier  i  forbindelse 
med  udnyttelse  af  aktieoptioner  eller  medarbejderaktier  indregnes  direkte 
over egenkapitalen. 
Anskaffelse  af  egne  obligationer  indregnes  direkte  i  udstedte  obligationer. 
Ved  anskaffelse  af  egne  obligationer  indregnes  tab  eller  gevinst  i  resultat-
opgørelsen  som  forskellen  mellem  anskaffelsessum  og  regnskabsmæssig 
værdi af forpligtelsen. 

Eventualaktiver og eventualforpligtelser 
Eventualaktiver  og  eventualforpligtelser  omfatter  mulige  aktiver  og  forplig-

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

55

NOTE Oplysninger om standarder, som endnu ikke er trådt i kraft 
International Accounting Standards Board (IASB) har udsendt en række nye 
regnskabsstandarder  (IAS  og  IFRS)  og  fortolkningsbidrag  (IFRIC),  der  ikke 
er obligatoriske for Spar Nord ved udarbejdelsen af årsrapporten for 2015. 
De  standarder  og  fortolkningsbidrag,  der  godkendes  med  en  anden  ikraft-
trædelsesdato  i  EU  end  de  tilsvarende  ikrafttrædelsesdatoer  fra  IASB  før-
tidsimplementeres,  hvis  dette  er  tilladt,  så  implementeringen  følger  IASB’s 
ikrafttrædelsesdatoer  for  regnskabsår,  der  påbegyndes  1.  januar  2016  eller 
senere. Bortset fra nedenstående forventes ingen af de nye standarder eller 
fortolkningsbidrag  at  få  væsentlig  indvirkning  på  regnskabsaflæggelsen  for 
Spar Nord koncernen: 

• 

• 

 IFRS 9 ”Financial Instruments”, der erstatter IAS 39, ændrer klassifika-
tion og den deraf afledte måling af finansielle aktiver og forpligtelser.
 Der  introduceres  en  mere  logisk  tilgang  til  klassifikation  af  finansielle 
aktiver drevet af virksomhedens forretningsmodel og de underliggende 
pengestrømmes  karakteristika.  Samtidig  introduceres  der  en  ny  ned-
skrivningsmodel for alle finansielle aktiver.
 Den  såkaldte  ”expected  loss”  model  vil  kræve  en  mere  rettidig  indreg-
ning af forventede tab både ved første indregning og efterfølgende. I den 
nugældende model indregnes en nedskrivning først, når der er indika-
tioner på tab (”incurred loss” model).
 Endelig introduceres der nye regler for regnskabsmæssig sikring, der i 
forhold til de nugældende regler vil gøre det muligt regnskabsmæssigt 
at reflektere virksomheders forretningsmæssige sikringsstrategi.
 Analysen af effekten ved overgangen til ”expected loss” modellen er ikke 
afsluttet, hvorfor effekten endnu ikke kan estimeres. 
 Standarden er endnu ikke godkendt af EU. Standarden forventes tidligst 
at have effekt fra 1. januar 2018.

 IFRS 16 ”Leases” er udsendt januar 2016. Standarden, der træder i kraft 
for regnskabsår, der begynder 1. januar 2019 eller senere, ændrer den 
regnskabsmæssige  behandling  betydeligt  for  de  leasingkontrakter,  der 
i  dag  behandles  som  operationelle  leasingaftaler.  Standarden  kræver 
således,  at  alle  leasingkontrakter  uanset  type  –  med  få  undtagelser  – 
skal  indregnes  i  leasingtagers  balance  som  et  aktiv  med  en  tilhørende 
leasingforpligtelse.  Samtidig  vil  leasingtagers  resultatopgørelse  blive 
påvirket, idet den årlige leasingomkostning fremover vil bestå af 2 ele-
menter – dels en afskrivning og dels en renteomkostning – i modsætning 
til i dag, hvor den årlige omkostning vedrørende operationelle leasingaf-
taler indregnes i et beløb under driftsomkostninger.
 Der  er  endnu  ikke  foretaget  en  dybdegående  analyse  af  den  nye  stan-
dards  betydning  for  Spar  Nord  koncernen.  Spar  Nord  koncernen  har 
ultimo  2015  operationelle  leasingaftaler  med  minimumsleasingforplig-
telser svarende til ca. 1 pct. af balancesummen, der fremover potentielt 
skal indregnes i balancen.

NOTER

telser, der hidrører fra tidligere begivenheder, og hvis eksistens er afhængig 
af, at der indtræffer fremtidige usikre begivenheder, som ikke er under Spar 
Nord koncernens fulde kontrol. 

Der  oplyses  om  eventualaktiver,  hvor  tilgangen  af  en  økonomisk  fordel  er 
sandsynlig. 

Der  oplyses  om  eventualforpligtelser,  som  kan,  men  sandsynligvis  ikke  vil, 
kræve et træk på koncernens ressourcer. Endvidere oplyses om aktuelle for-
pligtelser, der ikke er indregnet, idet det ikke er sandsynligt, at forpligtelsen 
vil medføre træk på virksomhedens ressourcer, eller forpligtelsens størrelse 
ikke kan måles pålideligt. 

Pengestrømsopgørelse 
Pengestrømsopgørelsen viser pengestrømme fordelt på drifts-, investerings-
og  finansieringsaktivitet  for  året,  årets  forskydning  i  likvider  samt  likvider 
ved årets begyndelse og slutning. Pengestrømme fra driftsaktiviteter opgøres 
efter den indirekte metode som resultat før skat reguleret for ikke-kontante 
driftsposter samt ændring i driftskapital. 

Pengestrømme  fra  investeringsaktiviteter  omfatter  betaling  i  forbindelse 
med køb og salg af immaterielle og materielle aktiver samt associerede og 
tilknyttede virksomheder. Pengestrømme fra finansieringsaktiviteter omfat-
ter betalt udbytte samt bevægelser i egenkapital, efterstillede kapitalindskud 
og egne kapitalandele. 

Likvider  omfatter  kassebeholdning,  anfordringstilgodehavender  hos  cen-
tralbanker  samt  tilgodehavender  fra  kreditinstitutter  og  centralbanker  med 
mindre end 3 måneders forfald. Disse likvider kan omsættes uden hindring 
og kun med ubetydelige risici for værdiændringer.

Segmentoplysninger 
Segmentoplysningerne  er  udarbejdet  i  overensstemmelse  med  Spar  Nord 
koncernens  anvendte  regnskabspraksis  og  følger  den  interne  ledelsesrap-
portering. 

Transaktioner  mellem  segmenter  afregnes  på  markedsvilkår.  Centralt 
afholdte  omkostninger  såsom  løn,  husleje,  afskrivninger  mv.  fordeles  til  de 
enkelte segmenter ud fra en vurdering af den forholdsmæssige andel af det 
samlede aktivitetsniveau. Segmentaktiver og -forpligtelser er de driftsaktiver 
og driftsmæssige forpligtelser, der anvendes i et segments drift henholdsvis 
er  opstået  i  forbindelse  med  segmentets  drift,  og  som  direkte  er  tilknyttet 
eller  på  rimelig  måde  kan  allokeres  til  segmentet.  I  det  enkelte  segment 
indgår en beregnet egenkapitalandel.

Under ”Øvrige områder” er resterende indtægter og omkostninger placeret, 
ligesom aktiviteterne i datterselskabet Aktieselskabet Skelagervej 15 indgår 
heri. 

Under ”Beholdningsindtjening mv.”, som i 2014 er en organisatorisk afgræn-
set  aktivitet,  er  indtægter  fra  bankens  egenbeholdning  samt  indtjening  fra 
Erhvervsinvest  Nord  A/S  i  likvidation  og  Erhvervsinvest  K/S’er  mv.  placeret. 
Fra 1. januar 2015 præsenteres afkast af beholdningsindtjeningen ikke mere 
som et særskilt segment, idet den resterende beholdning af værdipapirer er 
væsentligt reduceret. 

Beregning af hoved- og nøgletal (Basisindtjening) 
Koncernens  hoved-  og  nøgletal  (Basisindtjening),  som  fremgår  af  ledelses-
beretningen, afviger fra opstillingerne i koncernregnskabet. Sammenhængen 
mellem Basisindtjening og opstillingerne i koncernregnskabet er vist i note 
3 Forretningssegmenter. 

Nøgletalsdefinitioner fremgår af note 62.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

56

NOTE  
 
 
 
 
 
Til reduktion af risikoen på de enkelte eksponeringer modtages sikkerheder 
primært i form af pant i fysiske aktiver, værdipapirer samt rullende materiel, 
hvoraf pant i fast ejendom er den væsentligste form. Der indgår væsentlige 
ledelsesmæssige skøn ved værdiansættelsen af sikkerhederne. 

Udlån udgør 38.039 mio. kr. svarende til ca. 50 pct. af koncernens aktiver ulti-
mo 2015. Der henvises til note 22, udlån og andre tilgodehavender til amor-
tiseret kostpris samt note 55, kreditrisiko for nærmere beskrivelse heraf. 

Dagsværdi af finansielle instrumenter 
Spar Nord måler en række finansielle instrumenter til dagsværdi, herunder 
alle afledte finansielle instrumenter samt aktier og obligationer. 

Vurderinger udøves i forbindelse med fastsættelse af dagsværdien af finan-
sielle instrumenter på følgende områder: 

• 
• 

• 

• 
• 

valg af værdiansættelsesmetode 
 fastsættelse af, hvornår tilgængelige noterede priser ikke repræsenterer 
dagsværdien 
 opgørelse af dagsværdireguleringer for at tage højde for relevante risiko-
faktorer såsom kredit-, model- og likviditetsrisiko 
vurdering af, hvilke markedsparametre, der skal iagttages 
 for unoterede aktier skønnes over fremtidig pengestrøm og forrentnings-
krav 

I  disse  situationer  er  beslutningerne  baseret  på  en  vurdering  i  overens-
stemmelse  med  koncernens  regnskabspraksis.  Alle  sådanne  beslutninger 
godkendes af de relevante koncernfunktioner. 

Spar Nord har som  led  i sin drift erhvervet strategiske kapitalandele i sek-
torleverandørselskaber. 

Strategiske  kapitalandele  måles  til  dagsværdi  på  baggrund  af  tilgængelige 
oplysninger  om  handler  med  den  pågældende  virksomheds  kapitalandele 
eller alternativt  en værdiansættelsesmodel baseret på anerkendte metoder 
og  aktuelle  markedsdata,  herunder  inddragelse  af  en  vurdering  af  den  for-
ventede  fremtidige  indtjening  og  pengestrømme.  Værdiansættelsen  vil  lige-
ledes være påvirket af medejerskab, samhandel og aktionæroverenskomster 
mv.  Såfremt  en  pålidelig  dagsværdi  ikke  kan  fastlægges,  sker  værdiansæt-
telse til kostpris med fradrag af eventuelle nedskrivninger. 

For  finansielle  instrumenter,  hvor  værdiansættelsen  kun  i  mindre  omfang 
bygger på observerbare markedsdata, er værdiansættelsen påvirket af skøn. 
Dette  er  for  eksempel  tilfældet  for  unoterede  aktier  og  visse  obligationer, 
hvor  der  ikke  er  et  aktivt  marked.  Der  henvises  til  omtale  i  note  1  anvendt 
regnskabspraksis  og  til  note  53  oplysning  om  dagsværdi  for  en  nærmere 
beskrivelse, herunder en følsomhedsanalyse. 

Finansielle  instrumenter  værdiansat  ud  fra  ikke  observerbare  input  udgør 
1.526 mio. kr. svarende til 2,0 pct. af koncernens aktiver ultimo 2015. 

NOTER

2

VÆSENTLIGE REGNSKABSMÆSSIGE SKØN OG VURDERINGER 

Opgørelsen af den regnskabsmæssige værdi af visse aktiver og forpligtelser 
forudsætter, at ledelsen foretager en række skøn og vurderinger af fremtidige 
forhold,  der  har  væsentlig  indflydelse  på  den  regnskabsmæssige  værdi  af 
aktiver og forpligtelser. 

Ledelsens  anvendte  skøn  og  vurderinger  er  baseret  på  forudsætninger, 
som  ledelsen  anser  for  forsvarlige,  men  som  i  sagens  natur  er  usikre  og 
uforudsigelige. Forudsætningerne kan være ufuldstændige eller unøjagtige, 
og  uventede  fremtidige  begivenheder  eller  omstændigheder  kan  opstå.  At 
foretage skøn og vurderinger er derfor i sagens natur vanskeligt, og når disse 
desuden involverer kundeforhold og øvrige modparter, vil de være forbundet 
med usikkerhed. Det kan være nødvendigt at ændre tidligere foretagne skøn 
som følge af ændringer i de forhold, der lå til grund for de tidligere skøn eller 
på grund af ny viden eller efterfølgende begivenheder. 

De områder, hvor kritiske skøn og vurderinger har den væsentligste effekt på 
regnskabet er følgende: 

• 
• 

nedskrivninger af udlån 
dagsværdi af finansielle instrumenter 

Nedskrivninger af udlån 
Test  af  værdiforringelse  af  individuelle  udlån  indebærer  skøn  over  forhold, 
hvorom der er høj grad af usikkerhed. Vurderingen indebærer skøn over den 
mest  sandsynlige  fremtidige  pengestrøm,  som  kunden  kan  generere.  For 
udlånseksponeringer under 250.000 kr. sker der en automatiseret vurdering 
af bonitetsmarkerede kunder baseret på kundens registrerede data og karak-
teristika. For udlån og tilgodehavender uden individuel værdiforringelse sker 
gruppevis  vurdering  af  grupper  med  ensartet  karakteristika  med  hensyn  til 
kreditrisiko. 

Udlån, hvor der ikke foreligger objektiv indikation på værdiforringelse, eller 
hvor  der  ikke  er  identificeret  et  individuelt  nedskrivningsbehov,  indgår  i  en 
gruppe, hvor der på porteføljeniveau vurderes, om der er nedskrivningsbehov. 

Ved test for værdiforringelse af en gruppe af udlån er det væsentlige aspekt at 
identificere de begivenheder, der giver objektiv indikation af, at der er indtruf-
fet tab på gruppen. Vurderingen af nutidsværdien af de pengestrømme, der 
genereres af kunderne i gruppen, indeholder usikkerhed, når der anvendes 
historiske  data  og  erfaringsbaserede  vurderinger  i  forbindelse  med,  at  for-
udsætningerne justeres på baggrund af de historiske data og for at afspejle 
den aktuelle situation. 

Udlån placeres i grupper med ensartede kreditrisikoegenskaber ved anven-
delse  af  bankens  ratingsystem.  Der  sker  løbende  rating  af  kunderne,  og 
kunder,  der  beregnes  til  at  have  ændrede  kreditrisikokarakteristika,  flyttes 
løbende til nye ratinggrupper. Det er således kundens nedklassificering til en 
svagere gruppe, der er indikator for forværringen. 

Såfremt koncernen på statusdagen har kendskab til, at der er indtruffet for-
hold, der enten har forværret eller forbedret det fremtidige betalingsmønster, 
som modellerne ikke har taget højde for, korrigeres der for dette ved udøvelse 
af et kvalificeret ledelsesmæssigt skøn. 

Spar Nord arbejder med et kreditsystem med statistisk baserede ratingmo-
deller  for  både  private  og  erhvervskunder.  Derudover  baseres  kundernes 
rating på en bonitetsmarkering, der foretages på kunder med faretegn. 

Bonitetsmarkeringen  indeholder  væsentlige  ledelsesmæssige  skøn,  som 
specielt  påvirkes  af  faktorer  som  ejendomspriser,  arbejdsløshed  og  efter-
spørgsel efter forskellige produkter og ydelser. Året 2015 har vist en udvik-
ling, som for privatkunderne bedst kan betegnes som status quo, hvorimod 
at erhvervskunderne, bortset fra landbrug, viser en forbedring såvel i bonitet 
som i nedskrivninger. Landbrug er i en særlig presset situation, som på alle 
måder afspejler sig i en forværring i omfanget af såvel OIV kunder som boni-
tetsmarkerede kunder.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

57

NOTE Øvrige forhold 
Der  beregnes  intern  afregningsrente  for  alle  forretningssegmenterne.  Den 
interne afregningsrente anvendes for at udligne forskelle på aktiver og pas-
siver  (over-/underskudslikviditet)  mellem  forretningssegmenterne.  Den 
interne  afregningsrente  beregnes  pr.  valuta  på  baggrund  af  markedsrenter 
samt et likviditetstillæg. 

