Assets
| Type | Time | Amount | Unit |
|---|
Revenue
| Type | Start date | End date | Amount | Unit |
|---|
XML
See the xml submitted here:
No XML document available for this report.
Separator
The full data:
Årsrapport 2022
Oversigt over rapportering 2022
Risikorapport 2022
Vederlagsrapport 2022
I bankens risikorapport kan du
læse yderligere om bankens
forretningsmodel og risikosty-
ring, herunder organisering af
risikostyring i banken.
Vederlagsrapporten udgør en
samlet oversigt over det sam-
lede vederlag, som hvert
medlem af Bestyrelsen og Di-
rektionen i Spar Nord Koncer-
nen har modtaget.
Lokalbankmodel med tær
Sten udgør en samlet som
hvert ar modtaget ar No Ved
Impact Analyse 2022
Spar Nord tiltrådte FN’s prin-
cipper for ansvarlig bankdrift
(UN PRB) i marts 2021. Det be-
tyder, at FN’s mål og princip-
per nu danner de overord-
nede rammer for vores bære-
dygtighedsindsats.
Corporate Governance
Rapport 2022
Bæredygtighed og
Samfundsansvar 2022
Spar Nords Bestyrelse og Di-
rektion anser god selskabsle-
delse for at være en helt
grundlæggende forudsætning
for at opretholde et godt for-
hold til interne og eksterne in-
teressenter.
I Spar Nord arbejder vi med
bæredygtighed og samfunds-
ansvar (ESG) via fem strategi-
ske indsatsområder, som du
kan læse mere om i bankens
ESG rapport.
Spar Nord Årsrapport 2022
2
Årsrapport 2022
Årsrapport 2022
Indhold
4 - 44
Ledelsesberetning
Hvorfor investere i Spar Nord ........................................ 4
ESG-højdepunkter i 2022 ................................................ 5
Væsentlige finansielle resultater i 2022 ................... 6
Sådan driver vi forretning ................................................ 7
Brev til vores aktionærer ................................................. 8
Finansielle hoved- og nøgletal for
koncernen................................................................................ 11
ESG hoved- og nøgletal ................................................ 15
Finansielle resultater i 2022 ........................................... 16
Strategi 2023-25: En engageret bank ................... 24
Investor Relations .............................................................. 28
Bæredygtighed og samfundsansvar .................... 30
Risikostyring .......................................................................... 35
Organisation og selskabsledelse .............................. 38
Bestyrelsen ........................................................................... 39
Direktionen ............................................................................ 42
Alternative resultatmål ...................................................44
45 – 165
Koncernregnskab
Ledelsespåtegning .......................................................... 45
Den uafhængige revisors
revisionspåtegning ........................................................... 46
Koncernregnskab ............................................................. 50
Noter ........................................................................................ 55
166 – 192
Moderselskabsregnskab
Moderselskabsregnskab ............................................. 166
Noter moderselskab ....................................................... 172
Årsrapporten 2022 består, i overensstemmelse med kravene i
ESEF reglerne, af en zip-fil sparnord-2022-12-31-da.zip, der in-
deholder en XHTML fil. XHTML-filen er den officielle version af
Årsrapporten 2022. Denne PDF-version af Årsrapporten 2022
er en kopi af XHTML-filen. I tilfælde af uoverensstemmelser er
XHTML-filen gældende.
Spar Nord Årsrapport 2022
3
Introduktion
Introduktion
Hvorfor investere i Spar Nord
Stærke finansielle resultater
Med en strategi fokuseret på betjening af privat-
kunder samt mindre og mellemstore virksomheder i
Danmark har Spar Nord formået at skabe stærke
resultater – også i år med udfordrende markeder.
Gennem konjunkturforløbet har bankens finansielle
performance været tilfredsstillende, og de seneste
år har egenkapitalforrentningen været blandt de
bedste af de større banker i Danmark.
Lokalbankmodel med stærk distributionskraft
Spar Nord har siden lanceringen af lokalbankstra-
tegien i 2000 oplevet markant vækst på både pri-
vat og erhvervskundemarkedet og er transformeret
fra regional til landsdækkende bank. Distributions-
kraften er gennem de seneste år blevet yderligere
styrket ved tilkøbet af BankNordiks danske aktivite-
ter samt etablering af nye lokale banker og bank-
områder. Det betyder øget tilstedeværelse lokalt
og grundlag for at skabe endnu flere stærke og
langvarige kunderelationer.
Høj kundetilfredshed
Spar Nord har et stærkt omdømme og en høj kun-
detilfredshed på tværs af kundesegmenter. På er-
hvervsområdet er Spar Nord for sjette år i træk
blevet kåret som banken med de mest tilfredse er-
hvervskunder blandt landets seks største banker
(Aalund 2022). På privatområdet følger og vurderer
Spar Nord ligeledes løbende kundetilfredsheden,
hvor Spar Nord - på niveau med tidligere år - pla-
ceres midt i feltet.
Stærk kreditkvalitet
Spar Nords forretningsmodel har fokus på decen-
tral beslutningskraft og lokalt ejerskab. På kredit-
området er der imidlertid fastholdt en stærk central
styring, hvilket sammen med strategiske beslutnin-
ger om bl.a. eksponeringsstørrelse og kundeseg-
menter har sikret en veldiversificeret udlånsbog og
en kreditkvalitet, der har været stærk gennem kon-
junkturcyklus. Spar Nord står således stærkt rustet
ved udsigten til mere udfordrende år.
Solid kapitalposition forud for IRB-implementering
Spar Nord har gennem de senere år styrket sin ka-
pitalposition markant. Således er den egentlige
kernekapitalprocent steget fra 12,1 i 2012 til 16,4 i
2022 – primært fordi aktionærernes egenkapital er
steget fra 6,0 mia. kr. til 11,3 mia. kr. Spar Nord for-
venter i løbet af 2023 at færdiggøre det strategi-
ske projekt, der i 2024 skal sikre implementering af
interne ratingbaserede modeller (IRB). Fra ultimo
2024 forventes modellerne således at danne
grundlag for en mere optimal kapitalanvendelse i
banken.
Den personlige bank i en digital verden
Spar Nord stræber efter at balancere nærvæ-
rende og kompetent rådgivning med tidssvarende
digitale løsninger og muligheder for bankens kun-
der. Rådgivning danner sammen med lokal tilste-
deværelse og involvering fundamentet for stærke,
langvarige kunderelationer, mens digitale løsninger
understøttes af investeringer i såvel direkte kunde-
vendte løsninger som i proces- og systemunder-
støttelse af medarbejdernes hverdag.
Spar Nord Årsrapport 2022
4
ESG-højdepunkter i 2022
ESG-kompetenceløft
I 2022 har Spar Nord fokuseret på at styrke fælles
viden og kompetencer på bæredygtighedsområ-
det. Det har vi gjort via et ESG-kompetenceløft,
der vedrører hele banken- både de lokale banker
og hovedsædet. Med Spar Nords ESG-kompeten-
celøft vil vi sikre, at alle ansatte får indsigt i ESG,
verdensmål og generelt bæredygtighed i relation
til den finansielle sektor.
Energivenlige låneprodukter
I 2022 lancerede Spar Nord to nye energivenlige
låneprodukter, der tilbyder kunderne attraktiv rente
og lave gebyrer, når de enten skal finansiere ener-
giforbedring af helårs- eller fritidsbolig eller købe
en el- eller pluginhybridbil. I 2022 var 57 % af ban-
kens nyudlån til bilfinansiering til biler af typen el-
eller hybridbiler. Dermed er vi godt på vej mod vo-
res målsætning, om at 80 % nyudlån til finansiering
af biler skal være til el-eller pluginhybridbiler inden
2025.
Det lokale løfte
Spar Nord er en del af et større økosystem, der
rækker ud over det at være en bank. Bankens an-
satte er en vigtig del af dette økosystem, da de
både bor, arbejder og er aktive i de lokalområder,
hvor banken driver forretning. Med ’Det lokale løfte’
får de ansatte mulighed for at udleve de friheds-
grader der følger med lokalbankmodellen gennem
lokale sponsorater i deres eget lokalområde.
Digital investeringsguide til kunderne
I samarbejde med BEC Financial Technologies og
andre pengeinstitutter har Spar Nord lanceret en
udvidet Digital investeringsguide (DIG), der skal bi-
drage til at afdække kundernes præference for
bæredygtighed inden pengene skal investeres.
Energioptimering
I 2022 har Spar Nord haft et særligt fokus på ener-
gioptimering og strømbesparelse som direkte kon-
sekvens af den aktuelle geopolitiske situation. Via
udskiftning til LED-belysning og andre energibe-
sparende tiltag har vi opnået en årlig reduktion på
ca. 100.000 kWh på tværs af banken. Spar Nord
har desuden reduceret opvarmning af bygninger til
20 grader og besluttet at slukke udendørsskilte kl.
18.00.
CO2e-handlingsplaner
I 2022 leverede Spar Nord handlingsplaner for re-
duktion af CO2e-aftrykket for udlån og investerin-
ger. For begge handlingsplaner gælder, at Spar
Nord har sat konkrete mål for reduktion af CO2e-
aftrykket for udlåns- og investeringsaktiviteter i
henholdsvis 2025 og 2030. Spar Nords handlings-
planer og målformulering følger i tråd med anbefa-
linger fra Finans Danmarks Forum for Bæredygtig
Finans.
Spar Nord Årsrapport 2022
5
Årets resultater
Årets resultater
Væsentlige finansielle resultater i 2022
3.190
2018
3.338
2019
3.326
2020
3.818
2021
4.145
2022
1.924
2018
2.014
2019
2.099
2020
2.237
2021
2.338
2022
Basisindtægter
Spar Nords basisindtægter var på 4.145 mio. kr. i 2022, hvilket
er 327 mio. kr. højere end i 2021. Samlet set forøges netto-
rente- og nettogebyrindtægter med 424 mio. kr., mens kurs-
reguleringer reduceres med 85 mio. kr.
Omkostninger
Spar Nords samlede omkostninger blev på 2.338 mio. kr. i
2022 mod 2.237 mio. kr. i 2021. I 2022 udgjorde lønomkostnin-
ger 1.384 mio. kr., mens driftsomkostninger udgjorde 953
mio. kr.
173
22
309
2018
2019
2020
-120
2021
78
2022
Nedskrivninger på udlån
Nedskrivninger på udlån blev på 78 mio. kr. i 2022 mod en
indtægt på 120 mio. kr. i 2021. Nedskrivningerne i 2022 er
drevet af øgede modelberegnede nedskrivninger og ledel-
sesmæssige skøn, mens individuelle nedskrivninger er faldet.
920
2018
1.059
2019
737
2020
1.368
2021
1.417
2022
Resultat efter skat
Efter skat blev resultatet i 2022 på 1.417 mio. kr. mod 1.368
mio. kr. i 2021. Nettoresultatet er det bedste i bankens 198-
årige historie.
246
2018
272
2019
291
2020
346
2021
349
2022
10,8
2018
11,7
2019
7,4
2020
12,9
2021
12,5
2022
Forretningsomfang
Det samlede forretningsomfang voksede med 1 % og var ul-
timo 2022 på 349 mia. kr. Vækst i bank- og leasingudlån
samt indlån bidrog til stigningen, mens fald i garantier, ind-
lån i puljeordninger og kundernes depotværdier trak i mod-
satte retning.
Egenkapitalforrentning
Egenkapitalforrentningen efter skat var på 12,5 % i 2022
sammenlignet med 12,9 % i 2021. For perioden 2018-2022 ud-
gjorde den gennemsnitlig egenkapitalforrentning efter skat
11,1 %.
3,5
2018
0,0
2019
1,5
2020
5,0
2021
4,5
2022
Udbytte
Bankens Bestyrelse har i årsrapporten for 2022 indstillet et
udbytte på 4,5 kr. pr. aktie. Sideordnet dette indstiller Be-
styrelsen etablering af et aktietilbagekøbsprogram for 300
mio. kr.
6,4
2018
8,0
2019
7,4
2020
10,3
2021
13,1
2022
Markedsværdi
Spar Nords markedsværdi steg med 27 % i 2022 og var ul-
timo året på 13,1 mia. kr.
Spar Nord Årsrapport 2022
6
Forretningsmodel
Forretningsmodel
Sådan driver vi forretning
Lokalbankmodellen er Spar Nords
fundament
Spar Nord er en bank båret af stærke kunderelati-
oner. Vi tror på, at relationer og forretninger bedst
skabes gennem lokal tilstedeværelse og decentral
beslutningskraft. Det er derfor, vi driver forretning
med afsæt i det, vi kalder lokalbankmodellen –
hvor kernen er lokale frihedsgrader kombineret med
et effektivt maskinrum.
Lokalbankmodellen er inspireret af franchisetanken,
hvor et udtalt lokalt ejerskab og ansvar for egen
butik er drivkraften bag kundeværdi og forret-
ningsskabelse. Lokalbankmodellen understøtter, at
man lokalt har frihedsgrader til selv at sætte holdet
og bearbejde markedspladsen med indsatser og
markedsføring.
Frihedsgrader udadtil mod kunder og relationer
kombineres med et effektivt maskinrum indadtil.
Således er en ensartet tilgang til bagvedliggende
systemer, processer og forretningsgange med til at
frigive tid til kunderne og sikre kvalitet på centralt
styrede områder som kredit, IT, hvidvask og
persondata.
Spar Nord Årsrapport 2022
7
6
Forord
Forord
Brev til vores aktionærer
Kære aktionærer
2022 blev på mange områder anderledes end det
var ventet – nationalt som internationalt – med
hovedoverskrifter som krig i Europa, tårnhøj infla-
tion, kraftigt stigende renter og turbulente finan-
sielle markeder.
På bankens indre linjer betød fortsat forretnings-
vækst, høj konverteringsaktivitet og ikke mindst sti-
gende renter imidlertid også, at Spar Nord kom ud
med det bedste resultat i bankens 198-årige histo-
rie.
Banken realiserede således i 2022 et nettoresultat
på 1.417 mio. kr. og en egenkapitalforrentning på
12,5 %, hvilket placerer Spar Nord blandt de bedste
af de større danske banker.
På baggrund af et meget tilfredsstillende resultat i
2022 indstiller bankens Bestyrelse udbetaling af
udbytte på 4,5 kr. pr. aktie samt etablering af et
aktietilbagekøbsprogram for 300 mio. kr. i 2023.
Hastigt farvel til negative renter
Mens 2022 blev året, hvor vi i den vestlige verden
for alvor lagde COVID-19 bag os, så var 2022 des-
værre også året, hvor vi – som følge af Ruslands
invasion af Ukraine – igen skulle opleve krig i Eu-
ropa.
Krigen i Ukraine tydeliggjorde Europas afhængig-
hed af russisk gas og medførte kraftigt stigende
energi- og fødevarepriser med betydning for såvel
private som virksomheder. Prisstigninger betød
sammen med fortsatte udfordringer med forsy-
ningskæderne, at den samlede inflation steg kraf-
tigt og i oktober 2022 nåede 10,1 %, hvilket er det
højeste niveau siden 1980.
Som modsvar til den kraftigt stigende inflation har
Nationalbanken i 2022 gennemført i alt 4 rentestig-
ninger og samlet set forhøjet indskudsbevisrenten
med 2,35 procentpoint. Tilsvarende er såvel de
korte pengemarkedsrenter som de lange realkre-
ditrenter steget markant gennem 2022. Således var
det i starten af 2022 muligt at optage et 30-årigt
realkreditlån til 1,5 % i fast rente, mens dette i slut-
ningen af 2022 var ændret til 5 %.
Selvom inflationen faldt i de sidste måneder af
2022, forventes Nationalbanken fortsat at gennem-
føre yderligere rentestigninger i 2023.
De stigende renter har ligeledes haft betydning for
bankens variable udlånssatser, der har fulgt rente-
forhøjelserne fra Nationalbanken. På indlånssiden
har renteudviklingen betydet, at vi i denne omgang
har set det sidste til negative indlånsrenter, samt
bidraget til at genetablere en rentemarginal på
bankens indlånsprodukter.
Som bank er vi helt opmærksom på, at situationen
med høj inflation og stigende renter naturligvis kan
være udfordrende for en række af vores kunder.
Som det var tilfældet ved COVID-19, står vi af
samme årsag klar til at tage en dialog med vores
kunder om, hvor vi kan hjælpe dem. På den bag-
grund kontaktede vi tilbage i foråret såvel som i ef-
teråret vores privatkunder med tilbud om rådgiv-
ning og sparring.
Lokalbankmodel afsæt for fortsat vækst
Forretningsmæssigt bød 2022 på såvel høj kunde-
aktivitet som vækst i forretningen – ikke mindst i de
afdelinger, som blev etableret i 00’erne, hvor Spar
Nord fortsætter med at markere sig og tage mar-
kedsandele.
I starten af 2022 investerede vi yderligere i bankens
distributionskraft, idet nye bankområder så dagens
lys på Lolland-Falster og i Allerød, ligesom vi etab-
lerede ny lokal bank i Hørsholm. Som i 2021 vælger
vi at investere yderligere i fysisk tilstedeværelse og
aktiv involvering i lokalområdet, da vi anser det
som afgørende for at skabe stærke og langvarige
kunderelationer.
Den fortsatte vækst og momentum er et vidnes-
byrd om, at lokalbankmodellen virker, hvilket på er-
hvervsområdet understreges yderligere af, at Spar
Nord i 2022 – for 6. år i træk – blev kåret som ban-
ken med de mest tilfredse erhvervskunder blandt
landets seks største banker i Aalunds Bank Baro-
meter Business.
I takt med genåbningen af samfundet efter CO-
VID-19 har det i 2022 også særligt været erhvervs-
kunderne, som har haft et stigende lånebehov til
investering og opbygning af varelagre. Samlet set
steg bankens udlån med 6,2 mia. kr. i 2022, hvoraf
2,9 mia. kr. kom fra forøget erhvervskundeudlån og
1,4 mia. kr. fra vækst i leasingforretningen.
Samtidig betød de stigende renter, at mange kun-
der fik mulighed for at skære et historisk stort beløb
af boligrestgælden mod konvertering til enten en
højere fast rente eller en variabel rente. Den mulig-
hed benyttede rigtig mange af bankens kunder,
hvilket medførte en høj konverteringsaktivitet, der
endte med at overgå aktivitetsniveauet fra 2021.
Endelig lancerede Spar Nord i september 2022 et
nyt og mere konkurrencedygtigt prioritetslånspro-
dukt, hvilket for en række kunder kan være et godt
alternativ til traditionel realkreditbelåning. Dermed
har bankens kompetente rådgivere fået endnu et
stærkt produkt på hylden, som kan bruges ved
rådgivning af kunderne om boligfinansiering. Netop
salg af prioritetslån var en væsentlig årsag til en
samlet stigning i privatkundeudlån på 1,8 mia. kr.
På privatområdet skiftede Spar Nord i 2022 samar-
bejdspartner på pensionsområdet og formidler nu
pensionsløsninger fra nærpension. Øget fokus på
pensionsrådgivning har i 2022 været med til at sikre
et højt aktivitetsniveau og vil også i de kommende
år være et fokusområde i dialogen med bankens
privatkunder.
Spar Nord Årsrapport 2022
8
Forord
Styrkede kompetencer på bæredygtigheds-
området
I 2022 har Spar Nord investeret yderligere i bære-
dygtighedsområdet gennem et generelt ESG-kom-
petenceløft af medarbejderne i såvel de lokale
banker som hovedsædet. Endvidere betyder mål-
rettet undervisning af bankens erhvervsrådgivere,
at vi fremadrettet i endnu højere grad kan under-
støtte vores erhvervskunder inden for netop bære-
dygtighed og samfundsansvar.
For at fremme bæredygtighed og den grønne om-
stilling fastlagde Spar Nord i 2021 en målsætning
om, at 80 % af nyudlån til finansiering af biler i 2025
skal være til el- eller hybridbiler. Ved udgangen af
2022 var 57 % af nyudlån til energivenlige biler,
hvorfor vi er godt på vej til at realisere målsætnin-
gen.
I 2022 leverede Spar Nord for første gang en hand-
lingsplan for reduktion af CO2e-aftrykket af udlån
og for andet år en handlingsplan for investeringer.
For begge handlingsplaner gælder, at Spar Nord
har sat konkrete mål for reduktion af CO2e-aftryk-
ket for udlåns- og investeringsaktiviteter i hen-
holdsvis 2025 og 2030.
På investeringsområdet bød 2022 på en udvidelse
af den Digitale Investeringsguide, så kundernes
præferencer for bæredygtighed afdækkes og
lægges til grund for udvælgelse af relevante inve-
steringsprodukter. Det er således blevet nemmere
og mere enkelt at vælge grønt – også når det
handler om investering.
Stigende aktiekurs og stærkt samlet afkast til
aktionærerne
På baggrund af 2021 regnskabet blev der i 2022
udbetalt udbytte for i alt 5 kr. pr. aktie samt etab-
leret et aktietilbagekøbsprogram på 225 mio. kr.
svarende til en samlet udlodningsprocent på 61.
Som det generelt var billedet, oplevede også Spar
Nord-aktien stor volatilitet i 2022. Aktiekursen star-
tede året i kurs 84 og nåede årets lavpunkt med
kurs 70 medio juni. Aktien steg imidlertid pænt hen
over 2. halvår og sluttede året i kurs 106, hvilket be-
tød en samlet kursstigning på 27 %.
Tillagt årets udlodning blev det samlede afkast på
Spar Nord-aktien i 2022 dermed på 33 %. Til sam-
menligning har det danske bankindeks givet et af-
kast på 20 %, hvorfor Spar Nord har været en sær-
deles god investering i 2022.
Et historisk højt resultat i 2022 gør det muligt også i
2023 at udbetale et rigtig fornuftigt udbytte til
bankens aktionærer. Samtidig betyder bankens
solide kapitalposition, at Bestyrelsen har fundet det
muligt og ansvarligt at tilpasse bankens kapital-
grundlag yderligere.
På den baggrund indstiller Bestyrelsen til general-
forsamlingen, at der udbetales 4,5 kr. i udbytte pr.
aktie. Supplerende vil Bestyrelsen igangsætte et
aktietilbagekøbsprogram for 300 mio. kr. svarende
til en samlet udlodning på 60 %.
Spar Nord Årsrapport 2022
9
Forord
Ny strategiplan og finansielle målsætninger
I 2022 har vi desuden arbejdet med den strategi-
plan, der skal angive retning og overordnet priori-
tering for den kommende strategiperiode 2023-25.
Konkrete handlinger skal adressere de udfordringer,
der venter forude i form af fortsat geopolitisk og
makroøkonomisk usikkerhed, øgede krav til kunde-
oplevelsen, øget konkurrence på medarbejdersiden
og fortsat fokus på ansvarlighed og bæredygtig-
hed.
Heldigvis har vi kunnet gå til arbejdet med et
stærkt udgangspunkt baseret på en veldrevet
bank og en solid kundebase. Samtidig består ker-
nen i vores strategi og forretningsmodel af en
uændret tro på, at forretninger og relationer ska-
bes bedst gennem lokal tilstedeværelse og decen-
tral beslutningskraft.
Som vi uddyber længere fremme, fastholder vi der-
for også bankens vision om at være ”Danmarks
mest personlige bank”. Til gengæld betyder en ny
strategisk retning ”En engageret bank”, at vi styrker
lokalbankmodellen yderligere for at understøtte
bankens særlige position i markedet. Dette sker
blandt andet ved at give bankens medarbejdere
endnu bedre mulighed for at gøre en aktiv forskel
overfor kunderne og støtte små og store initiativer
og fællesskaber rundt om i lokalsamfundene, hvor
de bor – og hvor vi driver bank.
Med den nye strategi fastlægges ligeledes Spar
Nords finansielle målsætninger for de kommende
år. Som følge af stigende renter og forventninger
om fortsat vækst - men også højere kredittab -
forventer Spar Nord at skabe en egenkapitalfor-
rentning på minimum 11 % efter skat. Og dermed at
vi også i de kommende år vil være i stand til at
skabe resultater blandt de bedste af de større,
danske banker.
Venlig hilsen
Kjeld Johannesen
Bestyrelsesformand
Lasse Nyby
Adm. direktør
Spar Nord Årsrapport 2022
10
Finansielle resultater - basisindtjening, år
Finansielle resultater - basisindtjening, år
Finansielle hoved- og nøgletal for koncernen
Hovedtal
Mio. kr.
Nettorenteindtægter
Nettogebyrindtægter
Kursreguleringer og udbytte
Øvrige indtægter
Basisindtægter
Personaleomkostninger
Driftsomkostninger
Omkostninger
Basisindtjening før nedskrivninger
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.
Resultat før skat
Skat
Resultat
2022
2.011
1.689
323
122
4.145
1.384
953
2.338
1.808
78
1.730
313
1.417
2021 Ændring i %
1.736
1.541
407
133
3.818
1.346
890
2.237
1.581
-120
1.701
333
1.368
16
10
-21
-9
9
3
7
4
14
-
2
-6
4
Renteudgifter til indehavere af hybrid kernekapital (ført på
egenkapitalen)
47
61
-23
2020
1.584
1.238
433
71
3.326
1.293
806
2.099
1.227
309
918
181
737
49
2019
1.573
1.225
379
160
3.338
1.218
796
2.014
1.324
22
1.302
243
1.059
2018
1.548
1.127
268
247
3.190
1.152
771
1.924
1.266
173
1.094
174
920
49
49
Balanceoplysninger
Mio. kr.
Aktiver i alt
Udlån
Udlån, bank- og leasingaktiviteter
Udlån, reverse repoforretninger
Indlån
Indlån, bankaktiviteter
Indlån, repoforretninger
Indlån, puljeordninger
Udstedte obligationer
Efterstillede kapitalindskud
Hybrid kernekapital
Aktionærernes egenkapital
Garantier
Den samlede risikoeksponering
Kernekapital
Nedskrivningskonto og underkurs på overtagne
eksponeringer
Forretningsomfang
123.936
116.535
65.806
55.296
10.510
94.572
72.169
0
61.936
49.086
12.850
89.308
63.775
0
22.402
25.533
6.216
1.597
1.199
11.270
12.342
60.463
11.103
4.845
1.523
1.197
10.727
17.566
60.479
11.045
1.678
1.633
348.739
346.189
6
6
13
-18
6
13
-
-12
28
5
0
5
102.077
52.312
42.494
9.819
78.881
58.084
333
93.113
51.312
43.157
8.155
70.602
53.279
0
82.793
44.330
39.551
4.779
65.545
50.773
0
20.464
17.323
14.772
2.670
1.333
794
9.596
2.637
1.322
860
8.901
0
1.332
861
8.380
-30
15.591
14.766
12.092
0
1
3
1
54.865
10.193
55.963
9.032
53.858
8.387
1.717
1.503
1.945
291.310
272.431
246.063
Sammenligningstal er ikke ændret i forbindelse med implementering af
regnskabsstandard IFRS 16 om leasing pr. 1. januar 2019.
Spar Nord Årsrapport 2022
11
Finansielle resultater - basisindtjening, år
Nøgletal
Kapitalgrundlag
Kapitalprocent
Kernekapitalprocent
Egentlig kernekapitalprocent
Indtjening
Egenkapitalforrentning før skat ekskl. hybrid kernekapital *)
Egenkapitalforrentning efter skat ekskl. hybrid kernekapital *)
Omkostningsandel af basisindtægter
Omkostningsandel af basisindtægter - inkl. nedskrivninger på udlån og
tilgodehavender mv.
Afkastningsgrad
Markedsrisiko og likviditet
Renterisiko
Valutaposition
Valutarisiko
Net Stable Funding Ratio (NSFR)
Liquidity Cover Ratio (LCR)
Bank- og leasingudlån i forhold til bankindlån
Kreditrisiko
Bank- og leasingudlån i forhold til aktionærernes egenkapital
Årets udlånsvækst
Summen af store eksponeringer
Nedskrivningsprocent
Medarbejdere og afdelinger
Antal ansatte (ultimo, heltid)
Antal lokale banker
Spar Nord Aktien
Kr. pr. aktie a 10 kr.
Kurs ultimo
Indre værdi *)
Årets resultat*)
Udbytte
Afkast
Price earning*)
*) Nøgletal er beregnet som om den hybride kernekapital regnskabs-
mæssigt behandles som en forpligtelse, dvs. nøgletallene er beregnet
på baggrund af aktionærernes andel af resultat og egenkapital. Aktio-
nærernes andel af resultat og egenkapital fremgår af egenkapitalop-
gørelsen.
**) Udover ordinært foreslået udbytte på 2,5 kr. pr. aktie, udnyttede Be-
styrelsen sin bemyndigelse til at udbetale yderligere 2,5 kr. pr. aktie vedr.
regnskabsåret 2021 inden udgangen af 1. halvår 2022.
Sammenligningstal er ikke ændret i forbindelse med implementering af
regnskabsstandard IFRS 16 om leasing pr. 1. januar 2019.
2022
2021
2020
2019
2018
20,9
18,4
16,4
15,3
12,5
0,56
0,58
1,1
0,5
0,6
0,1.
127
211
76,6
4,9
12,7
83,8
0,1
20,8
18,3
16,3
16,1
12,9
0,59
0,55
1,2
0,9
0,7
0,1
125
280
77,0
4,6
15,5
81,7
-0,1
21,0
18,6
17,2
9,4
7,4
0,63
0,72
0,7
1,1
0,9
0,1
-
241
73,2
4,4
-1,5
78,1
0,4
18,5
16,1
14,6
14,5
11,7
0,60
0,61
1,1
0,6
1,0
0,1
-
195
81,0
4,8
9,1
83,6
0,0
18,0
15,6
14,0
12,8
10,8
0,60
0,66
1,1
0,2
1,4
0,1
-
174
77,9
4,7
6,7
79,2
0,3
1.644
60
1.608
58
1.545
51
1.549
49
1.518
49
106
93
11,2
4,5
33
9
84
87
10,6
5,0 **)
42
8
60
78
5,6
1,5
-8
11
65
72
8,2
0,0
32
8
52
68
7,2
3,5
-23
7
%
%
Kr.
Kr.
%
%
%
%
%
%
%
%
%
Kr.
%
Finanstilsynets opstilling og nøgletal fremgår af note 6.13 i koncern-
regnskabet.
Nøgletalsdefinitioner fremgår af note 6.13.1 i koncernregnskabet.
Spar Nord Årsrapport 2022
12
Finansielle resultater - basisindtjening, kvartaler
Finansielle resultater - basisindtjening, kvartaler
Finansielle hoved- og nøgletal for koncernen
Hovedtal
Resultatopgørelse
Mio. kr.
Nettorenteindtægter
Nettogebyrindtægter
Kursreguleringer og udbytte
Øvrige indtægter
Basisindtægter
Personaleomkostninger
Driftsomkostninger
Omkostninger
Basisindtjening før nedskrivninger
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.
Resultat før skat
Skat
Resultat
Renteudgifter til indehavere af hybrid kernekapital (ført på egenkapitalen)
Balanceoplysninger
Mio. kr.
Aktiver i alt
Udlån
Udlån, bank- og leasingaktiviteter
Udlån, reverse repoforretninger
Indlån
Indlån, bankaktiviteter
Indlån, repoforretninger
Indlån, puljeordninger
Udstedte obligationer
Efterstillede kapitalindskud
Hybrid kernekapital
Aktionærernes egenkapital
Garantier
Den samlede risikoeksponering
Kernekapital *)
Nedskrivningskonto og underkurs på overtagne
eksponeringer
Forretningsomfang
*) Kernekapital for 1. kvartal og 3. kvartal 2022 er eksklusive indregning
af kvartalets resultat.
2022
2022
2022
2022
2021
4. kvartal
3. kvartal
2. kvartal
1. kvartal
4. kvartal
627
410
265
41
499
428
65
29
1.342
1.021
360
249
610
732
57
675
127
548
12
320
232
552
470
22
447
86
361
12
450
414
-14
17
868
348
236
584
284
5
279
48
231
12
436
438
7
35
915
357
236
592
322
-7
329
53
276
12
448
401
110
18
977
336
234
570
407
-4
412
78
334
17
123.936
121.147
118.845
116.035
116.535
65.806
55.296
10.510
94.572
72.169
0
63.043
52.868
10.175
92.204
70.677
0
62.909
51.796
11.113
90.505
68.672
0
62.346
49.722
12.624
87.834
63.183
496
61.936
49.086
12.850
89.308
63.775
0
22.402
21.527
21.833
24.154
25.533
6.216
1.597
1.199
11.270
12.342
60.463
11.103
5.367
2.003
1.187
10.821
14.643
60.885
10.737
4.642
1.508
1.193
10.578
17.603
61.319
10.732
4.817
1.521
1.200
10.685
18.187
61.121
10.727
4.845
1.523
1.197
10.727
17.566
60.479
11.045
1.678
1.640
1.615
1.627
1.633
348.739
342.058
344.035
344.427
346.189
Spar Nord Årsrapport 2022
13
Finansielle resultater - basisindtjening, kvartaler
Nøgletal
Kapitalgrundlag
Kapitalprocent *)
Kernekapitalprocent *)
Egentlig kernekapitalprocent *)
Indtjening
Egenkapitalforrentning før skat ekskl. hybrid
kernekapital p.a. **)
Egenkapitalforrentning efter skat ekskl. hybrid
kernekapital p.a. **)
Omkostningsandel af basisindtægter
Omkostningsandel af basisindtægter - inkl. nedskrivninger
på udlån og tilgodehavender mv.
Afkastningsgrad
Markedsrisiko og likviditet
Renterisiko
Valutaposition
Valutarisiko
Net Stable Funding Ratio (NSFR)
Liquidity Cover Ratio (LCR)
Bank- og leasingudlån i forhold til bankindlån
Kreditrisiko
Bank- og leasingudlån i forhold til aktionærernes egenkapital
Periodens udlånsvækst
Summen af store eksponeringer
Nedskrivningsprocent
Medarbejdere og afdelinger
Antal ansatte (ultimo, heltid)
Antal lokale banker
Spar Nord Aktien
Kr. pr. aktie a 10 kr.
Kurs ultimo
Indre værdi**)
Periodens resultat **)
*) Kapitalgrundlag for 1. kvartal og 3. kvartal 2022 er eksklusive indreg-
ning af kvartalets resultat.
**) Nøgletal er beregnet som om den hybride kernekapital regnskabs-
mæssigt behandles som en forpligtelse, dvs. nøgletallene er beregnet
på baggrund af aktionærernes andel af resultat og egenkapital. Aktio-
nærernes andel af resultat og egenkapital fremgår af egenkapitalop-
gørelsen.
2022
2022
2022
2022
2021
4. kvartal
3. kvartal
2. kvartal
1. kvartal
4. kvartal
20,9
18,4
16,4
20,2
17,6
15,7
19,9
17,5
15,6
20,0
17,6
15,6
20,8
18,3
16,3
%
%
Kr.
Kr.
%
%
%
%
%
%
%
%
%
24,1
16,2
10,0
11,9
15,5
19,5
0,45
0,50
0,4
0,5
0,6
0,1
127
211
76,6
4,9
4,6
83,8
0,1
13,0
0,54
0,56
0,3
0,5
0,6
0,1
127
217
74,8
4,9
2,1
89,2
0,0
8,2
0,67
0,68
0,2
0,5
0,9
0,1
125
212
75,4
4,9
4,2
87,6
0,0
9,9
0,65
0,64
0,2
0,7
0,5
0,1
122
233
78,7
4,7
1,3
94,3
0,0
12,5
0,58
0,58
0,3
0,9
0,7
0,1
125
280
77,0
4,6
3,4
81,7
0,0
1.644
60
1.636
60
1.627
60
1.622
60
1.608
58
106
93
4,4
85
89
2,9
75
86
1,8
89
87
2,2
84
87
2,6
Spar Nord Årsrapport 2022
14
ESG
ESG
ESG hoved- og nøgletal
Environment - miljødata
CO2e, scope 1
CO2e, scope 2
CO2e, scope 3
Energiforbrug
Vedvarende energiandel
Vandforbrug
Social - sociale data
Fuldtidsarbejdsstyrke
Kønsdiversitet
Kønsdiversitet i ledelseslag
Lønforskel mellem køn
Medarbejderomsætningshastighed
Sygefravær
Governance - ledelsesdata
Bestyrelsens kønsdiversitet
Tilstedeværelse på bestyrelsesmøder
Lønforskel mellem CEO og medarbejder
ESG hoved- og nøgletal er udarbejdet efter vejledningen fra FSR-danske
revisorer, Finansforeningen og Nasdaq, som blev udgivet i juni 2019 (ajour-
ført i januar 2022).
Indhold og data er genereret fra egne og leverandørers systemer og stik-
prøvevis kontrolleret internt. Nøgletalsdefinitioner fremgår af anvendt regn-
skabspraksis i ESG-rapporten.
Ton
Ton
Ton
GJ
%
m3
FTE
%
%
Gange
%
Dage/FTE
%
%
Gange
2022
2021
2020
257
803
648.313
29.473
46,8
7.876
224
1.025
717.954
32.148
43,6
6.451
123
1.102
-
-
-
6.518
1.628
1.618
1.553
50
25
1,2
11
7,7
22
92
9,1
51
20
1,2
12
7,0
22
96
8,9
52
22
1,3
9
4,9
22
98
8,9
Opsummering af klimarelaterede forhold i årsrapporten
Henvisning til ESG-rapport
Ledelsesberetning
Oversigt over rapportering 2022
Henvisning til Impact Analyse (FN´s principper for ansvarlig bankdrift)
Oversigt over rapportering 2022
ESG højdepunkter i 2022
ESG hoved- og nøgletal
ESG højdepunkter i 2022
ESG hoved- og nøgletal
Omtale af ESG-arbejde i Spar Nord og ESG-rapporten 2022
Bæredygtighed og samfundsansvar
Skattepolitik og betalt selskabsskat
Klimarelaterede risici, kreditrisiko
Klimarelaterede risici, markedsrisiko
Klimarelaterede risici, likviditetsrisiko
-
-
-
-
Note
-
-
-
-
-
2.10 , 3.12
5.1.1
5.2
5.3
Spar Nord Årsrapport 2022
15
Regnskabsberetning
Regnskabsberetning
Finansielle resultater i 2022
Spar Nord opnåede i 2022 et nettoresultat på 1.417
mio. kr. svarende til en egenkapitalforrentning på
12,5 % p.a. Resultatet er 49 mio. kr. højere end i 2021
og anses for at være meget tilfredsstillende.
Indtægter
Årets basisindtægter blev på 4.145 mio. kr., hvilket
er 327 mio. kr. eller 9 % højere end i 2021.
Udvikling i nettorenteindtægter
(Mio. kr.)
93
77
33
60
1.736
1
2
0
2
263
i
.
t
d
n
e
t
n
e
R
l
n
å
d
u
å
p
.
t
f
g
d
u
e
t
n
e
R
l
n
å
d
n
i
l
i
t
r
e
t
g
æ
t
d
n
e
t
n
e
R
i
2.011
2
2
0
2
r
e
t
s
o
p
l
i
t
r
e
t
f
i
g
d
u
e
t
n
e
R
-
s
d
e
k
r
a
m
a
t
i
p
a
k
l
l
r
e
s
e
d
e
t
s
d
u
-
o
t
t
e
n
e
g
i
r
v
Ø
i
.
t
d
n
e
t
n
e
r
e
l
l
i
e
s
n
a
n
i
f
f
a
Nettorenteindtægterne blev på 2.011 mio. kr. mod
1.736 mio. kr. i 2021.
Udviklingen i nettorenteindtægterne var drevet af
volumenvækst samt årets markante stigninger i
styrings- og markedsrenter. Endvidere er nettoren-
teindtægterne i 2. halvår 2022 positivt påvirket af
bankens tilpasning af variabelt forrentede ind- og
udlån i forlængelse af Nationalbankens renteæn-
dringer.
Stigningen i renteindtægter fra udlån var positivt
påvirket af såvel stigning i udlån som i gennemsnit-
lig udlånssats, mens renteudgifterne til indlån om-
vendt ligeledes var påvirket af vækst i indlån samt
stigning i den gennemsnitlig indlånssats. Samlet set
blev nettorenteindtægter fra ind- og udlån i 2022
forøget med 171 mio. kr. sammenlignet med 2021.
For 2022 blev rentemarginalen forøget med 13 ba-
sispoint sammenlignet med 2021. Udviklingen kunne
tilskrives en stigning i den gennemsnitlige udlåns-
sats på 26 basispoint (å/å), mens indlånssatsen
samtidigt blev forøget med 13 basispoint (å/å).
Sammenlignet med ultimo 3. kvartal 2022 var ren-
temarginalen ultimo 4. kvartal 2022 forøget med 18
basispoint.
Nettorenteindtægter fra finansielle poster og øv-
rige nettorenteindtægter betød samlet set 137 mio.
kr. større renteindtægter i 2022 sammenlignet med
2021. Udviklingen kunne primært henføres til årets
markante stigninger i markedsrenterne.
Slutteligt var nettorenteindtægterne i 2022 sam-
menlignet med 2021 negativt påvirket af en stig-
ning i renteudgifter til kapitalmarkedsudstedelser
på i alt 33 mio. kr., som følge af øget volumen samt
2. halvårs udvikling i markedsrenter.
Mio. kr.
Renteindtægter på
udlån
Renteudgifter til
indlån
Nettorenteindtægter,
ind- og udlån
Renteindtægter af
finansielle poster
Renteudgifter til
kapitalmarkeds-
udstedelser *)
Øvrige
nettorenteindtægter
Nettorenteindtægter
i alt
4. kvt.
2022
3. kvt
2022
2. kvt.
2022
1. kvt.
2022
2022
2021
1.771
601
416
381
373 1.508
-163
51
-57
-82
-74
-255
1.934
550
473
463
447 1.763
184
65
57
32
30
107
116
23
41
26
26
83
9
35
9
-20
-16
-51
2.011
627
499
450
436 1.736
*) Renteudgifter til renteafdækningsinstrumenter for kapitalmarkedsud-
stedelser er i 2022 præsenteret sammen med Renteudgifter til kapital-
markedsudstedelser mod tidligere indeholdt i Øvrige nettorenteind-
tægter. For 2021 udgjorde beløbet 21 mio. kr.
Nettogebyrindtægterne blev på 1.689 mio. kr. mod
1.541 mio. kr. i 2021. Dermed udgjorde nettogebyr-
indtægterne 46 % af årets samlede nettorente- og
gebyrindtægter (2021: 47 %).
Nettorenteindtægter og nettogebyrindtægter
(Mio. kr.)
Nettogebyrindtægter
Nettorenteindtægter
2.675
2.799
2.822
1.127
1.225
1.238
3.701
1.689
3.277
1.541
1.548
2018
1.573
2019
1.584
2020
1.736
2021
2.011
2022
Udviklingen i nettogebyrindtægterne var i 2022 po-
sitivt påvirket af et generelt højere niveau for de
volumenafhængige gebyrindtægter som følge af
sidste års vækst i forretningsvolumen inden for så-
vel realkreditformidling som kapitalforvaltning.
Mio. kr.
4. kvt.
2022
3. kvt
2022
2. kvt.
2022
1. kvt.
2022
2022
2021
Realkreditgebyrer
548
133
138
140
137
511
Øvrige lånesags-
gebyrer
Værdipapirer og
kapitalforvaltning
Andre gebyrer
Nettogebyrindtægter
i alt
147
35
38
39
35
130
504
490
124
118
123
129
118
117
139
127
471
429
1.689
410
428
414
438 1.541
Samtidigt medførte stigning i de lange realkredit-
renter en høj konverteringsaktivitet, der ligeledes
bidrog positivt til udviklingen i nettogebyrindtæg-
ter. Øvrige lånesagsgebyrer blev realiseret med en
mere begrænset stigning sammenlignet med 2021
Spar Nord Årsrapport 2022
16
Regnskabsberetning
- primært som følge af den kraftige opbremsning i
antallet af bolighandler, der endte med at kende-
tegne 2. halvår af 2022.
Endeligt bidrog et fortsat højt aktivitetsniveau in-
den for værdipapirhandel, øgede nettogebyrer fra
betalingsformidling og kort, forsikring og pension
samt tilpasning af bankens gebyrstruktur tilbage i
slutningen af 2021 til væksten i nettogebyrindtæg-
terne sammenlignet med samme periode sidste år.
Kursreguleringer og udbytte blev på 323 mio. kr.
mod 407 mio. kr. i 2021. Kursreguleringer afledt af
kundeaktivitet og forretningsomfang udgjorde
samlet set 326 mio. kr., mens kursreguleringer i Han-
delsområdet var negative med 3 mio. kr.
Kursregulering og udbytte
(Mio. kr.)
268
2018
379
2019
433
2020
407
2021
323
2022
Kursreguleringer og udbytte på porteføljen af stra-
tegiske aktieposter i den finansielle sektor realise-
redes tilfredsstillende på 232 mio. kr., hvilket er på
niveau med sidste år. Samtidig realiseredes kursre-
guleringer fra valutahandel og -agio på 94 mio. kr.
som følge af god kundeaktivitet i 2022.
Overordnet set blev 2022 kendetegnet ved turbu-
lente finansielle markeder med hovedtemaer som
stigende inflation og renter, frygt for recession samt
udvidede kreditspænd – dog med en mere positiv
udvikling på de finansielle markeder i slutningen af
året. Kursreguleringer i Handelsområdet realisere-
des i 2022 med positive kursreguleringer på 29 mio.
kr. på bankens obligationsbeholdning, mens ban-
kens aktiebeholdning omvendt bidrog med nega-
tive kursreguleringer på 33 mio. kr.
Øvrige indtægter realiseredes på 122 mio. kr. mod
133 mio. kr. i 2021.
Øvrige indtægter
(Mio. kr.)
247
2018
160
2019
71
2020
133
2021
122
2022
Ud af de samlede øvrige indtægter i 2022 udgjorde
resultatandele i associerede virksomheder 75 mio.
kr., der hovedsageligt kunne henføres til Spar Nords
aktiepost i Danske Andelskassers Bank (DAB) samt
Vækst-Invest Nordjylland.
Ultimo 2022 udgjorde Spar Nords samlede ejeran-
del i DAB 38,3 %.
Omkostninger
De samlede omkostninger blev på 2.338 mio. kr. i
2022 mod 2.237 mio. kr. i 2021.
Ud af de samlede omkostninger kunne 1.384 mio. kr.
henføres til løn. De realiserede lønomkostninger er
38 mio. kr. højere end i 2021 svarende til en stigning
på 3 %. Gennemsnitligt antal ansatte har i 2022
været 10 højere end sidste år, hvilket sammen med
den overenskomstmæssig lønstigning er baggrund
for udviklingen.
Ultimo 2022 beskæftigede Spar Nord 1.644 medar-
bejdere (FTE), hvilket er 36 flere end ved udgangen
af 2021. Tilgangen kan overvejende henføres til åb-
ning af nye lokale banker og bankområder i løbet
af året.
Samlede omkostninger
(Mio. kr.)
Personaleomkostninger Driftsomkostninger
Mio. kr.
Kursregulering og ud-
bytte, aktier i sektor-
ejede selskaber mv.
Kursregulering, valuta
og valutahandel
Kursreguleringer af-
ledt af kundeaktivitet
og forretningsomfang
Kursregulering,
aktiebeholdning
Kursregulering, obli-
gationsbeholdning
mv.
Kursreguleringer i
Handelsområdet m.m.
Kursreguleringer i alt
4. kvt.
2022
3. kvt
2022
2. kvt.
2022
1. kvt.
2022
2022
2021
1.924
2.014
2.099
2.237
2.338
232
65
63
40
64
234
94
24
22
24
24
85
771
796
806
890
953
326
89
85
64
88
320
-33
9
-1
-24
-17
70
1.152
2018
1.218
2019
1.293
2020
1.346
2021
1.384
2022
29
166
-20
-53
-64
17
-3
323
176
265
-21
65
-77
-14
-81
88
7
407
Driftsomkostninger realiseredes på 953 mio. kr., hvil-
ket er 63 mio. kr. højere end i 2021.
Omkring halvdelen af stigningen i driftsomkostnin-
gerne skyldtes stigning i IT-omkostninger til
Spar Nord Årsrapport 2022
17
Regnskabsberetning
bankens datacentral (BEC) som følge af udløb af
fastprisaftale samt forøget forretningsomfang, her-
under overtagelse af BankNordiks danske aktivite-
ter.
Den øvrige del af stigningen i driftsomkostninger
fordelte sig bredt over de øvrige omkostningspo-
ster. For hovedparten af omkostningsposterne var
udviklingen drevet af øget forretningsomfang og et
stigende aktivitetsniveau, mens det for rejse- og
marketingsomkostninger hovedsageligt skyldtes et
kunstigt lavt omkostningsniveau i 2021 som følge af
COVID-19.
De realiserede basisindtægter og omkostninger
svarede til en Cost/Income Ratio på 0,56, hvilket
var væsentlig bedre end Spar Nords strategiske
målsætning på 0,65.
Nedskrivninger på udlån
Nedskrivninger på udlån mv. blev i 2022 på 78 mio.
kr. – hvilket skal ses i forhold til en indtægt på ned-
skrivninger på 120 mio. kr. i 2021.
Det ledelsesmæssige skøn vedrørende landbrugets
jordpriser var reduceret til 41 mio. kr. som følge af
stigende jordpriser, mens det ledelsesmæssige
skøn vedrørende modelusikkerhed mv. var på 98
mio. kr.
Ultimo 2022 fordelte det samlede ledelsesmæssige
skøn på 574 mio. kr. sig med 260 mio. kr. på er-
hvervskunder og 314 mio. kr. på privatkunder. (Ul-
timo 2021 fordelte det ledelsesmæssige skøn på
536 mio. kr. sig med 371 mio. kr. til erhvervskunder og
165 mio. kr. til privatkunder).
Ledelsesmæssige skøn
Mio. kr.
Inflation, lav vækst
og ejendomspriser
COVID-19
Landbrugets
jordpriser
Modelusikkerhed mv.
Ledelsesmæssige skøn
i alt
4. kvt.
2022
3. kvt.
2022
2. kvt.
2022
1. kvt.
2022
4. kvt.
2021
434
317
279
0
84
85
243
150
65
295
41
98
86
89
98
64
101
105
46
71
574
576
526
540
536
Nedskrivninger
(Mio. kr.)
173
22
309
2018
2019
2020
-120
2021
78
2022
Driftspåvirkningen på 78 mio. kr. fordelte sig med
-79 mio. kr. på landbrugskunder, 64 mio. kr. på er-
hvervskunder ekskl. landbrug og 93 mio. kr. på pri-
vatkunder.
I 2022 betød nedbringelse af OIK-markerede en-
gagementer og forbedret kreditbonitet generelt et
reduceret behov for nedskrivninger og ledelses-
mæssige skøn i stadie 3 på 238 mio. kr. sammenlig-
net med ultimo 2021.
Omvendt medførte primært mere negative makro-
variable en forøgelse af de modelberegnede ned-
skrivninger og ledelsesmæssige skøn i stadie 1 og 2
på 312 mio. kr. sammenlignet med ultimo 2021. De
mere negative makrovariable var primært relateret
til privatkunder og baseret på opdaterede forud-
sætninger og forventninger til effekterne af sti-
gende inflation og renter, aftagende økonomisk
vækst samt faldende boligpriser.
Ultimo 2022 udgjorde de samlede ledelsesmæssige
skøn 574 mio. kr., hvilket var en forøgelse på 38 mio.
kr. sammenlignet med ultimo 2021. Ved udgangen
af 2022 udgjorde det modelunderstøttede ledel-
sesmæssige skøn vedrørende inflation, lav vækst
og ejendomspriser 434 mio. kr., mens det ledelses-
mæssige skøn vedrørende COVID-19 var bortfal-
det.
Nedskrivninger i stadie 3 udgjorde ultimo året 851
mio. kr. (1.089 mio. kr. ultimo 2021), mens stadie 1 og
2 nedskrivningerne i alt udgjorde 815 mio. kr. (502
mio. kr. ultimo 2021).
Udvikling i NPL-ratio
NPL (mio. kr.)
Eksponering (mio. kr.)
NPL ratio
2022
2021
1.627
1.818
69.952
65.817
2,3
2,8
Ved årets udgang udgjorde andelen af mislig-
holdte lån i Spar Nord (NPL ratio) 2,3 %.
Koncernens udlån og garantier *)
Brancheopdelt
Branche %
Offentlige myndigheder
Landbrug, jagt og skovbrug
Fiskeri
Industri og råstofudvinding
Energiforsyning
Bygge og anlæg
Handel
Transport, hoteller og restau-
ranter
Information og kommunikation
Finansiering og forsikring
Fast ejendom
Øvrige erhverv
Erhverv i alt
Privatkunder i alt
I alt
*) Eksl. reverse repoforretninger
Udlån og garantier Nedskrivningskonto
31.12.22 31.12.21
31.12.22 31.12.21
2,0
4,0
0,1
5,3
3,1
4,5
7,2
4,6
0,5
6,4
11,8
8,1
57,6
42,4
1,8
4,0
0,2
4,5
2,7
4,4
6,1
4,2
0,6
6,1
10,8
7,3
52,7
47,3
0,0
9,6
0,2
7,4
1,0
3,4
5,9
7,4
0,7
11,2
8,3
9,5
64,5
35,5
0,0
15,2
0,2
6,0
0,9
3,1
9,2
7,7
0,6
11,3
5,6
10,6
70,4
29,6
100,0
100,0
100,0
100,0
Sammenlignet med ultimo 2021 har vækst i udlån til
erhvervskunder, vækst i leasing og fald i boligga-
rantier til privatkunder betydet en forøget andel af
Spar Nord Årsrapport 2022
18
Regnskabsberetning
udlån og garantier til erhverv, der ultimo 2022 ud-
gjorde 57,6 pct.
Resultat
Resultatet før skat blev på 1.730 mio. kr. mod 1.701
mio. kr. i 2021. Koncernens effektive skatteprocent
var på 18, hvorfor nettoresultatet kan opgøres til
1.417 mio. kr. mod 1.368 mio. kr. sidste år.
4. kvartal 2022 i forhold til 3. kvartal 2022
Spar Nord opnåede i 4. kvartal 2022 et nettore-
sultat på 548 mio. kr. mod 361 mio. kr. i 3. kvartal
2022.
Nettorenteindtægterne udgjorde 627 mio. kr. i 4.
kvartal mod 499 mio. kr. i 3. kvartal. Positiv ud-
vikling i udlånssats og højere volumen samt
stigning i renteindtægter fra placering af over-
skudslikviditet bidrog positivt, mens forøgede
renteudgifter til indlån trak i modsatte retning.
Nettogebyrindtægterne udgjorde 410 mio. kr.,
hvilket var 18 mio. kr. lavere end i det foregå-
ende kvartal. Udviklingen kunne primært henfø-
res til fald i gebyrindtægter fra betalingsfor-
midling samt fald i provision vedrørende formid-
lede realkreditlån.
Kursreguleringer og udbytte udgjorde 265 mio.
kr. mod 65 mio. kr. i 3. kvartal. Stigningen kunne
primært henføres til positive kursreguleringer på
såvel bankens obligationsbeholdning som por-
teføljen af strategiske aktieposter i den finan-
sielle sektor.
De samlede omkostninger udgjorde 610 mio. kr.,
hvilket var 58 mio. kr. højere end i det foregå-
ende kvartal. Lønomkostningerne blev på 360
mio. kr. mod 320 mio. kr. i 3. kvartal, primært på
grund af periodisering af feriepengeforpligtel-
ser. Driftsomkostningerne blev på 249 mio. kr.
mod 232 mio. kr. i 3. kvartal. Stigningen kan pri-
mært henføres til højere personaleomkostninger
samt konsulentudgifter vedrørende IRB-projek-
tet.
Nedskrivninger på udlån realiseredes i 4. kvartal
på 57 mio. kr. mod 22 mio. kr. i 3. kvartal.
Forretningsomfang
Det samlede forretningsomfang (indlån, udlån, ga-
rantier, formidlede realkreditlån, depotværdier og
livrenter) var ultimo 2022 på 348,7 mia. kr. – et ni-
veau som er 2,5 mia. kr. højere end ultimo 2021.
Mia. kr.
Udlån, bank- og
leasingaktiviteter
Indlån, bank-
aktiviteter
Indlån, pulje
ordninger
Garantier
Depotværdier
Pension, livrente
Forretningsomfang
i alt
2022
2021
2020
2019
2018
55,3
49,1
42,5
43,2
39,6
72,2
63,8
58,1
53,3
50,8
22,4
12,3
25,5
17,6
71,3
4,1
74,4
4,0
20,5
15,6
94,5
57,3
2,9
17,3
14,8
88,6
52,8
2,5
14,8
12,1
80,9
46,1
1,9
348,7
346,2
291,3
272,4
246,1
Udlån, realkredit
111,1
111,9
I løbet af 2022 realiseredes en stigning i bank- og
leasingudlånet på 6,2 mia. kr. eller 13 % til 55,3 mia.
kr. Udlånet til erhvervskunder var forøget med 2,9
mia. kr., mens udlån til privatkunder var forøget
med 1,8 mia. kr. Endelig voksede leasingudlån med
1,4 mia. kr., mens udlån til offentlige kunder blev for-
øget med 0,1 mia. kr.
Bank- og leasingudlånet svarer til at Spar Nord har
en markedsandel i Danmark på ca. 5 %.
Volumen af formidlede realkreditlån var i 2022 ne-
gativt påvirket af kundernes kursgevinst ved op-
konvertering, hvilket medførte et samlet fald på 0,8
mia. kr. eller 1 % sammenlignet med 2021. Samlet set
udgjorde formidlede realkreditlån 111,1 mia. kr. ved
udgangen af 2022, hvor formidling af realkreditlån
fra Totalkredit udgjorde 100,0 mia. kr., mens formid-
ling af realkreditlån fra DLR Kredit udgjorde 11,1 mia.
kr.
Samlet kreditformidling
(Mia. kr.)
Udlån, realkredit
Udlån, bank- og leasingudlån
160,9
166,4
131,8
137,0
88,6
43,2
2019
94,5
42,5
2020
111,9
49,1
2021
111,1
55,3
2022
120,5
80,9
39,6
2018
Indlån, bankaktiviteter, voksede i løbet af 2022 med
8,4 mia. kr. eller 13 % til 72,2 mia. kr. Udviklingen i ind-
lån fordelte sig med en stigning på 5,8 mia. kr. fra
erhvervskunder og en stigning på 2,6 mia. kr. fra pri-
vatkunder. Det samlede indlån på 72,2 mia. kr. sva-
rede til, at Spar Nord ved udgangen af 2022 havde
en markedsandel i Danmark på ca. 4 %.
Spar Nord Årsrapport 2022
19
Regnskabsberetning
Opgjort ultimo 2022 betød udviklingen på de finan-
sielle markeder et fald i indlån i puljeordninger på
3,1 mia. kr. eller 12 % til 22,4 mia. kr., mens kundernes
depotværdier i årets løb blev reduceret med 3,1
mia. kr. eller 4 % til 71,3 mia. kr.
Samlet indlån
(Mia. kr.)
Indlån, puljeordninger
Indlån, bankaktiviteter
94,6
22,4
89,3
25,5
70,6
17,3
78,6
20,5
53,3
2019
58,1
2020
63,8
2021
72,2
2022
65,5
14,8
50,8
2018
Udviklingen i ind- og udlånsvolumen betyder, at
Loan-to-Deposit Ratio ved udgangen af 2022 blev
opgjort til 77.
Kapitalforhold
På kapitalsiden har det siden udpegningen til SIFI
været Spar Nords målsætning at have en egentlig
kernekapitalprocent (CET1) på 13,5 og en kapital-
procent på 17,5.
Egentlig kernekapitalprocent
Kernekapitalprocent
Kapitalprocent
2022
2021
2020
2019
2018
16,4
18,4
20,9
16,3
18,3
20,8
17,2
18,6
21,0
14,6
16,1
18,5
14,0
15,6
18,0
Ultimo 2022 kunne den egentlige kernekapitalpro-
cent opgøres til 16,4 mens den samlede kapital-
procent var på 20,9. Sidstnævnte skal ses i forhold
til, at Spar Nord har opgjort det individuelle sol-
vensbehov til 9,8 %, hvortil kommer det kombine-
rede bufferkrav på 5,5 %, således at det samlede
kapitalkrav var 15,3 %. Spar Nord havde ultimo året
en kapitalmæssig overdækning på 5,5 procentpo-
int eller 3,3 mia. kr.
Sammenlignet med ultimo 2021 var såvel bankens
egentlige kernekapitalprocent som kapitalprocen-
ten styrket med 0,1 procentpoint.
Ultimo 2022 var bankens kapitalgrundlag styrket
med 104 mio. kr. sammenlignet med ultimo 2021.
Kapitalgrundlaget var ultimo 2022 positivt påvirket
af indregning af årets resultat fratrukket forventet
udbytte, mens ramme til aktietilbagekøbsprogram i
2022 samt stigning i fradrag blandt andet relateret
til Spar Nords portefølje af sektoraktier trak i mod-
satte retning.
Den samlede risikoeksponering var ultimo 2022 på
niveau med ultimo 2021. Underliggende faldt
kreditrisiko med 0,1 mia. kr. og markedsrisiko med
0,2 mia. kr., mens operationel risiko omvendt for-
øgedes med 0,3 mia. kr.
Reduktionen i risikoeksponering fra kreditrisiko
kunne underliggende henføres til et betydeligt fald i
garantier til detailkunder, mens vækst i udlån in-
denfor både privat og erhverv samt placering af
realkreditobligationer uden for handelsbeholdnin-
gen trak i modsatte retning. Fald i risikoeksponering
fra markedsrisiko var forklaret ved reduktion af
bankens aktiebeholdning samt placering af real-
kreditobligationer uden for handelsbeholdningen.
Aktietilbagekøbsprogrammet for 2023 på 300 mio.
kr. var ikke fratrukket i opgørelsen af Spar Nords
kapitalprocenter ultimo 2022. Fradrag for aktietil-
bagekøbsprogrammet forventes ultimo 1. kvartal
2023 at reducere Spar Nords kapitalprocenter med
0,5 procentpoint.
Når NEP-kravet er fuldt indfaset primo 2024, skal
Spar Nord leve op til de samme krav om nedskriv-
ningsegnede passiver (NEP-krav) som de øvrige
SIFI-institutter. Fuldt indfaset betyder kravet, at
Spar Nord skal have en samlet kapital på ca. 29 %
af den samlede risikoeksponering (REA).
Det er bankens forventning, at NEP-kravet efter
endelig indfasning medfører et samlet behov for
udstedelse af NEP-kapital i niveauet 8 mia. kr. I 4.
kvartal 2022 udstedte Spar Nord NEP-kapital for 1,7
mia. kr. (750 mio. kr. Senior Preferred og 950 mio. kr.
Senior Non-Preferred) og havde ved udgangen af
året samlet udstedt NEP-kapital for i alt 6,2 mia. kr.
Under hensyntagen til at sikre en jævn forfalds-
struktur samt de aktuelle muligheder og priser for
udstedelse overvejer Spar Nord løbende behov og
tidspunkt for at udstede yderligere NEP-kapital.
Spar Nord forventer i 2023 at udstede NEP-kapital
for op til 2 mia. kr. for at være på plads til et fuldt
indfaset NEP-krav primo 2024.
Kalibreret NEP-krav
%
Solvensbehov
Krav til tabsabsorberingsbeløb
Solvensbehov
Kapitalbevaringsbufferkrav
SIFI-bufferkrav
Indfasning
Krav til rekapitaliseringsbeløb
Samlet NEP-krav
Kapitalbevaringsbufferkrav
Kontracyklisk bufferkrav
SIFI-bufferkrav
01.01.23
01.01.24
9,8
9,8
9,8
2,5
1,0
-1,3
12,0
21,8
2,5
2,0
1,0
9,8
9,8
9,8
2,5
1,0
0,0
13,3
23,1
2,5
2,5
1,0
Samlet NEP- og kombineret bufferkrav
27,2
29,1
Spar Nord Årsrapport 2022
20
Regnskabsberetning
Overdækning kalibreret NEP-krav
Mio.kr. / %
Kapitalgrundlag
Non-preferred seniorkapital
Andre nedskrivningsegnede passiver
Samlet kapital
Fradrag - Særskilt kombineret bufferkrav
Nedskrivningsegnede passiver i alt
NEP- og kombineret bufferkrav
NEP-krav
Overdækning NEP-krav
NEP- og kombineret bufferprocent
NEP-procent
Overdækning NEP-krav i procentpoint
01.01.23
12.662
5.562
750
18.974
3.303
15.671
16.454
13.151
2.520
31,4
25,9
4,2
Likviditet og funding
Ved udgangen af 2022 var både Liquidity Co-
verage Ratio og Net Stable Funding Ratio opgjort
markant over såvel lovkravene som bankens egne
målsætninger.
Spar Nord har således ultimo 2022 opgjort LCR-
nøgletallet til 211 % og NSFR-nøgletallet til 127 %.
LCR
Mia. kr. / %
Likviditets-
beredskab
Likviditetskrav
LCR i %
NSFR
Mia. kr. / %
Tilgængelig stabil
finansiering
Krævet stabil
finansiering
NSFR i %
31.12.22 30.09.22 30.06.22 31.03.22 31.12.21
29,4
13,9
211
28,0
12,9
217
27,4
12,9
212
24,5
10,5
233
25,7
9,2
280
31.12.22 30.09.22 30.06.22 31.03.22 31.12.21
100,3
96,5
94,3
93,9
96,3
78,7
127
76,2
127
75,7
125
76,7
122
77,0
125
Ultimo 2022 var Spar Nords samlede funding op-
gjort til 94,5 mia. kr. Stigningen kunne hovedsage-
ligt henføres til den positive udvikling i indlån, der
med 72,2 mia. kr. ultimo året udgjorde bankens væ-
sentligste fundingkilde.
Fundingprofil
Mia.kr.
Pengemarkeds-
funding
Indlån ekskl.
puljeordninger
Udstedte
obligationer
Supplerende
kapital og hybrid
kernekapital
Aktionærernes
egenkapital
Funding i alt
31.12.22 30.09.22 30.06.22 31.03.22 31.12.21
2,1
2,5
2,4
2,9
2,5
72,2
70,7
68,7
63,7
63,8
6,2
5,4
4,6
4,8
4,8
2,8
3,2
2,7
2,7
2,7
11,3
94,5
10,8
92,5
10,6
89,0
10,7
84,8
10,7
84,5
Rating
Spar Nord har gennem 2022 haft en uændret
rating hos ratingbureauet Moody’s, der senest 20.
januar 2023 bekræftede ratingen med en
opdateret Credit Opinion.
Spar Nord har en Adjusted Baseline credit
assessment på baa1, en Banking deposit rating på
A1 og et stabilt outlook. Spar Nords udstedelser af
Senior Non-Preferred har ligeledes uændret ratin-
gen A3 hos Moody’s.
Tilsynsdiamanten
Det danske finanstilsyn har for år tilbage lanceret
en model, Tilsynsdiamanten, der opstiller en række
kvantitative pejlemærker for, hvad der anses som
pengeinstitutvirksomhed med forhøjet risiko.
Overskridelse af pejlemærkerne i Tilsynsdiamanten
medfører reaktioner fra Finanstilsynet.
Spar Nord var i 2022 komfortabelt inden for alle
pejlemærker, idet Spar Nord realiserede nedenstå-
ende værdier.
Tilsynsdiamant
Summen af
store eksponeringer
Udlånsvækst
Ejendomseksponering
Likviditetspejlemærke
Grænse-
værdier
2022
2021
%
%
%
%
<175
<20
<25
>100
83,8
12,7
10,7
223
81,7
15,5
9,7
292
Forventninger til 2023
Samfundsøkonomisk forventer Spar Nord, at 2023
bliver et udfordrende år med økonomisk afmatning
og begyndende stigning i arbejdsløsheden. Cen-
tralbankerne forventes at fortsætte gennemførelse
af rentestigninger for at sikre genvunden kontrol
over inflationen med betydning for såvel boligpri-
ser, privatforbrug og virksomhedernes investerings-
lyst.