Centralt  afholdte  omkostninger  samt  enkelte  indtægtsposter  fordeles  som 
udgangspunkt  internt  mellem  forretningssegmenterne  efter  kostpris.  Der 
fordeles  fra  de  enheder  der  afholder  omkostningerne,  og  fordelingen  sker 
efter en vurdering af den forholdsmæssige andel af det samlede aktivitetsni-
veau. 

Øvrige  indtægter  og  omkostninger  er  allokeret  til  de  forretningssegmenter, 
som de direkte er tilknyttet eller på rimelig vis kan allokeres til driften af. 

Forretningssegmenternes aktiver og forpligtelser er de driftsaktiver og drifts-
mæssige  forpligtelser,  der  anvendes  i  et  forretningssegments  drift,  og  som 
direkte er tilknyttet eller på rimelig vis kan allokeres til forretningssegmentet. 
I det enkelte forretningssegment indgår en allokeret kapital, svarende til 12 
pct.  af  forretningsområdets  gennemsnitlige  risikovægtede  poster.  I  forret-
ningssegmentet ”Øvrige områder” præsenteres forskellen mellem allokeret 
kapital og egenkapital.  

Koncernen anvender i lighed med tidligere år basisindtjeningen som resultat-
mål.  

Oplysning om indtægter fordelt på produkter og tjenesteydelser 
Koncernens forretningsområder er organiseret ud fra forskelle i produkter og 
serviceydelser, ligesom produkter og serviceydelser er ensartede inden for de 
enkelte forretningområder. 

Indtægter fra forretningsområdet De Lokale Banker omfatter primært rente- 
og  gebyrindtægter  relateret  til  produkter  på  ud-  og  indlånssiden  samt  lea-
singaktiviteter.  Kunderne  omfatter  både  private,  erhverv  og  offentlige  kun-
der. 

Indtægter  fra  forretningsområdet  Handels-  og  Udlandsområdet  omfatter 
rente  og  kursreguleringer  på  valuta-  og  handelsrelaterede  produkter  samt 
renteindtægter og kursreguleringer på bankens værdipapirbeholdning.  

NOTER

3

FORRETNINGSSEGMENTER 

Koncernen  er  organiseret  i  en  række  forretningsområder  og  ressource-  og 
stabsfunktioner ud fra forskelle i produkter og serviceydelser. De rapporte-
rede  forretningsområder  er  lig  koncernens  organisatoriske  enheder  ud  fra 
kundens tilhørsforhold, hvorpå intern opfølgning foregår.  

Spar Nords Lokale Banker betjener alle typer af privat- og erhvervskunder. 
Større  erhvervskunder  og  formuende  privatkunder  betjenes  via  Storkunde-
afdelingen. Spar Nords Lokale Banker (retailbanken) er den største organi-
satoriske enhed i Spar Nord koncernen og omfatter 70  lokale banker i hele 
landet.  Spar  Nord  Banks  leasingsaktiviteter  indgår  som  en  integreret  del  i  
Spar Nords Lokale Banker.  

Handels- og Udlandsområdet omfatter Markets, Aktier, Renter og valuta, Ka-
pitalforvaltningen samt Udlandsafdelingen. Handelsområdet beskæftiger sig 
med valuta og værdipapirer, herunder afdækning og styring af de handler, der 
foretages af bankens kunder i de lokale banker. Handels- og udlandsområdet 
har  endvidere  samarbejde  med  en  række  af  bankens  største  virksomheder 
og privatpersoner, ligesom en del af bankens egne positioner håndteres her. 
Udlandsafdelingen  beskæftiger  sig  med  produkter  og  rådgivning  forbundet 
med eksport og import.

Øvrige  områder  omfatter  Forretningssupport,  Stabe,  ikke  allokeret  og 
elimineringer. 

Forretningssupport og Stabe er koncernens supportfunktioner med tilhøre-
rende aktiviteter 

Ikke  allokeret  omfatter  de  resterende  indtægter  og  omkostninger,  ligesom 
datterselskabet Aktieselskabet Skelagervej 15 indgår heri. 

Reklassifikationer  samt  områder  som  udeholdes  fra  koncernberetningens 
basisindtjeningsopgørelse udgør:   

Reklassifikationer omfatter den indtægtsførte del af underkurs på overtagne 
engagementer fra Sparbank i forbindelse med fusionen. Posten medtages i 
Spar Nords interne opfølgning og styring i nedskrivninger på udlån og præ-
senteres  også  som  sådan  i  basisindtjeningsopstillingen  i  koncernberetnin-
gen.  

I resultatopgørelsen i henhold til koncernens regnskabspraksis indgår regu-
lering  af  underkurs  på  overtagne  engagementer  fra  Sparbank  under  rente-
indtægter. I noten for renteindtægter indgår posten under øvrige renteindtæg-
ter. 

Øvrige poster  efter basisindtjeningen  omfatter  i  2014  Bidrag  til  Sektorløs-
ninger og Beholdningsindtjeningen mv.. I 2015 omfatter Øvrige poster Bidrag 
til  Sektorløsninger,  da  Beholdningsindtjeningen  ikke  længere  opgøres  sær-
skilt. 

Bidrag til sektorløsninger omfatter Spar Nords indbetaling til Garantifonden 
for indskydere og investorer samt værdiregulering på fordringer. I 2014 indgik 
Spar Nords andel af Nørresundby Banks indbetaling.

Beholdningsindtjeningen  mv.  består  af  indtjening  fra  bankens  egenbehold-
ning, Erhvervsinvest Nord A/S og selskaber, hvorfra der foretages investering 
i unoterede aktier. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

58

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

SEGMENTOPLYSNINGER

FORRETNINGSSEGMENTER 2015
Mio. kr.

RESULTATOPGØRELSE
Nettorenteindtægter

Nettogebyrindtægter

Kursreguleringer og udbytte

Andre driftsindtægter

Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder

Basisindtægter/omsætning i alt

Driftsomkostninger og afskrivninger

Basisindtjening før nedskrivninger

Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.

Basisindtjening/ordinært resultat

Bidrag til sektorløsninger

Resultat før skat

Spar Nords
Lokale Banker

Handels- og
Udlandsområdet

Øvrige områder

Basisindtjening*)

Reklassifikationer 
og Øvrige poster 
efter basis-
indtjening**)

Koncernen i alt

1.530,0 

1.000,9 

139,1 

22,4 

0,0 

2.692,4 

1.540,3 

1.152,1 

318,5 

833,6 

- 

833,6 

132,1 

13,4 

94,7 

0,2 

0,0 

240,4 

42,2 

198,2 

0,0 

198,2 

- 

198,2 

65,1 

16,0 

273,1 

15,5 

28,3 

398,0 

260,4 

137,6 

-2,9 

140,5 

-98,7 

41,8 

1.727,2 

1.030,3 

506,9 

38,1 

28,3 

3.330,8 

1.842,9 

1.487,9 

315,6 

1.172,3 

-98,7 

1.073,6 

48,1 

0,0 

0,0 

9,7 

0,0 

57,8 

98,7 

-40,9 

57,8 

-98,7 

98,7 

0,0 

1.775,3

1.030,3

506,9

47,8

28,3

3.388,6

1.941,6

1.447,0

373,4

1.073,6

0,0

1.073,6

*)   Basisindtjeningskolonnen svarer til koncernens regnskabsopstilling i ledelsesberetningen.  

**)  

 Sammenhæng til koncernen specificeres i kolonnen Reklassifikationer og Øvrige poster efter basisindtjening. Reklassifikationer og Øvrige poster efter basisindtjening på 98,7 mio. kr. 

består af bidrag til sektorløsninger. For Reklassifikationer er posterne Nettorenteindtægter, Andre driftsindtægter og Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. påvirket med 

57,8 mio. kr.   

BALANCE
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris

Kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder

Immaterielle og materielle aktiver *)

Øvrige aktiver **)

Allokerede aktiver i alt

Indlån og anden gæld

Egenkapital (allokeret kapital)

Øvrige passiver

Allokerede passiver i alt

OPLYSNINGER - INDTÆGTER/OMSÆTNING I ALT 
Interne indtægter/omsætning 

Interne indtægter og eliminering, modregnet i omkostninger

Indtægter/omsætning til eksterne kunder

Indtægter/omsætning i alt

OPLYSNINGER - PENGESTRØMSOPGØRELSE
Af- og nedskrivninger  ***)

Tilgang immaterielle og materielle aktiver *)

Ikke kontante driftsposter, ekskl. af- og  nedskr. på immaterielle og materielle aktiver

Nedskrivninger og tilbageførte nedskrivninger på udlån mv.

NØGLETAL
Egenkapitalforrentning, pct. ****)

Omkostningsandel af basisindtægter

Samlet risikoeksponering, ultimo

Antal ansatte (ultimo, heltid)

*)  

Alle aktiver er placeret i Danmark.

Spar Nords
Lokale Banker

Handels- og
Udlandsområdet

Øvrige områder

Koncernen i alt

33.859,6 

4.191,2 

0,0 

253,1 

13.604,0 

47.716,7 

44.700,2 

4.217,3 

11.996,5 

60.914,0 

-125,3 

0,0 

2.817,7 

2.692,4 

20,7 

4,9 

0,0 

-19,0 

19,1 

0,57 

35.144 

1.100 

0,0 

0,5 

20.561,0 

24.752,7 

763,9 

735,9 

3.664,4 

5.164,2 

63,4 

-56,6 

233,6 

240,4 

0,4 

0,1 

0,0 

0,0 

25,7 

0,18 

6.133 

64 

-11,5 

82,4 

752,1 

3.064,8 

3.887,8 

-727,8 

2.933,8 

8.073,0 

10.279,0 

618,3 

-499,8 

337,3 

455,8 

44,4 

51,5 

-172,9 

0,0 

- 

- 

5.223 

374 

38.039,3

82,4

1.005,7

37.229,8

76.357,2

44.736,3

7.887,0

23.733,9

76.357,2

556,4

-556,4

3.388,6

3.388,6

65,5

56,5

-172,9

-19,0

-

-

46.500

1.538

**)   Midlertidigt overtagne aktiver udgør 27,4 mio. kr., hvoraf 1,7 mio kr. relaterer sig til leasingsaktiviteter og 25,7 mio. kr. relaterer sig til Øvrige områder. 

***)   Der er ikke foretaget væsentlige nedskrivninger

****)   Egenkapitalforrentningsprocenten p.a. er opgjort på baggrund af allokeret kapital, som udgør 12 pct. af den gns. samlede risikoeksponering. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

59

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

SEGMENTOPLYSNINGER

FORRETNINGSSEGMENTER 2014
Mio. kr.

RESULTATOPGØRELSE
Nettorenteindtægter

Nettogebyrindtægter

Kursreguleringer og udbytte

Andre driftsindtægter

Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder

Basisindtægter/omsætning i alt

Driftsomkostninger og afskrivninger

Basisindtjening før nedskrivninger

Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.

Basisindtjening/ordinært resultat

Bidrag til sektorløsninger

Resultat før skat

Spar Nords
Lokale Banker

Handels- og
Udlandsområdet

Øvrige områder

Basisindtjening*)

Reklassifikationer 
og Øvrige poster 
efter basis-
indtjening**)

Koncernen i alt

1.589,7 

833,3 

128,8 

24,7 

0,0 

2.576,5 

1.517,2 

1.059,3 

495,2 

564,1 

- 

564,1 

176,5 

15,8 

64,5 

1,2 

0,0 

258,0 

51,3 

206,7 

0,0 

206,7 

- 

206,7 

33,3 

14,2 

186,2 

24,0 

109,7 

367,4 

353,9 

13,5 

-2,1 

15,6 

-102,3 

-86,7 

1.799,5 

107,9 

1.907,4

863,3 

379,5 

49,9 

109,7 

3.201,9 

1.922,4 

1.279,5 

493,1 

786,4 

-102,3 

684,1 

0,0 

22,8 

0,2 

-5,6 

125,3 

96,9 

28,4 

109,8 

-81,4 

102,3 

20,9 

863,3

402,3

50,1

104,1

3.327,2

2.019,3

1.307,9

602,9

705,0

0,0

705,0

*)   Basisindtjeningskolonnen svarer til koncernens regnskabsopstilling i ledelsesberetningen.  

**)  

 Sammenhæng til koncernen specificeres i kolonnen Reklassifikationer og Øvrige poster efter basisindtjening. Reklassifikationer og Øvrige poster efter basisindtjening på -81,4 mio. kr. 

består af: Beholdningsindtjening 20,9 mio. kr., Bidrag til sektorløsninger -102,3 mio. kr. Bidrag til sektorløsninger  påvirker primært regnskabsposten Driftsomkostninger og afskriv-

ninger med samlet 96,9 mio. kr. For Reklassifikationer er posterne Nettorenteindtægter og Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. påvirket med 109,8 mio. kr.    

BALANCE
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris

Kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder

Immaterielle og materielle aktiver *)

Øvrige aktiver **)

Allokerede aktiver i alt

Indlån og anden gæld

Egenkapital (allokeret kapital)

Øvrige passiver

Allokerede passiver i alt

OPLYSNINGER - INDTÆGTER/OMSÆTNING I ALT 
Interne indtægter/omsætning 

Interne indtægter og eliminering, modregnet i omkostninger

Indtægter/omsætning til eksterne kunder

Indtægter/omsætning i alt

OPLYSNINGER - PENGESTRØMSOPGØRELSE
Af- og nedskrivninger  ***)

Tilgang immaterielle og materielle aktiver *)

Ikke kontante driftsposter, ekskl. af- og  nedskr. på immaterielle og materielle aktiver

Nedskrivninger og tilbageførte nedskrivninger på udlån mv.

NØGLETAL
Egenkapitalforrentning, pct. ****)

Omkostningsandel af basisindtægter

Samlet risikoeksponering, ultimo

Antal ansatte (ultimo, heltid)

Spar Nords
Lokale Banker

Handels- og
Udlandsområdet

Øvrige områder

Beholdnings-
indtjening mv.

Koncernen i alt

35.391,0 

0,0 

274,6 

11.245,3 

46.910,9 

42.155,5 

4.318,1 

10.682,7 

57.156,3 

-73,0 

0,0 

2.649,5 

2.576,5 

24,7 

-31,8 

0,0 

249,5 

13,7 

0,59 

35.984 

1.100 

594,5 

0,0 

0,8 

26.209,5 

26.804,8 

780,6 

821,1 

10.265,6 

11.867,3 

2,3 

-42,4 

298,1 

258,0 

0,5 

0,0 

0,0 

0,0 

25,5 

0,20 

6.843 

68 

-37,9 

940,7 

754,0 

3.307,3 

4.964,1 

-700,3 

1.879,4 

8.607,8 

9.786,9 

584,1 

-470,8 

254,1 

367,4 

46,3 

-35,5 

-289,9 

0,0 

- 

- 

6.058 

339 

0,0 

0,6 

0,0 

145,0 

145,6 

0,0 

14,4 

0,5 

14,9 

-0,2 

0,0 

125,5 

125,3 

0,0 

-17,5 

0,0 

0,0 

- 

- 

120 

0 

35.947,6

941,3

1.029,4

40.907,1

78.825,4

42.235,8

7.033,0

29.556,6

78.825,4

513,2

-513,2

3.327,2

3.327,2

71,5

-84,8

-289,9 

249,5

-

-

49.005

1.507

*)  

Alle aktiver er placeret i Danmark. Tilgang fra FIH Erhvervsbank indeholdt med 25,1 mio. kr.

**)   Midlertidigt overtagne aktiver udgør 41,2 mio. kr., hvoraf 5,3 mio kr. relaterer sig til leasingsaktiviteter og 35,9 mio. kr. relaterer sig til Øvrige områder. 