På bankens indre linjer forventes imidlertid fortsat
organisk vækst fra de seneste års investeringer i
nye filialer og bankområder, et øget strategisk fo-
kus på erhvervskunder ved etablering af Storkun-
deafdelinger i Aarhus og Roskilde samt fortsat
vækst i bankens leasingforretning. På den bag-
grund forventer Spar Nord i 2023 vækst i såvel ind-
og udlån som samlet forretningsomfang.
På nettorenteindtægter forventer Spar Nord en
markant fremgang i 2023 som følge af renteudvik-
lingen gennem 2022 samt forventninger om yderli-
gere rentestigninger i 1. halvår 2023. Udviklingen i
pengemarkedsrenterne betyder en markant bedre
forrentning af bankens overskudslikviditet end det
var tilfældet i 2022, ligesom stigning i udlånssatser
og den gennemførte udvidelse af indlånsmargina-
len i løbet af 2022 forventes at bidrage til fremgan-
gen i nettorenteindtægterne i 2023.
Spar Nord Årsrapport 2022
21
Regnskabsberetning
I 2023 forventes nettogebyrindtægter fastholdt på
niveau med 2022 – primært som følge af fortsat
organisk vækst og høj kundeaktivitet fra styrket di-
stributionskraft ved etablering af nye filialer.
Kursreguleringer og udbytte i 2023 forventes højere
end i 2022, hvor kursreguleringer på bankens egen-
beholdning af aktier og obligationer samlet set gav
et mindre tab. Samtidigt forventer Spar Nord dog
en lidt lavere indtjening fra kundeaktivitet, herunder
kursreguleringer og udbytte på porteføljen af stra-
tegiske aktieposter i den finansielle sektor.
På omkostningssiden forventes i 2023 en stigning i
såvel lønomkostninger som driftsomkostninger.
Stigning i lønomkostninger vil være drevet af et for-
øget gennemsnitligt medarbejderantal samt over-
enskomstmæssige lønstigninger. Den forventede
stigning i driftsomkostninger vedrører i væsentlig
grad IT-omkostninger, herunder forventning om hø-
jere omkostninger til bankens datacentral. Som
følge af det forhøjede inflationsniveau forventes li-
geledes stigninger inden for øvrige driftsomkost-
ningsposter.
Samlet udmønter ovenstående forhold sig i en for-
ventet basisindtjening før nedskrivninger for 2023 i
niveauet 2,3–2,7 mia. kr.
På baggrund af usikkerheden omkring de sam-
fundsøkonomiske effekter af stigende inflation og
renter, økonomisk afmatning, fald i boligpriser og
begyndende stigning i arbejdsløsheden forventer
Spar Nord i 2023, at nedskrivninger på udlån mv.
bliver højere end i 2022. Ved indgangen til 2023 er
banken imidlertid samtidig komfortabel med ni-
veauerne for såvel de modelberegnede nedskriv-
ninger som de ledelsesmæssige skøn.
Resultatet efter skat forventes herefter realiseret i
niveauet 1,5–1,8 mia. kr.
Spar Nord Årsrapport 2022
22
Oplysninger om væsentlige aftaler
Spar Nord har indgået væsentlige aftaler som kan
påvirkes, hvis kontrollen med Spar Nord ændres.
Af konkurrencemæssige hensyn oplyses ikke om
sådanne aftaler i årsrapporten.
Spar Nord Koncernen
Spar Nord koncernen består af moderselskabet
Spar Nord Bank A/S og dets 100% ejede dattersel-
skab Aktieselskabet Skelagervej 15, jf. note 6.11.
Bestyrelsens beføjelser til at udstede aktier og
erhverve egne aktier
Bestyrelsens beføjelser til at udstede aktier og er-
hverve egne aktier er beskrevet i note 4.4.
Regnskabsberetning
Øvrige oplysninger
Spar Nords resultat for 2022 sammenholdt med
tidligere udmeldte forventninger
Spar Nord forventede i årsrapporten 2021 en basis-
indtjening før nedskrivninger i niveauet 1.300–1.600
mio. kr. og resultatet efter skat i niveauet 1.000-
1.250 mio. kr.
De seneste resultatforventninger til 2022 fremgår af
selskabsmeddelelse 50/2022, hvor Spar Nord for-
ventede en basisindtjening før nedskrivninger i ni-
veauet 1.725-1.825 mio. kr. og resultatet efter skat i
niveauet 1.350-1.450 mio. kr.
Spar Nord realiserede som beskrevet og forklaret
ovenfor i regnskabsberetningen en basisindtjening
før nedskrivninger på 1.808 mio. kr. og resultatet ef-
ter skat på 1.417 mio. kr.
De væsentligste årsager til afvigelsen i resultatfor-
ventninger i forhold til forventningerne i årsrappor-
ten 2021 kan primært henføres til højere netto-
rente- og gebyrindtægter som følge af stigende
renteniveau og høj konverteringsaktivitet.
Usikkerhed ved indregning og måling og ændring i
regnskabsmæssige skøn
Måling af visse aktiver og forpligtelser er baseret
på regnskabsmæssige skøn, der foretages af Spar
Nords ledelse.
De områder, som indebærer antagelser og skøn,
der er væsentlige for regnskabet, omfatter ned-
skrivninger på udlån og dagsværdi af unoterede fi-
nansielle instrumenter. Disse er nærmere omtalt i
note 1.2, hvortil der henvises.
Indvirkningen på Spar Nords kreditkvalitet af krigen
i Ukraine, effekterne af inflation og udviklingen i bo-
ligpriser er vanskelig at forudsige, hvorfor usikker-
heden om Spar Nords fremtidige nedskrivningsbe-
hov er afdækket via ledelsesmæssige skøn.
Der har i regnskabsåret ikke været ændringer i
væsentlige regnskabsmæssige skøn jf. omtale i
note 1.2.
Spar Nord Årsrapport 2022
23
Strategi
Strategi
Strategi 2023-25: En engageret bank
Strategi 2023-25: En engageret bank
Spar Nord er en bank båret af stærke kunderelati-
oner. Vi tror på, at relationer og forretninger bedst
skabes og fastholdes gennem lokal tilstedeværelse
og decentral beslutningskraft. Det er derfor, vi dri-
ver forretning med afsæt i det, vi kalder lokalbank-
modellen – hvor kernen er lokale frihedsgrader på
de områder, der vender ud mod kunder og relatio-
ner.
Lokalbankmodellen er inspireret af franchisetanken,
hvor et udtalt lokalt ejerskab og ansvar for egen
butik er drivkraften bag kundeværdi og forret-
ningsskabelse. Lokalbankmodellen understøtter, at
man lokalt har frihedsgrader til selv at sætte holdet
og bearbejde markedspladsen med indsatser og
markedsføring.
På fundamentet af lokalbankmodellen arbejder
Spar Nord med 3-årige strategiperioder. 2023 er
første år i en ny strategiperiode, der rækker frem til
og med 2025. Strategien for 2023-25 opererer med
en vision, en diagnose, en strategisk retning og
konkrete handlinger – og har i vid udstrækning til
formål at styrke den lokale tilstedeværelse og de-
centrale beslutningskraft som bankens særkende.
Det er derfor, den strategiske retning for perioden
2023-25 hedder EN ENGAGERET BANK.
Vision: Danmarks mest personlige bank
I Spar Nord tror vi på, at personlige relationer også
er afgørende for evnen til at tiltrække og fastholde
kunder i en stadig mere digitaliseret fremtid. Det er
derfor, banken fastholder visionen fra de seneste to
strategiperioder og fortsat for perioden 2023-25
arbejder ud fra en ambition om at være
DANMARKS MEST PERSONLIGE BANK.
Spar Nord Årsrapport 2022
24
Strategi
Diagnose: Fire definerende forhold i omverdenen
Diagnosen indkapsler fire strømninger, vi anser for
at være definerende for bankens virke de kom-
mende tre år. I den forstand indeholder diagnosen
de forhold i omverdenen, der direkte adresseres af
konkrete handlinger indeholdt i strategien for peri-
oden 2023-25.
Geopolitisk og makroøkonomisk usikkerhed
Vi befinder os i en historisk usikker tid. Geopolitisk
ses et forhøjet spændingsniveau med krigen i
Ukraine som det mest håndgribelige eksempel, der
har affødt makroøkonomisk usikkerhed. Forhøjet in-
flation og stigende renter udgør sammen med øko-
nomisk afmatning det makroøkonomiske miljø,
banken aktuelt ser ud til at skulle navigere i de
kommende tre år.
Krav til individuel kundeoplevelse
På kundesiden opleves en til stadighed mere udtalt
forventning om personaliserede oplevelser, hvor
nøgleordene er proaktivitet, relevans og enkelhed.
Bankens egne kundeundersøgelser viser, at kun-
derne foretrækker en bank, der proaktivt bibringer
indsigt og værdi. Afgørende er, at vi som bank er
relevant og forstår at reducere kompleksitet for vo-
res kunder.
Konkurrence om medarbejdere og kompetencer
På medarbejdersiden opleves en øget konkurrence,
som forventes at fortsætte de kommende år med
baggrund i den demografiske udvikling. Med en
forretningsmodel, der hviler på personlige relatio-
ner, er evnen til at fastholde og rekruttere medar-
bejdere og kompetencer afgørende for bankens
fortsatte vækst i den kommende strategiperiode.
Fokus på ansvarlighed og bæredygtighed
Som en finansiel virksomhed med en vision om at
være DANMARKS MEST PERSONLIGE BANK er tillid
et nøgleaktiv. Ansvarlighed og bæredygtighed
spiller således en afgørende rolle for bankens rela-
tion til kunder, aktionærer, myndigheder og det
øvrige samfund. Det er med rette en forventning, at
banken formår at integrere ansvarlighed og bære-
dygtighed i rådgivning, produkter og rapportering.
Strategisk retning: En engageret bank
Spar Nords differentierende markedsposition er lo-
kal tilstedeværelse og frihedsgrader på de områ-
der, der vender ud mod kunder og relationer. I stra-
tegiperioden 2023-25 ønsker vi yderligere at styrke
bankens position og forretningsskabelse med af-
sæt i lokale frihedsgrader.
Derfor skruer vi op for medarbejdernes muligheder
for at gøre en forskel og tage ansvar, der hvor de
bor – og hvor banken driver forretning. Det er grun-
den til, at bankens strategiske retning i perioden
2023-25 er EN ENGAGERET BANK.
Handlinger: Kundevendt engagement og effektiv
på indersiden
Hen over den kommende strategiperiode vil en
række konkrete handlinger adressere både trusler
og muligheder, der er identificeret i diagnosen.
Handlingerne er samlet under tre overskrifter: ’øget
kundeværdi’, ’et effektivt maskinrum’ samt ’styrket
lokalbankmodel’.
Øget kundeværdi
I strategiperioden 2023-25 vil vi skabe øget kunde-
værdi ved at styrke dialogen med kunderne. Såle-
des ønsker vi at komme kundernes krav til en mere
personaliseret oplevelse i møde ved i endnu højere
grad at være proaktive og relevante i både vores
rådgivning og i den øvrige kommunikation. I den
forbindelse vil vi styrke brugen af data som afsæt
for at være relevant for den enkelte kunde.
Der vil blive igangsat en forenkling af bankens pro-
dukter, rådgivning og kommunikation. Således til-
stræber vi en kundedialog, hvor kompleksitet ikke
skygger for den enkelte kundes behov. Forenkling
skal sikre, at kundeværdien står i centrum.
Spar Nord Årsrapport 2022
25
Strategi
Endvidere vil der blive arbejdet på at styrke nær-
hed og faglighed i kunderelationen. Med nærhed
menes både geografisk nærhed og kendskabet til
kunderne og deres behov. Konkret har banken be-
sluttet at styrke betjeningen af større erhvervskun-
der ved etabling af Storkundeafdelinger i Aarhus
og Roskilde som supplement til Aalborg, hvormed
specialistkompetencer bringes tættere på kun-
derne. Supplerende er der i banken stort fokus på i
endnu højere grad at bringe pensionsfaglig indsigt i
spil over for kunderne. Således er pension og per-
sonforsikringer et område, hvor vi som bank kom-
mer helt tæt på vores kunder.
Et effektivt maskinrum
Frihedsgrader udadtil mod kunder og relationer
kombineres med et effektivt maskinrum indadtil.
Således er en ensartet tilgang til bagvedliggende
systemer, processer og forretningsgange med til at
frigive tid til kunderne og sikre kvalitet på centralt
styrede områder som kredit, IT, hvidvask og per-
sondata.
Banken vil i strategiperioden 2023-25 igangsætte
konkrete handlinger, der har til formål yderligere at
styrke faglighed og kvalitet. Dette forudsætter en
højere grad af ensartet tilgang til administrative
opgaver.
I Spar Nord tror vi på, at forretninger skabes gen-
nem relationer. Derfor ønsker vi at fastholde flest
mulige medarbejdere ude på den lokale markeds-
plads. Når vi centraliserer administrative opgaver,
skal det være relevant i den forstand, at det er op-
gaver, der ikke tilfører kunderne værdi eller kræver
kundekendskab. Eksempler på relevant centralise-
ring er produktion og kontrol af erhvervsdokumen-
ter. Andre eksempler er regnskabsanalyse og be-
handling af dødsboer.
Styrket lokalbankmodel
Vi ønsker at styrke Spar Nords position i markedet
ved at give medarbejderne øget mandat til at
træffe beslutninger på de områder, der vender ud
mod kunder og relationer. Således skal bankens
medarbejdere i endnu højere grad have mulighed
for at gøre en forskel, hvor de bor – og hvor banken
driver forretning.
Konkret skal alle lokale banker og afdelinger i ho-
vedsædet formulere det, vi vælger at kalde ’Det
lokale løfte’, hvilket indebærer at aftale, hvordan
hver enkelt medarbejder vil udleve de frihedsgra-
der, der følger af lokalbankmodellen. Med ’Det lo-
kale løfte’ følger blandt andet midler og mandat til
at sponsorere og udøve repræsentation, ligesom
løftet indeholder lokale aftaler om fælles service-
mål. Og for yderligere at udbrede kendskabet til
Spar Nord og bankens særkende vil vi uddanne
medarbejderne i brugen af sociale medier som en
vej til at styrke det digitale ambassadørskab.
Spar Nord Årsrapport 2022
26
Strategi
Der vil endvidere i den kommende strategiperiode
være fokus på fastholdelse og tiltrækning af
medarbejdere og kompetencer, herunder ikke
mindst nyuddannede finansøkonomer og
finansbachelorer. Ligesom der særligt vil være
fokus på at understøtte flere kvinder i ledelse.
Således skal konkrete initiativer som
mentorordning, talentudvikling og fleksible rammer
om arbejdet medvirke til, at også flere kvinder
bringes ind i bankens ledelseslag.
Vi ser evnen til at fastholde og tiltrække
medarbejdere og kompetencer samt lige
muligheder og flere kvinder i ledelse som en naturlig
del af det at være en udviklende arbejdsplads.
fundamentet er lagt til yderligere at styrke bankens
markedsposition og dermed fortsat tage markeds-
andele.
Baseret på en nedskrivningsprocent, der i strategi-
perioden 2023-25 ikke forventes at overstige 0,50
er det Spar Nords forventning gennem perioden at
levere finansielle resultater blandt de bedste i sek-
toren med en egenkapitalforrentning på minimum
11 % og en omkostningsprocent på under 55.
Det er Spar Nords mål at skabe et konkurrence-
dygtigt afkast til aktionærerne – i form af kurs-
udvikling og udlodning. Spar Nord har fremadrettet
fra 2023 til hensigt at udlodde 40-60 pct. af årets
nettoresultat under hensyntagen til, at bankens
kapitalmålsætninger er indfriet.
Finansielle målsætninger og justeret
udlodningspolitik
Spar Nord er i strategiperioden 2020-22 lykkedes
med at levere tilfredsstillende finansielle resultater,
der målt på vækst i forretningsomfang og egenka-
pitalforrentning placerer banken blandt de bedste i
sektoren.
Banken har til hensigt at fordele udlodningen mel-
lem kontant udbytte og aktietilbagekøb, dog såle-
des at minimum 30 pct. af nettoresultatet udloddes
som kontant udbytte. Udlodningen på mellem 40
og 60 pct. beregnes af nettoresultatet og dermed
før betaling af renter på bankens hybride kerneka-
pital.
Banken står således stærkt ved indgangen til stra-
tegiperioden 2023-25. Med den strategiske retning
EN ENGAGERET BANK er det ledelsens vurdering, at
Spar Nord Årsrapport 2022
27
Investor
Investor
Investor Relations
Det overordnede mål med Spar Nords dialog med
investorer og analytikere er at sikre gode og ved-
varende relationer. Det er Spar Nords ambition at
opretholde et højt informationsniveau og en høj til-
gængelighed, og banken bestræber sig til enhver
tid på at stille relevant og rettidig information til rå-
dighed for interessenterne.
Ud over bankens finansielle rapportering og oplys-
ningerne på bankens IR-hjemmeside på spar-
nord.dk foregår kommunikation med investorer og
analytikere på jævnlige bilaterale møder samt på
konferencer og roadshows bl.a. i forbindelse med
offentliggørelse af hel- og delårsrapporter.
Spar Nord aktien er i løbet af 2022 blevet dækket
af analytikere fra 6 investeringsbanker (ABG Sundal
Collier, Carnegie, Danske Bank, Handelsbanken,
Nordea og SEB), hvoraf 4 dækkede Spar Nord ak-
tien ved udgangen af 2022.
Spar Nord aktien
Spar Nord er noteret på den nordiske børs NASDAQ
Copenhagen og tilhører Large Cap-segmentet.
Aktiekapitalen udgør 1.230.025.260 kr. opdelt i aktier
af 10 kr.
Kursudvikling for Spar Nord aktien 2022
Indekseret - jan 2022 = 100
Spar Nord
MSCI Europe Banks
OMX Copenhagen Banks
KAX Cap.
130
100
Aktionærfordeling
Spar Nord Bank havde ultimo 2022 ca. 86.000 akti-
onærer. De 10 største aktionærer besad tilsammen
ca. 50 % af aktiekapitalen. Ca. 70 % af kapitalen
ejes af fonde og institutionelle investorer samt an-
dre storaktionærer, mens 30 % af kapitalen kan
henføres til aktionærer, som hver især havde færre
end 20.000 aktier.
Geografisk er aktiekapitalen fordelt med 77 % på
danske hænder og 23 % ejet af udenlandske inve-
storer.
Banken har to aktionærer, som har meddelt, at de
besidder mere end 5 % aktiekapitalen. Spar Nord
Fonden, Aalborg, er største aktionær med en ejer-
andel på 19,4 %. Næststørst er Nykredit Realkredit
A/S, København, med en ejerandel på 18,7 %.
Spar Nord aktien
Aktiekapital (mio. kr.)
Børskurs ultimo året
Total markedsværdi (mio. kr.)
Årets resultat pr. aktie (kr.) *)
Udbytte pr. aktie (kr.)
Indre værdi pr. aktie (kr.)
Børskurs/indre værdi pr. aktie
2022
1.230
106
2021
1.230
84
13.087
10.283
11,2
4,5
93
1,1
10,6
5,0
87
1,0
*) Nøgletallet er beregnet som om den hybride kernekapital regnskabs-
mæssigt behandles som en forpligtelse, hvormed nøgletallet er bereg-
net på baggrund af aktionærernes andel af resultatet og egenkapital.
Aktionærernes andel af resultat og egenkapital fremgår af egenkapi-
talopgørelsen.
Udlodningspolitik og forventninger
Det er Spar Nords mål at skabe et konkurrence-
dygtigt afkast til aktionærerne – i form af kursud-
vikling og udlodning. Det er således bankens politik
at udlodde en andel af nettoresultatet til aktionæ-
rerne i år, hvor resultaterne tillader dette.
70
01.01.22
01.04.22
01.07.22
01.10.22
31.1222
Spar Nords gældende udlodningspolitik for regn-
skabsåret 2022 er formuleret som følger:
Spar Nord aktien steg fra kurs 84 ultimo 2021 til kurs
106 ultimo 2022. Kursstigningen på 27% (å/å) og et
udbytte på 5,0 kr. pr. aktie betød et samlet afkast
på 33 %. Til sammenligning var afkastene for OMX
Copenhagen Banks og MSCI Europe Banks hen-
holdsvis 20 % og 2 %. Markedsværdien for Spar
Nord ved årets udgang var 13,1 mia. kr. mod 10,3
mia. kr. ultimo 2021.
Den gennemsnitlige daglige handelsvolumen var i
2022 på ca. 152.000 stk. mod ca. 117.000 stk. i 2021.
Fra perioden 15. juni 2022 til 31. januar 2023 har
Danske Bank på mandat fra Spar Nord forestået
aktietilbagekøb for i alt 225 mio. kr. Som oplyst i
selskabsmeddelelse nr. 9/2022 blev aktietilbage-
købsprogrammet igangsat med henblik på at ned-
sætte bankens aktiekapital med de under pro-
grammet købte aktier, hvilket Bestyrelsen i marts
2023 vil indstille til generalforsamlingen.
Det er Spar Nords mål at skabe et konkurrence-
dygtigt afkast til aktionærerne - i form af kursud-
vikling og udbytte. Spar Nord har til hensigt at ud-
lodde 30-50 % af årets nettoresultat i ordinært ud-
bytte under hensyntagen til, at bankens kapital-
målsætninger er indfriet. I tilfælde af, at banken ef-
ter udbetaling af ordinært udbytte har væsentlig
overskydende kapital, vil Bestyrelsen løbende vur-
dere, hvorvidt denne kan tilbagebetales til aktio-
nærerne i form af ekstraordinært udbytte eller ak-
tietilbagekøb.
På baggrund af det meget tilfredsstillende resultat
for 2022 og i overensstemmelse med bankens gæl-
dende udlodningspolitik har Spar Nord til hensigt at
udbetale et ordinært udbytte på 4,5 kr. pr. aktie for
2022. Samtidig betyder bankens solide kapitalposi-
tion, at Bestyrelsen har fundet det muligt og an-
svarligt at tilpasse bankens kapitalgrundlag yderli-
gere gennem etablering af et aktietilbagekøbspro-
gram for 300 mio. kr.
Spar Nord Årsrapport 2022
28
Investor
Ordinært udbytte på 4,5 kr. pr. aktie samt aktietil-
bagekøbsprogram på 300 mio. kr. svarer til en
samlet udlodningsprocent på 60.
Sideordnet arbejdet med ny strategi for perioden
2023-25 har Spar Nord justeret sin udlodningspoli-
tik, der vil være gældende for regnskabsåret 2023
og frem.
Den justerede udlodningspolitik er formuleret som
følger:
Det er Spar Nords mål at skabe et konkurrence-
dygtigt afkast til aktionærerne – i form af kursud-
vikling og udlodning. Spar Nord har til hensigt at
udlodde 40-60 pct. af årets nettoresultat under
hensyntagen til, at bankens kapitalmålsætninger er
indfriet.
Banken har til hensigt at fordele udlodningen mel-
lem kontant udbytte og aktietilbagekøb, dog såle-
des at minimum 30 pct. af nettoresultatet udloddes
som kontant udbytte. Udlodningen på mellem 40
og 60 pct. beregnes af nettoresultatet og dermed
før betaling af renter på bankens hybride kerneka-
pital.
Finanskalender 2023
22. marts 2023
3. maj 2023
Ordinær generalforsamling
Kvartalsrapport 1. kvartal
17. august 2023
Halvårsrapport
1. november 2023
Kvartalsrapport 1.-3. kvartal
Spar Nord Årsrapport 2022
29
ESG
ESG
Bæredygtighed og samfundsansvar
Som alle andre banker spiller Spar Nord en central
rolle i omstillingen til et bæredygtigt samfund. Der-
for har banken forpligtet sig på at indføre en bæ-
redygtig praksis på tværs af forretningsområder og
på at fremme en sund og ansvarlig kultur i organi-
sationen.
I dette afsnit gives en introduktion til Spar Nords
arbejde med bæredygtighed og samfundsansvar.
En komplet gennemgang af bankens politikker, ak-
tiviteter, resultater og målsætninger findes i vores
rapport om bæredygtighed og samfundsansvar for
2022 (ESG-rapport), der kan hentes på hjemmesi-
den sparnord.dk/esg. Der henvises også til ESG
Hoved- og nøgletal på side 15.
FN’s retningslinjer og mål danner rammen
Spar Nord er tiltrådt FN’s Global Compact (UNGC),
FN’s principper for ansvarlige investeringer (UN PRI)
og FN’s principper for ansvarlig bankdrift (UN PRB).
Det betyder, at FN’s mål og principper danner de
overordnede rammer for vores bæredygtighed-
sindsats, mens det daglige arbejde styres af ban-
kens forretningsstrategi og prioriteres igennem
væsentlighedsanalyser og vurderinger af, hvor vi
kan gøre den største forskel.
Som et led i Spar Nords tilslutning til FN’s principper
for ansvarlig bankdrift (UN PRB) gennemfører vi lø-
bende analyser med henblik på at kortlægge,
hvordan banken påvirker sine omgivelser i både
positiv og negativ retning i relation til FN’s 17 ver-
densmål. I 2021 og 2022 har vi således udarbejdet
en Impact Analyse, der viser, at klima er bankens
væsentligste impact-område. Spar Nord Impact
Analyse 2022 er udgivet i en særskilt publikation,
der kan tilgås på sparnord.dk/esg.
ESG-rating
For at skabe transparens og troværdighed omkring
Spar Nords forretning i relation til bæredygtighed
og klimapåvirkning, har vi valgt at modtage ESG-
rating fra Sustainalytics og MSCI.
ESG Risk Rating Score
Risikoniveau
Sustainalytics
MSCI
16,2
BBB
Low Risk
Average
ESG-kompetenceløft – en strategisk satsning
I 2022 har Spar Nord haft et særligt fokus på at
styrke den fælles viden og kompetencer på bære-
dygtighedsområdet. Det har vi gjort via et ESG-
kompetenceløft, der vedrører hele banken og der-
med både ansatte i de lokale banker og på ho-
vedsædet.
Spar Nords ESG-kompetenceløft skal sikre, at alle
ansatte får indsigt i ESG, verdensmål og generelt
bæredygtighed i relation til den finansielle sektor.
Dernæst er ambitionen at klæde rådgiverne på, så
de kan spare om bæredygtighed med kunderne
og stille spørgsmål, der forhåbentlig kan hjælpe
kunderne i gang med en grøn omstilling af enten
deres private økonomi eller virksomhed. Uddannel-
ses- og kursusaktiviteterne fortsætter ind i 2023, i
tæt samarbejde med Finanssektorens Uddannel-
sescenter.
Spar Nord Årsrapport 2022
30
ESG
I Spar Nord arbejder vi med ESG via 5 strategiske indsatsområder
Ansvarlige investeringer
Spar Nord udbyder og formidler investeringspro-
dukter til privat- og erhvervskunder og tilbyder så-
ledes attraktive investeringsløsninger, der er tilpas-
set den enkelte kundes tidshorisont og risikoappe-
tit. Vi tror på, at ansvarlighed og bæredygtighed
går hånd i hånd med ambitionen om at skabe
langsigtede, attraktive afkast. Når vi varetager in-
vesteringer på kundernes vegne, har vi derfor et
særligt fokus på at integrere bæredygtighed i hele
investeringsprocessen – både for så vidt angår
miljømæssige og sociale hensyn samt god sel-
skabsskik. Tilsvarende indgår bæredygtigheds-
overvejelser i arbejdet med udarbejdelse af Spar
Nords investeringsanbefalinger.
· Videreudviklet integration af bæredygtighedsri-
sici og ESG-forhold i investeringsprocessen.
· ESG-certificerede porteføljemanagere, der
håndterer investeringer på vegne af kunder.
Bæredygtig finansiering
I Spar Nord er vi bevidste om, at hver eneste ud-
lånskrone har en større eller mindre påvirkning på
klima og miljø. Spar Nord har valgt at fokusere sin
indsats inden for bæredygtig finansiering på kon-
krete udlånsprodukter og til projekter, der under-
støtter den bæredygtige omstilling. Indledningsvis
har vi fokuseret på finansiering af privatbiler og
energirenovering via produkterne Energivenligt Bil-
lån og Energivenligt Boliglån.
Både i 2021 og 2022 har Spar Nord udarbejdet en
handlingsplan for reduktion af CO2e-aftryk på in-
vesteringer, som følge af anbefalinger fra Finans
Danmarks Forum for Bæredygtig Finans. I tillæg til
handlingsplanen har Spar Nord fastsat nedenstå-
ende CO2e-reduktionsmål.
Reducering af CO2e-aftryk fra investeringer
forvaltet af Spar Nord med 30 % i 2025 og 60 % i
2030 i forhold til 2020 baseline
Blandt konkrete resultater i 2022 på området an-
svarlige og bæredygtige investeringer kan nævnes:
· Udviklet og lanceret det kunderettede digitale
værktøj Digital Investeringsguide (DIG), der inklu-
derer kunders bæredygtighedspræferencer.
· Træning af medarbejdere i rådgivning om bære-
dygtige investeringer.
· Videreudviklet setup for aktivt ejerskab for inve-
steringsuniverset.
Det er Spar Nords målsætning, at vi gennem dialog
og samarbejde med vores kunder bidrager til at
nedbringe de negative effekter af vores finansie-
ring. Både til gavn for kunderne og bæredygtighe-
den i samfundet. Og for at leve op til vores egne
ambitioner samt markedets og myndighedernes
forventninger til os.
Både i 2021 og 2022 har Spar Nord opgjort CO2e-
udledning på udlån på privat (bil og bolig) og er-
hverv med afsæt i Finans Danmarks CO2-model. I
2022 har Spar Nord for første gang udarbejdet en
handlingsplan for reduktion af CO2e-aftryk på ud-
lån efter anbefaling fra Finans Danmarks Forum for
Bæredygtig Finans. I tillæg til denne handlingsplan
har Spar Nord fastsat nedenstående CO2e-reduk-
tionsmål.
Reducering af CO2e-aftryk på udlån med
20 % i 2025 og 45 % i 2030 i forhold til 2021-
baseline
Spar Nord Årsrapport 2022
31
ESG
Af konkrete resultater i 2022 kan nævnes:
· Lancering af Energivenligt Billån med attraktiv
rente ved køb af el- eller plugin-hybridbil.
· Lancering af Energivenligt Boliglån med attraktiv
rente til energiforbedringer og energirenovering.
· Opgørelse af CO2e-udledning på udlån på pri-
vat (bil og bolig) og erhverv med afsæt i Finans
Danmarks CO2-model.
· Udarbejdelse af handlingsplan og formulering af
konkrete mål for reduktion af CO2e på udlån.
Governance & Compliance
Spar Nord anser ordentlighed og god selskabsle-
delse som grundpiller i banken. For os er god selv-
skabsledelse lig med gennemsigtighed omkring
bankens ledelsesstruktur, regler og retningslinjer
samt åbenhed omkring bankens håndtering af ri-
sici.
Sund virksomhedskultur
Spar Nord prioriterer en sund virksomhedskultur, der
sammen med bankens strategi, forretningsmodel
og værdier samt bankens hvidvaskpolitikker, ve-
derlagspolitik og adfærdskodeks for ansatte og le-
verandører skal sikre rammerne for en ansvarlig drift
af banken. Både i 2021 og 2022 har Spar Nord
iværksat interne awareness-kampagner, der infor-
merer bredt om rammerne for en sund virksom-
hedskultur.
Dataetik, cybersikkerhed og IT-Governance
Sikkerhed omkring informationer, informationssyste-
mer og brugen af dem er en forudsætning for Spar
Nords troværdighed og evne til at konkurrere. Det
er en forretningsmæssig forudsætning, at vi er i
stand til at holde vores informationssystemer kø-
rende og vores kommunikationslinjer åbne samtidig
med, at vi beskytter kundernes og bankens vitale
informationer mod uvedkommende.
For at styrke forsvaret mod cyberangreb, løfte det
generelle modenhedsniveau og efterleve lovkra-
vene til systemernes sikkerhed har Spar Nord i 2022
lanceret et omfattende IT-Governance-program.
Spar Nords IT-Governance-program skal bidrage
Spar Nord Årsrapport 2022
32
ESG
til at sikre den daglige drift i tilfælde af angreb og
nedbrud, samt sikre at de ansatte får et grundigt
overblik over bankens systemer og processer og
handlemuligheder i tilfælde af cyberangreb.
Ansvarlig tilgang til skat
Spar Nord ønsker til enhver tid at være en ansvarlig
skattebetaler, der efterlever gældende skattereg-
ler. Derfor tilstræber vi transparens samt en proak-
tiv, åben og samarbejdsorienteret tilgang til skat-
temyndighederne. Vi offentliggør vores skattebeta-
linger i overensstemmelse med nationale og inter-
nationale krav og god praksis blandt sammenlig-
nelige virksomheder. Det er Spar Nords målsætning
at være en konkurrencedygtig virksomhed og sam-
tidig være en ansvarlig skattebetaler. Spar Nord er
væsentlig bidragsyder til det danske samfund med
betaling af skatter og afgifter.
Ansvarlig leverandørstyring
Spar Nord kræver, at bankens leverandører har
høje miljømæssige standarder, og at større leve-
randører støtter såvel FN’s bæredygtighedsmål
som de 10 generelle principper beskrevet i FN’s
Global Compact. Derfor tiltræder alle leverandører
automatisk Spar Nords adfærdskodeks i forbin-
delse med indgåelse af nye kontrakter eller ved
genforhandling. Spar Nord sikrer systematisk, årlig
opfølgning på efterlevelse af adfærdskodeks, som
en naturlig del af bankens centrale indkøbsproces-
ser og leverandørstyring.
En udviklende arbejdsplads
Medarbejderne er Spar Nords vigtigste ressource.
Derfor tager Spar Nord ansvar for at skabe et
sundt og udviklende arbejdsmiljø, hvor hver enkelt
medarbejder udfolder sit faglige og menneskelige
potentiale på den bedst mulige måde. Spar Nord
tager ansvar for at fremme en kultur, i hvilken med-
arbejderne altid optræder ansvarligt over for kun-
der, kolleger, banken og det omgivne samfund.
Derfor har Spar Nord tilsluttet sig FN’s Global Com-
pact og implementeret en politik for ansvarligt ar-
bejdsmiljø, miljø- og klimapolitik samt politik for
sund virksomhedskultur.
Mangfoldighed i ledelse og organisation
Spar Nord ønsker at være en divers arbejdsplads,
hvor alle medarbejdere uanset køn skal opleve, at
de har samme muligheder for at gøre karriere og
komme i betragtning til lederstillinger. Det er ban-
kens ambition at fremme diversitet blandt kønnene
i alle ledelseslag og at fremme en kultur, der også
åbner for diversitet på andre parametre. Spar
Nords tilgang til diversitet og inklusion skal bidrage
til at udvælge, tiltrække, styrke og fastholde en di-
vers sammensat ledelse af banken og fastholde
Spar Nords position som en attraktiv arbejdsplads.
Med Spar Nords nye strategi, En engageret bank,
har vi formuleret en række konkrete mål og ambiti-
oner for, hvordan kønsfordelingen på direktions-,
direktør- og mellemlederniveau løbende skal
ændre sig i retning af en mere ligelig fordeling mel-
lem mænd og kvinder.
Spar Nord har opsat nedenstående mål for
det underrepræsenterede køn i ledelse:
33 % i Bestyrelsen inden 2025
25 % i Direktionen inden 2030
20 % i direktørgruppen inden 2026
og 30 % inden 2030
35 % af øvrige ledere inden 2026 og 40 % inden
2030
I 2022 var det bankens mål, at andelen af kvinde-
lige bestyrelsesmedlemmer skal udgøre 33 %. Ved
udgangen af 2022 var dette mål ikke indfriet, da
andelen af kvindelige bestyrelsesmedlemmer ud-
gjorde 22 %. Dette skyldes, at der i 2022 ikke har
været anledning til udskiftning i bestyrelsens sam-
mensætning.
Lokalt engagement
Spar Nords virke hviler på lokal forankring og de-
central beslutningskraft. Derfor engagerer vi os na-
turligt i de lokalsamfund, vi driver bank i. Gennem
vores 60 lokale banker deltager vi aktivt i lokale
fællesskaber og støtter både initiativer og forenin-
ger til glæde for den lokale sammenhængskraft.
Spar Nord har altid haft tradition for at sponsorere
små som store foreninger og initiativer. Vi ser det
som et særligt vigtigt ansvar at være med til at
udvikle sunde og bæredygtige fællesskaber over-
alt, hvor vi driver bank. I 2022 indgik banken spon-
sorater for godt 22 mio. kr.
I tæt samarbejde med Spar Nord Fonden støtter
Spar Nord Bank hvert år initiativer og projekter
rundt om i hele landet. Spar Nord Fonden ejer cirka
19 procent af Spar Nord Bank, og det er blandt an-
det aktieudbyttet fra denne ejerandel, som gives
tilbage til fællesskaber og lokalsamfund.
Netop fællesskaber – lokale, regionale og natio-
nale – er omdrejningspunktet for Spar Nord Fon-
den, som i 2022 støttede 681 små og store initiativer
i Danmark med ca. 60,9 mio. kr. Læs mere om ban-
kens lokale engagement på sparnord.dk/esg og
om Spar Nord Fonden på sparnordfonden.dk.
Havfaldsindsamling og arbejdspladsmotion med
mening
Hvert år i uge 41 bruger Spar Nords medarbejdere
arbejdstimer på en landsdækkende havfaldsind-
samling, hvor lokale ildsjæle, skolebørn, foreninger
og virksomheder er inviteret med ud for at gøre en
forskel. I fællesskab lykkedes det i 2022 at indsamle
1,6 ton havfald på tværs af landets kyster. Hav-
faldsindsamlingen er samtidig omdrejningspunktet
for Spar Nords deltagelse i Arbejdspladsernes
Spar Nord Årsrapport 2022
33
ESG
Motionsuge, der også afvikles i uge 41. Vi kalder det
arbejdspladsmotion med mening, hvor et sundt og
bæredygtigt arbejdsliv går hånd i hånd med det at
være en engageret og ansvarlig bank. Spar Nord
Fonden har siden 2017 støttet Søværnets Havmiljø-
vogterkampagne med godt 2,5 mio. kr.
Bankens eget aftryk
Klima- og miljøbelastninger er en væsentlig sam-
fundsudfordring, som Spar Nord har interesse i og
medansvar for at løse. Derfor har Spar Nord tilslut-
tet sig FN’s bæredygtighedsmål (UN Global Com-
pact), der danner rammen for vores arbejde med
at nedbringe vores negative indvirkninger på miljø
og klima. Med udgangen af 2021, opnåede banken
klimaneutralitet på scope 1 og 2 ved hjælp af både
reduktion og kompensation. I 2022 har vi ved hjælp
af en række energioptimerende tiltag yderligere
reduceret andelen af bankens eget CO2e-aftryk,
og dermed også andelen af indkøbte klimakredit-
ter.
Blandt de konkrete resultater på klima- og miljø-
området i 2022 kan nævnes:
· 27 nye el-ladestandere – 16 i hovedsædet og 11 i
de lokale banker.
· Besparelse på ca. 100.000 KWh fra 2021-22 via
udskiftning til LED og energioptimering i hele
banken.
· Genanvendelse af papirhåndservietter i samar-
bejde med Tork PaperCircle.
· Udskiftet engangsservice med porcelæn og glas
i bankens hovedsæde.
· Etableret vilde blomsterbede og blomsterkummer
i hovedsæde og lokalt.
· Forberedt og etableret affaldshåndtering på
tværs af bankens afdelinger.
· Foretaget undersøgelse af 31 udvalgte leveran-
dører mhp. overholdelse af vores leverandørko-
deks.
Spar Nord Årsrapport 2022
34
Risici
Risici
Risikostyring
Risikotagning indgår som et naturligt element i det
at drive bankvirksomhed, hvilket stiller store krav til
bankens risikoorganisering og risikostyringsmiljø.
Spar Nords forretningsaktiviteter medfører ekspo-
nering mod kredit-, markeds- og likviditetsrisici
samt operationelle risici, herunder IT-, compliance-
og omdømmerisiko. Risici knyttet til forandringer i
klimaet indgår i styringen af de enkelte risikotyper.
Ligeledes er strategiske og regulatoriske risici et
væsentligt fokusområde.
For en uddybende beskrivelse af risikostyringen in-
den for de enkelte risikoområder, herunder en be-
skrivelse af politik, overvågning og rapportering
henvises til de respektive sektioner i Risikorappor-
ten.
Risikoorganisering
Spar Nord har i overensstemmelse med dansk lov-
givning etableret en tostrenget ledelsesstruktur
bestående af en bestyrelse og en direktion. Endvi-
dere er der etableret funktionsadskillelse mellem
enheder, der indgår i forretningstransaktioner med
kunder, eller i øvrigt påtager sig risiko på bankens
vegne, og enheder, der har ansvaret for risikosty-
ring.
Opbygningen af Spar Nords risikostyringsorganisa-
tion tager udgangspunkt i The Institute of Internal
Auditors (IIA) three lines model og fremgår af figuren
på side 37.
Bestyrelse
Bestyrelsen har til opgave at varetage den over-
ordnede og strategiske ledelse med henblik på at
drive en sund og konkurrencedygtig bank og der-
med sikre langsigtet værdi for bankens interessen-
ter.
Med udgangspunkt i de strategiske målsætninger
fastsætter Bestyrelsen en risikoprofil, som indehol-
der den risikoappetit inden for bankens væsentlig-
ste risikotyper, som Bestyrelsen er villig til at accep-
tere i forhold til at kunne indfri strategien.
Målet er at sikre sammenhæng mellem Spar Nords
vision og strategi samt sikre, at risikoprofilen til en-
hver tid står i hensigtsmæssigt forhold til bankens
kapital- og likviditetsforhold.
Bestyrelsen har fastsat en række risikopolitikker,
hvoraf den overordnede håndtering og styring af
bankens risici fremgår. Politikkerne gennemgås og
godkendes af Bestyrelsen mindst en gang årligt.
For at underbygge ledelsesstrukturen har Bestyrel-
sen formuleret et sæt retningslinjer til Direktionen,
der klart specificerer ansvarsområder og dispositi-
onsmuligheder. Bestyrelsen vurderer og ajourfører
retningslinjerne efter behov og mindst en gang år-
ligt.
Bestyrelsesudvalg
Bestyrelsen har nedsat et Risikoudvalg, et Nomine-
rings- og Vederlagsudvalg og et Revisionsudvalg.
Udvalgenes opgave er at stå for det forberedende
arbejde inden Bestyrelsens behandling af emner in-
den for de respektive udvalgsområder.
Med etableringen af bestyrelsesudvalg opnås en
bedre udnyttelse af Bestyrelsens specifikke kompe-
tencer, og dermed sikres en dybdegående be-
handling af bestyrelsesmaterialet. Udvalgene har
alene et forberedende formål forud for behandlin-
gen i Bestyrelsen og har således ingen selvstændig
beslutningskompetence.
Udvalgenes kommissorier er tilgængelige på hjem-
mesiden sparnord.dk/udvalg, hvor der ligeledes gi-
ves en introduktion til medlemmerne og deres kom-
petencer.
Risikoudvalg
Risikoudvalgets væsentligste opgave er at be-
handle risikorelaterede forhold, herunder gen-
nemgå og vurdere tilstrækkeligheden og effektivi-
teten af bankens politikker, retningslinjer og syste-
mer. Desuden rådgiver Risikoudvalget Bestyrelsen
om bankens overordnede, nuværende og fremti-
dige risikoprofil og -strategi samt påser, at Besty-
relsens risikostrategi implementeres effektivt i ban-
ken.
Risikoudvalget består af tre uafhængige bestyrel-
sesmedlemmer. Der er i alt afholdt otte møder i
2022.
Nominerings- og vederlagsudvalget
Nominerings- og vederlagsudvalgets væsentligste
opgave er at forestå det forberedende arbejde for
Bestyrelsens beslutninger vedrørende aflønning,
herunder vederlagspolitik samt andre beslutninger
herom, som kan have indflydelse på risikostyringen.
Udvalget forestår endvidere det forberedende ar-
bejde i forhold til bankens politik for mangfoldig-
hed, processen omkring bestyrelsesevaluering og
nominering af bestyrelsesmedlemmer og direkti-
onsmedlemmer.
Løbende og mindst en gang årligt vurderer udval-
get Direktionens struktur, størrelse, sammensæt-
ning og resultater samt udarbejder anbefalinger til
Bestyrelsen om eventuelle ændringer.
Nominerings- og vederlagsudvalget består af tre
bestyrelsesmedlemmer, hvoraf ét er uafhængigt og
ét er medarbejdervalgt. Der er afholdt seks møder i
2022.
Revisionsudvalget
Revisionsudvalgets væsentligste opgave er at
overvåge og kontrollere regnskabs- og revisions-
mæssige forhold, herunder bl.a. at underrette Be-
styrelsen om resultatet af den lovpligtige revision.
Endvidere overvåger Revisionsudvalget om ban-
kens interne kontrolsystem, Intern Revision og
Spar Nord Årsrapport 2022
35
Risici
risikostyringssystemer fungerer effektivt i forhold til
regnskabsaflæggelsen.
Revisionsudvalget består af tre bestyrelsesmed-
lemmer, hvoraf ét er uafhængigt og ét er medar-
bejdervalgt. Der er afholdt otte møder i 2022.
Direktion
Direktionen varetager den øverste daglige ledelse i
overensstemmelse med de af Bestyrelsen udstukne
retningslinjer og risikopolitikker.
Direktionen skal sikre, at risikopolitikker og retnings-
linjer implementeres i bankens daglige drift samt
sikre, at der er forretningsgange eller arbejdsbe-
skrivelser på alle væsentlige områder.
Direktionen videredelegerer specifikke retningslinjer
og bemyndigelser til udvalgte afdelinger i banken
for at sikre den praktiske gennemførelse af de af
Bestyrelsen vedtagne retningslinjer og politikker.
Direktionsudvalg og -komitéer
Direktionen har nedsat en række komitéer og ud-
valg, som på specifikke områder bidrager til Spar
Nords risikostyring, og som forbereder sager og te-
maer til behandling i Direktion og Bestyrelse.
Solvens- og Risikostyringskomitéen
Solvens- og risikostyringskomitéen består af et
medlem fra hhv. Direktionen, Handelsområdet, Kre-
ditkontoret, Økonomiafdelingen og risikostyrings-
funktionen. Komitéen mødes kvartalsvis og har til
formål at formulere målsætninger og principper for
opgørelsen af det tilstrækkelige kapitalgrundlag
og det individuelle solvensbehov. Solvens- og risi-
kostyringskomitéen indstiller det individuelle sol-
vensbehov til godkendelse i Bestyrelsen. Komitéen
behandler input fra Markedsrisiko-, IT-sikkerheds-
og Modelrisikoudvalget samt Kreditkomitéen, hvil-
ket sikrer, at eventuelle kapitalmæssige konse-
kvenser behandles i den primære instans for kapital
og solvens.
Markedsrisikoudvalg
Markedsrisikoudvalget består af et medlem fra Di-
rektionen samt medlemmer fra Handelsområdet,
Økonomiafdelingen og risikostyringsfunktionen. Ud-
valget mødes kvartalsvis og gennemgår udviklin-
gen i Spar Nords positioner, risici og likviditetssitua-
tion samt forventningerne til markedsudviklingen og
fremtidige planer.
IT-sikkerhedsudvalg
IT-sikkerhedsudvalget består af et medlem fra hhv.
Direktionen, IT-afdelingen, risikostyringsfunktionen
samt udvalgte forretningsdirektører. Udvalget har
til opgave at rådgive og behandle sager i relation
til IT-sikkerhedspolitikken samt de dertil relaterede
regler, procedurer og beredskabsplaner. IT-sikker-
hedsudvalget forholder sig ligeledes til bankens IT-
risikoprofil.
Modelrisikoudvalg
Modelrisikoudvalget består af et medlem fra Direk-
tionen samt repræsentanter fra risikostyringsfunkti-
onen og Kreditkontoret. Udvalget mødes kvartals-
vis og har til formål at diskutere og overvåge styrin-
gen af modelrisici samt at behandle indstillinger af
nyudviklede og ændrede modeller forud for god-
kendelse og idriftsættelse.
Kreditkomité
Kreditkomitéen består af to medlemmer fra Direkti-
onen og et medlem fra Kreditkontoret. Komitéen
behandler kreditsager, der ligger ud over Kredit-
kontorets bevillingsgrænser eller er af principiel ka-
rakter. Komitéen samles flere gange om ugen. Ofte
vil sager, der har været behandlet i Kreditkomitéen,
blive forberedt til senere behandling i Bestyrelsen.
Første linje
Forretningsenhederne Spar Nords Lokale Banker og
Handelsområdet udgør sammen med støtte- og
kontrolfunktioner første linje. Den daglige styring af
bankens risici sker gennem risikopolitikker, retnings-
linjer, grænser samt en række interne kontroller og
foretages på alle væsentlige risikoområder, herun-
der kredit-, markeds-, likviditets- og operationel ri-
siko. For at understøtte forretningsenhederne i for-
hold til bekæmpelse af hvidvask og terrorfinansie-
ring har banken desuden en central afdeling AML &
Fraud, der ligger i første linje.
Anden linje
Anden linje udgøres af risikostyringsfunktionen og
compliancefunktionen. Funktionerne har centrale
opgaver med overvågning, kontrol og rapportering
af bankens risici og kontrolmiljø.
Risikostyringsfunktionen
Risikostyringsfunktionen er ansvarlig for at opnå et
samlet overblik over banken og dens risikoekspo-
neringer for derigennem at kunne vurdere, hvorvidt
der sker betryggende styring heraf. Risikostyrings-
funktionens ansvarsområder omfatter bankens risi-
kobehæftede aktiviteter på tværs af risikoområder
og organisatoriske enheder samt risici tilhørende
outsourcede funktioner. Risikostyringsfunktionen
fungerer endvidere som sekretariat for Risikoudval-
get og bistår således Risikoudvalget med informa-
tion om bankens risici.
Risikostyringsfunktionen rapporterer kvartalsvis til
Bestyrelsen. Risikostyringsfunktionens arbejde tager
udgangspunkt i den af Bestyrelsen godkendte års-
plan.
Den risikoansvarlige har direkte referencelinje til Di-
rektionen. Afskedigelse af den risikoansvarlige kræ-
ver Bestyrelsens forudgående godkendelse.
Compliancefunktionen
Compliancefunktionen er ansvarlig for at vurdere
og kontrollere overholdelse af gældende lovgiv-
ning, branchestandarder, interne regelsæt samt at
rådgive om, hvordan compliancerisici reduceres.
Spar Nord Årsrapport 2022
36
Risici
Compliancefunktionen rapporterer kvartalsvis til Di-
rektionen og halvårligt til Bestyrelsen. Compliance-
funktionens arbejde tager udgangspunkt i den af
Bestyrelsen godkendte årsplan.
Den complianceansvarlige har direkte reference-
linje til Direktionen. Afskedigelse af den complian-
ceansvarlige kræver Bestyrelsens forudgående
godkendelse.
Tredje linje
Intern Revision udgør tredje linje, som med ud-
gangspunkt i den af Bestyrelsen godkendte års-
plan er ansvarlig for at planlægge og udføre ope-
rationel revision. Operationel revision omfatter stik-
prøvevis revision af interne processer, forretnings-
gange og interne kontroller på væsentlige og risi-
kofyldte områder, herunder i forbindelse med regn-
skabsaflæggelsen.
Organisering af risikostyring
Intern Revision er endvidere ansvarlig for at plan-
lægge og udføre revision med det formål at opnå
en høj grad af sikkerhed for, at koncern- og års-
regnskabet ikke indeholder væsentlig fejlinforma-
tion.
Intern Revision har direkte reference til Bestyrelsen
og rapporterer løbende til Direktion og Bestyrelse.
Afskedigelse af revisionschefen kræver Bestyrelsens
godkendelse.
Rapportering
For at sikre et tilstrækkeligt beslutningsgrundlag for
Direktion og Bestyrelse modtager ledelsen rappor-
tering på de væsentligste risikoområder.
Spar Nord Årsrapport 2022
37
Selskabsledelse
Selskabsledelse
Organisation og selskabsledelse
Spar Nords Bestyrelse og Direktion anser god sel-
skabsledelse for at være en helt grundlæggende
forudsætning for at opretholde et godt forhold til
interne og eksterne interessenter og for at kunne
indfri koncernens finansielle og ikke-finansielle mål-
sætninger.
Spar Nords ledelse bakker derfor op om arbejdet
med at fremme god selskabsledelse og har valgt
at følge langt hovedparten af anbefalingerne af
2020 fra Komiteen for god Selskabsledelse. Spar
Nords komplette stillingtagen til anbefalingerne
samt til Finans Danmarks ledelseskodeks kan læses
på sparnord.com/governance.
Generalforsamling
Generalforsamlingen er det øverste besluttende
organ i Spar Nord. Oplysninger om indkaldelse, ak-
tionærernes udøvelse af stemmeret mv. følger af
bankens vedtægter, som læses på spar-
nord.com/vedtaegter. Spar Nords vedtægter kan
kun ændres af generalforsamlingen. Vedtægtsæn-
dringer kræver et flertal på mindst to tredjedele af
såvel de afgivne stemmer som af den på general-
forsamlingen repræsenterede, stemmeberettigede
aktiekapital.
I henhold til bankens vedtægter udøves retten til at
stemme på generalforsamlinger for aktionærer
med mindre end 20.000 aktier gennem delegerede
(medlemmerne af Spar Nords lokale bankråd). Akti-
onærer, der ejer mindst 20.000 aktier, kan udøve
deres stemmeret direkte på generalforsamlingen.
Bestyrelse og Bestyrelsesudvalg
Spar Nords Bestyrelse består af 9 medlemmer,
heraf 6 aktionærvalgte og 3 medarbejdervalgte.
Bankens Direktion indgår ikke i Bestyrelsen, men
deltager i Bestyrelsens møder. Bestyrelsesmedlem-
mer vælges for to år, og halvdelen af de general-
forsamlingsvalgte bestyrelsesmedlemmer er på
valg hvert år, mens medarbejdervalgte medlemmer
i henhold til dansk lov vælges for fire år.
Spar Nords Bestyrelse har nedsat tre udvalg:
• Et revisionsudvalg, der har til opgave at overvåge
og kontrollere regnskabs- og revisionsmæssige
forhold,
• Et risikoudvalg, der forestår det forberedende ar-
bejde for Bestyrelsens beslutninger vedrørende ri-
sikostyring mv.,
• Et nominerings- og vederlagsudvalg, der bl.a. har
til opgave at forberede den årlige bestyrelses-
evaluerings- og nomineringsproces.
Spar Nords Bestyrelse afholder hvert år 11 ordinære
møder, et strategiseminar og 3 møder med for-
mændene for de lokale bankråd.
Bestyrelsen har i 2022 i alt afholdt 24 møder. Desu-
den afholdtes i Revisionsudvalget 8 møder, i Risiko-
udvalget 8 møder og i Nominerings- og vederlags-
udvalget 6 møder.
Den samlede fremmødeprocent for Bestyrelsens
medlemmer var på 93,6 %. De enkelte medlemmers
fremmøde offentliggøres på bankens hjemmeside.
Evaluerings- og nomineringsproces
Processen for nominering af medlemmer til besty-
relsen drives af Nominerings- og vederlagsudval-
get i dialog med den samlede Bestyrelse, ligesom
der sker inddragelse af formændene for de lokale
bankråd i Spar Nords aktionærkredse.
På baggrund af den årlige evaluering af bestyrel-
sens arbejde, kompetencer og sammensætning
afklares det, om der er behov for rekruttering af nye
bestyrelsesmedlemmer. I givet fald udarbejdes en
beskrivelse af de kompetencer og kvalifikationer,
der kræves til den givne post. Generelt lægges der
i nomineringsprocessen stor vægt på forhold som
ledelseserfaring, erhvervserfaring, forretningsforstå-
else, kendskab til økonomi- og risikostyring samt
relevante personlige egenskaber.
Valg til Bestyrelsen
På den ordinære generalforsamling i marts 2023 er
tre af de aktionærvalgte medlemmer af Bestyrel-
sen på valg. Per Nikolaj Bukh har meddelt, at han
genopstiller, og han indstilles af Bestyrelsen til gen-
valg. Kaj Christiansen og André Rogaczewski har
begge meddelt, at de ikke genopstiller.
Direktion
Direktionen ansættes af Bestyrelsen og består af
administrerende direktør Lasse Nyby, bankdirektør
John Lundsgaard, bankdirektør Lars Møller og
bankdirektør Martin Kudsk Rasmussen.
Bankdirektør Lars Møller har meddelt Bestyrelsen,
at han ønsker at gå på pension med fratrædelse
30. april 2023. Bestyrelsen har besluttet, at bankens
nuværende risikodirektør, Carsten Levring Jakob-
sen, pr. 1. april 2023 ansættes som ny bankdirektør
og medlem af bankens Direktion.
Direktionen udgør den øverste daglige ledelse un-
der iagttagelse af de retningslinjer og anvisninger,
som Bestyrelsen har givet. Den præcise arbejdsde-
ling mellem Bestyrelsen og Direktionen angives i
Bestyrelsens og Direktionens forretningsorden.
Ledelsesaflønning
Bestyrelsens og Direktionens aflønning fremgår af
bankens Vederlagsrapport 2022. Bestyrelsen hono-
reres med et fast årligt beløb og deltager ikke i bo-
nus- eller optionsprogrammer.
Direktionens ansættelsesforhold, herunder fratræ-
delsesvilkår, vurderes at følge almindelig praksis på
området og evalueres løbende. Bestyrelsen vurde-
rer, at det samlede vederlag ligger på et konkur-
rencedygtigt og rimeligt niveau, der afspejler Direk-
tionens indsats og langsigtede værdiskabelse for
aktionærerne.
I henhold til koncernens vederlagspolitik opererer
Spar Nord ikke med incitamentsaflønning til Besty-
relse og Direktion.
Spar Nord Årsrapport 2022
38
Selskabsledelse
Selskabsledelse
Bestyrelsen
Kjeld Johannesen
Formand for Bestyrelsen
Per Nikolaj Bukh
Næstformand for Bestyrelsen
Lene Aaen
Bestyrelsesmedlem
2016
Formand for Bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
2015 Næstformand for Bestyrel-
sen for Spar Nord Bank A/S
2014 Medlem af bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
Fødselsår
1953
Formand for nominerings- og
vederlagsudvalget
Medlem af risikoudvalget
På valg i 2024
Direktør
CLK 2016 Holding ApS
Kjeld Johannesen Holding ApS
Uddannelse
HD i afsætningsøkonomi
Bestyrelsesformand
KP Invest Herning A/S
Bestyrelsesmedlem
Aktieselskabet Schouw & Co
Direktør Svend Hornsylds Legat
Særlige kompetencer
Ledelse
Produktion og afsætning
Strategi
Forretningsudvikling
Internationale forretningsforhold
Landbrug og fødevarer
Aktiebeholdning
80.000
Uafhængig
2018 Medlem af Bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
Fødselsår
1970
På valg i 2024
Kredsbestyrelsesmedlem, Spar
Nord Bank A/S
Uddannelse
Bestyrelsesuddannelse for finan-
sielle virksomheder
Finansuddannelse
Finansiel videreuddannelse
Bestyrelsesmedlem
Finansforbundet Spar Nord kreds
Særlige kompetencer
HR
Organisation
Aktiebeholdning
4.650
Afhængig
2016 Næstformand for Bestyrel-
sen for Spar Nord Bank A/S
2007 Medlem af Bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
Fødselsår
1965
Formand for revisionsudvalget
Medlem af nominerings- og veder-
lagsudvalget
På valg i 2023
Professor
Aalborg Universitet
Direktør
P. N. Bukh ApS
Uddannelse
Cand.oecon
Ph.d.
Bestyrelsesuddannelse fra
Bestyrelsesakademiet
Bestyrelsesmedlem
Jurist- & Økonomforbundets
Forlag A/S
Oberst H. Parkovs Mindefond
Særlige kompetencer
Økonomi og risikostyring
Finansielle markeder
Offentlige virksomheder
Forsyningsvirksomheder
Aktiebeholdning
27.200
Afhængig
Spar Nord Årsrapport 2022
39
Selskabsledelse
Kaj Christiansen
Bestyrelsesmedlem
Morten Bach Gaardboe
Bestyrelsesmedlem
André Rogaczewski
Bestyrelsesmedlem
2012 Medlem af Bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
Fødselsår
1955
2016 Medlem af Bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
Fødselsår
1968
2021 Medlem af Bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
Fødselsår
1968
Formand for risikoudvalget
Medlem af revisionsudvalget
På valg i 2023
Direktør
Dokøen A/S
Uddannelse
Statsautoriseret revisor
Bestyrelsesmedlem
Dokøen A/S
Frederikshavn Maritime
Erhvervspark A/S
Særlige kompetencer
Ejendomme
Markedsføring
Økonomi- og risikostyring
Aktiebeholdning
21.100
Uafhængig
På valg 2024
Uddannelse
Bankuddannet
Bestyrelsesformand
Gefion Group A/S
Svend Aage Nielsen, Autoriseret
El-installatør A/S
Bestyrelsesmedlem
Spar Nord Fonden
Særlige kompetencer
SMV segmentet
Aktiebeholdning
7.505
Uafhængig
På valg i 2023
Direktør
Netcompany A/S
Uddannelse
Cand. scient., data science
Bestyrelsesformand
Netcompany A/S
Smarter Airports A/S
Bestyrelsesmedlem
Aalborg Universitet
Dansk Industri Digital
Teknologipagten
Særlige kompetencer
Digitalisering
Ledelse
Forretningsudvikling
Diversitet og inklusion
Aktiebeholdning
30
Uafhængig
Spar Nord Årsrapport 2022
40
Selskabsledelse
Henrik Sjøgreen
Bestyrelsesmedlem
Jannie Skovsen
Bestyrelsesmedlem
Kim Østergaard
Bestyrelsesmedlem
2020 Medlem af Bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
Fødselsår
1964
2008 Medlem af Bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
Fødselsår
1965
2020 Medlem af Bestyrelsen for
Spar Nord Bank A/S
Fødselsår
1985
Medlem af risikoudvalget
Medlem af nominerings- og veder-
lagsudvalget
Medlem af Revisionsudvalget
På valg i 2024
Direktør
FIH Holding A/S
Uddannelse
HD regnskab og økonomistyring
Bestyrelsesformand
Simon Fougner Hartmanns Fond
Bestyrelsesmedlem
Danmarks Skibskredit A/S
Henrik Frode Obels Fond
Særlige kompetencer
Ledelse af finansiel virksomhed
Strategi
Finansiel risikostyring
Aktiebeholdning
18.500
Uafhængig
På valg i 2024
Fællestillidsrepræsentant, Spar
Nord Bank A/S
På valg i 2024
Chef, Digitalisering
Uddannelse
HD i regnskab og økonomistyring
Uddannelse
Bestyrelsesuddannelse for finan-
sielle virksomheder
Finansuddannelse
Finansiel videreuddannelse
Særlige kompetencer
Forretningsudvikling
Digitalisering
Innovation
Bestyrelsesformand
Finansforbundet Spar Nord Kreds
Aktiebeholdning
1.336
Bestyrelsesmedlem
Finansforbundets hovedbestyrelse
Spar Nord Fonden
Afhængig
Særlige kompetencer
HR
Organisation
Ledelse
Aktiebeholdning
0
Afhængig
Spar Nord Årsrapport 2022
41
Selskabsledelse
Selskabsledelse
Direktionen
Lasse Nyby
Administrerende direktør
2000 Administrerende direktør
1995
1986
1960
Indtrådt i Direktionen
Ansættelsesår
Fødselsår
Uddannelse
Bankuddannet
HD i Regnskabsvæsen
Lederuddannelse fra Insead
Bestyrelsesformand
Aktieselskabet Skelagervej 15
Landsdækkende Banker
Bestyrelsesmedlem
AP Pension Livsforsikringsselskab, næstformand
Foreningen AP Pension F.M.B.A., næstformand
FinansDanmark
FR I af 16. september 2015 A/S
Nykredit A/S
PRAS A/S
Aktiebeholdning
83.270
John Lundsgaard
Bankdirektør
2000
1986
1964
Indtrådt i Direktionen
Ansættelsesår
Fødselsår
Uddannelse
Bankuddannet
MBA
Bestyrelsesformand
Factor Insurance Brokers A/S
Bestyrelsesmedlem
Aktieselskabet Skelagervej 15,
næstformand
BOKIS A/S, næstformand
BEC Financial Technologies a.m.b.a., næst-
formand
Erhverv Norddanmark
Finanssektorens Uddannelsescenter
Kunsten Museum of Modern Art, Aalborg, vice-
bestyrelsesleder
Utzon Center A/S, vicebestyrelsesleder
Aktiebeholdning
113.356
Spar Nord Årsrapport 2022
42
Selskabsledelse
Lars Møller
Bankdirektør
2000
1984
1957
Indtrådt i Direktionen
Ansættelsesår
Fødselsår
Uddannelse
Bankuddannet
Lederuddannelse fra Insead
Bestyrelsesformand
BI Asset Management Fondsmægler-
selskab A/S
BI Holding A/S (BankInvest Gruppen)
BI Management A/S
Bestyrelsesmedlem
DLR Kredit A/S, næstformand
Aktieselskabet Skelagervej 15
Aktiebeholdning
98.580
Martin Kudsk Rasmussen
Bankdirektør
Indtrådt i Direktionen
2020
2009 Ansættelsesår
1978
Fødselsår
Uddannelse
HA-Bachelor, almen/økonomi
Lederuddannelse fra Insead
Bestyrelsesmedlem
nærpension forsikringsformidling A/S
SNB II Komplementar ApS
SNB IV Komplementar ApS
Vækst Invest Nordjylland A/S
Aktiebeholdning
9.555
Spar Nord Årsrapport 2022
43
Årsrapport 2022
Årsrapport 2022
Alternative resultatmål
Spar Nords ledelse er af den opfattelse, at de i le-
delsesberetningen anvendte alternative resultat-
mål udgør værdifuld information for en regnskabs-
læser. De alternative resultatmål giver et mere
ensartet grundlag for at sammenligne regnskabs-
perioder samt for at vurdere koncernens resultat.
Desuden giver de vigtig indsigt i, hvordan Spar
Nords ledelse definerer driftsmål og følger op på
disse mål.
I ledelsesberetningen vurderes Spar Nords resulta-
ter med udgangspunkt i hovedtallene og segment-
rapporteringen, som tilsammen udgør de regn-
skabsoplysninger, der løbende rapporteres til le-
delsen. Præsentationen af disse hovedtal afviger
på visse områder fra opstillingerne i regnskabet af-
lagt efter IFRS. Der foretages ingen korrigerende
posteringer, hvilket betyder, at årets resultat er det
samme i hovedtallene og i IFRS-regnskabet. Af-
stemning af sammenhæng mellem basisindtjening i
ledelsesberetningen og IFRS-regnskabet fremgår
af note 2.1, Forretningssegmenter.
Spar Nord anvender basisindtjeningen som resul-
tatmål. Der er ikke forskel mellem ”basisindtjening
før nedskrivninger” i basisindtjeningsopstillingen og
”Resultat før nedskrivninger på udlån” i IFRS-regn-
skabet. Basisindtjeningsopstillingen er dermed reelt
en alternativ præsentation af resultatopgørelsen
med en mellemtotal for basisindtægter.