***)   Der er ikke foretaget væsentlige nedskrivninger

****)   Egenkapitalforrentningsprocenten p.a. er opgjort på baggrund af allokeret kapital, som udgør 12 pct. af den gns. samlede risikoeksponering. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

60

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

4

RENTEINDTÆGTER 
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker 

Udlån og andre tilgodehavender

Obligationer   

Valutakontrakter 

Rentekontrakter 

Afledte finansielle instrumenter i alt 

Øvrige renteindtægter 

Renteindtægter i alt 

Heraf udgør indtægter af ægte købs- og tilbagesalgsforretninger ført under 

Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker

Udlån og andre tilgodehavender

5

RENTEUDGIFTER
Kreditinstitutter og centralbanker 

Indlån og anden gæld 

Udstedte obligationer

Efterstillede kapitalindskud 

Øvrige renteudgifter 

Renteudgifter i alt 

Heraf udgør renteudgifter af ægte salgs- og tilbagekøbsforretninger ført under

Gæld til kreditinstitutter og centralbanker

Indlån og anden gæld 

6

UDBYTTE AF AKTIER MV.
Aktier mv. i handelsbeholdning 

Aktier til dagsværdi (dagsværdioptionen)  

Udbytte af aktier mv. i alt

7

GEBYRER OG PROVISIONSINDTÆGTER
Værdipapirhandel og depoter 

Kapitalforvaltning 

Betalingsformidling 

Lånesagsgebyrer 

heraf kreditforeninger  

Garantiprovision 

Øvrige gebyrer og provisioner 

Gebyrer og provisionsindtægter i alt 

8

AFGIVNE GEBYRER OG PROVISIONSUDGIFTER
Værdipapirhandel og depoter 

Kapitalforvaltning

Garantiprovision 

Øvrige gebyrer og provisioner 

Afgivne gebyrer og provisionsudgifter i alt

9

NETTOGEBYRER OG PROVISIONSINDTÆGTER 
Værdipapirhandel og depoter 

Kapitalforvaltning 

Betalingsformidling 

Lånesagsgebyrer 

heraf kreditforeninger 

Garantiprovision 

Øvrige gebyrer og provisioner 

Nettogebyrer og provisionsindtægter i alt

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

6,4 

1.798,4 

195,6 

-22,9 

-51,8 

-74,7 

50,1 

5,1 

1.984,7 

295,0 

1,0 

-36,4 

-35,4 

111,3 

6,4 

1.789,7 

195,6 

-22,9 

-51,8 

-74,7 

50,1 

5,1

1.976,9

295,0

1,0

-36,4

-35,4

111,0

1.975,8 

2.360,7 

1.967,1 

2.352,6

-14,9 

-3,7 

-10,7 

142,8 

0,0 

67,8 

0,6 

200,5 

16,9 

0,2 

11,3 

43,6 

54,9 

209,5 

241,3 

90,2 

485,1 

310,4 

31,9 

67,9 

1.125,9 

31,7 

0,3 

0,4 

63,2 

95,6 

177,8 

241,0 

90,2 

485,1 

310,4 

31,5 

4,7 

1.030,3 

-2,1 

1,5 

14,2 

294,6 

3,4 

140,2 

0,9 

453,3 

6,1 

0,0 

4,5 

34,7 

39,2 

167,2 

182,8 

90,1 

385,7 

245,3 

38,5 

66,0 

930,3 

26,0 

0,3 

0,4 

40,3 

67,0 

141,2 

182,5 

90,1 

385,7 

245,3 

38,1 

25,7 

863,3 

-14,9 

-3,7 

-10,9 

163,6 

0,0 

67,8 

0,6 

221,1 

16,9 

0,2 

11,3 

22,7 

34,0 

209,5 

241,3 

90,2 

485,1 

310,4 

31,9 

67,9 

1.125,9 

31,7 

0,3 

0,4 

63,2 

95,6 

177,8 

241,0 

90,2 

485,1 

310,4 

31,5 

4,7 

1.030,3 

-2,1

1,5

13,8

310,3

3,4

140,2

0,9

468,6

6,1

0,0

4,5

17,8

22,3

167,2

182,8

90,1

385,7

245,3

38,5

66,0

930,3

26,0

0,3

0,4

40,3

67,0

141,2

182,5

90,1

385,7

245,3

38,1

25,7

863,3

61

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

10

KURSREGULERINGER
Andre udlån og tilgodehavender til dagsværdi

Obligationer

Aktier mv.

Investeringsejendomme

Valuta

Valuta-, rente-, aktie-, råvare- og andre kontrakter samt afledte finansielle instrumenter

Aktiver tilknyttet puljeordninger

Indlån i puljeordninger

Øvrige forpligtelser

Kursreguleringer i alt

Handelsbeholdning

Andre aktier til dagsværdi (dagsværdioptionen)

Kursreguleringer i alt

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

0,1 

-68,1 

355,1 

- 

113,9 

44,2 

1.107,4 

-1.107,4 

6,8 

452,0 

136,9 

315,1 

452,0 

0,7 

123,7 

266,8 

- 

78,6 

-132,1 

953,3 

-953,3 

25,4 

363,1 

128,4 

234,7 

363,1 

0,1 

-68,1 

355,1 

-2,4 

113,9 

44,2 

1.107,4 

-1.107,4 

6,8 

449,6 

134,5 

315,1 

449,6 

0,7

123,7

86,7

0,4

78,6

-132,1

953,3

-953,3

25,4

183,4

126,6

56,8

183,4

11

FINANSIELLE POSTER SPAR NORD KONCERNEN

2015

Finansielle poster til amortiseret kostpris

Tilgodehavende og gæld til kreditinstitutter og centralbanker

Udlån og indlån, bankaktiviteter

Repo- og reverseforretninger

Efterstillede kapitalindskud

Øvrige renter

I alt

Finansielle poster til dagsværdi

Handelsbeholdning

Øvrige finansielle investeringsaktiver

I alt

Rente- 
indtægter
Mio. kr.

Rente- 
udgifter
Mio. kr.

Netto- 
renter
Mio. kr.

Kurs- 
reguleringer
Mio. kr.

Udbytte
Mio. kr.

I alt
Mio. kr.

25,0 

1.798,4 

-18,6 

0,0 

50,1 

1.854,9 

120,9 

0,0 

120,9 

-27,8 

142,8 

17,1 

67,8 

0,6 

200,5 

0,0 

0,0 

0,0 

52,8 

1.655,6 

-35,7 

-67,8 

49,5 

1.654,4 

120,9 

0,0 

120,9 

0,0 

0,0 

0,0 

6,8 

0,0 

6,8 

130,1 

315,1 

445,2 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

11,3 

43,6 

54,9 

52,8

1.655,6

-35,7

-61,0

49,5

1.661,2

262,3

358,7

621,0

Nettoindtægter fra finansielle poster i alt

1.975,8 

200,5 

1.775,3 

452,0 

54,9 

2.282,2

2014

Finansielle poster til amortiseret kostpris

Tilgodehavende og gæld til kreditinstitutter og centralbanker

Udlån og indlån, bankaktiviteter

Repo- og reverseforretninger

Andre udstedte obligationer

Efterstillede kapitalindskud

Øvrige renter

I alt

Finansielle poster til dagsværdi

Handelsbeholdning 

Øvrige finansielle investeringsaktiver

I alt

Rente- 
indtægter
Mio. kr.

Rente- 
udgifter
Mio. kr.

Netto- 
renter
Mio. kr.

Kurs- 
reguleringer
Mio. kr.

Udbytte
Mio. kr.

I alt
Mio. kr.

5,7 

1.984,7 

-0,6 

0,0 

0,0 

111,3 

2.101,1 

259,6 

0,0 

259,6 

8,1 

294,6 

6,1 

3,4 

140,2 

0,9 

453,3 

0,0 

0,0 

0,0 

-2,4 

1.690,1 

-6,7 

-3,4 

-140,2 

110,4 

1.647,8 

259,6 

0,0 

259,6 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

25,4 

0,0 

25,4 

103,0 

234,7 

337,7 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

4,5 

34,7 

39,2 

-2,4

1.690,1

-6,7

-3,4

-114,8

110,4

1.673,2

367,1

269,4

636,5

Nettoindtægter fra finansielle poster i alt

2.360,7 

453,3 

1.907,4 

363,1 

39,2 

2.309,7

Spar Nord koncernen har ikke hold til udløb investeringer i 2014 og 2015.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

62

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

12

ANDRE DRIFTSINDTÆGTER
Gevinst ved salg af ejendomme

Gevinst ved salg af øvrige materielle aktiver

Ydelser operationel leasing samt andre leasingindtægter

Andre indtægter

Investeringsejendommenes drift

Lejeindtægter

Driftsudgifter

Vedligeholdelse

Værdiændringer, investeringsejendomme

Andre driftsindtægter i alt

13

UDGIFTER TIL PERSONALE OG ADMINISTRATION
Personaleudgifter

Administrationsudgifter

Udgifter til personale og administration i alt

Personaleudgifter:

Lønninger

Aktiebaseret vederlæggelse

Pensioner

Udgifter til social sikring

Personaleudgifter i alt

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

0,0 

0,3 

13,9 

25,9 

14,8 

3,1 

0,7 

-3,3 

47,8 

1.098,2 

670,0 

1.768,2 

876,0 

- 

98,8 

123,4 

2,1 

0,3 

7,5 

30,9 

22,0 

3,3 

0,4 

-9,0 

50,1 

1.052,9 

785,0 

1.837,9 

853,7 

- 

98,0 

101,2 

0,0 

0,3 

13,9 

26,0 

6,7 

2,6 

0,6 

- 

43,7 

1.098,1 

677,6 

1.775,7 

875,9 

- 

98,8 

123,4 

2,1

0,3

7,5

30,9

6,9

2,9

0,2

-

44,6

1.052,8

791,3

1.844,1

853,6

-

98,0

101,2

1.098,2 

1.052,9 

1.098,1 

1.052,8

Heraf udgør vederlag til nuværende og forhenværende medlemmer af direktionen, 

bestyrelsen og væsentlige risikotagere:   

Bestyrelsen 

Antal  

Fast løn 

Pension 

Samlet vederlag 

Bestyrelsens vederlæggelse specificeret på enkeltpersoner 

Torben Fristrup 

Per Nikolaj Bukh 

Kaj Christiansen  

Kjeld Johannesen (tiltrådt 23. april 2014)

Laila Mortensen 

Carsten Normann (fratrådt 23. april 2014)

Fritz Dahl Pedersen (fratrådt 22. april 2015)

Ole Skov 

Jannie Skovsen 

Gitte Holmgaard Sørensen 

John Sørensen (tiltrådt 22. april 2015) 

Hans Østergaard (fratrådt 22. april 2015)  

I alt optjent og udbetalt honorar 

- Heraf udvalgshonorarer   

Bestyrelsens vederlæggelse i moderselskab og koncern er identisk. Datterselskabets bestyrelsespost 

er besat af personer ansat i Spar Nord moderselskab, og ingen har modtaget vederlag som medlem 

af datterselskabsbestyrelsen. Bestyrelseshonorering foretages via koncerninterne administrationsaftaler.

Bestyrelsen aflønnes med et fast honorar. Der ydes derudover et fast honorar til medlemmerne af 

Revisions-, Risiko samt Nominerings- og vederlagsudvalget. 

Bestyrelsen har ingen variabel aflønning. 

Bestyrelsen er ikke omfattet af nogen pensionsordning. 

Væsentlige risikotagere 

Antal  

Fast løn

Variabel løn (bagatelgrænse) 

Pension 

I alt optjent og udbetalt vederlag 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

9 

3,1 

- 

3,1 

0,6 

0,4 

0,3 

0,3 

0,3 

- 

0,1 

0,3 

0,2 

0,3 

0,2 

0,1 

3,1 

0,6 

10 

3,0 

- 

3,0 

0,6 

0,4 

0,3 

0,1 

0,3 

0,1 

0,2 

0,3 

0,2 

0,2 

- 

0,3 

3,0 

0,5 

14 

15,3 

0,8 

2,3 

18,4 

13 

14,2 

0,1 

2,2 

16,5 

9 

3,1 

- 

3,1 

0,6 

0,4 

0,3 

0,3 

0,3 

- 

0,1 

0,3 

0,2 

0,3 

0,2 

0,1 

3,1 

0,6 

14 

15,3 

0,8 

2,3 

18,4 

10

3,0

-

3,0

0,6

0,4

0,3

0,1

0,3

0,1

0,2

0,3

0,2

0,2

-

0,3

3,0

0,5

13

14,2

0,1

2,2

16,5

63

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

Spar Nords vederlagspolitik i henhold til Lov om finansiel virksomhed definerer personkredsen af 

væsentlige risikotagere. Til væsentlige risikotagere og interne kontrolfunktioner udbetales ikke vari-

able lønandele over den lovregulerede tilladte bagatelgrænse (100.000 kr. pr. år). Til koncernledelsen 

(bestyrelse og direktion) udbetales ikke variable lønandele, herunder diskretionære pensionsydelser. 

Vederlagspolitikken blev godkendt på generalforsamlingen den 22. april 2015. Vederlagspolitikken 

kan læses på hjemmesiden https://www.sparnord.dk/vederlagspolitik. 

Bestyrelsen og direktionen er i henhold til vederlagspolitikken omfattet af personkredsen af væsent-

lige risikotagere. Bestyrelsens og direktionens vederlag og antal mv. er ikke indeholdt i ovennævnte 

specifikation. For en samlet opgørelse og specifikation af bankens væsentlige risikotagere skal 

specifikationerne af bestyrelsens og direktionens vederlag mv. medregnes. 

Direktionen 

Antal  

Grundløn 

- modtagne honorarer i forbindelse med bestyrelsesposter 

Bankens udgift, grundløn   

Pension, ordinært bidrag 

I alt optjent og udbetalt vederlag 

Direktionens vederlæggelse specificeret på enkeltpersoner

Lasse Nyby *)

Grundløn

- modtagne honorarer i forbindelse med bestyrelsesposter

Bankens udgift, grundløn

Pension, ordinært bidrag

I alt optjent og udbetalt vederlag

John Lundsgaard

Grundløn

- modtagne honorarer i forbindelse med bestyrelsesposter

Bankens udgift, grundløn

Pension, ordinært bidrag

I alt optjent og udbetalt vederlag

Lars Møller *)

Grundløn

- modtagne honorarer i forbindelse med bestyrelsesposter

Bankens udgift, grundløn

Pension, ordinært bidrag

I alt optjent og udbetalt vederlag

Bent Jensen

Grundløn

- modtagne honorarer i forbindelse med bestyrelsesposter

Bankens udgift, grundløn

Pension, ordinært bidrag

I alt optjent og udbetalt vederlag

Bent Jensen fratrådte sin stilling pr. 20. maj 2015. (Omkostningerne i 2015 udgør 12,5 mio. kr., 

heraf udgør vederlag 11,9 mio. kr., hvoraf der pr. 31.12.2015 er indregnet 8,5 mio. kr. som 

forpligtelse til senere afregning. Pr. 31.12.2015 er der afregnet 4,0 mio. kr., hvoraf vederlag 

udgør 3,6 mio. kr.). 

*)   Hertil kommer fri bil

Direktionen har ingen variabel aflønning.

Direktionen honoreres for koncerndirektionsarbejdet via administrationsaftalen med 

datterselskabet.

Opsigelsesregler:

Direktionen har et opsigelsesvarsel på 1 år samt ved opsigelse en godtgørelse på 2 års løn.

Pensionsforpligtelse:

Direktionen og væsentlige risikotagere er som de øvrige medarbejdere omfattet af bidrags-

baserede pensionsordninger. 

Incitamentsprogrammer:

Der er ikke etableret nye aktieoptionsprogrammer for nogen persongrupper i banken.