Nedenfor defineres de yderligere nøgletal, der an-
føres på siderne 11-14 i ledelsesberetningen og i de
øvrige afsnit i ledelsesberetningen:
Egenkapitalforrentning før skat ekskl. hybrid kernekapital
Resultat før skat i procent af aktionærernes egenkapital. Gen-
nemsnitlig egenkapital beregnes som simpelt gennemsnit af
primo og ultimo. Resultat før skat og aktionærernes egenkapi-
tal beregnes som om den hybride kernekapital behandles som
en forpligtelse
Egenkapitalforrentning efter skat ekskl. hybrid kernekapital *)
Resultat efter skat i procent af aktionærernes egenkapital.
Gennemsnitlig egenkapital beregnes som simpelt gennemsnit
af primo og ultimo. Resultat efter skat og aktionærernes
egenkapital beregnes som om den hybride kernekapital be-
handles som en forpligtelse
Udlodningsprocent *)
Udbytte fratrukket udbytte af egne aktier tillagt aktietilbage-
købsprogram i procent af resultat efter skat
Omkostningsandel af basisindtægter (Omkostningsprocent) *)
Omkostninger i alt / basisindtægter
Omkostningsandel af basisindtægter – inkl. nedskrivninger på
Omkostninger i alt plus nedskrivninger på udlån og tilgodeha-
udlån og tilgodehavender mv.
vender mv. / basisindtægter
Bank- og leasingudlån i forhold til bankindlån
Bank- og leasingudlån i procent af bankindlån
Bank- og leasingudlån i forhold til aktionærernes egenkapital
Bank- og leasingudlån / aktionærernes egenkapital
Nedskrivningsprocent
Årets nedskrivninger i procent af udlån + garantier + nedskriv-
ninger+ på udlån og tilgodehavender mv. samt hensættelser
til uudnyttet maksimum
Nedskrivningskonto og underkurs på overtagne eksponeringer
Nedskrivningskonto i alt tillagt underkurs på overtagne ned-
skrivninger (som indregnes via nedskrivninger på udlån)
Forretningsomfang
*) Spar Nords strategiske målsætninger
Bank- og leasingudlån, bankindlån, indlån i puljeordninger,
garantier, realkreditformidling Totalkredit, realkreditformidling
DLR, depotværdier samt letpension og nærpension, livrente
Spar Nord Årsrapport 2022
44
Årsrapport 2022
Årsrapport 2022
Ledelsespåtegning
Bestyrelse og Direktion har dags dato behandlet
og godkendt årsrapporten for 2022 for Spar Nord
Bank A/S.
Koncernregnskabet aflægges i overensstemmelse
med International Financial Reporting Standards
som er godkendt af EU og årsregnskabet for mo-
derselskabet udarbejdes efter lov om finansiel virk-
somhed. Koncernregnskabet udarbejdes herudover
i overensstemmelse med yderligere danske oplys-
ningskrav til årsrapporter for børsnoterede finan-
sielle selskaber.
Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigts-
mæssig, således at koncern- og årsregnskabet gi-
ver et retvisende billede af koncernens og moder-
selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr.
31. december 2022 samt af resultatet af koncernens
og moderselskabets aktiviteter og pengestrømme
for regnskabsåret 2022.
Det er endvidere vores opfattelse, at ledelsesbe-
retningen indeholder en retvisende redegørelse for
udviklingen i koncernens og moderselskabets akti-
viteter og økonomiske forhold, årets resultat og
koncernens og moderselskabets finansielle stilling
som helhed samt en beskrivelse af de væsentligste
risici og usikkerhedsfaktorer, som koncernen og
moderselskabet kan påvirkes af.
Det er vores opfattelse, at årsrapporten for regn-
skabsåret 1. januar til 31. december 2022, med føl-
gende filnavn: sparnord-2022-12-31-da.zip, i alle
væsentlige henseender er udarbejdet i overens-
stemmelse med ESEF forordningen.
Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens
godkendelse.
Aalborg, den 9. februar 2023
Direktionen
Lasse Nyby
Adm. Direktør
John Lundsgaard
Bankdirektør
Lars Møller
Bankdirektør
Martin Kudsk Rasmussen
Bankdirektør
Bestyrelsen
Kjeld Johannesen
Bestyrelsesformand
Per Nikolaj Bukh
Næstformand for Bestyrelsen
Lene Aaen
Kaj Christiansen
Morten Bach Gaardboe
André Rogaczewski
Henrik Sjøgreen
Jannie Skovsen
Kim Østergaard
Spar Nord Årsrapport 2022
45
Årsrapport 2022
Årsrapport 2022
Den uafhængige revisors revisionspåtegning
Til kapitalejerne i Spar Nord Bank A/S
Konklusion
Vi har revideret koncernregnskabet og årsregnska-
bet for Spar Nord Bank A/S for regnskabsåret 1. ja-
nuar - 31. december 2022, der omfatter resultatop-
gørelse, totalindkomstopgørelse, balance, egenka-
pitalopgørelse og noter, herunder anvendt regn-
skabspraksis, for såvel koncernen som selskabet
samt pengestrømsopgørelse for koncernen. Kon-
cernregnskabet udarbejdes efter International Fi-
nancial Reporting Standards som godkendt af EU
og yderligere danske oplysningskrav for børsnote-
rede finansielle selskaber, og årsregnskabet udar-
bejdes efter lov om finansiel virksomhed.
Det er vores opfattelse, at koncernregnskabet gi-
ver et retvisende billede af koncernens aktiver,
passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2022
samt af resultatet af koncernens aktiviteter og
pengestrømme for regnskabsåret 1. januar - 31. de-
cember 2022 i overensstemmelse med International
Financial Reporting Standards som godkendt af EU
og yderligere danske oplysningskrav for børsnote-
rede finansielle selskaber.
Det er endvidere vores opfattelse, at årsregnska-
bet giver et retvisende billede af selskabets aktiver,
passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2022
samt af resultatet af selskabets aktiviteter for
regnskabsåret 1. januar - 31. december 2022 i over-
ensstemmelse med lov om finansiel virksomhed.
Vores konklusion er konsistent med vores revisions-
protokollat til revisionsudvalget og Bestyrelsen.
Grundlag for konklusion
Vi har udført vores revision i overensstemmelse med
internationale standarder om revision og de yderli-
gere krav, der er gældende i Danmark. Vores an-
svar ifølge disse standarder og krav er nærmere
beskrevet i revisionspåtegningens afsnit ”Revisors
ansvar for revisionen af koncernregnskabet og års-
regnskabet”. Vi er uafhængige af koncernen i over-
ensstemmelse med International Ethics Standards
Board for Accountants’ internationale retningslinjer
for revisorers etiske adfærd (IESBA Code) og de
yderligere etiske krav, der er gældende i Danmark,
ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtel-
ser i henhold til disse krav og IESBA Code. Det er
vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er
tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores kon-
klusion.
Efter vores bedste overbevisning er der ikke udført
forbudte ikke-revisionsydelser som omhandlet i ar-
tikel 5, stk. 1, i forordning (EU) nr. 537/2014.
Vi blev første gang valgt som revisor for Spar Nord
Bank A/S den 10. april 2019 for regnskabsåret 2019.
Vi er genvalgt årligt ved generalforsamlingsbeslut-
ning i en samlet sammenhængende opgaveperi-
ode på 4 år frem til og med regnskabsåret 2022.
Centrale forhold ved revisionen
Centrale forhold ved revisionen er de forhold, der
efter vores faglige vurdering var mest betydelige
ved vores revision af koncernregnskabet og års-
regnskabet for regnskabsåret 1. januar - 31. de-
cember 2022. Disse forhold blev behandlet som led
i vores revision af koncernregnskabet og årsregn-
skabet som helhed og udformningen af vores kon-
klusion herom. Vi afgiver ikke nogen særskilt konklu-
sion om disse forhold.
Spar Nord Årsrapport 2022
46
Årsrapport 2022
Nedskrivninger på udlån og hensættelser til tab
på garantier
Forholdet er behandlet således i revisionen
Fastlæggelsen af forventede nedskrivninger på
udlån og hensættelser til tab på garantier er for-
bundet med betydelig usikkerhed og i et vist om-
fang baseret på ledelsesmæssige skøn. Som
følge af væsentligheden af disse skøn og størrel-
sen af udlån og garantier i koncernen og selska-
bet er revisionen af nedskrivninger på udlån og
hensættelser til tab på garantier et centralt for-
hold ved revisionen.
Principperne for opgørelse af nedskrivninger på
udlån og hensættelser til tab på garantier er
nærmere beskrevet i anvendt regnskabspraksis,
og ledelsen har beskrevet håndteringen af kredit-
risici samt vurdering af nedskrivningsbehovet i
note 2.9, 3.2 og 5.1 i koncernregnskabet.
De forhold vedrørende udlån og garantier, der in-
deholder de største skøn, og som derfor kræver
øget opmærksomhed ved revisionen, er:
· Identifikation af eksponeringer, som er kreditfor-
ringet.
· Parametre og ledelsesmæssige skøn i den an-
vendte beregningsmodel for fastlæggelsen af de
forventede tab i stadie 1 og 2.
· Værdiansættelse af sikkerheder og fremtidige
pengestrømme, herunder ledelsesmæssige skøn
knyttet til fastlæggelsen af forventede tab i sta-
die 2 og 3.
· Vurdering af konsekvenserne af begivenheder,
som modellerne ikke i forvejen tager højde for,
både i form af ledelsesmæssige skøn indarbejdet
i modellerne og ledelsesmæssige tillæg til model-
lerne.
Baseret på vores risikovurdering har revisionen
omfattet en gennemgang af koncernens rele-
vante forretningsgange for udlån og garantier,
test af relevante kontroller og analyse af udviklin-
gen i kreditkvaliteten på udlån og garantier, her-
under størrelsen af nedskrivningerne samt hen-
sættelserne til tab på garantier.
Vores revisionshandlinger har bestået af test af
relevante kontroller vedrørende:
·
Løbende vurdering af kreditrisikoen.
· Vurdering og validering af input og forudsæt-
ninger anvendt i beregning af nedskrivningerne
samt hensættelser til tab på garantier i stadie 1
og 2.
·
Fastsættelse af ledelsesmæssige skøn i tillæg
til de modelmæssige nedskrivninger.
· Opgørelse af nedskrivninger på eksponeringer i
stadie 2 og 3, herunder kontrol af penge-
strømme og scenariefastsættelse.
Vores revisionshandlinger har desuden omfattet :
·
·
Stikprøvevis gennemgang af eksponeringer for
at sikre, at der sker rettidig identifikation af kre-
ditforringelse af udlån og garantier.
Indhentning og evaluering af revisorerklæring
fra bankens datacentral, der omfatter en vur-
dering af bankens anvendte masseindlæsning
og korrekt sikkerhedsfordeling.
· Udfordring af de væsentlige parametre i den
anvendte beregningsmodel med særligt fokus
på objektivitet og det anvendte datagrundlag.
· Udfordring af ledelsesmæssige skøn i den an-
vendte beregningsmodel med særligt fokus på
konsistens samt objektivitet hos ledelsen.
·
For eksponeringer klassificeret i stadie 2 og 3
har vi stikprøvevist testet, at det opgjorte ned-
skrivningsbehov er i overensstemmelse med lov-
givningens og koncernens retningslinjer herom.
Dette har omfattet test af anvendte sikker-
hedsværdier og scenariefastsættelse.
· Udfordring af ledelsesmæssige skøn indarbej-
det i modellerne og ledelsesmæssige tillæg til
modellerne i relation til konsekvenserne af begi-
venheder, som modellerne ikke i forvejen tager
højde for.
Spar Nord Årsrapport 2022
47
Årsrapport 2022
Udtalelse om ledelsesberetningen
Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen.
Vores konklusion om koncernregnskabet og års-
regnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og
vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed
om ledelsesberetningen.
I tilknytning til vores revision af koncernregnskabet
og årsregnskabet er det vores ansvar at læse le-
delsesberetningen og i den forbindelse overveje,
om ledelsesberetningen er væsentligt inkonsistent
med koncernregnskabet eller årsregnskabet eller
vores viden opnået ved revisionen eller på anden
måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation.
Vores ansvar er derudover at overveje, om ledel-
sesberetningen indeholder krævede oplysninger i
henhold til lov om finansiel virksomhed.
Baseret på det udførte arbejde er det vores opfat-
telse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse
med koncernregnskabet og årsregnskabet og er
udarbejdet i overensstemmelse med kravene i lov
om finansiel virksomhed. Vi har ikke fundet væsent-
lig fejlinformation i ledelsesberetningen.
Ledelsens ansvar for koncernregnskabet og
årsregnskabet
Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et kon-
cernregnskab, der giver et retvisende billede i over-
ensstemmelse med International Financial Report-
ing Standards som godkendt af EU og yderligere
krav i lov om finansiel virksomhed, samt for udar-
bejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende
billede i overensstemmelse med lov om finansiel
virksomhed. Ledelsen har endvidere ansvaret for
den interne kontrol, som ledelsen anser for nødven-
dig for at udarbejde et koncernregnskab og et års-
regnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset
om denne skyldes besvigelser eller fejl.
Ved udarbejdelsen af koncernregnskabet og års-
regnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere
koncernens og selskabets evne til at fortsætte drif-
ten, at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift,
hvor dette er relevant, samt at udarbejde koncern-
regnskabet og årsregnskabet på grundlag af
regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre
ledelsen enten har til hensigt at likvidere koncernen
eller selskabet, indstille driften eller ikke har andet
realistisk alternativ end at gøre dette.
Revisors ansvar for revisionen af
koncernregnskabet og årsregnskabet
Vores mål er at opnå høj grad af sikkerhed for, om
koncernregnskabet og årsregnskabet som helhed
er uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne
skyldes besvigelser eller fejl, og at afgive en revisi-
onspåtegning med en konklusion. Høj grad af sik-
kerhed er et højt niveau af sikkerhed, men er ikke en
garanti for, at en revision, der udføres i overens-
stemmelse med internationale standarder om revi-
sion og de yderligere krav, der er gældende i
Danmark, altid vil afdække væsentlig fejlinforma-
tion, når sådan findes. Fejlinformation kan opstå
som følge af besvigelser eller fejl og kan betragtes
som væsentlige, hvis det med rimelighed kan for-
ventes, at de enkeltvis eller samlet har indflydelse
på de økonomiske beslutninger, som regnskabs-
brugerne træffer på grundlag af koncernregnska-
bet og årsregnskabet.
Som led i en revision, der udføres i overensstem-
melse med internationale standarder om revision
og de yderligere krav, der er gældende i Danmark,
foretager vi faglige vurderinger og opretholder
professionel skepsis under revisionen. Herudover:
· Identificerer og vurderer vi risikoen for væsentlig
fejlinformation i koncernregnskabet og årsregn-
skabet, uanset om denne skyldes besvigelser el-
ler fejl, udformer og udfører revisionshandlinger
som reaktion på disse risici samt opnår revisions-
bevis, der er tilstrækkeligt og egnet til at danne
grundlag for vores konklusion. Risikoen for ikke at
opdage væsentlig fejlinformation forårsaget af
besvigelser er højere end ved væsentlig fejlinfor-
mation forårsaget af fejl, idet besvigelser kan
omfatte sammensværgelser, dokumentfalsk, be-
vidste udeladelser, vildledning eller tilsidesæt-
telse af intern kontrol.
· Opnår vi forståelse af den interne kontrol med
relevans for revisionen for at kunne udforme revi-
sionshandlinger, der er passende efter omstæn-
dighederne, men ikke for at kunne udtrykke en
konklusion om effektiviteten af koncernens og
selskabets interne kontrol.
· Tager vi stilling til, om den regnskabspraksis, som
er anvendt af ledelsen, er passende, samt om de
regnskabsmæssige skøn og tilknyttede oplysnin-
ger, som ledelsen har udarbejdet, er rimelige.
· Konkluderer vi, om ledelsens udarbejdelse af
koncernregnskabet og årsregnskabet på grund-
lag af regnskabsprincippet om fortsat drift er
passende, samt om der på grundlag af det op-
nåede revisionsbevis er væsentlig usikkerhed for-
bundet med begivenheder eller forhold, der kan
skabe betydelig tvivl om koncernens og selska-
bets evne til at fortsætte driften. Hvis vi konklu-
derer, at der er en væsentlig usikkerhed, skal vi i
vores revisionspåtegning gøre opmærksom på
oplysninger herom i koncernregnskabet og års-
regnskabet eller, hvis sådanne oplysninger ikke er
tilstrækkelige, modificere vores konklusion. Vores
konklusioner er baseret på det revisionsbevis, der
er opnået frem til datoen for vores revisionspå-
tegning. Fremtidige begivenheder eller forhold
kan dog medføre, at koncernen og selskabet ikke
længere kan fortsætte driften.
· Tager vi stilling til den samlede præsentation,
struktur og indhold af koncernregnskabet og års-
regnskabet, herunder noteoplysningerne, samt
om koncernregnskabet og årsregnskabet afspej-
ler de underliggende transaktioner og
Spar Nord Årsrapport 2022
48
Årsrapport 2022
begivenheder på en sådan måde, at der gives et
retvisende billede heraf.
· Opnår vi tilstrækkeligt og egnet revisionsbevis for
de finansielle oplysninger for virksomhederne eller
forretningsaktiviteterne i koncernen til brug for at
udtrykke en konklusion om koncernregnskabet. Vi
er ansvarlige for at lede, føre tilsyn med og ud-
føre koncernrevisionen. Vi er eneansvarlige for
vores revisionskonklusion.
Vi kommunikerer med den øverste ledelse om bl.a.
det planlagte omfang og den tidsmæssige place-
ring af revisionen samt betydelige revisionsmæs-
sige observationer, herunder eventuelle betydelige
mangler i intern kontrol, som vi identificerer under
revisionen.
Vi afgiver også en udtalelse til den øverste ledelse
om, at vi har opfyldt relevante etiske krav vedrø-
rende uafhængighed, og oplyser den om alle rela-
tioner og andre forhold, der med rimelighed kan
tænkes at påvirke vores uafhængighed, og, hvor
det er relevant, anvendte sikkerhedsforanstaltnin-
ger eller handlinger foretaget for at eliminere trus-
ler.
Med udgangspunkt i de forhold, der er kommunike-
ret til den øverste ledelse, fastslår vi, hvilke forhold
der var mest betydelige ved revisionen af koncern-
regnskabet og årsregnskabet for den aktuelle peri-
ode og dermed er centrale forhold ved revisionen.
Vi beskriver disse forhold i vores revisionspåtegning,
medmindre lov eller øvrig regulering udelukker, at
forholdet offentliggøres, eller i de yderst sjældne
tilfælde, hvor vi fastslår, at forholdet ikke skal kom-
munikeres i vores revisionspåtegning, fordi de ne-
gative konsekvenser heraf med rimelighed ville
kunne forventes at veje tungere end de fordele den
offentlige interesse har af sådan kommunikation.
Erklæring om overholdelse af ESEF-forordningen
Som et led i revisionen af koncernregnskabet og
årsregnskabet for Spar Nord Bank A/S har vi udført
handlinger med henblik på at udtrykke en konklu-
sion om, hvorvidt årsrapporten for regnskabsåret 1.
januar til 31. december 2022, med filnavnet spar-
nord-2022-12-31-da.zip, er udarbejdet i overens-
stemmelse med EU-Kommissionens delegerede
forordning 2019/815 om det fælles elektroniske rap-
porteringsformat (ESEF-forordningen), som indehol-
der krav til udarbejdelse af en årsrapport i XHTML-
format samt iXBRL-opmærkning af koncernregn-
skabets hovedopgørelser.
Ledelsen har ansvaret for at udarbejde en årsrap-
port, som overholder ESEF-forordningen, herunder:
· Udarbejdelse af årsrapporten i XHTML-format
· Udvælgelse og anvendelse af passende iXBRL-
tags, herunder udvidelser til ESEF-taksonomien
og forankring heraf til elementer i taksonomien,
for finansiel information, som kræves opmærket,
med udøvelse af skøn hvor nødvendigt
· At sikre konsistens mellem iXBRL-opmærket data
og det menneskeligt læsbare koncernregnskab
og
· For den interne kontrol, som ledelsen anser for
nødvendig for at udarbejde en årsrapport, som
overholder ESEF-forordningen.
Vores ansvar er, baseret på det opnåede bevis, at
opnå høj grad af sikkerhed for, om årsrapporten i
alle væsentlige henseender er udarbejdet i over-
ensstemmelse med ESEF-forordningen, og at ud-
trykke en konklusion. Arten, omfanget og den tids-
mæssige placering af de valgte handlinger af-
hænger af revisors faglige vurdering, herunder vur-
dering af risikoen for væsentlige afvigelser fra kra-
vene i ESEF-forordningen, uanset om disse skyldes
besvigelser eller fejl. Handlingerne omfatter:
· Kontrol af, om årsrapporten er udarbejdet i
XHTML-format,
· Opnåelse af en forståelse af selskabets proces
for iXBRL-opmærkning og af den interne kontrol
vedrørende opmærkningsprocessen
· Vurdering af fuldstændigheden af iXBRL-op-
mærkningen af koncernregnskabet inklusive no-
ter,
· Vurdering af, hvorvidt anvendelse af iXBRL-ele-
menter fra ESEF-taksonomien og selskabets op-
rettelse af udvidelser til taksonomien er pas-
sende, når relevante elementer i ESEF-taksono-
mien ikke er identificeret,
· Vurdering af forankringen af udvidelser til ele-
menter i ESEF-taksonomien, og
· Afstemning af iXBRL-opmærket data med det
reviderede koncernregnskab.
Det er vores opfattelse, at årsrapporten for regn-
skabsåret 1. januar - 31. december 2022, med fil-
navnet sparnord-2022-12-31-da.zip, i alle væsent-
lige henseender er udarbejdet i overensstemmelse
med ESEF-forordningen.
Aalborg, den 9. februar 2023
Deloitte
Statsautoriseret Revisionspartnerselskab
CVR-nr. 33 96 35 56
Anders Oldau Gjelstrup
statsautoriseret revisor
MNE-nr. 10777
Jakob Lindberg
statsautoriseret revisor
MNE-nr. 40824
Spar Nord Årsrapport 2022
49
Årsrapport 2022
Årsrapport 2022
Koncernregnskab
51 – 54
Resultatopgørelse ............................................................. 51
Totalindkomstopgørelse ................................................ 51
Balance .................................................................................. 52
Egenkapitalopgørelse .................................................... 53
Pengestrømsopgørelse .................................................. 54
Spar Nord Årsrapport 2022
50
Koncern
Koncern
Resultatopgørelse
Note
Renteindtægter opgjort efter den effektive rentes metode
Andre renteindtægter
2.2 + 2.3.1 Renteindtægter
2.2 + 2.3.2 Renteudgifter
Nettorenteindtægter
2.4 Gebyrer og provisionsindtægter
2.4 Afgivne gebyrer og provisionsudgifter
2.5 Kursreguleringer og udbytte
2.6 Øvrige indtægter
2.7 Personaleomkostninger
2.8 Driftsomkostninger
Resultat før nedskrivninger på udlån (basisindtjening før nedskrivninger)
2.9 Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.
Resultat før skat
2.10 Skat
Årets resultat
Fordeles på:
Moderselskabet Spar Nord Bank A/S' aktionærer
Indehavere af hybride kernekapitalinstrumenter
Årets resultat
Årets resultat pr. aktie
4.5 Årets resultat pr. aktie (kr.)
4.5 Årets resultat pr. aktie udvandet (kr.)
Foreslået udbytte pr. aktie (kr.)
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
2.046
185
2.231
220
2.011
1.834
107
1.941
205
1.736
1.864
1.706
175
323
122
1.384
953
1.808
165
407
133
1.346
890
1.581
78
-120
1.730
1.701
313
333
1.417
1.368
1.370
47
1.417
11,2
11,2
4,5
1.307
61
1.368
10,6
10,6
2,5 *)
*) Udover ordinært foreslået udbytte på 2,5 kr. pr. aktie, udnyttede Bestyrelsen sin bemyndigelse til at udbetale yderligere 2,5 kr. pr. aktie vedrørende
regnskabsåret 2021 inden udgangen af 1. halvår 2022.
Totalindkomstopgørelse
Årets resultat
Anden totalindkomst
Poster, der ikke kan reklassificeres til resultatopgørelsen:
Regulering vedrørende associerede virksomheder
Nettoopskrivning på domicilejendomme
Poster, der senere kan blive reklassificeret til resultatopgørelsen:
Regulering vedrørende pengestrømssikring
Anden totalindkomst efter skat
Totalindkomst i alt
Fordeles på:
Moderselskabet Spar Nord Bank A/S' aktionærer
Indehavere af hybride kernekapitalinstrumenter
Totalindkomst i alt
Spar Nord Årsrapport 2022
1.417
1.368
0
0
-18
-18
-1
14
-
13
1.399
1.381
1.352
47
1.399
1.320
61
1.381
51
Koncern
Balance
Note
Aktiver
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker
3.1 Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
3.2 Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
3.3.1 Obligationer til dagsværdi
3.3.2 Aktier mv.
3.4 Kapitalandele i associerede virksomheder
3.5 Aktiver tilknyttet puljeordninger
3.6
Immaterielle aktiver
3.7.1 Grunde og bygninger
3.7.2 Øvrige materielle aktiver
3.12 Aktuelle skatteaktiver
3.12 Udskudte skatteaktiver
3.7.3 Aktiver i midlertidig besiddelse
3.8 Andre aktiver
Periodeafgrænsningsposter
Aktiver i alt
Passiver
Forpligtelser
3.9 Gæld til kreditinstitutter og centralbanker
3.10
Indlån og anden gæld
3.5
Indlån i puljeordninger
4.8 Udstedte obligationer til amortiseret kostpris
3.3.3 Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til dagsværdi
3.11 Andre passiver
Periodeafgrænsningsposter
3.12 Udskudt skat
3.13 Hensatte forpligtelser
4.7 Efterstillede kapitalindskud
Forpligtelser i alt
Egenkapital
Aktiekapital
Opskrivningshenlæggelser
Lovpligtige reserver
Overført overskud
Foreslået udbytte
Aktionærernes egenkapital
4.6
Indehavere af hybride kernekapitalinstrumenter
Egenkapital i alt
Passiver i alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
1.893
2.746
65.806
25.422
1.734
736
1.855
2.485
61.936
19.031
1.931
663
22.402
25.533
419
780
125
65
201
6
1.479
122
429
796
123
105
0
6
1.526
116
123.936
116.535
2.076
72.169
22.402
6.216
2.918
3.915
107
0
67
2.452
63.775
25.533
4.845
2.786
3.503
115
4
75
1.597
1.523
111.467
104.611
1.230
1.230
113
172
9.201
554
113
148
8.928
308
11.270
10.727
1.199
1.197
12.469
11.924
123.936
116.535
Spar Nord Årsrapport 2022
52
Koncern
Egenkapitalopgørelse
Egenkapital 31.12.21
Totalindkomst i 2022
Årets resultat
Anden totalindkomst
Regulering vedrørende associerede virksomheder
Nettoopskrivning på ejendomme
Regulering vedrørende pengestrømssikring
Anden totalindkomst i alt
Totalindkomst i alt
Transaktioner med ejere
Udstedelse af hybrid kernekapital, nettotransaktionsomkostninger
Renter betalt på hybrid kernekapital
Udlodning resterende udbytte vedr. 2021
Udbetalt udbytte
Modtaget udbytte egne aktier
Afgang ved køb af egne aktier og hybrid kernekapital
Tilgang ved salg af egne aktier og hybrid kernekapital
Transaktioner med ejere i alt
Opskriv-
nings-
henlæg-
gelser
Lov-
pligtige
reserver
i alt *)
Aktie-
kapital
Overført
overskud
Foreslået
udbytte
Aktio-
nærer
i Spar
Nord
Bank A/S
Hybrid
kerne-
kapital
**)
Egen-
kapital
i alt
Mio. kr. Mio. kr. Mio. kr. Mio. kr. Mio. kr. Mio. kr. Mio. kr. Mio. kr.
1.230
113
148
8.928
308
10.727
1.197
11.924
-
-
-
-
0
0
-
-
-
-
-
-
-
0
-
75
741
554
1.370
47
1.417
-
0
-
0
0
-
-
-
-
-
-
-
0
-33
-
-18
-51
33
-
-
33
-
-
-
0
0
0
-18
-18
-
-
-
0
0
0
-18
-18
24
774
554
1.352
47
1.399
-
-
-
-
-
-
-
0
0
-
-
-
-307
307
0
-
0
-
0
-645
451
-615
-615
-
-
-
0
-645
451
0
-47
-
-
-
-
2
0
-47
0
-615
0
-645
453
-501
-308
-809
-45
-854
Egenkapital 31.12.22
1.230
113
172
9.201
554
11.270
1.199
12.469
Egenkapital 31.12.20
Totalindkomst i 2021
Årets resultat
Anden totalindkomst
Regulering vedrørende associerede virksomheder
Nettoopskrivning på ejendomme
Anden totalindkomst i alt
Totalindkomst i alt
Transaktioner med ejere
Udstedelse af hybrid kernekapital, nettotransaktionsomkostninger
Indfrielse af hybrid kernekapital
Renter betalt på hybrid kernekapital
Udbetalt udbytte
Modtaget udbytte egne aktier
Afgang ved køb af egne aktier og hybrid kernekapital
Tilgang ved salg af egne aktier og hybrid kernekapital
Transaktioner med ejere i alt
Egenkapital 31.12.21
*) Lovpligtige reserver i alt er specificeret i note 4.3
**) Hybrid kernekapital er specificeret i note 4.6
1.230
99
94
7.988
185
9.596
794
10.390
-
-
-
0
0
-
-
-
-
-
-
-
0
-
91
908
308
1.307
61
1.368
-
14
14
14
-
-
-
-
-
-
-
0
-37
-
-37
36
-
36
-
-
0
-1
14
13
-
-
0
-1
14
13
54
944
308
1.320
61
1.381
-
-
-
-
-
-
-
0
-6
-
-
-
0
-503
504
-4
-
-
-
-6
-
-
-185
-185
-
-
-
0
-503
504
850
844
-450
-450
-54
-
-
-4
-
-54
-185
0
-506
504
153
-185
-189
342
1.230
113
148
8.928
308
10.727
1.197
11.924
Udlodning af udbytte til Spar Nords aktionærer har ingen skattemæssige konsekvenser for Spar Nord.
Der er foreslået udbytte for 2022 på 554 mio. kr., svarende til 4,50 kr. pr. aktie. (2021: foreslået udbytte på 308 mio. kr., svarende til 2,50 kr. pr. aktie, samt
bemyndigelse til at udbetale yderligere 2,50 kr. pr. aktie inden udgangen af 1. halvår 2022 svarende til 307 mio. kr.).
Udbetalt udbytte i 2022 udgør 615 mio. kr. i form af ordinært foreslået udbytte umiddelbart efter generalforsamlingen med 308 mio. kr. samt tilbage-
holdt udbytte jf. bemyndigelse pr. ultimo juni 2022 med 307 mio. kr., svarende til 5,00 kr. pr. aktie (2021: 185 mio. kr., svarende til 1,50 kr. pr. aktie).
Spar Nord har igangsat et aktietilbagekøbsprogram på op til 225 mio. kr., som gennemføres i perioden 15. juni 2022 til 31. januar 2023.
I perioden frem til ultimo december 2022 har Spar Nord tilbagekøbt aktier for en værdi af 193 mio. kr. (2.242.500 stk.)
Spar Nord Årsrapport 2022
53
Koncern
Pengestrømsopgørelse
Drift
Resultat før skat
3.7 Dagsværdiændringer, investeringsejendomme og aktiver i midlertidig besiddelse
2.8.2 Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver
2.6 Gevinst og tab ved salg af immaterielle og materielle aktiver
2.6 Gevinst og tab ved salg af associerede virksomheder
5.1.7 Regulering af nedskrivninger på udlån mv.
Regulering pengestrømsikring
4.7+4.8 Regulering efterstillede kapitalindskud, udstedte obligationer mv.
3.13 Hensættelser til forpligtelser
3.4 Resultat af kapitalandele i associerede virksomheder
Betalt selskabsskat
Drift i alt
Driftskapital
3.1+3.9 Ændring i kreditinstitutter og centralbanker, netto
Ændring i udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
3.3.1 Ændring i obligationer til dagsværdi
3.3.2 Ændring i aktiebeholdning
Ændring i andre aktiver og andre passiver, netto
3.10 Ændring i indlån og anden gæld
Driftskapital i alt
Pengestrøm fra drift i alt
Investeringer
3.4 Køb af associerede virksomheder
3.4 Salg af associerede virksomheder
3.6 Køb af immaterielle aktiver
3.6 Salg af immaterielle aktiver
3.7 Køb af materielle aktiver
3.7 Salg af materielle aktiver
3.4 Udbytte fra associerede virksomheder
Investeringer i alt
Finansiering
4.7 Efterstillede kapitalindskud
4.6 Hybrid kernekapital indregnet som egenkapital
4.8 Udstedte obligationer
Betalt udbytte, fratrukket udbytte af egne aktier
Køb af egne kapitalandele
Salg af egne kapitalandele
3.11.1 Afdrag på leasinggæld
Finansiering i alt
Årets likviditetsændring
Likvider primo
Årets likviditetsændring
Likvider ultimo
Likvider ultimo
Likvider og anfordringstilgodehavender hos centralbanker
3.1 Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker med mindre end 3 mdr. forfald
I alt
Spar Nord Årsrapport 2022
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
1.730
1.701
0
98
-2
0
75
-23
-246
-8
-75
-473
1.076
-376
-3.945
-6.391
196
573
8.394
1
96
0
0
-126
-
-13
-4
-91
-354
1.210
-2.214
-9.497
2.616
-123
1.991
5.359
-1.549
-1.868
-473
-658
-32
0
0
0
-55
16
33
-38
73
-46
1.619
-615
-645
451
-28
809
-99
0
-255
0
-103
31
36
-390
197
337
2.181
-184
-502
504
-29
2.504
298
1.456
3.841
298
4.139
1.893
2.246
4.139
2.385
1.456
3.841
1.855
1.986
3.841
54
Årsrapport 2022
Årsrapport 2022
Noter
56 - 165
Regnskabsgrundlag ........................................................ 56
Resultatopgørelse ........................................................... 60
Balance .................................................................................. 73
Kapital ................................................................................... 103
Risikostyring ......................................................................... 112
Andre noter ......................................................................... 153
Spar Nord Årsrapport 2022
55
Sektion 1
Regnskabsgrundlag
Regnskabsgrundlag
Note
Side
Anvendt regnskabspraksis ...................................... 57
1.1.1 Grundlag for udarbejdelse af
årsrapport........................................................... 57
1.1.2 Oplysninger om standarder, som
endnu ikke er trådt i kraft ........................... 58
Væsentlige regnskabsmæssige skøn
og vurderinger ............................................................... 58
ESEF data ......................................................................... 59
Hovedpunkter
Regnskabet for Spar Nord Bank A/S aflægges i overensstemmelse med International
Financial Reporting Standards (IFRS) som godkendt af EU, Lov om finansiel virksomhed samt de danske
oplysningskrav til årsrapporter for børsnoterede finansielle selskaber.
De væsentligste ændringer i regnskabsstandarderne fra 2021 til 2022 er:
· Ændringer til IFRS 3, Referencer til framework samt Årlige forbedringer til IFRSs 2018-2020 Cycle
De væsentligste regnskabsmæssige skøn og vurderinger i dette regnskab vedrører:
· Nedskrivninger på udlån
· Dagsværdi af finansielle instrumenter
Spar Nord Årsrapport 2022
56
Sektion 1
Regnskabsgrundlag
Anvendt regnskabspraksis
1.1.1 Grundlag for udarbejdelse af årsrapport
Spar Nord Bank A/S er et aktieselskab hjemmehørende i Dan-
mark. Årsrapporten for perioden 1. januar - 31. december 2022
omfatter både koncernregnskab for Spar Nord og dets datter-
selskab samt årsregnskab for moderselskabet.
Koncernregnskabet aflægges i overensstemmelse med Inter-
national Financial Reporting Standards (IFRS) som godkendt af
EU. Årsregnskabet for moderselskabet aflægges i overens-
stemmelse med Lov om finansiel virksomhed, herunder be-
kendtgørelse om finansielle rapporter for kreditinstitutter og
fondsmæglerselskaber m.fl.
Årsrapporten aflægges herudover i overensstemmelse med
yderligere danske oplysningskrav til årsrapporter for børsnote-
rede finansielle selskaber, jf. Lov om finansiel virksomhed og
IFRS-bekendtgørelsen for finansielle virksomheder udstedt i
henhold til Lov om finansiel virksomhed.
Bestyrelsen og Direktionen har 9. februar 2023 behandlet og
godkendt årsrapporten for 2022 for Spar Nord. Årsrapporten
forelægges til generalforsamlingens godkendelse den 22.
marts 2023.
Tal i regnskabet er præsenteret i hele mio. kr., medmindre andet
er angivet. Der kan derfor opstå afrundingsdifferencer, fordi
sumtotaler er afrundet og de bagvedliggende decimaler ikke
fremgår for regnskabslæseren. Som følge af sammentællings-
krav i forbindelse med European Single Electronic Format for så
vidt angår koncernens resultatopgørelse, balance, egenkapi-
talopgørelse samt pengestrømsopgørelse, kan der ligeledes
opstå afrundingsdifferencer fra disse over til noterne.
Reglerne for indregning og måling i moderselskabet er forene-
lige med IFRS. Der er forskel mellem resultat i moderselskabet
og koncernen, hvor forskellen mellem resultatet kan henføres til
nettoeffekten af op- og nedskrivninger, der i koncernen indreg-
nes i anden totalindkomst, men i moderselskabet indregnes i
resultatopgørelsen via resultat i dattervirksomheder. Afskrivning
på domicilejendomme i koncernregnskabet foretages ikke i
datterselskabet som følge af klassifikationen som investerings-
ejendom.
Bortset fra effekten af implementering af nye og ændrede
regnskabsstandarder og fortolkningsbidrag, som beskrevet
nedenfor, er anvendt regnskabspraksis uændret i forhold til sid-
ste år. Sammenligningstal er tilpasset den ændrede regn-
skabspraksis medmindre andet er anført nedenfor.
Den overordnede anvendte regnskabspraksis er beskrevet
nedenfor.
Specifik anvendt regnskabspraksis er indarbejdet i de relevante
noter.
Implementering af nye regnskabsstandarder
Spar Nord har med virkning fra 1. januar 2022 implementeret de
standarder og fortolkningsbidrag, der træder i kraft i EU for
2022. Med virkning fra 1. januar 2022 er følgende ændringer til
IFRS med relevans for Spar Nord implementeret:
ligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde Spar Nord, og
aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser, opstået som
resultat af tidligere begivenheder, indregnes i balancen, når
indfrielsen forventes at medføre afståelse af fremtidige økono-
miske fordele, og når forpligtelsen kan måles pålideligt.
Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til dags-
værdi, og for aktiver og forpligtelser, der efterfølgende måles til
amortiseret kostpris, tillægges direkte henførbare transaktions-
omkostninger. Senere måles aktiver og forpligtelser som be-
skrevet for hver enkelt regnskabspost.
Ved indregning og måling tages hensyn til gevinster, tab og ri-
sici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som be-
eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen.
Indtægter indregnes i resultatopgørelsen i takt med, at de ind-
tjenes. Omkostninger, der er afholdt for at opnå årets indtje-
ning, indregnes i resultatopgørelsen. Værdireguleringer af fi-
nansielle aktiver, finansielle forpligtelser og afledte finansielle
instrumenter indregnes i resultatopgørelsen.
Finansielle instrumenter indregnes på afviklingstidspunktet, og
indregning ophører, når retten til at modtage eller afgive pen-
gestrømme fra det finansielle instrument er udløbet, eller hvis
det finansielle instrument er overdraget, og Spar Nord i al væ-
sentlighed har overført alle risici og afkast tilknyttet ejendoms-
retten.
Omregning af fremmed valuta
Koncernregnskabet og årsregnskabet for moderselskabet
præsenteres i danske kroner, afrundet til nærmeste million, som
er den funktionelle valuta for Spar Nord Bank A/S og dattersel-
skabet, Aktieselskabet Skelagervej 15. Transaktioner i fremmed
valuta omregnes efter valutakursen på transaktionstidspunk-
tet.
Valutadifferencer, der opstår mellem transaktionsdagens kurs
og kursen på betalingsdagen, indregnes i resultatopgørelsen
under kursreguleringer. Monetære poster i fremmed valuta om-
regnes til balancedagens valutakurs. Forskellen mellem balan-
cedagens kurs og kursen på tidspunktet for mellemværendets
opståen indregnes i resultatopgørelsen under kursreguleringer.
Modregning
Tilgodehavender og forpligtelser modregnes, når der er en juri-
disk ret til at modregne de indregnede beløb, og der er hensigt
om at nettoafregne eller realisere aktivet og indfri forpligtelsen
samtidig.
Koncernregnskab
Koncernregnskabet omfatter årsregnskabet for moderselska-
bet Spar Nord Bank A/S samt den tilknyttede virksomhed, hvori
Spar Nord Bank A/S har bestemmende indflydelse på de øko-
nomiske og driftsmæssige beslutninger.
Der er bestemmende indflydelse, når koncernen er eksponeret
for eller har ret til variable afkast fra sin involvering i virksomhed-
en og har mulighed for at påvirke disse afkast gennem sin rå-
deret over virksomheden. Ved vurderingen af, om koncernen har
bestemmende indflydelse, tages der hensyn til om de facto-
kontrol og potentielle stemmerettigheder, der er på balance-
tidspunktet, er reelle og har substans.
• Ændringer til IFRS 3, Referencer til framework samt Årlige for-
bedringer til IFRSs 2018-2020 Cycle.
Den tilknyttede virksomhed Aktieselskabet Skelagervej 15 ind-
går ved fuld konsolidering.
Implementeringen af de ændrede standarder har ikke medført
en væsentlig påvirkning af indregning og måling i 2022, og der-
med heller ikke resultat pr. aktie, udvandet resultat pr. aktie og
egenkapital.
Indregning og måling generelt
Aktiver, der er under Spar Nords kontrol som et resultat af tidlig-
ere begivenheder, indregnes i balancen, når det er sandsyn-
Koncernregnskabet udarbejdes ved sammendrag af Spar Nord
Bank A/S og datterselskabets årsregnskab opgjort efter kon-
cernens regnskabspraksis. Der foretages eliminering af kon-
cerninterne indtægter og udgifter, aktiebesiddelser, interne
mellemværender samt realiserede og urealiserede fortjenester
og tab ved transaktioner mellem de konsoliderede virksomhe-
der.
Spar Nord Årsrapport 2022
57
Sektion 1
Regnskabsgrundlag
Pengestrømsopgørelse
Pengestrømsopgørelsen viser pengestrømme fordelt på drifts-,
investerings- og finansieringsaktivitet for året, årets forskydning
i likvider samt likvider ved årets begyndelse og slutning. Penge-
strømme fra driftsaktiviteter opgøres efter den indirekte me-
tode som resultat før skat reguleret for ikke-kontante drifts-
poster samt ændring i driftskapital.
Pengestrømme fra investeringsaktiviteter omfatter betaling i
forbindelse med køb og salg af immaterielle og materielle akti-
ver samt associerede og tilknyttede virksomheder mv. Penge-
strømme fra finansieringsaktiviteter omfatter betalt udbytte
samt bevægelser i egenkapital, efterstillede kapitalindskud,
udstedte obligationer, leasinggæld og egne kapitalandele.
1.1.2 Oplysninger om standarder, som endnu ikke
er trådt i kraft
International Accounting Standards Board (IASB) har udsendt
en række nye og ændrede regnskabsstandarder (IAS og IFRS),
der ikke er obligatoriske for Spar Nord ved udarbejdelsen af
årsrapporten for 2022. Dette omfatter IFRS 17, ændringer til IAS
1 vedr. Præsentation af forpligtelser og Anvendt regnskabs-
praksis, ændringer til IAS 12 Udskudt skat, ændring til IAS 8
Regnskabsmæssige skøn samt ændringer til IFRS 16 leasingfor-
pligtelser i salg og leaseback-transaktioner.
Ingen af ovenstående standarder og fortolkningsbidrag er
godkendt af EU.
Likvider omfatter kassebeholdning, anfordringstilgodehaven-
der hos centralbanker samt tilgodehavender fra kreditinstitut-
ter og centralbanker med mindre end 3 måneders forfald. Disse
likvider kan omsættes uden hindring og kun med ubetydelige
risici for værdiændringer.
Spar Nord forventer først at implementere de nye standarder,
når de bliver obligatoriske. Ingen af ovenstående standarder
forventes at få væsentlig indflydelse på Spar Nords regnskabs-
aflæggelse, herunder indregning og måling.
Ændringer i udskudt skat som følge af ændringer i
skattesatsen
Udskudt skat er pr. 1. januar 2022 påvirket som følge af ændring
i skattesatsen fra 2022 til 2024, grundet ændringer i selskabs-
skatteloven, skatteforvaltningsloven, skattekontrolloven og lig-
ningsloven. Ændringerne relaterer sig til indførelsen af ”Sam-
fundsbidrag fra den finansielle sektor og fradragsloft over løn-
ninger” pr. 9. juni 2022.
Ændringen i værdien af udskudt skat er sket som følge af, at
beregningen af aktivet ændres med de forskellige skattesatser.
Virkningen af ændringen indregnes i resultatopgørelsen under
skat af årets resultat. Effekten af ændringen beløber sig til en
indtægt på 24 mio. kr. i 2022.
European Single Electronic Format
Ifølge EU-forordning – EU 2019/815 vedrørende European Single
Electronic Format (ESEF Regulation) – skal virksomheder, der af-
lægger regnskab efter IFRS og er udstedere af værdipapirer,
offentliggøre de bestyrelsesgodkendte årsrapporter i ESEF-
formatet.
Der er alene tale om et teknisk format, der giver regnskabsbru-
ger mulighed for at læse regnskabet i en browser (XHTML-for-
mat) og for digitalt at uddrage udvalgte oplysninger fra regn-
skabet i XBRL-fomat. I regnskabet for 2021 og 2022 er følgende
poster i koncernregnskabet opmærket (iXBRL-tags) til ESEF-
taksonomien udstedt af European Securities and Markets Aut-
hority (ESMA):
• Poster i resultatopgørelsen og anden totalindkomst
• Poster i balancen
• Egenkapitalopgørelsen
• Pengestrømsopgørelsen
Regnskabets noter mv. er for 2022, i overensstemmelse med
forordningen, ligeledes tagget.
Opmærkningen er sket således, at der for hver enkelt regn-
skabspost indledningsvis er foretaget en vurdering af sammen-
hængen til ESMA-taksonomien, der er baseret på IASB’s IFRS-
taksonomi, hvorefter der er foretaget en opmærkning til det
element i taksonomien, der er mest relevant for fastlæggelsen
og vurderingen af den enkelte post. Krav til opmærkning om-
fatter alene regnskabsposter på koncernniveau, hvorfor regn-
skabsposter i moderselskabet ikke er opmærket. Regnskabet er
offentliggjort med følgende filnavn: Sparnord-2022-12-31-
da.zip.
Væsentlige regnskabsmæssige skøn
og vurderinger
I forbindelse med anvendelse af Spar Nords regnskabs-
praksis, der er beskrevet i note 1.1 og de øvrige noter til
regnskabet, foretager ledelsen en række vurderinger, der har
væsentlig betydning for indregning, måling og præsentation af
indtægter, omkostninger, aktiver og forpligtelser i regnskabet.
Derudover foretager ledelsen en række skøn af fremtidige for-
hold, der har væsentlig indflydelse på den regnskabsmæssige
værdi af aktiver og forpligtelser.
Ledelsens anvendte skøn er baseret på forudsætninger, som
ledelsen anser for forsvarlige, men som i sagens natur er usikre
og uforudsigelige. Forudsætningerne kan være ufuldstændige
eller unøjagtige, og uventede fremtidige begivenheder eller
omstændigheder kan opstå. At foretage skøn er derfor i sagens
natur vanskeligt, og når disse desuden involverer kundeforhold
og øvrige modparter, vil de være forbundet med usikkerhed.
Det kan være nødvendigt at ændre tidligere foretagne skøn
som følge af ændringer i de forhold, der lå til grund for de tidli-
gere skøn eller på grund af ny viden eller efterfølgende begi-
venheder.
De områder, hvor kritiske skøn og vurderinger har den væsent-
ligste effekt på regnskabet er følgende:
Regnskabspost
Skøn
Vurderinger
Note
Nedskrivninger på udlån
X
Dagsværdi af finansielle instrumenter
X
X
3.2
3.3
Der har ikke været ændringer af væsentlige regnskabsmæs-
sige skøn.
For omtale af ændring af udskudt skat, som følge af ændringer
i skattesatsen fra 2022-2024, henvises til note 1.1.1.
Specifik beskrivelse af væsentlige regnskabsmæssige skøn og
vurderinger er indarbejdet i de relevante noter. Såfremt der har
været væsentlige ændringer i regnskabsmæssige skøn og vur-
deringer, vil beskrivelse og evt. beløbsmæssig effekt fremgå af
de relevante noter.
Spar Nord Årsrapport 2022
58
Sektion 1
Regnskabsgrundlag
ESEF data
ESEF data
Virksomhedens domicil
Danmark
Navn på koncernens øverste moder-
virksomhed
Spar Nord Bank A/S (noteret
på Nasdaq Copenhagen)
Beskrivelse af virksomhedens drift
og primære aktiviteter
Indregistreringsland
Hovedforretningssted
Redegørelse for ændring af navn på
regnskabsaflæggende virksomhed
Virksomhedens juridiske form
Navn på regnskabsaflæggende virk-
somhed
Modervirksomhedens navn
Virksomhedens hjemsted
Finansiel virksomhed, bankdrift
Danmark
Danmark
N/A
A/S
Spar Nord Bank A/S
Spar Nord Bank A/S (noteret
på Nasdaq Copenhagen)
Skelagervej 15
9000 Aalborg
Spar Nord Årsrapport 2022
59
Sektion 2
Resultatopgørelse
Resultatopgørelse
Note
Side
Forretningssegmenter................................................. 61
Finansielle poster .......................................................... 64
Nettorenter ...................................................................... 65
2.3.1 Renteindtægter ............................................... 65
2.3.2 Renteudgifter .................................................... 66
Gebyrer og provisionsindtægter ......................... 66
Kursreguleringer og udbytte .................................. 67
Øvrige indtægter ......................................................... 68
Personaleomkostninger ............................................ 68
Driftsomkostninger ...................................................... 70
2.8.1 Revisionshonorar ............................................. 70
2.8.2 Af- og nedskrivninger på
immaterielle og materielle
aktiver .................................................................... 71
Nedskrivninger på udlån og
tilgodehavender mv .................................................... 71
Skat ...................................................................................... 72
Hovedpunkter
Nettorenteindtægter
Nedskrivninger på udlån mv.
2.011 mio. kr.
2021: 1.736 mio. kr.
78 mio. kr.
2021: -120 mio. kr.
Nettogebyrindtægter
Resultat før skat
1.689 mio. kr.
2021: 1.541 mio. kr.
1.730 mio. kr.
2021: 1.701 mio. kr.
Omkostninger
Resultat efter skat
2.338 mio. kr.
2021: 2.237 mio. kr.
Resultat før nedskrivninger på udlån
1.808 mio. kr.
2021: 1.581 mio. kr.
1.417 mio. kr.
2021: 1.368 mio. kr.
O/I-nøgletal
0,56
2021: 0,59
Spar Nord Årsrapport 2022
60
Sektion 2
Resultatopgørelse
Forretningssegmenter
Anvendt regnskabspraksis
Segmentoplysningerne er udarbejdet i overensstemmelse med
Spar Nords anvendte regnskabspraksis og følger den interne
ledelsesrapportering.
Transaktioner mellem segmenter afregnes på markedsvilkår.
Centralt afholdte omkostninger såsom løn, husleje, afskrivninger
mv. fordeles til de enkelte segmenter ud fra en vurdering af den
forholdsmæssige andel af det samlede aktivitetsniveau. Seg-
mentaktiver og -forpligtelser er de aktiver og forpligtelser, der
anvendes i et segments drift, henholdsvis er opstået i forbin-
delse med segmentets drift, og som direkte er tilknyttet eller på
rimelig måde kan allokeres til segmentet. I det enkelte segment
indgår en beregnet egenkapitalandel.
Under øvrige områder er resterende indtægter og omkostninger
placeret, ligesom aktiviteterne i datterselskabet Aktieselskabet
Skelagervej 15 indgår heri.
Beskrivelse af forretningssegmenter
Koncernen er med udgangspunkt i arten af de leverede produk-
ter og serviceydelser organiseret i en række forretningsområder
samt ressource- og stabsfunktioner. De rapporterede segmen-
ter afspejler koncernens organisations- og ledelsesstruktur så-
vel som den interne opfølgning.
Spar Nords Lokale Banker betjener alle typer af privat- og er-
hvervskunder. Spar Nords Lokale Banker (retailbanken) er den
største organisatoriske enhed i Spar Nord koncernen og omfat-
ter 60 lokale banker i hele landet samt en Storkundeafdeling,
der ud over egne større erhvervskunder betjener større er-
hvervskunder fra de øvrige bankområder. Storkundeafdelingen
har base i Aalborg og centre i Århus og Roskilde ligesom afde-
lingen også omfatter Spar Nord Ejendomsadministration. Spar
Nord Banks leasingaktiviteter indgår som en integreret del i
Spar Nords Lokale Banker.
Handelsområdet omfatter Markets, Aktier og Virksomhedsobli-
gationer, Renter og Valuta, Kapitalforvaltning samt Financial In-
stitutions & Development. Handelsområdet beskæftiger sig
med valuta og værdipapirer, herunder afdækning og styring af
de handler, der foretages af bankens kunder i de lokale banker.
Handelsområdet har endvidere samarbejde med en række af
bankens største virksomheder og privatpersoner, ligesom en del
af bankens egne positioner håndteres her. Financial Institutions
& Development beskæftiger sig med produkter og rådgivning
forbundet med eksport og import.
Øvrige områder omfatter de centrale supportfunktioner, reste-
rende indtægter og omkostninger samt elimineringer.
Principper for intern afregning
Der beregnes intern afregningsrente for alle forretningsseg-
menterne. Den interne afregningsrente anvendes for at udligne
forskelle på aktiver og passiver (over-/underskudslikviditet)
mellem forretningssegmenterne. Den interne afregningsrente
beregnes på baggrund af markedsrenter.
Centralt afholdte omkostninger samt enkelte indtægtsposter
fordeles som udgangspunkt internt mellem forretningssegmen-
terne efter kostpris. Der fordeles fra de enheder der afholder
omkostningerne, og fordelingen sker efter en vurdering af den
forholdsmæssige andel af det samlede aktivitetsniveau.
Øvrige indtægter og omkostninger er allokeret til de forret-
ningssegmenter, som de direkte er tilknyttet eller på rimelig vis
kan allokeres til driften af.
Forretningssegmenternes aktiver og forpligtelser er de driftsak-
tiver og driftsmæssige forpligtelser, der anvendes i et forret-
ningssegments drift, og som direkte er tilknyttet eller på rimelig
vis kan allokeres til forretningssegmentet. I det enkelte forret-
ningssegment indgår en allokeret kapital, svarende til 14,0 %
(2021: 13,5 %) af forretningsområdets gennemsnitlige samlede ri-
sikoeksponering. I forretningssegmentet øvrige områder præ-
senteres forskellen mellem allokeret kapital og egenkapital.
Oplysning om indtægter fordelt på produkter og
tjenesteydelser
Koncernens forretningsområder er organiseret ud fra forskelle i
produkter og serviceydelser, ligesom produkter og serviceydel-
ser er ensartede inden for de enkelte forretningsområder. Ind-
tægter fra forretningsområdet Spar Nords Lokale Banker om-
fatter primært rente- og gebyrindtægter relateret til produkter
på ud- og indlånssiden samt leasingaktiviteter. Kunderne om-
fatter både private, erhverv og offentlige.
Indtægter fra forretningsområdet Handelsområdet omfatter
renter og kursreguleringer på valuta- og handelsrelaterede
produkter samt renter og kursreguleringer på bankens værdi-
papirbeholdning.
Spar Nord Årsrapport 2022
61
Sektion 2
Resultatopgørelse
Forretningssegmenter
2022
Resultatopgørelse
Nettorenteindtægter
Nettogebyrindtægter
Kursreguleringer og udbytte
Øvrige indtægter
Basisindtægter/omsætning i alt
Personaleomkostninger og driftsomkostninger
Basisindtjening før nedskrivninger
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.
Resultat før skat
*) Kolonnen "koncernen i alt" svarer til basisindtjening i ledelsesberetningen.
Spar Nords
Lokale Banker
Handels-
området
Øvrige
områder
Koncernen
i alt *)
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
2.004
1.672
250
25
3.951
2.149
1.802
92
1.710
-24
12
-13
0
-25
70
-95
0
-95
31
6
86
97
219
119
100
-15
115
2
736
835
23.977
25.551
618
4.477
10.841
15.936
118
0
102
219
27
67
20
-105
0
-
-
3.536
484
2.011
1.689
323
122
4.145
2.338
1.808
78
1.730
65.806
736
1.324
56.069
123.936
72.169
12.469
39.297
123.936
75
-75
4.145
4.145
1.055
98
55
-105
74
-
-
60.463
1.644
Balance
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
55.035
10.770
Kapitalandele i associerede virksomheder
Immaterielle og materielle aktiver *)
Øvrige aktiver **)
Allokerede aktiver i alt
Indlån og anden gæld
Egenkapital (allokeret kapital)
Øvrige passiver
Allokerede passiver i alt
Oplysninger - indtægter/omsætning i alt
Interne indtægter/omsætning
Interne indtægter og eliminering, modregnet i omkostninger
Indtægter/omsætning til eksterne kunder
Indtægter/omsætning i alt
Heraf omsætning fra kontrakter med kunder, jf. note 2.4
Oplysninger pengestrømsopgørelse
Af- og nedskrivninger ***)
Tilgang immaterielle og materielle aktiver *)
Ikke kontante driftsposter ekskl. af- og nedskrivninger på immaterielle og
materielle aktiver
Nedskrivninger og tilbageførte nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.
Nøgletal
Egenkapitalforrentning, % ****)
Omkostningsandel af basisindtægter
Den samlede risikoeksponering, ultimo
Antal ansatte (ultimo, heltid)
*) Alle aktiver er placeret i Danmark.
**) Heraf udgør midlertidig overtagne aktiver 6 mio. kr., hvoraf 2 mio. kr. relaterer sig til lea-
singaktiviteter og 4 mio. kr. relaterer sig til øvrige områder.
***) Der er ikke foretaget væsentlige nedskrivninger.
****) Egenkapitalforrentningsprocenten p.a. er opgjort på baggrund af allokeret kapital,
som udgør 14 % af den gns. samlede risikoeksponering.
0
488
1.409
56.932
68.553
6.671
22.914
98.138
71
0
3.880
3.951
1.012
30
35
0
74
27
0,54
47.445
1.106
0
1
30.683
41.453
2.999
1.321
5.542
9.862
-113
-75
164
-25
17
1
0
0
0
-7
-2,79
9.481
54
Spar Nord Årsrapport 2022
62
Balance
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
48.830
13.102
Sektion 2
Resultatopgørelse
Forretningssegmenter
2021
Resultatopgørelse
Nettorenteindtægter
Nettogebyrindtægter
Kursreguleringer og udbytte
Øvrige indtægter
Basisindtægter/omsætning i alt
Personaleomkostninger og driftsomkostninger
Basisindtjening før nedskrivninger
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.
Resultat før skat
*) Kolonnen "koncernen i alt" svarer til basisindtjening i ledelsesberetningen.
Kapitalandele i associerede virksomheder
Immaterielle og materielle aktiver *)
Øvrige aktiver **)
Allokerede aktiver i alt
Indlån og anden gæld
Egenkapital (allokeret kapital)
Øvrige passiver
Allokerede passiver i alt
Oplysninger - indtægter/omsætning i alt
Interne indtægter/omsætning
Interne indtægter og eliminering, modregnet i omkostninger
Indtægter/omsætning til eksterne kunder
Indtægter/omsætning i alt
Heraf omsætning fra kontrakter med kunder, jf. note 2.4
Oplysninger pengestrømsopgørelse
Af- og nedskrivninger ***)
Tilgang immaterielle og materielle aktiver *)
Ikke kontante driftsposter ekskl. af- og nedskrivninger på immaterielle og
materielle aktiver
Nedskrivninger og tilbageførte nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.
Nøgletal
Egenkapitalforrentning, % ****)
Omkostningsandel af basisindtægter
Den samlede risikoeksponering, ultimo
Antal ansatte (ultimo, heltid)
*) Alle aktiver er placeret i Danmark.
**) Heraf udgør midlertidig overtagne aktiver 6 mio. kr., hvoraf 1 mio. kr. relaterer sig til lea-
singaktiviteter og 5 mio. kr. relaterer sig til øvrige områder.
***) Der er ikke foretaget væsentlige nedskrivninger.
****) Egenkapitalforrentningsprocenten p.a. er opgjort på baggrund af allokeret kapital,
som udgør 13,5 % af den gns. samlede risikoeksponering.
Spar Nords
Lokale Banker
Handels-
området
Øvrige
områder
Koncernen
i alt *)
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
1.586
1.530
257
26
3.399
2.120
1.280
-120
1.400
88
7
72
0
167
49
118
0
118
0
487
1.443
50.761
62.904
6.623
25.913
95.440
-165
0
3.564
3.399
888
28
21
0
-126
0
1
24.229
37.332
304
1.453
5.712
7.469
139
-106
135
167
24
1
0
0
0
61
3
79
108
251
68
184
0
184
4
663
859
26.917
28.442
567
3.848
9.211
1.736
1.541
408
133
3.818
2.237
1.581
-120
1.701
61.936
663
1.348
52.589
116.535
63.775
11.924
40.836
13.626
116.535
132
0
119
251
66
67
338
-94
0
106
-106
3.818
3.818
977
96
359
-94
-126
22
0,62
47.509
1.062
8
0,30
10.301
72
-
-
2.668
474
-
-
60.479
1.608
Spar Nord Årsrapport 2022
63
Sektion 2
Resultatopgørelse
Finansielle poster
2022
Finansielle poster til amortiseret kostpris
Tilgodehavender og gæld til kreditinstitutter og
centralbanker
Udlån og indlån, bankaktiviteter
Repo- og reverse repoforretninger
Udstedte obligationer
Efterstillede kapitalindskud
Øvrige renter
I alt
Finansielle poster til dagsværdi
Handelsbeholdning
Øvrige finansielle investeringsaktiver
(aktier i henhold til dagsværdioptionen)
I alt
Rente-
indtægter
Rente-
udgifter
Netto-
renter
Kurs-
reguleringer
Udbytte
af aktier
I alt
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
9
1.741
7
0
0
1
10
-194
-3
67
49
2
-1
1.935
10
-67
-49
-1
1.758
-69
1.827
184
0
184
0
0
0
184
0
184
-
-
-
76
-
-
76
9
127
135
211
-
-
-
23
-
-
23
147
158
305
329
-
-
-
-
-
-
-
6
106
112
112
-
-
-
-
-
-
-
3
76
79
79
-1
1.935
10
9
-49
-1
1.902
199
232
432
2.334
-4
1.763
-46
-25
-35
-1
1.652
258
234
491
2.143
Nettoindtægter fra finansielle poster i alt
1.942
-69
2.011
2021
Finansielle poster til amortiseret kostpris
Tilgodehavender og gæld til kreditinstitutter og
centralbanker
Udlån og indlån, bankaktiviteter
Repo- og reverse repoforretninger
Udstedte obligationer
Efterstillede kapitalindskud
Øvrige renter
I alt
Finansielle poster til dagsværdi
Handelsbeholdning
Øvrige finansielle investeringsaktiver (aktier i henhold til
dagsværdioptionen)
I alt
5
1.508
-57
0
0
0
9
-255
-11
48
35
1
-4
1.763
-46
-48
-35
-1
1.456
-173
1.629
107
0
107
0
0
0
107
0
107
Nettoindtægter fra finansielle poster i alt
1.563
-173
1.736
Negative renter er i ovennævnte tabel modregnet i henholdsvis
renteindtægter og renteudgifter. Den beløbsmæssige størrelse
af de modregnede negative renter fremgår af note 2.3.1 og
2.3.2.
I resultatopgørelsen er negative renteindtægter præsenteret
som renteudgifter, og negative renteudgifter er præsenteret
som renteindtægter.
Spar Nord Årsrapport 2022
64
Sektion 2
Resultatopgørelse
Nettorenter
Anvendt regnskabspraksis
Renteindtægter og -udgifter omfatter:
• Rentebærende finansielle instrumenter, der måles til amorti-
seret kostpris, som indregnes i resultatopgørelsen efter den
effektive rentes metode baseret på kostprisen på det finan-
sielle instrument.
• Amortisering af gebyrer, der er en integreret del af et finan-
sielt instruments effektive afkast, herunder stiftelsesprovi-
sioner og dokumenthåndteringsgebyrer i forbindelse med
etablering af lån mv., samt amortisering af en eventuel yder-
ligere forskel mellem kostpris og indfrielseskurs.
• Renter på dagsværdiansatte finansielle instrumenter bortset
fra renter vedrørende aktiver og indlån i puljer, som indregnes
under kursreguleringer.
• Renteindtægter som leasinggiver på finansielle leasingafta-
ler og købekontrakter har indregnet på baggrund af den af-
talte effektive rente.
• Gebyrer mv. fra operationelle og finansielle leasingkontrakter
som leasinggiver periodiserer over aftalernes restløbetid og
som er løbende indregnet under renteindtægter.
• Renteudgifter på leasingkontrakter, hvor Spar Nord er lea-
singtager.
Renter på udlån med nedskrivning for kreditforringelse, foretag-
et på baggrund af den nedskrevne værdi, præsenteres under
nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv.
Fra og med 2022 er der foretaget modregning af renter til af-
dækningsforretninger af udstedte obligationer og efterstillede
kapitalindskud. Modregningen er foretaget mellem posten af-
ledte finansielle instrumenter i alt under renteindtægter og
henholdsvis udstedte obligationer og efterstillede kapitalind-
skud under renteudgifter.
I 2021 ville effekten af modregningen have været 21 mio. kr.
2.3.1 Renteindtægter
Renteindtægter
Reverse repoforretninger med kreditinstitutter og centralbanker
Øvrige tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Reverse repoforretninger udlån
Udlån og andre tilgodehavender
Obligationer
Afledte finansielle instrumenter i alt
Øvrige renteindtægter
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
1
9
6
1.741
126
58
1
-11
5
-45
1.508
62
45
0
Renteindtægter i alt efter modregning af negative renteindtægter
1.942
1.563
Negative renteindtægter modregnet i renteindtægter
Reverse repoforretninger med kreditinstitutter og centralbanker
Reverse repoforretninger udlån
Obligationer
Negative renteindtægter i alt overført til renteudgifter
Negative renteudgifter modregnet i renteudgifter
Repoforretninger med kreditinstitutter og centralbanker
Repoforretninger indlån
Indlån og anden gæld
Negative renteudgifter i alt overført til renteindtægter
6
24
5
36
2
8
242
252
11
45
17
73
7
4
294
305
Renteindtægter i alt
2.231
1.941
I resultatopgørelsen er negative renteindtægter præsenteret
som renteudgifter, og negative renteudgifter er præsenteret
som renteindtægter.