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

3 

10,4 

1,3 

9,1 

1,6 

10,7 

3,8 

0,5 

3,3 

0,6 

3,9 

3,4 

0,2 

3,2 

0,5 

3,7 

3,2 

0,6 

2,6 

0,5 

3,1 

- 

- 

- 

- 

- 

4 

13,1 

1,4 

11,7 

1,8 

13,5 

3,7 

0,4 

3,3 

0,5 

3,8 

3,2 

0,5 

2,7 

0,5 

3,2 

3,1 

0,5 

2,6 

0,5 

3,1 

3,1 

 *)

0,0 

3,1 

0,3 

3,4 

3 

10,4 

1,3 

9,1 

1,6 

10,7 

3,8 

0,5 

3,3 

0,6 

3,9 

3,4 

0,2 

3,2 

0,5 

3,7 

3,2 

0,6 

2,6 

0,5 

3,1 

- 

- 

- 

- 

- 

4

13,1

1,4

11,7

1,8

13,5

3,7

0,4

3,3

0,5

3,8

3,2

0,5

2,7

0,5

3,2

3,1

0,5

2,6

0,5

3,1

3,1

 *)

0,0

3,1

0,3

3,4

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

64

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

Størrelsen af lån, pant, kaution eller garantier samt tilhørende sikkerhedsstillelser stiftet 

for nedennævnte ledelsesmedlemmer:

Lån og lånetilsagn mv.: 

Rentesatser 2015 

 Rentesatser 2014

Direktion 

Bestyrelse 

2,03 - 2,40 

0,01 - 8,88 

2,51 - 2,63

0,51 - 8,51

Heraf uudnyttede lånetilsagn og kaution, direktion 

Heraf uudnyttede lånetilsagn og kaution, bestyrelse

Medarbejdervalgte bestyrelsesmedlemmer kan opnå lån/kredit på personalemæssige vilkår.

Kredit på Mastercard er rentefri for bankens kunder, hvilket også gælder for direktionen og bestyrelsen. 

Indlån:

Direktion

Bestyrelse

Sikkerhedsstillelser:

Direktion

Bestyrelse

Skattemæssigt fradrag for direktionsløn: 

I medfør af Lov om statsligt kapitalindskud i kreditinstitutter er der kun skattemæssigt 

fradrag for 50 pct. af løn til direktion, indtil statslig hybrid kapital er tilbagebetalt. Der 

er i 2015 foretaget fuldt fradrag for direktionsløn, idet Spar Nord i 2014 tilbagebetalte 

statslig hybrid kapital (2014: Skattemæssigt fradrag er begrænset med 6,8 mio. kr.). 

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

8,7 

41,3 

7,6 

22,7 

4,3 

18,5 

5,4 

22,6 

8,8 

50,1 

8,3 

27,3 

5,5 

10,7 

4,1 

22,4 

8,7 

41,3 

7,6 

22,7 

4,3 

18,5 

5,4 

22,6 

8,8

50,1

8,3

27,3

5,5

10,7

4,1

22,4

Antal beskæftigede:

Det gns. antal beskæftigede i regnskabsåret omregnet til heltidsbeskæftigede

1.518,0 

1.495,8 

1.518,0 

1.495,8

Administrationsudgifter:

IT-udgifter *)

Marketingudgifter

Lokaleudgifter

Personale- og rejseudgifter

Kontorudgifter

Øvrige administrationsudgifter

I alt

*)   Heraf udgør udtrædelsesgodtgørelse til SDC 139 mio. kr. i 2014.

338,6 

448,4 

338,6 

448,3

95,0 

83,8 

54,2 

30,6 

67,8 

93,6 

90,4 

48,8 

32,9 

70,9 

95,0 

91,5 

54,2 

30,6 

67,7 

93,7

97,3

48,8

32,9

70,3

670,0 

785,0 

677,6 

791,3

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

65

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

14

AKTIEBASERET VEDERLÆGGELSE

Aktieoptionsprogram
Der er ikke etableret nye aktieoptionsprogrammer i 2015. 

Udnyttelsesperioden for aktieoptionsprogrammet etableret i Sparbank regi for ledende medarbejdere med tildeling i 2008, udløb 1. april 2015. Aktieoptionsprogrammet blev overtaget i forbin-
delse med fusionen med Sparbank i november 2012. Aktieoptionsprogrammet omfattede 0 stk. aktieoptioner pr. 31. december 2015 (2014: 50.000 stk.). 

Optionsprogrammet omfattede øvrige direktører, idet direktionen i Sparbank frasagde sig retten hertil. 

Specifikation af udestående aktieoptioner: 

Aktieoptioner

Primo 2014 

Bortfaldet 

Udnyttet 

Udløbet 

Ultimo 2014

Bortfaldet 

Udnyttet 

Udløbet 

Ultimo 2015   

Antal optioner der kan udnyttes ved årets slutning 2014

Antal optioner der kan udnyttes ved årets slutning 2015

*) 

På tildelingstidspunktet.

Koncernens
direktion

Antal stk.
Øvrige
direktører

I alt

Gns.
udnyttelses-
kurs, kr.

Dagsværdi 
pr. option *),
kr.

Dagsværdi
i alt *),
Mio. kr.

0 

0 

0 

0 

0 

0 

0 

0 

0 

0 

0 

50.000 

50.000 

141,0 

29,7 

1,5

0 

0 

0 

0 

0 

0 

50.000 

50.000 

141,0 

29,7 

1,5

0 

0 

50.000 

0 

0 

0 

50.000 

0 

50.000 

50.000 

0 

0 

- 

- 

-

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

15 REVISIONSHONORAR 

Honorar til den generalforsamlingsvalgte revisionsvirksomhed
Honorar til andre revisionsvirksomheder for andre ydelser end revision
Revisionshonorar i alt

Samlet honorar til den generalforsamlingsvalgte revisionsvirksomhed kan specificeres således:
Lovpligtig revision
Andre erklæringsopgaver med sikkerhed
Skatte- og momsmæssig rådgivning
Andre ydelser
Honorar til den generalforsamlingsvalgte revisionsvirksomhed i alt

1,9 
1,1 
3,0 

1,0 
0,3 
0,4 
0,2 
1,9 

2,4 
0,4 
2,8 

1,3 
0,1 
0,3 
0,7 
2,4 

1,8 
1,1 
2,9 

0,9 
0,3 
0,4 
0,2 
1,8 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

2,3
0,4
2,7

1,2
0,1
0,3
0,7
2,3

66

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

Spar Nord 
koncernen
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
2014
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2015
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
2014
Mio. kr.

16

AF- OG NEDSKRIVNINGER PÅ IMMATERIELLE OG MATERIELLE AKTIVER
Immaterielle aktiver

Kunderelationer, afskrivninger

Øvrige immaterielle aktiver, afskrivninger

Materielle aktiver

Domicilejendomme, afskrivninger

Domicilejendomme, netto nedskrivninger

Midlertidigt overtagne ejendomme, nedskrivninger

Øvrige materielle aktiver, afskrivninger

Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver i alt

17

ANDRE DRIFTSUDGIFTER
Bidrag til sektorløsninger

Andre driftsudgifter i øvrigt

Andre driftsudgifter i alt

6,8 

9,1 

15,1 

-3,5 

1,0 

37,0 

65,5 

102,3 

5,6 

107,9 

6,5 

8,2 

13,9 

-2,6 

4,6 

40,9 

71,5 

96,9 

13,0 

109,9 

6,8 

9,1 

13,5 

-2,5 

1,0 

37,0 

64,9 

102,3 

5,6 

107,9 

Bidrag til sektorløsninger omfatter primært bidrag til den lovpligtige indskydergarantiordning i Danmark, hvor de deltagende institutter betaler et fast årligt bidrag på 2,5 promille af de 

dækkede indlån (“forsikringsbaseret model”). Bidrag til den nye Afviklingsformue er ligeledes indeholdt heri med 3,6 mio. kr. 

18

NEDSKRIVNINGER PÅ UDLÅN OG TILGODEHAVENDER MV.
Udlån

Garantier

Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv. i alt

Nedskrivningskontiene for henholdsvis udlån og garantier fremgår af note 55.

19

RESULTAT AF KAPITALANDELE I ASSOCIEREDE  OG TILKNYTTEDE VIRKSOMHEDER
Resultat af kapitalandele i associerede virksomheder

Resultat af kapitalandele i tilknyttede virksomheder

Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder i alt

20

SKAT
Årets skat kan opdeles således: 

Skat af årets resultat 

Skat af anden totalindkomst

Skat af ændringer i egenkapitalen

Skat i alt 

Skat af årets resultat fremkommer således:   

Aktuel skat 

Udskudt skat, året

Udskudt skat, effekt efter nedsættelse af dansk selskabsskat

Udskudt skat, effekt af ikke indregnet skattemæssigt underskud for tidligere år 

Efterregulering af udskudt skat, tidligere år

Efterregulering af tidligere års aktuelle skat 

Skat af årets resultat 

Effektiv skatteprocent kan forklares således:  

Aktuel skatteprocent i Danmark, pct.  

Nedsættelse af dansk selskabsskat til 22 pct. frem til 2016, pct.

Effekt af ikke indregnet skattemæssigt underskud for tidligere år, pct.

Resultat af kapitalandele og kursregulering af aktier, pct. 

Ikke fradragsberettigede omkostninger og ikke-skattepligtige indtægter, pct. 

Regulering tidligere års skatter, pct. 

Effektiv skatteprocent i alt, pct. 

Skat af anden totalindkomst - Koncern

Regulering vedrørende associerede virksomheder
Nettoopskrivning på ejendomme
Skat af anden totalindkomst i alt

Skat af ændringer i egenkapitalen - Koncern

Renter hybrid kernekapital
Omkostninger ved udstedelse af hybrid kernekapital
Skat af ændringer i egenkapitalen

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

364,4 

9,0 

373,4 

28,3 

0,0 

28,3 

176,8 

0,0 

-3,9 

172,9 

215,3 

-39,2 

-0,7 

0,0 

50,4 

-49,0 

176,8 

23,5 

-0,1 

0,0 

-7,1 

0,1 

0,1 

16,5 

571,4 

31,5 

602,9 

104,1 

0,0 

104,1 

91,4 

0,0 

0,0 

91,4 

132,0 

-33,2 

-1,6 

-8,3 

1,6 

0,9 

91,4 

24,5 

-0,2 

-1,2 

-10,8 

0,3 

0,4 

13,0 

364,4 

9,0 

373,4 

28,3 

50,6 

78,9 

163,2 

0,0 

-3,9 

159,3 

215,3 

-52,9 

-0,6 

0,0 

50,6 

-49,2 

163,2 

23,5 

-0,1 

0,0 

-8,3 

0,2 

0,1 

15,4 

Før skat

-0,8 
6,9 
6,1 

-13,5 
-2,9 
-16,4 

2015
Skatte-
indtægt/
omkostning

Efter skat

Før skat

2014
Skatte-
indtægt/
omkostning

Efter skat

0,0 
0,0 
0,0 

3,2 
0,7 
3,9 

-0,8 
6,9 
6,1 

-10,3 
-2,2 
-12,5 

1,4 
8,3 
9,7 

0,0 
0,0 
0,0 

0,0 
0,0 
0,0 

0,0 
0,0 
0,0 

1,4
8,3
9,7

0,0
0,0
0,0

67

6,5

8,2

12,6

-1,0

4,6

40,9

71,8

96,9

13,0

109,9

571,4

31,5

602,9

104,1

228,0

332,1

87,7

0,0

0,0

87,7

131,9

-45,4

-1,3

0,0

1,6

0,9

87,7

24,5

-0,2

0,0

-12,6

0,4

0,4

12,5

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

21

TILGODEHAVENDER HOS KREDITINSTITUTTER OG CENTRALBANKER
Tilgodehavender på opsigelse hos centralbanker

Tilgodehavender hos kreditinstitutter

Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker i alt

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

0,0 

2.741,3 

2.741,3 

0,0 

3.970,6 

3.970,6 

0,0 

2.744,7 

2.744,7 

0,0

3.974,6

3.974,6

Heraf efterstillede tilgodehavender

6,5 

5,9 

6,5 

5,9

Fordelt efter restløbetid

Anfordringstilgodehavender

Til og med 3 måneder

Over 3 måneder og til og med 1 år

Over 1 år og til og med 5 år

Over 5 år

I alt

Heraf udgør ægte købs- og tilbagesalgsforretninger

Reverseforretninger

22

UDLÅN OG ANDRE TILGODEHAVENDER 
Udlån, bankaktiviteter *)

Udlån, reverseforretninger

Udlån, leasingaktiviteter

Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris i alt

*)    Udlån, bankaktiviteter omfatter alt udlån bortset fra udlån klassificeret som reverse-

forretninger og leasingaktiviteter. Udlån, bankaktiviteter omfatter udlån i forretnings-

området Spar Nords Lokale Banker og forretningsområdet Handels- og Udlandsområdet.  

Fordelt efter kategorier

Udlånskontrakter med adgang til variabel udnyttelse

Leasingkontrakter

Pantebreve

Øvrige udlån

I alt

303,7 

2.381,1 

50,0 

0,0 

6,5 

113,6 

3.801,1 

0,0 

0,0 

55,9 

307,1 

2.381,1 

50,0 

0,0 

6,5 

117,6

3.801,1

0,0

0,0

55,9

2.741,3 

3.970,6 

2.744,7 

3.974,6

1.340,6 

1.797,3 

1.340,6 

1.797,3

32.630,5 

4.155,1 

1.253,7 

34.351,4 

463,8 

1.132,4 

38.039,3 

35.947,6 

32.503,5 

4.155,1 

1.253,7 

37.912,3 

34.224,4

463,8

1.132,4

35.820,6

19.908,7 

1.233,8 

25,7 

16.871,1 

38.039,3 

20.630,2 

1.106,6 

31,6 

14.179,2 

35.947,6 

19.908,7 

1.233,8 

25,7 

16.744,1 

37.912,3 

20.630,2

1.106,6

31,6

14.052,2

35.820,6

Heraf efterstillede tilgodehavender 

0,0 

8,1 

0,0 

8,1

Fordelt efter restløbetid

Anfordringstilgodehavender

Til og med 3 måneder

Over 3 måneder og til og med 1 år

Over 1 år og til og med 5 år

Over 5 år

I alt

Udlån, leasingaktiviteter

Leasingkontrakter mv.

Købekontrakter

Udlån, leasingaktiviteter i alt

Leasingaktiver fra finansiel leasing, hvor koncernen er leasinggiver omfatter landbrugsudstyr, 

person- og lastbiler, industrimaskiner, entreprenørmateriel mv.

Leasingkontrakterne indgås for 0 til 8 år med individuelt aftalte leasingydelser. 

Der er tale om leasingkontrakter i dansk og udenlandsk valuta.

Aftalerne kan opsiges i leasingperioden.  

3.847,6 

5.720,8 

9.786,8 

7.077,1 

11.607,0 

38.039,3 

1.233,8 

19,9 

1.253,7 

4.532,1 

2.603,0 

9.876,2 

6.933,6 

12.002,7 

35.947,6 

1.106,6 

25,8 

1.132,4 

3.847,6 

5.720,8 

9.659,8 

7.077,1 

11.607,0 

37.912,3 

1.233,8 

19,9 

1.253,7 

4.532,1

2.603,0

9.749,2

6.933,6

12.002,7

35.820,6

1.106,6

25,8

1.132,4

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

68

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

Leasingydelser fordelt på kontraktuel restløbetid *)

Bruttoinvesteringer i finansielle leasingkontrakter

Op til 1 år

1 - 5 år

Over 5 år

I alt

Heraf udgør ikke indtjent, fremtidig finansiel indkomst

Nettoinvesteringer i finansielle leasingkontrakter

Nettoinvesteringer i finansielle leasingkontrakter

Op til 1 år

1 - 5 år

Over 5 år

I alt

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

430,6 

798,0 

92,9 

1.321,5 

87,7 

1.233,8 

397,1 

746,0 

90,7 

371,2 

765,1 

41,0 

1.177,3 

70,7 

1.106,6 

349,1 

719,7 

37,8 

430,6 

798,0 

92,9 

1.321,5 

87,7 

1.233,8 

397,1 

746,0 

90,7 

371,2

765,1

41,0

1.177,3

70,7

1.106,6

349,1

719,7

37,8

1.233,8 

1.106,6 

1.233,8 

1.106,6

*)    Koncernens leasingkontrakter er fortrinsvis finansiel leasing og indregnes i balancen  

under udlån, leasingaktiviteter.