Spar Nord Årsrapport 2022
65
Sektion 2
Resultatopgørelse
2.3.2 Renteudgifter
Renteudgifter
Repoforretninger med kreditinstitutter og centralbanker
Øvrig gæld til kreditinstitutter og centralbanker
Repoforretninger indlån
Indlån og anden gæld
Udstedte obligationer
Efterstillede kapitalindskud
Øvrige renteudgifter
Renteudgifter i alt efter modregning af negative renteudgifter
Negative renteudgifter modregnet i renteudgifter
Repoforretninger med kreditinstitutter og centralbanker
Repoforretninger indlån
Indlån og anden gæld
Negative renteudgifter i alt overført til renteindtægter
Negative renteindtægter modregnet i renteindtægter
Reverse repoforretninger med kreditinstitutter og centralbanker
Reverse repoforretninger udlån
Obligationer
Negative renteindtægter i alt overført til renteudgifter
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
5
10
-8
-7
9
-4
-194
-255
67
49
2
-69
2
8
242
252
6
24
5
36
48
35
1
-173
7
4
294
305
11
45
17
73
Renteudgifter i alt
220
205
I resultatopgørelsen er negative renteudgifter præsenteret som
renteindtægter, og negative renteindtægter er præsenteret
som renteudgifter.
Gebyrer og provisionsindtægter
Anvendt regnskabspraksis
Gebyrer og provisioner vedrørende serviceydelser, som ydes
over en periode, periodiseres over serviceperioden, hvilket bl.a.
omfatter garantiprovisioner. Indtægter for at gennemføre en
given transaktion, herunder fonds- og depotgebyrer og beta-
lingsformidlingsgebyrer, indtægtsføres, når transaktionen er
gennemført.
Omsætning fra kontrakter med kunder
Omsætning indregnes med henblik på at afspejle overdragel-
sen af tjenesteydelser til kunderne med et beløb, der afspejler
det vederlag, der forventes modtaget som modydelse for så-
danne tjenesteydelser. På baggrund af dette grundprincip an-
vendes en fem-trins model, som er en proces, der sikrer syste-
matisk vurdering af alle elementer i kontrakter med kunder.
Omsætning indregnes når transaktionen er gennemført, og ind-
går ikke som en del af den effektive rente.
Ved indgåelse af kontrakten fastslår Spar Nord for hver identi-
ficeret leveringsforpligtelse, hvorvidt den opfylder leveringsfor-
pligtelsen over tid eller på et bestemt tidspunkt, hvorvidt veder-
laget er fast eller variabelt, herunder hvorvidt vederlaget er be-
tinget af f.eks. eksterne faktorer uden for koncernens indflyd-
else. Vederlaget allokeres derefter til den identificerede leve-
ringsforpligtelse.
Eksempler på omsætning fra kontrakter med kunder:
• Puljeadministrationsgebyrer
• Korttransaktioner
• Fondshandelsgebyrer
• Øvrige indtægter i form af bl.a. honorarindtægter, ejen-
domsadministrationsindtægter og huslejeindtægter
Spar Nord Årsrapport 2022
66
Sektion 2
Resultatopgørelse
Værdipapirhandel og depoter
Betalingsformidling
Lånesagsgebyrer
heraf kreditforeninger
Garantiprovision
Øvrige gebyrer og provisioner
Gebyrer og provisionsindtægter i alt
Afgivne gebyrer og provisionsudgifter i alt
Nettogebyrer og -provisionsindtægter i alt
Heraf
Lånesagsgebyrer tilknyttet finansielle instrumenter, der måles til amortiseret kostpris
Indtægter fra forvaltningsaktiviteter og andre betroede aktiviteter
Andel af ovennævnte gebyrtyper, som vedrører omsætning fra kontrakter med kunder
Værdipapirhandel og depoter
Betalingsformidling
Lånesagsgebyr
Øvrige nettogebyrer og andre driftsindtægter
Omsætning fra kontrakter med kunder i alt
Kursreguleringer og udbytte
Anvendt regnskabspraksis
Kursreguleringer omfatter realiserede og urealiserede kursregu-
leringer af poster i handelsbeholdningen af værdipapirer og af-
ledte finansielle instrumenter samt andre aktier til dagsværdi
(dagsværdioptionen). Herudover indregnes resultateffekten af
valutakursreguleringer og regnskabsmæssig sikring af dags-
værdi ligeledes under kursreguleringer.
Andre udlån og tilgodehavender til dagsværdi
Obligationer
Aktier mv.
Valuta
Valuta-, rente-, aktie-, råvare- og andre kontrakter samt afledte finansielle instrumenter
Aktiver tilknyttet puljeordninger
Indlån i puljeordninger
Øvrige forpligtelser
Kursreguleringer i alt
Udbytte af aktier mv.
Kursreguleringer og udbytte af aktier mv. i alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
547
238
725
548
38
317
1.864
175
1.689
725
301
408
236
177
235
1.055
516
203
672
511
35
280
1.706
165
1.541
672
276
372
197
161
247
977
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
76
-480
88
94
434
-3.326
3.326
0
211
112
323
24
-77
225
84
73
2.866
-2.866
0
329
79
407
Spar Nord Årsrapport 2022
67
Sektion 2
Resultatopgørelse
Øvrige indtægter
Anvendt regnskabspraksis
Øvrige driftsindtægter indeholder regnskabsposter af sekun-
dær karakter i forhold til Spar Nords aktiviteter, herunder fortje-
neste ved salg af overtagne investerings- og domicilejen-
domme, salg af leasingaktiver og gevinst ved salg af kapitalan-
dele i associerede virksomheder mv.
Øvrige driftsindtægter indeholder også den forholdsmæssige
andel af resultat efter skat af kapitalandele i associerede virk-
somheder, ligesom leasingindtægter fra operationel leasing og
lejeindtægter fra ejendomme fratrukket driftsomkostninger ind-
går heri.
Fortjeneste ved salg opgøres som forskellen mellem salgsprisen
med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige
værdi på salgstidspunktet.
Forudbetalte indtægter indregnes til amortiseret kostpris under
periodeafgrænsningsposter (passiver).
Ydelser operationel leasing samt andre leasingindtægter
Gevinst ved salg af øvrige materielle aktiver
Gevinst ved salg af ejendomme
Andre indtægter
Investeringsejendommenes drift
Andre driftsindtægter i alt
Resultat af kapitalandele i associerede virksomheder
Øvrige indtægter i alt
Personaleomkostninger
Anvendt regnskabspraksis
Personaleomkostninger omfatter lønninger, feriegodtgørelse,
jubilæumsgratialer og pensionsordninger mv. til personale og
ledelse.
Lønninger
Pensioner
Udgifter til social sikring
Personaleomkostninger i alt
Antal beskæftigede
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
11
1
2
18
15
47
75
11
0
1
17
14
43
91
122
133
2022
Mio. kr.
1.104
131
150
2021
Mio. kr.
1.067
134
145
1.384
1.346
Det gns. antal beskæftigede i regnskabsåret omregnet til heltidsbeskæftigede
1.628
1.618
Spar Nord Årsrapport 2022
68
Sektion 2
Resultatopgørelse
Heraf udgør vederlag til medlemmer af Bestyrelsen, Direktionen
og væsentlige risikotagere
Bestyrelsen
Antal
Fast honorar
Pension
Samlet vederlag
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
9
4,7
-
4,7
9
4,6
-
4,6
Bestyrelsens vederlæggelse i moderselskab og koncern er
identisk. Datterselskabets bestyrelsespost er besat af personer
ansat i Spar Nord moderselskab, og ingen har modtaget veder-
lag som medlem af datterselskabsbestyrelsen. Bestyrelsesho-
norering foretages via koncerninterne administrationsaftaler.
Bestyrelsen aflønnes med et fast honorar. Der ydes derudover
et fast honorar til medlemmerne af Revisions-, Risiko- samt No-
minerings- og vederlagsudvalget.
Bestyrelsen har ingen variabel aflønning. Bestyrelsen er ikke
omfattet af nogen pensionsordning.
Væsentlige risikotagere
Antal (gns. antal risikotagere)
Fast løn *)
Variabel løn
Pension
I alt optjent og udbetalt vederlag
18
22,4
1,1
3,2
26,7
17
20,5
1,1
3,0
24,5
*) Beløbet indeholder værdi af fri bil mv. og er fratrukket modtagne honorarer i forbindelse med bestyrelsesposter.
Spar Nords vederlagspolitik i henhold til Lov om finansiel virk-
somhed definerer personkredsen af væsentlige risikotagere. Til
væsentlige risikotagere udbetales ikke variable lønandele over
den lovregulerede tilladte bagatelgrænse (100.000 kr. pr. år).
Til koncernledelsen (Bestyrelse og Direktion) udbetales ikke va-
riable lønandele, herunder diskretionære pensionsydelser. Ve-
derlagspolitikken blev godkendt på generalforsamlingen den
23.03.22. Vederlagspolitikken kan læses på sparnord.dk/veder-
lag.
Bestyrelsen og Direktionen er i henhold til vederlagspolitikken
omfattet af personkredsen af væsentlige risikotagere.
Bestyrelsens og Direktionens vederlag og antal mv. er ikke in-
deholdt i ovennævnte specifikation. For en samlet opgørelse og
specifikation af bankens væsentlige risikotagere skal specifika-
tionerne af Bestyrelsens og Direktionens vederlag mv. medreg-
nes.
Direktionen
Antal
Grundløn *)
- modtagne honorarer i forbindelse med bestyrelsesposter
Bankens udgift, grundløn
Pension
I alt optjent og udbetalt vederlag
*) Beløbet indeholder værdi af fri bil mv.
4
18,0
2,0
16,1
2,8
18,9
4
17,1
1,9
15,2
2,7
17,9
Direktionen har ingen variabel aflønning.
intervaller, og fra direktionsmedlemmet er fyldt 67 år, gives in-
gen fratrædelsesgodtgørelse.
Pensionsforpligtelse
Direktionen og væsentlige risikotagere er som de øvrige med-
arbejdere omfattet af bidragsbaserede pensionsordninger.
Direktionen honoreres for koncerndirektionsarbejdet via admi-
nistrationsaftalen med datterselskabet.
Oplysninger om de enkelte bestyrelses- og direktionsmedlem-
mers vederlag kan læses i Vederlagsrapporten på spar-
nord.dk/vederlag.
Oplysninger om Bestyrelsens og Direktionens lån og lånetilsagn,
indlån, sikkerhedsstillelser og rentesatser mv. fremgår af note
6.8.
Opsigelsesregler
Direktionen har et opsigelsesvarsel på 1 år samt en godtgørelse
på 1-2 års løn.
For de direktionsmedlemmer, der har den maksimale godtgø-
relse, gælder en godtgørelsesperiode på 2 år, indtil direktions-
medlemmet fylder 64 år, hvorefter godtgørelsen reduceres i
Spar Nord Årsrapport 2022
69
Sektion 2
Resultatopgørelse
Driftsomkostninger
Anvendt regnskabspraksis
Driftsomkostninger består blandt andet af udgifter til IT, marke-
ting, lokaler og kontorhold. Regnskabsposten øvrige admini-
strationsudgifter omfatter bl.a. andre driftsudgifter af sekun-
dær karakter i forhold til Spar Nords aktiviteter, f.eks. bidrag til
Afviklingsformuen.
Forudbetalte omkostninger indregnes til amortiseret kostpris
under periodeafgrænsningsposter (aktiver).
It-omkostninger
Marketingomkostninger
Lokaleomkostninger
Personale- og rejseomkostninger
Kontoromkostninger
Øvrige administrationsomkostninger
Driftsomkostninger
Af- og nedskrivninger
Driftsomkostninger i alt
2.8.1 Revisionshonorar
Honorar til den generalforsamlingsvalgte revisionsvirksomhed
Honorar til andre revisionsvirksomheder for andre ydelser end revision
Revisionshonorar i alt
Samlet honorar til den generalforsamlingsvalgte revisionsvirksomhed kan specificeres således:
Lovpligtig revision
Andre erklæringsopgaver med sikkerhed
Skatte- og momsmæssig rådgivning
Andre ydelser
Honorar til den generalforsamlingsvalgte revisionsvirksomhed i alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
544
65
61
62
16
107
855
98
953
513
58
53
51
16
104
795
96
890
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
2,1
0,4
2,5
1,7
0,1
0,1
0,2
2,1
2,6
0,4
3,0
1,0
0,3
0,0
1,4
2,6
Honoraret for ikke-revisionsydelser leveret af Deloitte Statsau-
toriseret Revisionspartnerselskab til koncernen i 2022 udgør 0,2
mio. kr. og vedrører andre ydelser bestående af udarbejdelse
af comfort letter vedrørende EMTN program samt øvrige råd-
givningsopgaver.
Deloitte Statsautoriseret Revisionspartnerselskab har overholdt
kravene til beløbsrammen for ikke-revisionsmæssige ydelser i
henhold til EU-forordning 537/2014 artikel 4 stk. 2
For 2021 udgjorde honoraret for ikke-revisionsydelser leveret af
Deloitte Statsautoriseret Revisionspartnerselskab til koncernen
1,4 mio.kr. og vedrørte andre ydelser bestående af rådgivning
omkring IRB, QI Review, udarbejdelse af comfort letter vedrø-
rende EMTN program samt rådgivning i forbindelse med ban-
kens transaktionsovervågning.
Spar Nord Årsrapport 2022
70
Sektion 2
Resultatopgørelse
2.8.2 Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver
Immaterielle aktiver
Kunderelationer, afskrivninger
Øvrige immaterielle aktiver, afskrivninger
Materielle aktiver
Domicilejendomme, afskrivninger
Domicilejendomme, netto nedskrivninger
Midlertidigt overtagne ejendomme, nedskrivninger
Øvrige materielle aktiver, afskrivninger
Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver i alt
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender mv
Nedskrivninger på udlån til amortiseret kostpris
Nedskrivninger på tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Hensættelser til tab på garantier
Hensættelser til tab på uudnyttet maksimum og lånetilsagn
Tab uden forudgående nedskrivninger
Indtægtsført på tidligere afskrevne fordringer
Indtægtsførte renter på nedskrevne lån
Værdiregulering af overtagne ejendomme
Indtægtsført underkurs overtagne nedskrivninger
I alt
For yderligere specifikation af nedskrivninger på udlån mv. hen-
vises til note 5.1 om kreditrisiko.
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
8
2
43
2
1
43
98
8
3
43
4
0
39
96
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
155
0
-12
4
38
64
15
0
29
78
-42
0
5
-8
55
71
16
0
43
-120
Spar Nord Årsrapport 2022
71
Sektion 2
Resultatopgørelse
Skat
Anvendt regnskabspraksis
Moderselskabet Spar Nord Bank A/S er sambeskattet med sit
danske datterselskab. Den aktuelle danske selskabsskat forde-
les mellem de sambeskattede danske selskaber i forhold til dis-
ses skattepligtige indkomster. Selskaber, der anvender skatte-
mæssige underskud i andre selskaber, betaler sambeskat-
ningsbidrag til moderselskabet svarende til skatteværdien af
de udnyttede underskud, mens selskaber, hvis skattemæssige
underskud anvendes af andre selskaber, modtager sambeskat-
ningsbidrag fra moderselskabet svarende til skatteværdien af
de udnyttede underskud (fuld fordeling). De sambeskattede
danske selskaber indgår i acontoskatteordningen. Der indreg-
nes en udskudt skatteforpligtelse af genbeskatningssaldoen
relateret til den internationale sambeskatning vedrørende tidli-
gere aktiviteter i udlandet, hvor det fratrukne skattemæssige
underskud fra udlandet fortsat er omfattet af en 10-årig bin-
dingsperiode for international sambeskatning.
Årets skat, der består af årets aktuelle skat og ændring i ud-
skudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan
henføres til årets resultat, og i anden totalindkomst med den
del, der kan henføres til posteringer i anden totalindkomst, og i
egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer di-
rekte i egenkapitalen.
Skattepolitik, Governance & Compliance
Spar Nords bestyrelsesgodkendte skattepolitik er offentliggjort,
og yderligere beskrevet i ESG-rapporten for 2022.
Spar Nords holdning til skat er kortfattet beskrevet i ledelses-
beretningen under ”Bæredygtighed og samfundsansvar”.
Aktuel skat, betalt skat og udskudt skat
Spar Nords aktuelle skat, betalte skat og udskudte skat frem-
går af note 3.12.
Skat af årets resultat
Skat af anden totalindkomst
Skat af ændringer i egenkapitalen
Skat af dagsværdireguleringer, virksomhedssammenslutninger
Skat i alt
Skat af årets resultat fremkommer således:
Aktuel skat
Udskudt skat, året
Efterregulering af udskudt skat, tidligere år
Efterregulering af tidligere års aktuelle skat
Ændring af selskabsskatteprocent (omregningsfaktor)
Skat af årets resultat
Effektiv skatteprocent kan forklares således:
Aktuel skatteprocent
Ikke-skattepligtige indtægter af resultat af kapitalandele og kursregulering af aktier, %
Ikke fradragsberettigede omkostninger og ikke-skattepligtige indtægter i øvrigt, %
Regulering tidligere års skatter, %
Ændring af selskabsskatteprocent (omregningsfaktor), %
Effektiv skatteprocent i alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
313
-5
0
0
308
523
-178
-3
-5
-24
313
22,0
-2,7
0,6
-0,4
-1,4
18,1
333
0
0
-2
331
346
-12
-1
1
-
333
22,0
-2,9
0,5
0,0
-
19,6
Skat af anden totalindkomst
2022
2022
2022
2021
2021
2021
Før skat
Skat
Efter skat
Før skat
Skat
Efter skat
Regulering vedrørende associerede virksomheder
Regulering vedrørende pengestrømssikring
Nettoopskrivning på ejendomme
Skat af anden totalindkomst i alt
Skat af ændringer i egenkapitalen
Renter og omkostninger ved udstedelse, hybrid
kernekapital
Skat af ændringer i egenkapitalen
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
0
-23
0
-23
-47
-47
0
5
0
5
0
0
0
-18
0
-18
-47
-47
-1
0
14
13
-66
-66
0
0
0
0
0
0
-1
0
14
13
-66
-66
Skattesatsen ændres fra 2023 som følge af ændringer i sel-
skabsskatteloven, skatteforvaltningsloven, skattekontrol-loven
og ligningsloven. Ændringerne relaterer sig til indførelsen af
”Samfundsbidrag fra den finansielle sektor og fradragsloft over
lønninger” pr. 9. juni 2022 og medfører, at selskabsskattesatsen
for finansielle selskaber stiger til 25,2 % i 2023 og 26 % i 2024,
samt at der indføres fradragsloft for lønninger over 7,5 mio.kr.
(2022-sats).
Effekten for udskudt skat af den ændrede selskabsskattesats
er indarbejdet i 2022.
Fradragsloft for lønninger over 7,5 mio. kr. påvirker ikke Spar
Nord.
Spar Nord Årsrapport 2022
72
Sektion 3
Balance
Balance
Note
Side
Tilgodehavender hos kreditinstitutter
og centralbanker.......................................................... 74
Udlån og andre tilgodehavender til
amortiseret kostpris .................................................... 74
3.2.1 Finansielle leasingaktiver som
leasinggiver ........................................................ 76
Værdipapirer .................................................................. 77
3.3.1 Obligationer til dagsværdi ........................ 77
3.3.2 Aktier mv. ............................................................. 77
3.3.3 Øvrige ikke-afledte finansielle
forpligtelser til dagsværdi .......................... 78
3.3.4 Oplysning om dagsværdi for
finansielle instrumenter ................................ 78
Kapitalandele i associerede
virksomheder .................................................................. 83
Puljeordninger ................................................................ 85
Immaterielle aktiver ..................................................... 85
3.6.1 Goodwill ............................................................... 85
Hovedpunkter
Note
Side
3.6.2 Kunderelationer................................................ 86
3.6.3 Øvrige immaterielle aktiver ........................ 87
3.6.4 Værdiforringelsestest ...................................88
Materielle aktiver .......................................................... 89
3.7.1 Grunde og bygninger ................................... 89
3.7.2 Øvrige materielle aktiver ............................ 94
3.7.3 Aktiver i midlertidig besiddelse ................ 96
Andre aktiver ................................................................... 96
Gæld til kreditinstitutter og
centralbanker ................................................................. 97
Indlån og anden gæld .............................................. 97
Andre passiver ............................................................... 98
3.11.1 Leasingforpligtelser ....................................... 98
Aktuelle skatteaktiver, betalt skat og
udskudt skat.................................................................... 99
Hensatte forpligtelser ............................................... 101
Udlån, bank- og leasingaktiviteter
Aktier inden for handelsbeholdningen
55.296 mio. kr.
2021: 49.086 mio. kr.
87 mio. kr.
2021: 138 mio. kr.
Obligationer til dagsværdi inden for handelsbeholdningen
Aktier uden for handelsbeholdningen
18.664 mio. kr.
2021: 18.809 mio. kr.
1.647 mio. kr.
2021: 1.793 mio. kr.
Obligationer til dagsværdi uden for handelsbeholdningen
Indlån, bankaktiviteter
6.757 mio. kr.
2021: 222 mio. kr.
72.169 mio. kr.
2021: 63.775 mio. kr.
Indlån i puljeordninger
22.402 mio. kr.
2021: 25.533 mio. kr.
Spar Nord Årsrapport 2022
73
Sektion 3
Balance
Tilgodehavender hos kreditinstitutter
og centralbanker
Anvendt regnskabspraksis
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker omfat-
ter tilgodehavender hos andre kreditinstitutter samt tidsindskud
i centralbanker.
Ved reverse repoforretninger, det vil sige køb af værdipapirer,
hvor der samtidig indgås aftale om tilbagekøb på et senere
tidspunkt, indregnes det betalte købsvederlag som tilgode-
havender hos kreditinstitutter og centralbanker. Forskellen mel-
lem købs- og salgskurs indregnes i resultatopgørelsen over lø-
betid-en som renter. Reverse repoforretninger måles til amorti-
seret kostpris.
Første indregning af tilgodehavender hos kreditinstitutter og
centralbanker sker til dagsværdien med tillæg af transaktions-
omkostninger og med fradrag af modtagne gebyrer og provisi-
oner, der knytter sig til etableringen. Efterfølgende måles tilgo-
dehavender hos kreditinstitutter og centralbanker til amortise-
ret kostpris ved anvendelse af den effektive rentes metode med
fradrag af nedskrivninger til imødegåelse af tab.
Tilgodehavender på opsigelse hos centralbanker
Tilgodehavender hos kreditinstitutter, reverse repoforretninger
Tilgodehavender hos kreditinstitutter, øvrige
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker i alt
Heraf efterstillede tilgodehavender
Fordelt efter restløbetid
Anfordringstilgodehavender
Til og med 3 måneder
Over 3 måneder og til og med 1 år
Over 1 år og til og med 5 år
Over 5 år
I alt
Udlån og andre tilgodehavender til
amortiseret kostpris
Anvendt regnskabspraksis
Regnskabsposten omfatter udlån og tilgodehavender, herun-
der pantebreve, finansielle leasingkontrakter og reverse repo-
forretninger, hvor modparten ikke er et kreditinstitut eller en
centralbank.
Ved reverse repoforretninger, det vil sige køb af værdipapirer,
hvor der samtidig indgås aftale om tilbagekøb på et senere
tidspunkt, indregnes det betalte købsvederlag som udlån og
andre tilgodehavender. Forskellen mellem købs- og salgskurs
indregnes i resultatopgørelsen over løbetiden som renter. Re-
verse repoforretninger måles til amortiseret kostpris.
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
0
1.620
1.126
2.746
0
217
2.029
125
375
0
0
1.515
971
2.485
0
166
1.820
0
500
0
2.746
2.485
Første indregning af udlån og andre tilgodehavender sker til
dagsværdien med tillæg af transaktionsomkostninger og med
fradrag af modtagne gebyrer og provisioner, der knytter sig til
etableringen. Efterfølgende måles udlån og andre tilgodeha-
vender til amortiseret kostpris ved anvendelse af den effektive
rentes metode med fradrag af nedskrivninger til imødegåelse af
tab.
Der henvises til note 5.1.1 for en beskrivelse af anvendt regn-
skabspraksis vedrørende nedskrivninger på udlån.
Væsentlige regnskabsmæssige skøn og vurderinger,
nedskrivninger på udlån
Måling af nedskrivninger i henhold til IFRS 9 på tværs af de for-
skellige kategorier af finansielle aktiver kræver skøn, især skøn
vedrørende beløb og timing i relation til fremtidige penge-
strømme og belåningsværdier, når nedskrivninger og vurdering
af væsentlige stigninger i kreditrisici fastsættes. Disse skøn er
baseret på en række faktorer, hvor ændringer kan medføre for-
skellige niveauer af nedskrivninger/hensættelser.
Bankens forventningsbaserede nedskrivningsmodel indebærer,
at der skal nedskrives på alle krediteksponeringer. ”Expected
loss” modellen er baseret på en kompleks model med en række
underliggende forudsætninger vedrørende valg af variable in-
put og deres indbyrdes afhængighed. Nedskrivninger på stadie
1 og 2 foretages på baggrund af en modelberegning, mens be-
regningen på eksponeringer fra den svage del af stadie 2 og
stadie 3 foretages som en kombination af en individuel vurde-
ring og en modelberegning.
Spar Nord Årsrapport 2022
74
Sektion 3
Balance
Følgende elementer i modellen anses for at være regnskabs-
mæssige skøn og vurderinger:
• Bankens interne kreditvurderingsmodel, som tildeler PD’er
(sandsynligheden for misligholdelse) til de enkelte niveauer
og derved inddeler i stadier.
• Bankens interne opgørelse af LGD-værdier (tab ved mislig-
holdelse) for det enkelte segment.
• Bankens kriterier for vurdering af, hvorvidt der har været en
væsentlig stigning i kreditrisici i forhold til tidspunktet for før-
ste indregning som betyder vandring mellem stadier.
• Udvikling af model, herunder forskellige formler og valg af in-
put.
• Fastsættelse af makroøkonomiske scenarier og økonomiske
input såsom ledighedsniveauer og belåningsværdier samt
effekten på PD’er, EAD’er (eksponering ved misligholdelse) og
LGD’er (tab ved misligholdelse).
• Valg af fremadrettede makroøkonomiske scenarier.
Spar Nord har defineret en række risikohændelser, der indikerer
kreditforringelse. Nogle risikohændelser registreres automatisk i
systemerne, mens andre registreres manuelt af kunderådgiver
eller kreditmedarbejder herunder SVAG-markering af kunden.
Markeringen sættes ved tilføjelse af kreditflag, der indikerer år-
sagerne til et øget risikoniveau på kunden, baseret på væsent-
lige skøn, som specielt påvirkes af faktorer som ejendomspriser,
arbejdsløshed og efterspørgsel efter forskellige produkter og
ydelser. Svagmarkeringen har direkte indflydelse på kundens
nedskrivninger, da den påvirker kundens PD-værdi. Der henvi-
ses til note 5.1.1 for nærmere omtale heraf
I forbindelse med de individuelt vurderede nedskrivninger skal
der tages udgangspunkt i det mest sandsynlige scenarie (base
case). Derudover skal der beregnes på et worst case scenarie,
hvor der antages en mere kritisk tilgang til kundens engage-
ment herunder betalingsevne og sikkerhedernes værdi, og et
best case scenarie, hvor der antages en mere positiv tilgang.
Der foretages en beregning for hvert af de tre scenarier, hvor-
efter disse vægtes ud fra sandsynligheden for de enkelte sce-
narier. Ændring af betalingsevne og sikkerhedsværdier i samt
vægtning af de tre scenarier angives ud fra den enkelte kundes
forhold. Modelberegningen af det forventede tab på ekspone-
ringer i stadie 1 og 2 inkluderer et tillæg/fradrag som er bereg-
net ud fra en vægtning af de forskellige scenarier med forskel-
lige tilgange til den makroøkonomiske udvikling i de kommende
år.
Nedskrivningskontoen er fra ultimo 2021 til ultimo 2022 steget fra
1,6 mia. kr. til 1,7 mia. kr.
Til reduktion af risikoen på de enkelte eksponeringer modtages
sikkerheder primært i form af pant i fysiske aktiver, værdipapirer
samt rullende materiel, hvoraf pant i fast ejendom er den væ-
sentligste form. Der indgår væsentlige ledelsesmæssige skøn
ved værdiansættelsen af sikkerhederne.
Udlån udgør 65.806 mio. kr. svarende til ca. 53 % af koncernens
aktiver ultimo 2022.
Udlån, reverse repoforretninger
Udlån, bank- og leasingaktiviteter
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris i alt
Fordelt efter kategorier
Udlånskontrakter med adgang til variabel udnyttelse
Leasingkontrakter
Øvrige udlån
I alt
Fordelt efter restløbetid
Anfordringstilgodehavender
Til og med 3 måneder
Over 3 måneder og til og med 1 år
Over 1 år og til og med 5 år
Over 5 år
I alt
Spar Nord har ikke kategorierne “Finansielle aktiver til dagsværdi gennem
anden totalindkomst” og “Udlån til dagsværdi gennem resultatopgørel-
sen”.
2022
Mio. kr.
10.510
55.296
65.806
26.045
7.608
32.153
65.806
1.732
11.658
19.939
9.774
22.703
65.806
2021
Mio. kr.
12.850
49.086
61.936
24.419
6.346
31.170
61.936
2.292
14.095
18.252
9.057
18.240
61.936
Spar Nord Årsrapport 2022
75
Sektion 3
Balance
3.2.1 Finansielle leasingaktiver som leasinggiver
Anvendt regnskabspraksis
Leasingkontrakter, hvor Spar Nord er leasinggiver, klassificeres
som finansielle leasingkontrakter, når alle væsentlige risici og
afkast forbundet med ejendomsretten til et aktiv overdrages til
leasingtager.
Leasingaktiver i forbindelse med finansielle leasingaftaler, hvor
Spar Nord er leasinggiver, indregnes under udlån til nettoinve-
steringen i leasingkontrakterne med fradrag af afdrag, som be-
regnes efter annuitetsprincippet over leasingperioden.
Indtægter fra leasingaktiverne indregnes på baggrund af den
aftalte effektive rente i leasingkontrakterne og indgår i resultat-
opgørelsen under renteindtægter. Fortjeneste og tab fra salg af
leasingaktiver føres som henholdsvis øvrige indtægter og drifts-
omkostninger.
Leasingydelser fordelt på kontraktuel restløbetid
År 1
År 2
År 3
År 4
År 5
År 6 og fremefter
Bruttoinvesteringer i finansielle leasingkontrakter i alt
Heraf udgør ikke indtjent, fremtidig finansiel indkomst
Nettoinvesteringer i finansielle leasingkontrakter i alt
År 1
År 2
År 3
År 4
År 5
År 6 og fremefter
Nettoinvesteringer i finansielle leasingkontrakter i alt
Leasingindtægter indregnet i resultatopgørelsen under linjen renteindtægter
Den gennemsnitlige restløbetid for leasingkontrakterne udgør
Koncernens leasingkontrakter er fortrinsvis finansiel leasing og
indregnes i balancen under udlån, bank- og leasingaktiviteter.
Leasingaktiver fra finansiel leasing, hvor koncernen er leasing-
giver omfatter landbrugsudstyr, person- og lastbiler, industri-
maskiner, entreprenørmateriel mv.
Leasingkontrakterne er i dansk og udenlandsk valuta. Aftalerne
kan opsiges i leasingperioden.
Leasingudlån sker altid med sikkerhed i aktiverne i form af ejer-
skab.
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
1.852
1.723
1.474
1.131
794
1.263
8.236
628
7.608
1.643
1.569
1.368
1.064
755
1.208
7.608
161
2,9 år
1.540
1.419
1.205
908
612
946
6.630
284
6.346
1.441
1.347
1.158
879
596
926
6.346
126
3,0 år
Spar Nord Årsrapport 2022
76
Sektion 3
Balance
Værdipapirer
Anvendt regnskabspraksis
Ved første indregning på afregningsdagen måles obligationer
og aktier mv. til dagsværdi eksklusive transaktionsomkostning-
er. Efterfølgende måles obligationer og aktier mv. til dagsværdi.
Realiserede og urealiserede gevinster og tab samt udbytter
indregnes i kursreguleringer og i udbytte af aktier i resultatop-
gørelsen.
Når der foreligger et aktivt marked, måles dagsværdien af obli-
gationer og aktier mv. ved anvendelse af noterede markedspri-
ser for instrumenterne. Et marked betragtes som aktivt, når in-
strumentet handles med tilstrækkelig hyppighed og volumen til
at give en valid prissætning. Dagsværdien af sådanne instru-
menter opgøres på grundlag af de senest observerbare lukke-
kurser på balancedagen (niveau 1). Alternativt anvendes aner-
kendte modeller og observerbare markedsdata for tilsvarende
aktiver til måling af dagsværdien (niveau 2).
Værdipapirer udgår af balancen på afregningsdagen.
Strategiske aktier
Spar Nords erhvervede strategiske aktier, der ikke indgår i han-
delsbeholdningen, måles til dagværdi med værdiændringer i
resultatopgørelsen. Strategiske aktier indgår i en portefølje, der
styres og hvis afkast måles baseret på dagsværdier i overens-
stemmelse med en dokumenteret risikostyrings- og investe-
ringsstrategi. Erhvervede strategiske aktier, der ikke indgår i
handelsbeholdningen, måles til dagværdi på baggrund af til-
gængelige handelsoplysninger eller anerkendte værdiansæt-
telsesprincipper og aktuelle markedsdata, herunder en vurde-
ring af den fremtidige indtjening og pengestrøm (niveau 3).
Dagsværdien er ligeledes påvirket af medejerskab, samhandel
og aktionæroverenskomst.
Værdipapirer uden for handelsbeholdningen
Obligationer og aktier udenfor handelsbeholdningen indregnes
og måles tilsvarende værdipapirer indenfor handelsbehold-
ningen, da værdipapirerne i ledelsens styring og overvågning
indregnes og måles til dagsværdi med værdiregulering via re-
sultatopgørelsen.
Væsentlige regnskabsmæssige vurderinger, dagsværdi af
finansielle instrumenter
Spar Nord måler en række finansielle instrumenter til dagsværdi,
herunder alle afledte finansielle instrumenter samt aktier og
obligationer.
Vurderinger udøves i forbindelse med fastsættelse af dagsvær-
dien af finansielle instrumenter på følgende områder:
• Valg af værdiansættelsesmetode.
• Fastsættelse af, hvornår tilgængelige noterede priser ikke
repræsenterer dagsværdien.