Akkumulerede nedskrivninger på uerholdelige tilgodehavenders minimumsleasingydelser

Leasingindtægter indregnet i resultatopgørelsen, under linjen “Renteindtægter”

27,6 

47,0 

19,4 

64,9 

27,6 

47,0 

19,4

64,9

Den gennemsnitlige restløbetid for leasingkontrakterne udgør

2,7 år 

1,3 år 

2,7 år 

1,3 år

Bruttoudlån og garantier fordelt på sektorer og brancher i pct.

Offentlige myndigheder

0,5 

1,9 

Erhverv

Landbrug, jagt, skovbrug og fiskeri 

Industri og råstofudvinding  

Energiforsyning 

Bygge- og anlæg 

Handel 

Transport, hoteller og restauranter 

Information og kommunikation 

Finansiering og forsikring   

Fast ejendom  

Øvrige erhverv 

Erhverv i alt

Private

I alt

7,2 

5,1 

4,0 

3,1 

7,2 

3,1 

0,2 

13,4 

11,1 

5,1 

59,5 

40,0 

8,3 

5,7 

3,9 

3,3 

8,1 

3,6 

0,2 

5,8 

11,2 

6,0 

56,1 

42,0 

0,5 

7,2 

5,1 

4,1 

3,1 

7,2 

3,1 

0,2 

13,2 

11,1 

5,1 

59,4 

40,1 

1,9

8,3

5,7

3,9

3,3

8,1

3,6

0,2

5,5

11,3

6,0

55,9

42,2

100,0 

100,0 

100,0 

100,0

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

69

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

23

OBLIGATIONER TIL DAGSVÆRDI
Realkreditobligationer

Statsobligationer

Øvrige obligationer

Obligationer til dagsværdi i alt

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

 13.683,0 

366,0 

2.004,6 

17.137,1 

262,3 

2.834,6 

16.053,6 

20.234,0 

13.683,0 

366,0 

2.004,6 

16.053,6 

17.137,1

262,3

2.834,6

20.234,0

Heraf efterstillede tilgodehavender

45,6 

34,1 

45,6 

34,1

Alle obligationer indgår i bankens handelsbeholdning.  

Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til dagsværdi

1.217,4 

1.756,0 

1.217,4 

1.756,0

24

AKTIER MV.
Aktier/investeringsforeningsbeviser noteret på Nasdaq OMX Copenhagen A/S

Aktier/investeringsforeningsbeviser noteret på andre børser

Unoterede aktier optaget til dagsværdi

Aktier mv. i alt

Handelsbeholdning

Øvrige aktier til dagsværdi efter dagsværdioptionen

Aktier i alt

121,1 

10,7 

1.526,5 

1.658,3 

142,3 

1.516,0 

1.658,3 

99,4 

7,3 

1.310,1 

1.416,8 

119,9 

1.296,9 

1.416,8 

121,1 

10,7 

1.469,3 

1.601,1 

142,3 

1.458,8 

1.601,1 

99,4

7,3

1.252,9

1.359,6

119,9

1.239,7

1.359,6

Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til dagsværdi

2,3 

2,4 

2,3 

2,4

Værdipapirer, der ikke indgår i koncernens handelsbeholdning, måles til dagværdi med værdi-

ændringer i resultatopgørelsen ved anvendelse af muligheden herfor i dagsværdioptionen.

Værdipapirerne indgår i en portefølje, der styres, og hvis afkast måles baseret på dagsværdier 

i overensstemmelse med en dokumenteret risikostyrings- og investeringsstrategi.  

25

KAPITALANDELE I ASSOCIEREDE VIRKSOMHEDER
Samlet anskaffelsespris primo

Reklassificeret til aktier mv.

Tilgang

Afgang

Samlet anskaffelsespris ultimo

Op- og nedskrivninger primo

Reklassificeret til aktier mv.

Resultat

Udbytte

Andre kapitalbevægelser indregnet i anden totalindkomst

Tilbageførte op- og nedskrivninger

Op- og nedskrivninger ultimo

Bogført beholdning ultimo

heraf kreditinstitutter

369,9 

0,0 

0,1 

310,8 

59,2 

571,4 

0,0 

28,3 

864,3 

-0,8 

-288,6 

23,2 

82,4 

0,0 

490,0 

178,6 

58,6 

0,1 

369,9 

507,3 

15,9 

104,1 

25,6 

1,4 

-0,1 

571,4 

941,3 

866,2 

369,9 

0,0 

0,1 

310,8 

59,2 

571,4 

0,0 

28,3 

864,3 

-0,8 

-288,6 

23,2 

82,4 

0,0 

489,9

178,6

58,6

0,0

369,9

507,4

15,9

104,1

25,6

1,4

0,0

571,4

941,3

866,2

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

70

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

Spar Nord har i 2015 solgt sine aktier i Nørresundby Bank A/S, hvorefter der i 

2015 ikke er nogen kapitalandele i associerede virksomheder, der individuelt set 

er væsentlige for Spar Nord koncernen.  

Finansielle oplysninger for samlet set alle associerede virkomheder i 2015, der ikke 

er væsentlige individuelt set, og som indregnes efter den indre værdis metode: 

KONCERNEN/SPAR NORD MODERSELSKAB   

Mio. kr. 

Spar Nord koncernens andel af: 

Årets resultat 

Anden totalindkomst 

Totalindkomst i alt 

Finansielle oplysninger for koncernens individuelt set væsentlige associerede virkomheder i 2014, korrigeret for forskelle i anvendt regnskabspraksis: 

KONCERNEN / SPAR NORD MODERSELSKAB

Mio. kr.

Hjemsted   

Ejerandel (pct.) *) 

Stemmeandel (pct.) **) 

Totalindkomstopgørelse

Omsætning 

Årets resultat 

Anden totalindkomst 

I alt

Modtaget udbytte 

Balance

Udlån og tilgodehavender mv. 

Øvrige aktiver 

Aktiver i alt 

Indlån og anden gæld 

Øvrige forpligtelser  

Forpligtelser i alt 

Egenkapital 

Spar Nord koncernens andel af egenkapitalen

i væsentlige associerede virksomheder 

*)  Herudover var der i 2014 indregnet 0,1 pct. under regnskabsposten aktier, som en del af bankens handelsbeholdning.

**)  Stemmeretten i Nørresundby Bank A/S var i 2014 begrænset.  Betydelig indflydelse blev vurderet at foreligge på anden vis. 

Ovenstående regnskabstal er fra seneste offentliggjorte årsrapport. 

Koncernens associerede virksomheder måles efter den indre værdis metode.

Baseret på børskursen blev dagsværdien af Nørresundby Bank A/S (niveau 1 i Dagsværdihierkiet) i 2014 opgjort til 1.052,4 mio. kr.

2015

28,3

-0,8

27,5

2014

Nørresundby
Bank A/S

54,8

0,0  

448,8 

89,3 

1,5 

90,8 

11,6 

5.513,7 

3.739,4 

9.253,1 

6.146,6 

1.673,7 

7.820,3 

1.432,8 

866,2 

Afstemning af regnskabsmæssig værdi 31. december

Mio. kr.

31.12.15

31.12.14

Spar Nord koncernens andel af egenkapital i væsentlige associerede virksomheder

Goodwill vedrørende associerede virksomheder

Regnskabsmæssig værdi af kapitalandele i individuelt set ikke-væsentlige associerede virksomheder

I alt

0,0

37,0

45,4

82,4

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

866,2

37,0

38,1

941,3

71

NOTE  
 
 
 
 
 
  
 
 
    
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

26

KAPITALANDELE I TILKNYTTEDE VIRKSOMHEDER
Samlet anskaffelsespris primo

Afgang ved fusion

Tilgang

Afgang

Samlet anskaffelsespris ultimo

Op- og nedskrivninger primo

Afgang ved fusion

Resultat

Udbytte

Andre kapitalbevægelser

Tilbageførte op- og nedskrivninger

Op- og nedskrivninger ultimo

Bogført beholdning ultimo

 TILKNYTTEDE VIRKSOMHEDER

Konsoliderede virksomheder

Aktieselskabet Skelagervej 15, Aalborg

Spar Nord Leasing A/S, Aalborg  (1)

Erhvervsinvest Nord A/S i likvidation, Aalborg (2)

Alle selskaber er 100 pct. ejede datterselskaber.

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

- 

1.337,8 

1.379,7

0,0 

0,0 

118,0 

1.219,8 

174,6 

0,0 

50,6 

0,0 

0,0 

-63,8 

289,0 

1.508,8 

41,9

0,0

0,0

1.337,8

179,4

232,8

228,0

0,0

0,0

0,0

174,6

1.512,4

Selskabs-
kapital
ultimo
Mio. kr.

Egen-
kapital
ultimo
Mio. kr.

Årets
resultat
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselsk.
2015
Pct.

Spar Nord 
moderselsk.
2014
Pct.

27,0 

 1.508,8  

- 

- 

- 

- 

50,6 

- 

- 

100,0 

-  

-  

100,0

100,0

100,0

1) 

2) 

Spar Nord Leasing A/S og Spar Nord Bank A/S er i 3. kvartal 2015 fusioneret med regnskabsmæssig virkning pr. 1. januar 2015 med Spar Nord Bank A/S som det fortsættende selskab.   

Selskabet er likvideret den 15. marts 2015. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

72

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

27

IMMATERIELLE AKTIVER
Goodwill

Samlet anskaffelsespris primo

Tilgang

Afgang

Samlet anskaffelsespris ultimo

Nedskrivninger primo

Årets nedskrivninger

Tilbageførsel af nedskrivninger ved afgang

Nedskrivninger ultimo

Bogført beholdning ultimo

Kunderelationer

Samlet anskaffelsespris primo

Tilgang

Afgang

Samlet anskaffelsespris ultimo

Af- og nedskrivninger primo

Årets afskrivninger

Af- og nedskrivninger ultimo

Bogført beholdning ultimo

Øvrige immaterielle aktiver

Samlet anskaffelsespris primo

Tilgang

Afgang

Samlet anskaffelsespris ultimo

Af- og nedskrivninger primo

Årets afskrivninger

Tilbageførsel af afskrivninger ved afgang

Af- og nedskrivninger ultimo

Bogført beholdning ultimo

Immaterielle aktiver i alt

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

160,4 

0,0 

0,0 

160,4 

1,7 

0,0 

0,0 

1,7 

141,6 

18,8 

0,0 

160,4 

1,7 

0,0 

0,0 

1,7 

160,4 

0,0 

0,0 

160,4 

1,7 

0,0 

0,0 

1,7 

141,6

18,8

0,0

160,4

1,7

0,0

0,0

1,7

158,7 

158,7 

158,7 

158,7

64,6 

0,0 

0,0 

64,6 

25,2 

6,8 

32,0 

32,6 

56,8 

6,0 

0,0 

62,8 

30,5 

9,1 

0,0 

39,6 

23,2 

61,6 

3,0 

0,0 

64,6 

18,7 

6,5 

25,2 

39,4 

56,9 

3,5 

3,6 

56,8 

25,8 

8,2 

3,5 

30,5 

26,3 

64,6 

0,0 

0,0 

64,6 

25,2 

6,8 

32,0 

32,6 

56,8 

6,0 

0,0 

62,8 

30,5 

9,1 

0,0 

39,6 

23,2 

61,6

3,0

0,0

64,6

18,7

6,5

25,2

39,4

56,9

3,5

3,6

56,8

25,8

8,2

3,5

30,5

26,3

214,5 

224,4 

214,5 

224,4

Resterende afskrivningsperioder udgør for kunderelationer 2-7 år (2014: 3-8 år), 
øvrige immaterielle aktiver 1-5 år (2014: 1-5 år) og goodwill har ubestemt brugstid i såvel 2015 som 2014. 

Spar Nord koncernen

Goodwill - 2015

Mio. kr.

Anskaffelses-
sum 01.01.15

Til-/afgang
2015

Anskaffelses-
sum 31.12.15

Ned-
skrivninger 
01.01.15

Ned-
skrivninger 
2015

Nedskr.
ved afgang 
2015

Ned-
skrivninger 
31.12.15

Bogført 
beholdning 
31.12.15

Bankaktivitet, filialer Roskilde Bank 

Bankaktivitet, Sparbank 

Bankaktivitet, filialer Øvrige 
Goodwill i alt  

86,8 

35,2 

38,4 
160,4 

0,0 

0,0 

0,0 
0,0 

86,8 

35,2 

38,4 
160,4 

0,0 

0,0 

1,7 
1,7 

0,0 

0,0 

0,0 
0,0 

0,0 

0,0 

0,0 
0,0 

0,0 

0,0 

1,7 
1,7 

86,8

35,2

36,7
158,7

Goodwill - 2014

Mio. kr. 

Anskaffelses-
sum 01.01.14

Til-/afgang 
2014

Anskaffelses-
sum 31.12.14

Ned-
skrivninger 
01.01.14

Ned-
skrivninger 
2014

Nedskr.
ved afgang 
2014

Ned-
skrivninger 
31.12.14

Bogført 
beholdning 
31.12.14

Bankaktivitet, filialer Roskilde Bank 

Bankaktivitet, Sparbank 

Bankaktivitet, filialer Øvrige 

Goodwill i alt  

86,8 

35,2 

19,6 

141,6 

0,0 

0,0 

18,8 

18,8 

86,8 

35,2 

38,4 

160,4 

0,0 

0,0 

1,7 

1,7 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

1,7 

1,7 

86,8

35,2

36,7

158,7

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

73

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

VÆRDIFORRINGELSESTEST  
Værdiforringelsestesten  sammenholder  den  regnskabsmæssige  værdi  med  den  estimerede  nutidsværdi  af  forventede  fremtidige  pengestrømme  (nytteværdi).  Den  særlige  gældsstruktur  i 

finansielle koncerner medfører, at beregningsgrundlaget for nutidsværdien af fremtidige betalingsstrømme baseres på en forenklet egenkapitalmodel.  

Egenkapitalmodellen tager udgangspunkt i godkendte strategier og indtjeningsestimater for de pengestrømsgenererende forretningsområder for de kommende 5 år 

Værdiforringelsestest har i 2015 ikke givet anledning til nedskrivning af immaterielle aktiver. 

Goodwill 

Spar Nord koncernens goodwill med ubestemt brugstid testes årligt for værdiforringelse. Aktiviteterne testes på den identificerede pengestrømsgenererende enhed, hvortil aktiverne er al-

lokeret.  

Goodwill for ovenstående bankaktiviteter indgår i det pengestrømsgenererende forretningsområde, Spar Nords Lokale Banker, som er forretningsområdet omfattende filialnettet. For uddy-

bende beskrivelse af Spar Nords Lokale Banker henvises til note 3.   

Overtagelse af aktiver og forpligtelser fra FIH Erhvervsbank pr. 1. juli 2014 medførte i kostprisallokeringen jf. note 49, at goodwillen blev opgjort til 18,8 mio. kr.  

For uddybende beskrivelser af de overtagne aktiviteter og opgørelser af goodwillen i 2014 henvises til note 49. Goodwillen kan henføres til synergier i Spar Nords Lokale Banker.  

PRIMÆRE FORUDSÆTNINGER 

Cash flow i budgetperioden 

Cash flow i budgetperioden (5 år) er påvirket af forventninger til renteniveau og effekten på udlåns- og indlånsmarginalen i Spar Nords Lokale Banker. 

Væksten i budgetperioden er fastsat til 1,0 pct. (2014: 2,0 pct.). Den gennemsnitlige årlige vækst afspejler de mål, der er indarbejdet i bankens forventninger til fremtiden. 

Nettorenteindtægter 

Indlåns- og udlånsmarginal afspejler indtjeningsmarginal, som er opgjort som forskellen mellem rentesatsen over for Spar Nords Lokale Bankers kunder fratrukket en intern fundingrente 

baseret på bankens fundingomkostninger. 

Rentemarginalen er estimeret på baggrund af aktuelle udlånsrenter og ledelsens forventninger til fremtidig konkurrence. Rentemarginalen forventes at være svagt faldende. 

Forventninger til udvikling i ind- og udlån afspejler bankens estimat for de kommende år. Der forventes en marginal stigning i udlån og et uændret indlån. 

Nettogebyrindtægter 

Forventninger til gebyrindtægter er baseret på historiske data, der er justeret til at afspejle den nuværende situation. Gebyrindtægter forventes på et lidt lavere niveau (normaliseret niveau) end 

2015. 

Omkostninger 

Forventninger til omkostninger er baseret på en fremskrivning af omkostningsbasen med forventede aktivitetsændringer samt overenskomstmæssige lønstigninger, ændring i skatter og afgif-

ter m.v. 

Nedskrivninger på udlån 

Forventninger til nedskrivninger på udlån er baseret på bankens estimat for de kommende år. Forventningen baseres på historiske data, der er justeret til at afspejle den nuværende situation.

Nedskrivninger på udlån forventes ikke at afvige væsentligt fra niveauet i 2015. 

Cash flow i terminalperioden 

Cash flow i terminalperioden repræsenterer indtjening i de foregående år voksende med en konstant rate. Væksten er fastsat til 1,0 pct. (2014: 1,5 pct).  

Væksten er fastsat på baggrund af forventninger til vækst i makroøkonomien. 

Diskonteringsfaktoren 

Diskonteringsfaktoren, som er anvendt til at beregne den tilbagediskonterede værdi af fremtidigt cash flow er 11,5 pct. før skat ved 22 pct. skat (2014: 13,3 pct.). 

Efter skat udgør diskonteringsfaktoren 9,0 pct. (2014: 10,0 pct.). 

Diskonteringsfaktoren er fastsat på baggrund af en CAPM-model. Diskonteringsfaktoren er nedsat fra 2014 til 2015 bl.a. på baggrund af et fald i den risikofri rente.  

Primære forudsætninger, jf. ovenfor: 

Erhvervet goodwill, mio. kr.

Budgetperiode

Gennemsnitlig årlig vækst i budgetperioden

Gennemsnitlig årlig vækst i terminalperioden

Diskonteringsfaktor før skat

Diskonteringsfaktor efter skat

Egenkapitalandel af samlet risikoeksponering 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

2015

158,7 

5 år 

1,0 pct. 

1,0 pct. 

11,5 pct. 

9,0 pct. 

12,0 pct. 

2014

158,7

5 år

2,0 pct.

1,5 pct.

13,3 pct.

10,0 pct.

8,0 pct.

74

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTES

Følsomhedsanalyser 
Ledelsen vurderer, at sandsynlige ændringer i de grundlæggende forudsætninger ikke vil medføre, at den regnskabsmæssige værdi 
af goodwill vil overstige genindvindingsværdien.

Følsomhedsanalyser viser, at goodwill vedrørende Spar Nords Lokale Banker er robust for ændringer i forudsætninger. 
Følgende forhold medfører ikke værdiforringelse: 

Forøgelse af diskonteringsfaktor (før skat) op til

Reduktion i resultat før skat (ændring i nettorenteindtægter, gebyrindtægter, omkostningsprocent eller nedskrivninger) op til

Negativ vækst i balanceposter mulig 

Forventninger til budgetperioden medfører, at 69 pct. af nutidsværdien af de forventede pengestrømme i 
Spar Nords Lokale Banker vedrører terminalperioden (2014: 72 pct.)

Kunderelationer 
Den regnskabsmæssige værdi af kunderelationer indregnet i forbindelse med: 
-  overtagelse af aktiver og forpligtelser fra FIH Erhvervsbank udgør 2,1 mio. kr. (2014: 2,7 mio. kr.). 
-  overtagelse af bankaktiviteter fra Roskilde Bank udgør 8,3 mio. kr. (2014: 11,3 mio. kr.) 
- 

fusionen med Sparbank udgør 22,2 mio. kr. (2014: 25,4 mio. kr.) 

31.12.15

31.12.14

15 pct. 

25 pct. 

Ja 

20 pct.

50 pct.

Ja

Forudsætningerne som blev benyttet ved beregning af kunderelationer er sammenholdt med tilsvarende realiserede resultater - primært indtægter 
udover nettorenteindtægter og omkostningsprocent. 

De realiserede resultater er på niveau med de forventede, hvormed der ikke er indikationer på værdiforringelse. 

Øvrige immaterielle aktiver 
Ledelsen har ikke identificeret faktorer, der indikerer, at der er behov for at gennemføre værdiforringelsestest for øvrige immaterielle aktiver. 
Øvrige immaterielle aktiver består af software, som er i brug i banken og afskrives, jævnfør anvendt regnskabspraksis.

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

75

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

28

GRUNDE OG BYGNINGER

Investeringsejendomme 
Dagsværdi primo 
Reklassifikationer fra aktiver i midlertidig besiddelse
Tilgang, herunder forbedringer 
Tilgang, reklassifikationer
Afgang 
Urealiseret dagsværdiregulering 
Dagsværdi ultimo

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

147,7 
7,6 
0,6 
0,0 
8,0 
-3,3 
144,6 

167,7 
-18,4 
1,0 
0,6 
1,4 
-1,8 
147,7 

64,7 
7,6 
0,7 
0,0 
0,0 
-2,4 
70,6 

82,5
-18,4
1,0
0,6
1,4
0,4
64,7

Forrentningskrav anvendt ved opgørelse af dagværdi, pct. 

5,8 - 9,0 

5,8 - 9,0 

5,8 - 9,0 

5,8 - 9,0

Urealiseret dagsværdiregulering indregnes i regnskabsposten kursreguleringer for moder-
selskabsregnskabet og andre driftsindtægter i koncernregnskabet.

Ved måling af investeringsejendomme (niveau 3 i dagsværdihierakiet) er dagsværdimodellen valgt.
Investeringsejendomme består hovedsagelig af erhvervslejemål. Lejeaftalernes bindingsperioder 
er for Spar Nord maksimalt 20 år

For oplysninger om afkast af investeringsejendomme henvises til note 12

I note 12 er der indregnet driftsomkostninger vedrørende investeringsejendomme,
som ikke har genereret lejeindtægter i året for: 

Domicilejendomme
Samlet anskaffelsespris primo

Overført til aktiver i midlertidig besiddelse
Overført fra investeringsejendomme
Tilgang 
Afgang

Samlet anskaffelsespris ultimo
Værdiregulering primo

Overført til aktiver i midlertidig besiddelse
Årets afskrivninger
Netto nedskrivninger via resultatopgørelsen
Værdiændringer indregnet i anden totalindkomst
Af- og nedskrivninger ved afgang

Værdiregulering ultimo
Dagsværdi ultimo
Seneste offentlige ejendomsvurdering

0,0 

0,0 

0,0 

0,0

659,8 
0,0 
0,0 
14,3 
0,0 
674,1 
122,5 
0,0 
15,1 
-3,5 
-6,3 
0,7 
127,1 
547,0 
499,6 

632,1 
-3,2 
14,8 
18,0 
1,9 
659,8 
120,4 
-0,5 
13,9 
-1,0 
-9,6 
0,7 
122,5 
537,3 
482,6 

531,9 
0,0 
0,0 
13,7 
0,0 
545,6 
97,4 
0,0 
13,5 
-2,5 
-6,3 
0,0 
102,1 
443,5 
382,6 

516,5
-3,2
14,8
5,7
1,9
531,9
95,6
-0,5
12,6
-1,0
-8,6
0,7
97,4
434,5
377,9

Forrentningskrav anvendt ved opgørelse af dagværdi, pct.

5,8 -10,0 

5,8 -10,0 

5,8 -10,0 

5,8 -10,0

Regnskabsmæssig værdi hvis domicilejendomme var målt efter kostprismodellen

451,6 

449,2 

349,1 

346,5

I Spar Nord koncernen indgår der i 2015 under tilgang, domicilejendomme 0,6 mio. kr. (2014: 12,3 mio. kr.) vedrørende forbedringer af ejendommene i datterselskabet 
Aktieselskabet Skelagervej 15.  
Der er ingen indregnede låneomkostninger i henholdsvis 2015 og 2014.  

Ved måling af domicilejendomme (niveau 3 i dagsværdihierarkiet) anvendes dagsværdimodellen. Dagsværdien er fastsat med udgangspunkt i observerbare priser og andre værdiansættelses-
metoder.  Ekstern vurdering fra ejendomsmægler er indhentet for alle ejendomme til understøttelse af dagsværdien, herunder de anvendte lejepriser og forrentningsprocenter.   

For tilkøbte ejendomme er der i afskrivningsgrundlaget indregnet en forventet scrapværdi på 20-40 pct af anskaffelsessummen. 
Som følge af udviklingen i ejendomsmarkedet er der for nogle investerings- og domicilejendommene anvendt et lidt lavere forrentningskrav i 2015 end i 2014. 
Samlet ligger forrentningskravet  inden for et interval på 5,8 - 10,0 pct. (2014: 5,8 - 10,0 pct.) for domicilejendomme og 5,8 - 9,0 pct. (2014:  5,8 - 9,0 pct.) for investeringsejendomme. 

Forrentningskrav, fordeling

Spar Nord Koncernen

Forrentningskrav i pct.

-> 7,00 

7,00 - 8,00 

8,00 - 9,00 

9,00 -> 

I alt 

Domicilejendomme

Investeringsejendomme

Domicilejendomme

Investeringsejendomme

31.12.15

31.12.14

Antal
ejendomme

Dagsværdi
ultimo

Antal
ejendomme

Dagsværdi
ultimo

Antal
ejendomme

Dagsværdi
ultimo

Antal
ejendomme

Dagsværdi
ultimo

9 

17 

14 

2 

42 

143,3 

272,1 

129,0 

2,6 

547,0 

3 

1 

4 

3 

11 

95,7 

20,1 

28,0 

0,8 

144,6 

9 

17 

14 

2 

42 

133,9 

272,3 

128,5 

2,6 

537,3 

3 

1 

3 

3 

10 

98,5

20,1

28,0

1,1

147,7

Forrentningskrav

Ejendomskarakteristika 

-> 7,00 

7,00 - 8,00 

8,00 - 9,00 

9,00 ->

Ejendomme i de større byer med god beliggenhed, hvilket gør ejendommene attraktive for andre.

Ejendomme beliggende i udkanten af de attraktive byer samt ejendomme med god beliggenhed i lidt mindre byer.

Ejendomme beliggende i mindre byer og landsbyer.

Ejendomme i byer, hvor de forventes svært omsættelige. 

Over for realkreditinstitutter er der stillet sikkerhed i grunde og ejendomme med en bogført værdi på: 

89,9 

84,6 

24,4 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

19,1

76

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

Følsomhedsanalyser
De væsentligste forudsætninger ved beregning af dagsværdi af domicil- og investeringsejendomme 
er afkastkrav og lejeniveau.  

En forøgelse af afkastkrav på 0,5 procentpoint vil alt andet lige reducere dagsværdien med 45,4 mio. kr. (2014: 44,9 mio. kr.)

Et fald i lejeniveauet på 5 pct. vil alt andet lige reducere dagsværdien med 30,8 mio. kr. (2014: 30,1 mio. kr.) 

29

ØVRIGE MATERIELLE AKTIVER

Samlet anskaffelsespris primo

Tilgang ved fusion

Overført fra/til finansiel leasing

Tilgang

Afgang

Samlet anskaffelsespris ultimo

Af- og nedskrivninger primo

Tilgang ved fusion

Overført fra/til finansiel leasing

Årets af- og nedskrivninger

Årets tilbageførte af- og nedskrivninger

Af- og nedskrivninger ultimo

Regnskabsmæssig værdi ultimo

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

419,0 

0,0 

-4,9 

22,9 

49,5 

387,5 

299,0 

0,0 

-3,7 

37,0 

44,4 

287,9 

99,6 

441,1 

0,0 

0,9 

25,5 

48,5 

419,0 

294,3 

0,0 

0,0 

40,9 

36,2 

299,0 

120,0 

419,0 

0,0 

-4,9 

22,9 

49,5 

387,5 

299,0 

0,0 

-3,7 

37,0 

44,4 

287,9 

99,6 

393,0

48,1

0,9

25,5

48,5

419,0

263,6

30,7

0,0

40,9

36,2

299,0

120,0

Ultimo 2015 indgår en række fuldt afskrevne aktiver i Spar Nord koncernens og moderselskabets drift. 

Disse aktivers oprindelige anskaffelsesum udgør 147,7 mio. kr. (2014: 148,6 mio. kr.). 

Leasing

Leasingaktiverne fra operationel leasing er indregnet med

6,5 

14,6 

6,5 

14,6

Leasingkontrakterne er blevet indgået for 0-8 år med individuelt aftalte leasingydelser.

Aftalerne kan opsiges i leasingperioden.  

Operationelle leasingaftaler

Op til 1 år

1 - 5 år 

Over 5 år

I alt 

Leasingydelser fra operationelle leasingaktiver indregnes i resultatopgørelsen  

under “Andre driftsindtægter”

Den gennemsnitlige restløbetid for leasingkontrakterne udgør (år)

30

AKTIVER I MIDLERTIDIG BESIDDELSE
Samlet anskaffelsespris primo

Tilgang ved fusion

Overført fra domicilejendomme

Overført fra investeringsejendomme

Tilgang

Afgang

Samlet anskaffelsespris ultimo

Af- og nedskrivninger primo

Tilgang ved fusion

Overført fra domicilejendomme

Overført fra investeringsejendomme

Årets bevægelse

Af- og nedskrivninger ultimo

Bogført værdi ultimo

5,8 

0,7 

0,0 

6,5 

4,0 

0,7 

87,6 

0,0 

0,0 

-10,7 

12,7 

25,0 

64,6 

46,4 

0,0 

0,0 

-3,1 

-6,1 

37,2 

27,4 

10,8 

3,8 

0,0 

14,6 

5,0 

0,7 

169,5 

0,0 

3,2 

3,6 

15,6 

104,3 

87,6 

49,2 

0,0 

0,5 

0,6 

-3,9 

46,4 

41,2 

5,8 

0,7 

0,0 

6,5 

4,0 

0,7 

87,6 

0,0 

0,0 

-10,7 

12,7 

25,0 

64,6 

46,4 

0,0 

0,0 

-3,1 

-6,1 

37,2 

27,4 

Aktiver i midlertidig besiddelse omfatter overtagne ejendomme og leasingaktiver i forbindelse med nødlidende eksponeringer i Spar Nord.

Ejendomme, der i henhold til en offentliggjort plan forventes solgt inden for 12 måneder, behandles som Aktiver i midlertidig besiddelse. 

Leasingaktiver omfatter bl.a. lastbiler, landbrugs- og entreprenørmaskiner. 

Såvel ejendomme som leasingaktiver forventes afhændet indenfor 1 år.  

Ejendomme sælges via ejendomsmægler mens leasingaktiver sælges på sædvanlig markedsplads for de enkelte typer aktiver - primært via auktioner eller forhandlere. 

Såfremt aktiverne mod forventning ikke sælges inden for 1 år, reklassificeres de til henholdsvis investeringsejendomme og øvrige materielle aktiver.   

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

10,8

3,8

0,0

14,6

5,0

0,7

127,2

42,3

3,2

3,6

15,6

104,3

87,6

24,4

24,8

0,5

0,6

-3,9

46,4

41,2

77

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

31

ANDRE AKTIVER 
Positiv dagsværdi af afledte finansielle instrumenter mv. 

Forskellige debitorer 

Tilgodehavende renter og provision

Kapitalindskud i Foreningen Bankernes EDB Central 

Øvrige aktiver 

Andre aktiver i alt 

32

GÆLD TIL KREDITINSTITUTTER OG CENTRALBANKER
Gæld til centralbanker 

Gæld til kreditinstitutter 

Gæld til kreditinstitutter og centralbanker i alt 

Fordelt efter restløbetid 

På anfordring 

Til og med 3 måneder 

Over 3 måneder og til og med 1 år 

Over 1 år og til og med 5 år 

Over 5 år   

I alt   

Heraf udgør ægte salgs- og tilbagekøbsforretninger 

Repoforretninger 

Prioritetsgæld i faste ejendomme 

De behæftede ejendommes bogførte værdi udgør 

33

INDLÅN OG ANDEN GÆLD 
På anfordring 

Med opsigelsesvarsel 

Tidsindskud 

Særlige indlånsformer 

Indlån og anden gæld i alt 

Fordelt efter restløbetid 

På anfordring 

Til og med 3 måneder 

Over 3 måneder og til og med 1 år 

Over 1 år og til og med 5 år 

Over 5 år   

I alt   

Heraf udgør ægte salgs- og tilbagekøbsforretninger 

Repoforretninger 

34

UDSTEDTE OBLIGATIONER TIL AMORTISERET KOSTPRIS
Fordelt efter kontraktuel restløbetid 

På anfordring 

Til og med 3 måneder 

Over 3 måneder og til og med 1 år 

Over 1 år og til og med 5 år 

Over 5 år   

Udstedte obligationer til amortiseret kostpris i alt 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

1.423,6 

2.005,3 

1.423,6 

2.005,3

420,7 

250,3 

316,0 

73,1 

354,6 

274,7 

316,0 

69,5 

419,7 

246,3 

316,0 

73,1 

354,6

270,3

316,0

69,2

2.483,7 

3.020,1 

2.478,7 

3.015,4

50,5 

3.689,0 

3.739,5 

685,9 

2.990,0 

0,0 

7,5 

56,1 

6.944,8 

3.392,6 

10.337,4 

962,5 

9.306,0 

0,0 

10,5 

58,4 

50,5 

3.658,0 

3.708,5 

685,9 

2.990,0 

0,0 

7,5 

25,1 

6.944,8

3.361,1

10.305,9

962,5

9.306,0

0,0

10,5

26,9

3.739,5 

10.337,4 

3.708,5 

10.305,9

2.197,5 

1.696,0 

2.197,5 

1.696,0

47,3 

89,9 

47,9 

91,6 

16,3 

24,4 

16,5

26,1

36.807,4 

31.692,9 

36.983,2 

31.852,5

2.111,8 

2.104,0 

3.713,1 

3.947,0 

2.493,1 

4.102,8 

2.111,8 

3.104,0 

3.713,1 

3.947,0

3.493,1

4.102,8

44.736,3 

42.235,8 

45.912,1 

43.395,4

36.807,4 

31.692,9 

36.983,2 

31.852,5

2.268,3 

1.242,9 

1.628,3 

2.789,4 

2.559,7 

3.007,7 

1.931,0 

3.044,5 

2.268,3 

2.242,9 

1.628,3 

2.789,4 

2.559,7

3.007,7

2.931,0

3.044,5

44.736,3 

42.235,8 

45.912,1 

43.395,4

369,6 

0,0 

369,6 

0,0

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

22,6 

0,0 

0,0 

0,0 

22,6 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0

22,6

0,0

0,0

0,0

22,6

78

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

35

ANDRE PASSIVER 
Forskellige kreditorer 

Negativ dagsværdi af afledte finansielle instrumenter mv. 

Skyldige renter og provision 

Øvrige passiver 

Andre passiver i alt 

36

HENSATTE FORPLIGTELSER
Hensættelser til udskudt skat (se særskilt note 37)

Hensættelser til tab på garantier

Hensættelser til tab i forbindelse med retssager

Andre hensættelser til forpligtelser

Hensættelser til uudnyttet maksimum

Hensatte forpligtelser i alt

Hensættelser til tab på garantier

Primo

Nye hensættelser

Tilbageførte hensættelser

Tilbageførte hensættelser overtaget i forbindelse med Sparbank-fusionen

Hensættelser til tab på garantier, ultimo

Andel af hensættelse til tab på garantier, som er overtaget i forbindelse med fusionen 

med Sparbank, udgør 0,0 mio. kr. (2014: 9,8 mio. kr.) (indgår ikke i note 55). 

Tab på garantier indregnet i resultatopgørelsen

Nye hensættelser

Tilbageførte hensættelser

Indregnet i resultatopgørelsen

Hensættelser til tab i forbindelse med retssager

Primo

Nye hensættelser

Tilbageførte hensættelser

Endeligt tabt

Ultimo

Hensættelser til tab i forbindelse med retssager indregnet i resultatopgørelsen

Nye hensættelser

Tilbageførte hensættelser

Indregnet i resultatopgørelsen

Andre hensættelser til forpligtelser

Primo

Nye hensættelser

Tilbageførte hensættelser

Anvendt til dækning

Ultimo

Andre hensættelser til forpligtelser indregnet i resultatopgørelsen

Nye hensættelser

Tilbageførte hensættelser

Indregnet i resultatopgørelsen

Hensættelser til uudnyttet maksimum

Primo

Nye hensættelser

Tilbageførte hensættelser

Ultimo

Hensættelser til uudnyttet maksimum indregnet i resultatopgørelsen

Nye hensættelser

Tilbageførte hensættelser

Indregnet i resultatopgørelsen

Hensatte forpligtelser indregnet i resultatopgørelsen

Nye hensættelser

Tilbageførte hensættelser

Hensatte forpligtelser indregnet i resultatopgørelsen

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

2.234,5 

1.476,5 

45,1 

325,3 

4.081,4 

122,8 

42,9 

2,9 

18,1 

12,1 

198,8 

43,7 

22,6 

13,6 

9,8 

42,9 

22,6 

13,6 

9,0 

0,9 

2,4 

0,3 

0,1 

2,9 

2,4 

0,3 

2,1 

15,2 

6,5 

2,2 

1,4 

18,1 

6,5 

2,2 

4,3 

11,2 

12,1 

11,2 

12,1 

12,1 

11,2 

0,9 

43,6 

27,3 

16,3 

2.046,2 

2.077,6 

124,1 

403,7 

4.651,6 

125,7 

43,7 

0,9 

15,2 

11,2 

196,7 

12,2 

33,9 

2,4 

0,0 

43,7 

33,9 

2,4 

31,5 

3,8 

0,5 

2,2 

1,2 

0,9 

0,5 

2,2 

-1,7 

64,9 

2,0 

3,2 

48,5 

15,2 

2,0 

3,2 

-1,2 

9,9 

11,2 

9,9 

11,2 

11,2 

9,9 

1,3 

47,6 

17,7 

29,9 

2.231,3 

1.476,5 

45,1 

324,7 

4.077,6 

122,8 

42,9 

2,9 

18,1 

12,1 

198,8 

43,7 

22,6 

13,6 

9,8 

42,9 

22,6 

13,6 

9,0 

0,9 

2,4 

0,3 

0,1 

2,9 

2,4 

0,3 

2,1 

15,2 

6,5 

2,2 

1,4 

18,1 

6,5 

2,2 

4,3 

11,2 

12,1 

11,2 

12,1 

12,1 

11,2 

0,9 

43,6 

27,3 

16,3 

2.043,6

2.077,6

124,0

403,3

4.648,5

125,7

43,7

0,9

15,2

11,2

196,7

12,2

33,9

2,4

0,0

43,7

33,9

2,4

31,5

3,8

0,5

2,2

1,2

0,9

0,5

2,2

-1,7

64,9

2,0

3,2

48,5

15,2

2,0

3,2

-1,2

9,9

11,2

9,9

11,2

11,2

9,9

1,3

47,6

17,7

29,9

79

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

Fordelt efter restløbetid, pr. kategori for Spar Nord koncernen

31.12.15

Hensættelser til udskudt skat

Hensættelser til tab på garantier

Hensættelser til tab i forbindelse med retssager

Andre hensættelser til forpligtelser

Hensættelser til uudnyttet maksimum

Hensatte forpligtelser i alt

31.12.14

Hensættelser til udskudt skat

Hensættelser til tab på garantier

Hensættelser til tab i forbindelse med retssager

Andre hensættelser til forpligtelser

Hensættelser til uudnyttet maksimum

Hensatte forpligtelser i alt

Der er usikkerhed om forfaldstidspunkt for de hensatte forpligtelser. 

Hensættelser til udskudt skat er specificeret i note 37. 

Hensættelser til tab på garantier er hensat ud fra en vurdering af risikoen i de 

enkelte tilfælde.

Hensættelser til tab i forbindelse med retssager er hensat ud fra en vurdering af 

risikoen i de enkelte tilfælde. 

Andre hensættelser til forpligtelser omfatter blandt andet hensættelser til husleje-

forpligtelse og jubilæumsgratialer. 

Hensættelser til uudnyttet maksimum vedrører hensættelser til tab på uudnyttede 

kredittilsagn.  

Til og med
3 måneder
Mio. kr.

3 måneder
til og med 1 år
Mio. kr.

Over 1 år til 
og med 5 år
Mio. kr.

Over 5 år
Mio. kr.

I alt
Mio. kr.

0,0 

6,1 

0,0 

6,5 

12,1 

24,7 

6,8 

0,6 

2,9 

1,9 

0,0 

12,2 

2,7 

22,5 

0,0 

7,0 

0,0 

32,2 

113,3 

13,7 

0,0 

2,7 

0,0 

129,7 

122,8

42,9

2,9

18,1

12,1

198,8

Til og med
3 måneder
Mio. kr.

3 måneder
til og med 1 år
Mio. kr.

Over 1 år til 
og med 5 år
Mio. kr.

Over 5 år
Mio. kr.

I alt
Mio. kr.

0,0 

8,8 

0,0 

0,8 

11,2 

20,8 

20,7 

9,6 

0,9 

1,8 

0,0 

33,0 

0,0 

13,3 

0,0 

8,2 

0,0 

21,5 

105,0 

12,0 

0,0 

4,4 

0,0 

121,4 

125,7

43,7

0,9

15,2

11,2

196,7

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

80

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

37

HENSÆTTELSER TIL UDSKUDT SKAT

Primo
Tilgang, køb af FIH Erhvervsbank aktiver
Årets udskudte skat indregnet i årets resultat
Årets udskudte skat indregnet i anden totalindkomst
Ultimo

Udskudte skatteaktiver
Hensættelse til udskudt skat 
Udskudt skat, netto (forpligtelse)

Spar Nord koncernen

Ændringer i udskudt skat i 2015

Immaterielle aktiver
Materielle aktiver inkl. leasingaktiver
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Øvrige aktiver
Gæld og efterstillede kapitalindskud
Hensættelser til forpligtelser
Genbeskatningssaldo
Skattemæssigt underskud *)
Andet
I alt

Ændringer i udskudt skat i 2014

Immaterielle aktiver
Materielle aktiver inkl. leasingaktiver
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Øvrige aktiver
Gæld og efterstillede kapitalindskud
Hensættelser til forpligtelser
Genbeskatningssaldo
Skattemæssigt underskud *)
Andet
I alt

Spar Nord moderselskab

Ændringer i udskudt skat i 2015

Immaterielle aktiver
Materielle aktiver inkl. leasingaktiver
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Øvrige aktiver
Gæld og efterstillede kapitalindskud
Hensættelser til forpligtelser
Genbeskatningssaldo
Andet
I alt

Ændringer i udskudt skat i 2014

Immaterielle aktiver
Materielle aktiver inkl. leasingaktiver
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Øvrige aktiver
Gæld og efterstillede kapitalindskud
Hensættelser til forpligtelser
Genbeskatningssaldo
Andet
I alt

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

106,3 
0,0 
10,5 
0,0 
116,8 

-6,0 
122,8 
116,8 

147,4 
0,4 
-41,5 
0,0 
106,3 

-19,4 
125,7 
106,3 

125,7 
0,0 
-2,9 
0,0 
122,8 

0,0 
122,8 
122,8 

Primo 

Indregnet i  
årets resultat 

Indregnet 
i anden total-  
indkomst mv. 

35,3 
115,4 
-42,1 
3,3 
74,1 
0,0 
-95,6 
3,2 
-19,4 
32,1 
106,3 

Primo 
33,7 
180,0 
-55,1 
6,6 
0,0 
0,0 
-17,2 
1,4 
-22,4 
20,4 
147,4 

Primo 
35,3 
115,4 
-42,1 
3,3 
74,1 
0,0 
-95,6 
3,2 
32,1 
125,7 

Primo 
33,7 
180,4 
-55,1 
6,6 
0,0 
0,0 
-17,2 
1,4 
20,6 
170,4 

-4,1 
-17,9 
23,6 
-3,3 
-7,6 
14,3 
9,4 
-0,3 
13,4 
-17,0 
10,5 

Indregnet i  
årets resultat 
0,9 
-64,6 
13,0 
-3,3 
74,1 
0,0 
-78,4 
1,8 
3,0 
12,0 
-41,5 

Indregnet i  
årets resultat 
-4,1 
-17,9 
23,6 
-3,3 
-7,6 
14,3 
9,4 
-0,3 
-17,0 
-2,9 

Indregnet i  
årets resultat 
0,9 
-65,0 
13,0 
-3,3 
74,1 
0,0 
-78,4 
1,8 
11,8 
-45,1 

0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 

Indregnet
i anden total-  
indkomst mv. 
0,7 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
-0,3 
0,4 

Indregnet
i anden total-  
indkomst mv. 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 

Indregnet
i anden total-
indkomst mv. 
0,7 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
0,0 
-0,3 
0,4 

170,4
0,4
-45,1
0,0
125,7

0,0
125,7
125,7

Ultimo

31,2
97,5
-18,5
0,0
66,5
14,3
-86,2
2,9
-6,0
15,1
116,8

Ultimo
35,3
115,4
-42,1
3,3
74,1
0,0
-95,6
3,2
-19,4
32,1
106,3

Ultimo
31,2
97,5
-18,5
0,0
66,5
14,3
-86,2
2,9
15,1
122,8

Ultimo
35,3
115,4
-42,1
3,3
74,1
0,0
-95,6
3,2
32,1
125,7

*)   Skattemæssigt underskud i Spar Nord koncernen på 6,0 mio. kr. (2014: 19,4 mio. kr.) vedrører skattemæssigt sambeskatningsunderskud, som forventes udnyttet i datterselskabet 

Aktieselskabet Skelagervej 15 inden for de kommende 3 år. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

81

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

Udskudte skatteaktiver, der ikke er indregnet i balancen 2015

Udskudte skatteaktiver, der ikke er indregnet, vedrører:

Kildeartsbegrænsede ejendomstab

Skattemæssigt underskud i udlandet 

Udskudte skatteaktiver, der ikke er indregnet i alt

Udskudte skatteaktiver, der ikke er indregnet i balancen 2014

Udskudte skatteaktiver, der ikke er indregnet, vedrører:

Kildeartsbegrænsede ejendomstab

Skattemæssigt underskud i udlandet

Skattemæssigt underskud i Danmark 

Udskudte skatteaktiver, der ikke er indregnet i alt

Indregnet i   Nedsættelse af 

Primo 

årets resultat 

skatteprocent 

Til- og afgang 

Ultimo

4,0 

2,8 

6,8 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

0,0 

-1,7 

0,1 

-1,6 

2,3

2,9

5,2

Indregnet i   Nedsættelse af 

Primo 

årets resultat 

skatteprocent 

Til- og afgang 

Ultimo

2,0 

0,9 

8,1 

11,0 

0,0 

0,0 

-8,3 

-8,3 

0,0 

0,0 

0,2 

0,2 

2,0 

1,9 

0,0 

3,9 

4,0

2,8

0,0

6,8

Alle udskudte skatteforpligelser er indregnet i balancen. 

De midlertidige forskelle i 2015 og 2014 vedrørende kildeartsbegrænset ejendomstab er opstået ved realisation af ejendomme. 

38

EFTERSTILLEDE KAPITALINDSKUD
Efterstillede kapitalindskud er gældsforpligtelser i form af ansvarlig lånekapital og hybrid 
kernekapital, som i tilfælde af bankens likvidation eller konkurs først fyldestgøres efter de 

almindelige kreditorkrav. Hybrid kernekapital er efterstillet ansvarlig lånekapital. Førtidsind-

frielse af efterstillede kapitalindskud skal godkendes af Finanstilsynet. Efterstillede kapital-

indskud medregnes i kapitalgrundlaget mv. i henhold til Lov om finansiel virksomhed.

Spar Nord udstedte i 2015 hybrid kernekapital under CRR med uendelig løbetid og betaling af 

ydelser og renter er frivillig, hvorved det regnskabsmæssigt behandles som egenkapital. 

Der henvises til egenkapitalopgørelsen for yderligere information herom. 

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

Rentesats 

Modtaget 

8,000 pct. 

6,043 pct. 

3,800 pct. 

2010 

2012 

2013 

Forfald

25.11.2020

28.11.2022

18.12.2023

0,0 

404,5 

697,6 

57,9 

403,9 

696,8 

0,0 

404,5 

697,6 

57,9

403,9

696,8

1.102,1 

1.158,6 

1.102,1 

1.158,6

Spar Nord er låntager på alle lån. 

Valuta    Note 

DKK 

DKK 

DKK 

a 

b 

c 

Hovedstol 

Mio. 

58,0 

400,0 

700,0 

Supplerende kapitalindskud i alt

Hybrid kernekapital

Valuta    Note 

DKK 

DKK 

d 

e 

Hovedstol 

Mio. 

350,0 

200,0 

Rentesats 

Modtaget 

 5,250 pct. 

4,804 pct.  

2005 

2005 

Forfald

Uendelig

Uendelig

Beholdning af egne obligationer vedrørende efterstillede kapitalindskud

0,0 

0,0 

-13,3 

352,6 

203,9 

-6,8 

0,0 

0,0 

-13,3 

352,6

203,9

-6,8

Efterstillede kapitalindskud i alt

1.088,8 

1.708,3 

1.088,8 

1.708,3

Renter til efterstillede kapitalindskud

Omkostninger ved optagelse af efterstillede kapitalindskud

66,0 

1,8 

137,8 

2,4 

66,0 

1,8 

137,8

2,4

a  Er indfriet 25.11.2015 

b  Kan indfries fra 28.11.2017, herefter fastsættes renten til CIBOR3 + 5,00 pct. i margin. 

c  Kan indfries fra 18.12.2018 

d  Er indfriet 16.03.2015 

e  Er indfriet 09.09.2015 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

82

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

39

OVERDRAGELSE AF FINANSIELLE AKTIVER
Spar Nord har overdraget følgende finansielle aktiver, som fortsat er indregnet i balancen.

Regnskabsmæssig værdi af overdragne finansielle aktiver 
Obligationer i repoforretninger 

Regnskabsmæssig værdi af tilknyttede finansielle forpligtelser
Gæld til kreditinstitutter i repoforretninger  
Skyldig rente
I alt  

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

2.609,8 

1.733,0 

2.609,8 

1.733,0

2.567,1 
-10,9 
2.556,2 

1.696,0 
0,2 
1.696,2 

2.567,1 
-10,9 
2.556,2 

1.696,0
0,2
1.696,2

Nettoposition

-53,6 

-36,8 

-53,6 

-36,8

Spar Nord har indgået aftaler om salg af værdipapirer som ægte salgs- og tilbagekøbsforretninger. Når Spar Nord udlåner eller sælger med tilbagekøbsaftale, modtager Spar Nord kontan-
ter eller andre finansielle aktiver ved overførslen af værdipapirerne til modparten. Modparten har lov til at sælge eller genpantsætte de værdipapirer, som er udlånt eller solgt i henhold til 
tilbagekøbsaftalerne, men modparten er forpligtet til at returnere værdipapirerne ved kontraktens udløb. Hvis værdipapirernes værdi stiger eller falder, kan Spar Nord under visse omstæn-
digheder kræve eller afkræves betaling af yderligere kontant sikkerhed. Spar Nord har fastsat, at den i al væsentlighed beholder alle risici og fordele ved disse værdipapirer, og derfor er 
indregning af disse ikke ophørt. Derudover indregner Spar Nord en finansiel forpligtelse for kontanter, som er modtaget som sikkerhed.

Spar Nord har ikke indgået aftaler om salg af aktiver, hvor de solgte aktiver ophører med at være indregnet i balancen, men hvor der efter salget er en fortsat involvering.

40

MODTAGNE SIKKERHEDER
I forbindelse med reverseforretninger og aftaler om værdipapirlån modtages 
sikkerhedsstillelse,  som i henhold til aftalevilkårene kan sælges eller genpantsættes.

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

Reverseforretninger
Modtagen sikkerhedsstillelse, som kan genpantsættes eller sælges
Heraf genpantsat eller solgt 

Aftaler om værdipapirlån
Modtagen sikkerhedsstillelse, som kan genpantsættes eller sælges
Heraf genpantsat eller solgt 

41

SIKKERHEDSSTILLELSE OG BEHÆFTELSE

Sikkerhed stillet i clearingsystemer, hos centrale modparter og andre infrastrukturinstitutioner:

Obligationer
Indestående clearing

Afgivet sikkerhedsstillelse for markedsværdien af derivattransaktioner
Positiv markedsværdi på derivatkontrakter underlagt nettingaftaler

5.488,2 
1.348,7 

2.249,1 
1.755,8 

5.488,2 
1.348,7 

2.249,1
1.755,8

19,9 
2,3 

21,5 
1,7 

19,9 
2,3 

21,5
1,7

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

0,0 
91,1 

990,0 
387,9 

*)

7.169,3 
124,5 

1.502,7 
555,3 

0,0 
91,1 

990,0 
387,9 

*)

7.169,3
124,5

1.502,7
555,3

Afgivet sikkerhedsstillelse som led i salgs- og tilbagekøbsforretninger

2.609,8 

1.733,0 

2.609,8 

1.733,0

Øvrig sikkerhedsstillelse
I alt

47,3 
4.126,1 

47,9 
11.132,7 

16,3 
4.095,1 

16,5
11.101,3

Aktiver behandles som behæftet, hvis de er stillet som sikkerhed, eller hvis de er genstand for nogen form for aftale for at sikre, agere sikkerhedsstillelse eller kreditstyrke nogen balanceført 
eller ikke-balanceført transaktion, hvorfra de ikke frit kan trækkes ud. Aktiver, der er stillet som sikkerhed, og som er underlagt restriktioner med hensyn til udtrækning, f.eks. aktiver, hvor 
det kræver forudgående godkendelse, inden de trækkes ud eller erstattes med andre aktiver, betragtes som behæftede. 

Aktiver, som er placeret i faciliteter, der ikke udnyttes, og som frit kan trækkes ud, betragtes ikke som behæftede. 

Værdipapirer solgt som led i salg- og tilbagekøbsforretninger (repoforretninger) forbliver i balancen.  Modparten har ret til at sælge eller genbelåne de modtagne værdipapirer.  

Aktiver stillet som sikkerhed for egne gældsforpligtigelser hos Nationalbanken, danske og udenlandske clearingscentraler samt banker, som banken har CSA-aftaler med, er alle baseret på 
standardaftaler som normalt bruges mellem finansielle markedsdeltagere. 

*)  

Svarer til sikkerhedsværdien for pengepolitisk lån på 6.900,0 mio. kr. Lånet er indfriet i 2015.   

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

83

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

42

MODREGNING AF FINANSIELLE AKTIVER OG FINANSIELLE FORPLIGTELSER
Spar Nord koncernen

Aktiver og forpligtelser modregnes, når koncernen og modparten har en juridisk ret til at modregne og samtidig har aftalt at nettoafregne eller realisere aktivet og indfri forpligtelsen samtidig. 

Positive og negative dagsværdier på derivater med samme modpart modregnes, hvis det er aftalt, at der sker nettoafregning af de kontraktuelle betalinger og der sker daglig kontant betaling 

eller sikkerhedsstillelse for ændringer i dagsværdien. Master netting agreements og lignende aftaler giver ret til yderligere modregning i forbindelse med en modpart i default, hvilket ned-

bringer eksponeringen yderligere i forbindelse med en modpart i default men opfylder ikke kriterierne for regnskabsmæssig modregning i henhold til IFRS. 

31.12.15

Relaterede beløb, som ikke er modregnet i balancen

Finansielle aktiver

Afledte finansielle instrumenter 

Reverseforretninger

I alt

Finansielle passiver

Afledte finansielle instrumenter 

Repoforretninger

I alt

Indregnede
aktiver
brutto

Forpligtelser
modregnet
i balancen

Nettobeløb for
finansielle 
forpligtelser 
præsenteret i
balancen

Finansiel 
sikkerhed

Kontant 
sikkerhed

Nettobeløb

1.433,0 

5.495,7 

6.928,7 

9,4 

0,0 

9,4 

1.423,6 

5.495,7 

6.919,3 

387,9 

5.484,7 

5.872,6 

0,0 

- 

0,0 

1.035,7

11,0

1.046,7

Relaterede beløb, som ikke er modregnet i balancen

Indregnede
forpligtelser
brutto

Aktiver
modregnet
i balancen

Nettobeløb for
finansielle 
forpligtelser 
præsenteret i
balancen

Finansiel 
sikkerhed

Kontant 
sikkerhed

Nettobeløb

1.682,6 

2.567,1 

4.249,7 

206,1 

0,0 

206,1 

1.476,5 

2.567,1 

4.043,6 

387,9 

2.565,8 

2.953,7 

880,6 

- 

880,6 

208,0

1,3

209,3

31.12.14

Relaterede beløb, som ikke er modregnet i balancen

Finansielle aktiver

Afledte finansielle instrumenter 

Reverseforretninger

I alt

Finansielle passiver

Afledte finansielle instrumenter 

Repoforretninger

I alt

Indregnede
aktiver
brutto

Forpligtelser
modregnet
i balancen

Nettobeløb for
finansielle 
forpligtelser 
præsenteret i
balancen

Finansiel 
sikkerhed

Kontant 
sikkerhed

Nettobeløb

2.005,3 

2.261,1 

4.266,4 

0,0 

0,0 

0,0 

2.005,3 

2.261,1 

4.266,4 

555,3 

2.259,2 

2.814,5 

33,0 

- 

33,0 

1.417,0

1,9

1.418,9

Relaterede beløb, som ikke er modregnet i balancen

Indregnede
forpligtelser
brutto

Aktiver
modregnet
i balancen

Nettobeløb for
finansielle 
forpligtelser 
præsenteret i
balancen

Finansiel 
sikkerhed

Kontant 
sikkerhed

Nettobeløb

2.077,6 

1.696,0 

3.773,6 

0,0 

0,0 

0,0 

2.077,6 

1.696,0 

3.773,6 

555,3 

1.693,1 

2.248,4 

1.325,3 

- 

1.325,3 

197,0

2,9

199,9

Reverseforretninger er i balancen klassificeret som Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker eller Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris. 

Repoforretninger er i balancen klassificeret som Gæld til kreditinstitutter og centralbanker eller som Indlån og anden gæld.

Repo- og reverseforretninger indregnes jævnfør note 39 og 40 i balancen på bruttobasis. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

84

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

43

REGNSKABSMÆSSIG SIKRING
Spar Nord koncernen

31.12.15

Aktiver

Udlån

Renterisikoafdækkende finansielle instrumenter 

Derivater (swapkontrakter) 

Passiver   

Efterstillede kapitalindskud

Renterisikoafdækkende finansielle instrumenter 

Derivater (swapkontrakter) 

31.12.14 

Aktiver  

Udlån 

Renterisikoafdækkende finansielle instrumenter 

Derivater (swapkontrakter) 

Passiver   

Efterstillede kapitalindskud

Renterisikoafdækkedne finansielle instrumenter 

Derivater (swapkontrakter) 

Spar Nord koncernen foretager afdækning af renterisikoen på udvalgte fastforrentede 

aktiver og forpligtigelser. Effektiviteten af afdækningen måles løbende. 

I nedenstående tabel vises værdireguleringen af sikrede aktiver og forpligtelser 

samt sikrende  derivater, som er indregnet under kursreguleringer. 

Sikring af fastforrentede aktiver 

Sikrede udlån 

Sikrende derivater 

Resultateffekt

Sikring af fastforrentede forpligtelser  

Sikrede indlån 

Sikrende derivater 

Resultateffekt

  Bogført værdi 

Købspris  

Mio. kr. 

Mio. kr. 

Dagsværdi   Nominel værdi

Mio. kr. 

Mio. kr.

83,2 

-8,3 

75,0 

- 

83,2 

-8,3 

75,0

75,0

406,0 

400,0 

406,0 

400,0

6,2 

- 

6,2 

400,0

85,8 

75,0 

-10,8 

- 

85,8 

-10,8 

75,0

75,0

962,9 

950,0 

962,9 

950,0

12,7 

- 

12,7 

950,0

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

-2,5 

2,5 

0,0 

6,9 

-6,5 

0,4 

0,0 

0,0 

0,0 

25,4 

-25,0 

0,4 

-2,5 

2,5 

0,0 

6,9 

-6,5 

0,4 

0,0

0,0

0,0

25,4

-25,0

0,4

44

EVENTUALAKTIVER
Koncernen har pr. 31. december 2015 ikke indregnede udskudte skatteaktiver på 5,2 mio. kr. (2014: 6,8 mio. kr.). For yderligere omtale henvises til note 37. 

SPAR NORD BANK  ÅRSRAPPORT 2015 

85

NOTE  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
NOTER

45

EVENTUALFORPLIGTELSER
Finansgarantier

Tabsgarantier for realkreditudlån

Tinglysnings- og konverteringsgarantier

Øvrige eventualforpligtelser

Eventualforpligtelser i alt

Finansgarantier omfatter primært betalingsgarantier.

Spar Nord 
koncernen
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
koncernen
31.12.14
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.15
Mio. kr.

Spar Nord 
moderselskab
31.12.14
Mio. kr.

3.456,4 

3.978,4 

1.514,8 

635,6 

9.585,2 

2.458,3 

2.985,9 

4.204,4 

591,3 

10.239,9 

3.456,4 

3.978,4 

1.514,8 

635,6 

9.585,2 

2.458,3

2.985,9

4.204,4

591,3

10.239,9

Tabsgarantier for realkreditudlån er ydet for den yderste risiko af et realkreditlån til private og til erhvervsejendomme. For private ligger garantien inden for 80 pct. og for erhvervsejendomme 
inden for 60-80 pct. af ejendommenes værdi.

Tinglysnings- og konverteringsgarantier stilles i forbindelse med tinglysningsmæssige ekspeditioner ved hjemtagelse og konverteringer af realkreditlån.

Øvrige eventualforpligtelser vedrører primært arbejdsgarantier og remburser. I øvrige eventualforpligtelser indgår ligeledes nedenstående.  
Der henvises til note 13 vedrørende direktionens opsigelsesvarsel og godtgørelse i forbindelse hermed. 

Herudover havde Spar Nord koncernen i 2014 eventualforpligtelser og andre forpligtende aftaler svarende til den relative ejerandel i associerede virksomheder. Disse eventualforpligtelser 
adskilte sig ikke typemæssigt fra Spar Nord koncernens eventualforpligtelser. Efter salget af aktier i Nørresundby Bank A/S foreligger sådanne eventualforpligtelser ikke for 2015.

Spar Nord er sambeskattet med sit danske datterselskab i Spar Nord koncernen. Som administrationsselskab hæfter Spar Nord ubegrænset og solidarisk med datterselskabet i sambeskat-
ningen for danske selskabsskatter. Som følge af indbetaling af acontoskat er der ingen skyldige skatter pr. 31. december 2015 og 31. december 2014. Tilgodehavende selskabsskatter inden for 
sambeskatningskredsen udgør 91,0 mio. kr. pr. 31. december 2015 (2014: 92,6 mio. kr.). Eventuelle korrektioner af den skattepligtige sambeskatningsindkomst vil kunne medføre, at moder-
selskabets hæftelse udgør et større beløb. 

Spar Nord har afsat udskudt skatteforpligtelse af genbeskatningssaldo relateret til den internationale sambeskatning. 

Spar Nord deltager i de nationale afviklingsordninger, hvor der betales separate bidrag til Garantiformuen og Afviklingsformuen. For begge formuer er der opstillet separate målniveauer med 
udgangspunkt i sektorens samlede indlån, der er dækket af grænsen på 100.000 EUR (§9, stk. 1). Målniveauet for Garantiformuen er 0,8 pct. og for Afviklingsformuen udgør den 1,0 pct. Ind-
betalingerne til de to formuer fortsætter indtil målniveauet er nået. Målniveauet skal nås senest 31. december 2024.

Garantiformuen dækker kundernes indlån og værdipapirer i henhold til lov om en indskyder- og investorgarantiordning. Afviklingsformuen anvendes i henhold til lov om