• Opgørelse af dagsværdireguleringer for at tage højde for re-
levante risikofaktorer såsom kredit-, model- og likviditetsri-
siko.
• Vurdering af, hvilke markedsparametre, der skal iagttages
for unoterede aktier herunder fremtidig pengestrøm og for-
rentningskrav.
I disse situationer er beslutningerne baseret på en vurdering i
overensstemmelse med Spar Nords regnskabspraksis. Alle så-
danne beslutninger godkendes af de relevante koncernfunk-
tioner.
Spar Nord har som led i sin drift erhvervet strategiske kapital-
andele i sektorleverandørselskaber.
Strategiske kapitalandele måles til dagsværdi på baggrund af
tilgængelige oplysninger om handler med den pågældende
virksomheds kapitalandele eller alternativt en værdiansættel-
sesmodel baseret på anerkendte metoder og aktuelle mar-
kedsdata, herunder inddragelse af en vurdering af den forven-
tede fremtidige indtjening og pengestrømme. Værdiansættel-
sen vil ligeledes være påvirket af medejerskab, samhandel og
aktionæroverenskomster mv. Såfremt en pålidelig dagsværdi
ikke kan fastlægges, sker værdiansættelse til kostpris med fra-
drag af eventuelle nedskrivninger.
For finansielle instrumenter, hvor værdiansættelsen kun i mindre
omfang bygger på observerbare markedsdata, er værdian-
sættelsen påvirket af skøn. Dette er for eksempel tilfældet for
unoterede aktier og visse obligationer, hvor der ikke er et aktivt
marked.
Finansielle instrumenter værdiansat ud fra ikke-observerbare
input udgør 1.647 mio. kr. svarende til 1 % af Spar Nords aktiver
ultimo 2022.
3.3.1 Obligationer til dagsværdi
Realkreditobligationer
Statsobligationer
Øvrige obligationer
Obligationer til dagsværdi i alt
Heraf efterstillede tilgodehavender
Handelsbeholdning
Udenfor handelsbeholdningen
Obligationer til dagsværdi i alt
3.3.2 Aktier mv.
Aktier/investeringsforeningsbeviser
noteret på NASDAQ Copenhagen A/S
Aktier/investeringsforeningsbeviser
noteret på andre børser
Unoterede aktier optaget til
dagsværdi
Aktier mv. i alt
Handelsbeholdning
Udenfor handelsbeholdningen
Udenfor handelsbeholdningen,
strategiske aktier
Aktier mv. i alt
2022
Mio. kr.
24.325
45
1.052
25.422
40
18.664
6.757
25.422
2021
Mio. kr.
17.657
164
1.211
19.031
47
18.809
222
19.031
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
53
11
1.670
1.734
87
0
1.647
1.734
135
86
1.710
1.931
138
115
1.678
1.931
Spar Nord Årsrapport 2022
77
Sektion 3
Balance
3.3.3 Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til
dagsværdi
Anvendt regnskabspraksis
Øvrige ikke-afledte forpligtelser til dagsværdi omfatter nega-
tive beholdninger i forbindelse med reverse repoforretninger.
Negative beholdninger vedrørende reverse repoforretninger
opstår, når Spar Nord videresælger aktiver, som er modtaget
som sikkerhed. Disse modtagne aktiver føres ikke i balancen,
hvorfor et videresalg medfører en negativ beholdning.
Modpost til negative obligationsbehold-
ninger i forbindelse med reverse repofor-
retninger
Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser
til dagsværdi i alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
2.918
2.786
2.918
2.786
3.3.4 Oplysning om dagsværdi for finansielle
instrumenter
Anvendt regnskabspraksis
Finansielle instrumenter indgår i balancen enten til dagsværdi
eller amortiseret kostpris.
Finansielle aktiver klassificeres på indregningstidspunktet i føl-
gende kategorier:
• Værdipapirer indenfor og udenfor handelsbeholdningen,
som værdiansættes til dagsværdi (obligationer og aktier).
• Udlån og tilgodehavender, som værdiansættes til amortise-
ret kostpris.
• Finansielle aktiver til dagsværdi med værdiregulering over
resultatopgørelsen.
• Aktiver i puljeordninger, som værdiansættes til dagsværdi
(handelsbeholdning - obligationer og aktier).
Finansielle forpligtelser klassificeres på indregningstidspunktet i
følgende kategorier:
• Handelsbeholdning, som værdiansættes til dagsværdi.
• Forpligtelser vedrørende puljeordninger designeret til dags-
værdi, som følge af accounting mismatch.
• Øvrige finansielle forpligtelser, som værdiansættes til amor-
tiseret kostpris.
Dagsværdimåling af finansielle instrumenter
Dagsværdi er det beløb, som et finansielt aktiv eller forpligtelse
kan handles til mellem markedsdeltagere på målingstidspunk-
tet i det primære marked, eller i dets fravær, det mest fordel-
agtige marked, som Spar Nord har adgang til på dette tids-
punkt.
Spar Nords marked for handel med obligationer er hovedsage-
ligt direkte mellem professionelle modparter og ikke handel di-
rekte på fondsbørsen.
Dagsværdien måles ved hjælp af følgende dagsværdihierarki
som afspejler de parametre, der indgår i målingerne:
• Niveau 1 - Noteret markedspris:
Noterede priser (ikke-justerede) på aktive markeder for iden-
tiske finansielle aktiver eller forpligtelser.
• Niveau 2 - Observerbare input:
Værdiansættelsesteknikker baseret på input, bortset fra no-
terede priser på niveau 1, som er observerbare , enten direkte
(som priser) eller indirekte (afledt af priser). For observerbare
input anvendes anerkendte udbydere af kursinformation,
som anvendes i handel med professionelle modparter, hvor
Spar Nord primært anvender Reuters.
Når et finansielt instrument er noteret i et marked, som ikke er
aktivt, tager værdiansættelsen udgangspunkt i seneste
transaktionspris. Der korrigeres for efterfølgende ændringer i
markedsforholdene bl.a. ved at inddrage transaktioner i lig-
nende instrumenter, der vurderes gennemført ud fra normale
forretningsmæssige overvejelser.
• Niveau 3 - Ikke-observerbare input:
Værdiansættelsesteknikker baseret på input til aktiver eller
forpligtelser, som ikke er baseret på observerbare markeds-
data. For en række finansielle aktiver og forpligtelser findes
der ikke et effektivt marked. I sådanne situationer anvendes
i stedet en estimeret værdi, hvor der henses til nylige trans-
aktioner i lignende instrumenter og ud fra diskonterede be-
talingsstrømme eller andre anerkendte estimations- og vur-
deringsteknikker baseret på markedsbetingelser, der eksi-
sterede på balancedagen.
Der foretages en overførsel mellem kategorierne i værdiansæt-
telseshierarkiet, hvis et instrument på balancedagen er klassifi-
ceret anderledes end ved begyndelsen af regnskabsåret. Æn-
dringer anses for at være sket på balancedatoen.
Obligationer og øvrige ikke-afledte finansielle
forpligtelser værdiansættes efter følgende principper
• For noterede priser bliver dagsværdien fastsat som en note-
ret pris eller priskvotering fra en anerkendt børs.
• For prissætning ved hjælp af observerbare input bliver dags-
værdien primært fastsat på baggrund af offentliggjorte ud-
buds- og efterspørgselspriser hvor der tages udgangspunkt
i kursinformation fra Reuters og sekundært beregnet ved
hjælp af markedsbestemt rentekurve plus/minus et kredit-
spænd, som også beregnes ved hjælp af priser fra markedet.
• For prissætning ved hjælp af ikke-observerbare input indgår
der input, som bygger på bankens egne vurderinger på en-
kelte elementer, samt i nogle tilfælde også markedsdata.
Priser, som er tilgængelige via Reuters, er realtidspriser, som er
stillet af store danske og europæiske banker, hvormed der i ul-
timokurser tages højde for renteudvikling siden seneste handel.
Det er Spar Nords opfattelse, at disse priser er udtryk for den
mest retvisende dagsværdi for obligationsbeholdningerne, som
hovedsageligt handles mellem professionelle modparter og øv-
rige store enkeltstående transaktioner.
Spar Nord Årsrapport 2022
78
Sektion 3
Balance
Aktier værdiansættes efter følgende principper
• For noterede priser bliver dagsværdien fastsat som en note-
ret pris fra en anerkendt børs eller ekstern part.
• For prissætning ved hjælp af observerbare input bliver dags-
værdi opgjort i henhold til tilgængelige priser, hvor aktierne
ikke er børsnoteret.
2022
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Obligationer til dagsværdi
Aktier mv.
Aktiver tilknyttet puljeordninger
Positiv dagsværdi af afledte finansielle instrumenter
Finansielle aktiver i alt
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker
Indlån og anden gæld
Indlån i puljeordninger
Udstedte obligationer til amortiseret kostpris
Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til dagsværdi
Leasingforpligtelser
Negativ dagsværdi af afledte finansielle instrumenter
Efterstillede kapitalindskud
Finansielle forpligtelser i alt
2021
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Obligationer til dagsværdi
Aktier mv.
Aktiver tilknyttet puljeordninger
Positiv dagsværdi af afledte finansielle instrumenter
Finansielle aktiver i alt
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker
Indlån og anden gæld
Indlån i puljeordninger
Udstedte obligationer til amortiseret kostpris
Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til dagsværdi
Leasingforpligtelser
Negativ dagsværdi af afledte finansielle instrumenter
Efterstillede kapitalindskud
Finansielle forpligtelser i alt
• For prissætning ved ikke-observerbare input indgår aktier
som værdiansættes ud fra anerkendte værdiansættelses-
principper bl.a. diskontering af forventede fremtidige beta-
lingsstrømme, markedsforventninger til egenkapitalforrent-
ningskrav og sammenlignelige salgstransaktioner. Aktier der
er prissat i henhold til Lokale Pengeinstitutters anbefalede
kurser indgår som ikke-observerbare input.
Dagsværdier tager udgangspunkt i aktionæroverenskom-
ster for de enkelte selskaber og gennemførte aktiehandler.
Dagsværdien tager ofte udgangspunkt i selskabernes regn-
skabsmæssige egenkapital (indre værdi), som danner grund-
lag for handelskursen aktionærerne imellem.
Dagsværdi er opgjort pålideligt for alle aktier, hvormed ingen
aktier er indregnet til kostpris.
Amortiseret
kostpris
Dagsværdi
gennem
resultatet
Mio. kr.
Mio. kr.
1.893
2.746
65.806
0
0
0
0
70.445
2.076
72.169
0
0
0
25.422
1.734
22.402
444
50.002
0
0
0
22.402
6.216
0
158
0
1.597
82.216
0
2.918
0
675
0
25.996
Amortiseret
kostpris
Dagsværdi
gennem
resultatet
Mio. kr.
Mio. kr.
1.855
2.485
61.936
0
0
0
0
66.276
2.452
63.775
0
0
0
19.031
1.931
25.533
542
47.037
0
0
0
25.533
4.845
0
151
0
1.523
72.746
0
2.786
0
474
0
28.793
Spar Nord Årsrapport 2022
79
Sektion 3
Balance
Afledte finansielle instrumenter
Afledte finansielle instrumenter samt uafviklede spotforretning-
er indregnes på handelsdagen og måles til dagsværdi. Positive
dagsværdier indregnes under andre aktiver. Negative dags-
værdier indregnes under andre passiver.
Realiserede og urealiserede gevinster og tab indregnes i kurs-
reguleringer i resultatopgørelsen. For afledte finansielle instru-
menter indregnes gevinst eller tab ikke ved første indregning
(”day 1-profit/loss”), men amortiseres ud over instrumentets lø-
betid.
Ved første indregning måles afledte finansielle instrumenter
samt uafviklede spotforretninger til dagsværdi eksklusive trans-
aktionsomkostninger. Efterfølgende måles afledte finansielle in-
strumenter samt uafviklede spotforretninger til dagsværdi.
Ved opgørelse af dagsværdi anvendes anerkendte modeller og
observerbare markedsdata (niveau 2), herunder rentekurver,
valutakurser og volatilitetskurver til måling af dagsværdien.
Dag 1-gevinster (kundemarginal)
Ved værdiansættelse af unoterede afledte finansielle instru-
menter amortiseres den oprindelige kundemarginal mv. over
restløbetiden. Ved udgangen af 2022 udgør den endnu ikke
amortiserede kundemarginal mv. 44 mio. kr. (2021: 54 mio. kr.).
I dag 1-gevinster er der ultimo 2022 modregnet 0 mio. kr. (2021:
0 mio. kr.) fra CVA, som er kreditværdielementet i afledte finan-
sielle instrumenter.
Ikke amortiseret kundemarginal 1. januar
Nettoudvikling i amortisering af kundemarginal
Ikke amortiseret kundemarginal 31. december
Opdeling af finansielle instrumenter i forhold til
klassifikation i dagsværdihierarkiet og den
regnskabsmæssige værdi
2022
Obligationer til dagsværdi
Aktier mv.
Aktiver tilknyttet puljeordninger
Positiv dagsværdi af afledte finansielle instrumenter
Finansielle aktiver i alt
Indlån i puljeordninger
Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til dagsværdi
Negativ dagsværdi af afledte finansielle instrumenter
Finansielle forpligtelser i alt
2021
Obligationer til dagsværdi
Aktier mv.
Aktiver tilknyttet puljeordninger
Positiv dagsværdi af afledte finansielle instrumenter
Finansielle aktiver i alt
Indlån i puljeordninger
Øvrige ikke-afledte finansielle forpligtelser til dagsværdi
Negativ dagsværdi af afledte finansielle instrumenter
Finansielle forpligtelser i alt
Spar Nord Årsrapport 2022
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
54
-10
44
63
-10
54
Noterede priser
Niveau 1
Observerbare
input
Niveau 2
Ikke-observer-
bare input
Niveau 3
Mio. kr.
0
64
13.080
0
Mio. kr.
25.422
23
9.323
444
Mio. kr.
0
1.647
0
0
13.144
35.212
1.647
0
0
0
0
22.402
2.918
675
25.996
0
0
0
0
Noterede priser
Niveau 1
Observerbare
input
Niveau 2
Ikke-observer-
bare input
Niveau 3
Mio. kr.
0
221
16.777
0
Mio. kr.
19.031
33
8.211
542
16.998
27.816
0
0
0
0
25.533
2.786
474
28.793
Mio. kr.
0
1.678
545
0
2.223
0
0
0
0
I alt
Mio. kr.
25.422
1.734
22.402
444
50.002
22.402
2.918
675
25.996
I alt
Mio. kr.
19.031
1.931
25.533
542
47.037
25.533
2.786
474
28.793
80
Sektion 3
Balance
Niveau 3
Aktier
Aktiver tilknyttet puljeordninger
Positiv dagsværdi af afledte finansielle instrumenter
Følsomheder:
Ændring af dagsværdien af aktier, hvis resultatet i selskaberne ændres 10 %.
Aktier, som indgår under “øvrige”, værdiansættes for en væ-
sentlig del ud fra forventede fremtidige pengestrømme, mar-
kedsforventninger til egenkapitalforrentningskrav og sammen-
lignelige salgstransaktioner.
For investerings- og domicilejendomme målt til dagsværdi
henvises til note 3.7.1.
Finansielle instrumenter, der måles til dagsværdi baseret
på ikke-observerbare priser (Niveau 3)
Der er i 2022 indregnet urealiserede kursreguleringer på 116 mio.
kr. (2021: 157 mio. kr.) vedrørende finansielle aktiver, der besiddes
på balancedagen, værdiansat ud fra ikke-observerbare input.
Regnskabsmæssig værdi primo
Kursreguleringer i resultatopgørelsen
Kursreguleringer i anden totalindkomst
Køb
Salg
Overførsler til/fra Niveau 3
Regnskabsmæssig værdi ultimo
Dagsværdi
med udgangs-
punkt i indre
værdi jf. aktio-
næroverens-
komster
2022
Mio. kr.
1.144
-
-
15
Dagsværdi
med udgangs-
punkt i indre
værdi jf. aktio-
næroverens-
komster
2021
Mio. kr.
1.219
-
-
Øvrige
2021
Mio. kr.
459
545
0
15
-
Øvrige
2022
Mio. kr.
503
0
0
-
2022
Mio. kr.
2.223
127
0
107
188
-622
1.647
2021
Mio. kr.
1.921
158
0
249
105
0
2.223
Kursreguleringer i resultatopgørelsen for aktiver, der besiddes på balancedagen
116
157
Spar Nord Årsrapport 2022
81
Regnskabs-
mæssig værdi
Dagsværdi
Regnskabs-
mæssig værdi
Dagsværdi
2022
2022
2021
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
1.893
2.746
65.806
70.445
2.076
72.169
6.216
158
1.597
1.893
2.746
65.828
70.466
2.076
72.171
6.030
158
1.536
1.855
2.485
61.936
66.276
2.452
63.775
4.845
151
1.523
1.855
2.485
62.111
66.451
2.452
63.775
4.899
151
1.570
82.216
81.971
72.746
72.847
Sektion 3
Balance
Finansielle instrumenter indregnet til amortiseret
kostpris - oplysninger om dagsværdier
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker *)
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker *)
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris *)
Finansielle aktiver i alt
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker *)
Indlån og anden gæld *)
Udstedte obligationer til amortiseret kostpris **)
Leasingforpligtelser *)
Efterstillede kapitalindskud ***)
Finansielle passiver i alt
*) Niveau 3 i dagsværdihierarkiet.
**) Niveau 2 i dagsværdihierarkiet.
***) Niveau 1 i dagsværdihierarkiet udgør 0 mio. kr. (2021: 641 mio. kr.) og
niveau 2 i dagsværdihierarkiet udgør 1.536 mio. kr. (2021: 929 mio. kr.).
Der eksisterer ikke et aktivt marked for handel med koncernens
tilgodehavender, udlån og indlån. Skøn over dagsværdien for
disse finansielle instrumenter baseres på forhold, hvor der er
konstateret ændringer i markedsforholdene efter instrumentets
første indregning, som har betydning for den pris, der ville blive
aftalt, såfremt vilkårene blev aftalt på balancedagen. Andre
parter vil kunne komme til en anden værdi for disse skøn.
Oplysninger om dagsværdi for finansielle instrumenter
indregnet til amortiseret kostpris baseres på
nedenstående antagelser:
• For de fleste af koncernens indlån og udlån er renten af-
hængig af renteudviklingen.
• Dagsværdi for udlån og indlån er opgjort på baggrund af et
kvalificeret skøn, der bygger på, at banken generelt løbende
ændrer sine vilkår til gældende markedsforhold.
• Kreditrisikoen for udlån er afspejlet i regnskabsmæssige
værdier.
• Dagsværdien for fastforrentede indlån er opgjort med ud-
gangspunkt i rente på tilsvarende indlån ud fra en estimeret
rentekurve.
• Dagsværdi af efterstillede kapitalindskud og udstedte obli-
gationer er reguleret for noterede lån til seneste handelskurs,
mens ikke-noterede lån er optaget til en estimeret handels-
kurs.
Spar Nord Årsrapport 2022
82
Sektion 3
Balance
Kapitalandele i associerede
virksomheder
Anvendt regnskabspraksis
Associerede virksomheder er virksomheder, der ikke er tilknyt-
tede virksomheder, men i hvilke koncernen besidder kapitalan-
dele og udøver en betydelig, men ikke bestemmende indflyd-
else. Betydelig indflydelse opnås typisk ved direkte eller indi-
rekte at eje eller råde over mere end 20 % af stemmerettighed-
erne, men mindre end 50 %.
Ved vurdering af, om koncernen har bestemmende eller bety-
delig indflydelse, tages højde for de stemmerettigheder, der på
balancedagen kan udnyttes.
Kapitalandele i associerede virksomheder indregnes og måles
ved første indregning til kostpris, og måles efterfølgende til for-
holdsmæssig andel af dagsværdi med tillæg af regnskabs-
mæssig værdi af erhvervet goodwill.
Samlet anskaffelsespris primo
Reklassificeret til aktier
Tilgang
Afgang
Samlet anskaffelsespris ultimo
Op- og nedskrivninger primo
Reklassificeret til aktier
Resultat
Udbytte
Andre kapitalbevægelser indregnet i anden totalindkomst
Tilbageførte op- og nedskrivninger
Op- og nedskrivninger ultimo
Regnskabsmæssig værdi ultimo
Danske Andelskassers Bank A/S vurderes individuelt set at
være en væsentlig associeret virksomhed for Spar Nord.
Købet af aktierne i Danske Andelskassers Bank A/S i 2018 og
senere år er en strategisk investering, hvor det er Spar Nords
hensigt at Danske Andelskassers Bank A/S sammenlægges
med Spar Nord.
Resultatandel indregnes i resultatopgørelsen under øvrige ind-
tægter i note 2.6.
Finansielle oplysninger samlet set for alle
associerede virksomheder, der ikke er væsentlige
individuelt set, og som indregnes efter den indre
værdis metode
Spar Nords andel af:
Årets resultat
Anden totalindkomst
Totalindkomst i alt
Andel af årets resultat efter skat indregnes i resultatopgørelsen
under øvrige indtægter.
Ved køb eller afhændelse af associerede virksomheder indgår
virksomhedens resultat i resultatopgørelsen fra overtagelses-
tidspunktet henholdsvis til overtagelsestidspunktet. Fortjeneste
eller tab ved salg opgøres som forskellen mellem salgssum og
regnskabsmæssig værdi på overdragelsestidspunktet, inklusiv
regnskabsmæssig værdi af goodwill, og indregnes under øvrige
indtægter/driftsomkostninger.
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
515
0
32
1
547
148
0
75
33
0
-1
190
736
434
-16
99
2
515
94
-3
91
36
-1
-2
148
663
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
20
0
20
28
0
28
Spar Nord Årsrapport 2022
83
Sektion 3
Balance
Finansielle oplysninger for associerede
virksomheder, der er væsentlige individuelt set
Finansielle oplysninger for koncernens individuelt set væsentlige
associerede virksomheder, korrigeret for forskelle i anvendt
regnskabspraksis:
Nedenstående regnskabstal i kolonnen 2022 er fra Danske An-
delskassers Bank A/S’ seneste offentliggjorte årsrapport for
regnskabsåret 2021.
Hjemsted
Ejerandel (%)
Stemmeandel (%)
Totalindkomstopgørelse
Omsætning
Årets resultat
Anden totalindkomst
I alt
Spar Nord modtaget udbytte
Balance
Udlån og tilgodehavender mv.
Øvrige aktiver
Aktiver i alt
Indlån og anden gæld
Øvrige forpligtelser
Forpligtelser i alt
Egenkapital
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
Danske An-
delskassers
Bank A/S
Danske An-
delskassers
Bank A/S
Hammershøj Hammershøj
38,3
38,3
662
198
0
197
20
37,1
37,1
609
113
-2
111
10
6.794
6.711
6.316
6.984
13.505
13.300
9.481
1.817
9.410
1.847
11.299
11.257
2.206
2.043
Spar Nords andel af aktionærernes egenkapital i Danske Andelskassers Bank A/S jf. seneste offentliggjorte årsrapport
744
660
Koncernens associerede virksomheder måles efter den indre
værdis metode, således at Danske Andelskassers Bank A/S
måles til andel af egenkapitalen fratrukket dagsværdiregule-
ring af de overtagne nettoaktiver på købstidspunktet.
Baseret på børskursen er Spar Nords andel af dagsværdien af
Danske Andelskassers Bank A/S (niveau 1 i Dagsværdihierarkiet)
opgjort til 733 mio. kr. (2021: 737 mio. kr.).
Afstemning af regnskabsmæssig værdi 31. december
Regnskabsmæssig værdi af kapitalandele i individuelt set væsentlige associerede virksomheder
Regnskabsmæssig værdi af kapitalandele i individuelt set ikke-væsentlige associerede virksomheder
I alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
681
55
736
623
39
663
Spar Nord Årsrapport 2022
84
Sektion 3
Balance
Puljeordninger
Anvendt regnskabspraksis
Aktiver, der indgår i pensionspuljer og kunders indskud i pensi-
onspuljer, præsenteres i separate balanceposter.
Afkast af puljeaktiver og -indskud præsenteres samlet under
kursreguleringer og udbytte.
Aktiver og passiver i puljeordninger indregnes til dagsværdi,
jævnfør omtale i note 3.3.4
Aktiver
Kontantindestående
Obligationer
Aktier mv.
Investeringsforeningsandele
Andre aktiver
Aktiver i alt
Passiver
Samlet indlån
Passiver i alt
Immaterielle aktiver
Goodwill
Kunderelationer
Øvrige immaterielle aktiver
Immaterielle aktiver i alt
3.6.1 Goodwill
Pensionspuljer Øvrige puljer
2022
2022
I alt
2022
I alt
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
633
5.394
12.885
3.154
51
22.117
22.117
22.117
8
69
165
43
0
286
286
286
641
5.463
13.051
3.197
51
456
4.945
14.293
5.807
32
22.402
25.533
22.402
22.402
25.533
25.533
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
379
39
2
419
379
46
3
429
Anvendt regnskabspraksis
Erhvervet goodwill indregnes til kostpris med fradrag af akku-
mulerede nedskrivninger for værdiforringelse.
Der foretages ikke systematisk afskrivning.
Goodwill vedrørende associerede virksomheder indregnes un-
der kapitalandele i associerede virksomheder.
Den regnskabsmæssige værdi af goodwill allokeres til Spar
Nords pengestrømsgenererende enheder på overtagelsestids-
punktet. Fastlæggelsen af pengestrømsgenererende enheder
følger den ledelsesmæssige struktur og interne økonomistyring.
Goodwill afskrives ikke, men for hver pengestrømsgenererende
enhed testes goodwill for værdiforringelse mindst én gang år-
ligt. Goodwill nedskrives til genindvindingsværdi over resultat-
opgørelsen, såfremt den regnskabsmæssige værdi af den pen-
gestrømsgenererende enheds nettoaktiver overstiger den høj-
este værdi af nettosalgspris og nytteværdi, der svarer til nutids-
værdien af forventede fremtidige pengestrømme fra enheden.
Samlet anskaffelsespris primo
Tilgang
Afgang
Samlet anskaffelsespris ultimo
Nedskrivninger primo
Årets nedskrivninger
Tilbageførsel af nedskrivninger ved afgang
Nedskrivninger ultimo
Regnskabsmæssig værdi ultimo
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
380
0
0
380
2
0
0
2
160
220
0
380
2
0
0
2
379
379
Spar Nord Årsrapport 2022
85
Sektion 3
Balance
Anskaf-
felsessum Til-/afgang
Anskaf-
felsessum
Ned-
skrivninger
Ned-
skrivninger
Ned-
skrivninger
ved afgang
Ned-
skrivninger
Regnskabs-
mæssig
værdi
01.01.22
2022
31.12.22
01.01.22
2022
2022
31.12.22
31.12.22
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Bankaktivitet, filialer Roskilde Bank
Bankaktivitet, Sparbank
Bankaktivitet, BankNordik
Bankaktivitet, filialer Øvrige
Goodwill i alt
87
35
220
38
380
0
0
0
0
0
87
35
220
38
380
0
0
0
2
2
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
2
2
87
35
220
37
379
Anskaf-
felsessum
Til-/afgang
Anskaf-
felsessum
Ned-
skrivninger
Ned-
skrivninger
Ned-
skrivninger
ved afgang
Ned-
skrivninger
Regnskabs-
mæssig
værdi
01.01.21
2021
31.12.21
01.01.21
2021
2021
31.12.21
31.12.21
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Bankaktivitet, filialer Roskilde Bank
Bankaktivitet, Sparbank
Bankaktivitet, BankNordik
Bankaktivitet, filialer Øvrige
Goodwill i alt
87
35
0
38
160
0
0
220
0
220
87
35
220
38
380
0
0
0
2
2
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
2
2
87
35
220
37
379
Goodwill vedrører forretningssegmentet Spar Nords Lokale
Banker.
3.6.2 Kunderelationer
Anvendt regnskabspraksis
Kunderelationer erhvervet i forbindelse med virksomhedsover-
tagelse indregnes til kostpris og afskrives lineært over den for-
ventede økonomiske brugstid, der ikke overstiger 10 år. Den
økonomiske brugstid afhænger af kundeloyalitet.
Brugstiden revurderes årligt. Ændringer i afskrivningerne som
følge af ændring i brugstiden indregnes fremadrettet som en
ændring i regnskabsmæssige skøn.
Kunderelationer vurderes for nedskrivningsbehov, når der er in-
dikationer på værdiforringelse. Der nedskrives i så fald til nytte-
værdien.
Samlet anskaffelsespris primo
Tilgang
Afgang
Samlet anskaffelsespris ultimo
Af- og nedskrivninger primo
Årets afskrivninger
Tilbageførsel af afskrivninger ved afgang
Af- og nedskrivninger ultimo
Regnskabsmæssig værdi ultimo
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
113
0
0
113
66
8
0
74
39
65
48
0
113
59
8
0
66
46
Spar Nord Årsrapport 2022
86
Sektion 3
Balance
3.6.3 Øvrige immaterielle aktiver
Anvendt regnskabspraksis
Erhvervet software indregnes til kostpris, herunder installations-
udgifter, og afskrives lineært over den forventede brugstid, der
ikke overstiger 5 år.
Brugstiden revurderes årligt. Ændringer i afskrivningerne som
følge af ændring i brugstiden indregnes fremadrettet som en
ændring i regnskabsmæssige skøn.
Software vurderes for nedskrivningsbehov, når der er indikation
på værdiforringelse. Der nedskrives i så fald til nytteværdien.
Samlet anskaffelsespris primo
Tilgang
Afgang
Samlet anskaffelsespris ultimo
Af- og nedskrivninger primo
Årets afskrivninger
Tilbageførsel af afskrivninger ved afgang
Af- og nedskrivninger ultimo
Regnskabsmæssig værdi ultimo
Resterende afskrivningsperioder udgør for kunderelationer 0-8
år (2021: 0-9 år), øvrige immaterielle aktiver 1-5 år (2021: 1-5 år)
og goodwill har ubestemt brugstid i såvel 2022 som 2021.
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
31
0
0
31
28
2
0
29
2
34
0
3
31
28
3
3
28
3
Spar Nord Årsrapport 2022
87
Sektion 3
Balance
3.6.4 Værdiforringelsestest
Værdiforringelsestesten sammenholder den estimerede nutids-
værdi af forventede fremtidige pengestrømme (nytteværdi)
med egenkapitalandelen henført til de pengestrømsgenerende
forretningsområder. Den særlige gældsstruktur i finansielle kon-
cerner medfører, at beregningsgrundlaget for nutidsværdien af
fremtidige betalingsstrømme baseres på en forenklet egenka-
pitalmodel.
Egenkapitalmodellen tager udgangspunkt i godkendte strate-
gier og indtjeningsestimater for de pengestrømsgenererende
forretningsområder for de kommende 5 år.
Egenkapitalandelen er fastsat til 14,0 % (2021: 13,5 %) af den
samlede risikoeksponering.
Værdiforringelsestest har i 2022 ikke givet anledning til ned-
skrivning af immaterielle aktiver.
Goodwill
Spar Nord koncernens goodwill testes årligt for værdiforring-
else. Aktiviteterne testes på den identificerede pengestrøms-
genererende enhed, hvortil aktiverne er allokeret.
Goodwill for bankaktiviteter indgår i det pengestrømsgene-
rerende forretningsområde, Spar Nords Lokale Banker, som er
forretningsområdet omfattende filialnettet. For uddybende be-
skrivelse af Spar Nords Lokale Banker henvises til note 2.1.
Primære forudsætninger
Cash flow i budgetperioden
Cash flow i budgetperioden (5 år) er påvirket af forventninger til
renteniveau og effekten på udlåns- og indlånsmarginalen i
Spar Nords Lokale Banker.
Forudsætninger i værdiforringelsestesten er fastsat forsigtigt i
forhold til fremtidige resultateffekter af implementering af Spar
Nords strategi.
Væksten i budgetperioden er fastsat til 1,0 % (2021: 1,5 %). Den
gennemsnitlige årlige vækst afspejler de mål, der er indarbej-
det i bankens forventninger til fremtiden.
Nettorenteindtægter
Indlåns- og udlånsmarginal afspejler indtjeningsmarginal, som
er opgjort som forskellen mellem rentesatsen over for Spar
Nords Lokale Bankers kunder fratrukket en intern fundingrente
baseret på bankens fundingomkostninger.
Rentemarginalen er estimeret på baggrund af aktuelle udlåns-
og indlånsrenter, forventninger til fremtidige renteændringer
samt ledelsens forventninger til fremtidig konkurrence. I løbet af
2022 er Nationalbankens folierente steget 2,35 procentpoint,
hvilket har betydet, at de seneste års negative indlånsrenter er
fortid. Det højere og fortsat stigende renteniveau har medført
en udvidelse af rentemarginalen og forventes at påvirke netto-
renteindtægterne positivt i 2023.
Primære forudsætninger, jævnfør ovenfor:
Erhvervet goodwill, mio. kr.
Budgetperiode
Gennemsnitlig årlig vækst i budgetperioden
Gennemsnitlig årlig vækst i terminalperioden
Diskonteringsfaktor før skat
Diskonteringsfaktor efter skat
Egenkapitalandel af den samlede risikoeksponering
Der forventes en fortsat stigning i udlånet til såvel privat- som
erhvervskunder, ligesom der også forventes en mindre stigning
i bankindlånet.
Nettogebyrindtægter
Forventninger til gebyrindtægter er baseret på historiske data,
der er justeret til at afspejle den nuværende situation. Der for-
ventes et uændret højt niveau for nettogebyrindtægterne i
2023.
Kursreguleringer
Kursreguleringerne forventes at blive at blive på samme niveau
som i 2022.
Omkostninger
Der forventes en stigning i omkostningerne i 2023, der er base-
ret på en fremskrivning af omkostningsbasen med forventede
aktivitetsændringer, kendte og forventede prisstigninger samt
forventede overenskomstmæssige lønstigninger, ændring i
skatter og afgifter mv.
Nedskrivninger på udlån
Forventninger til nedskrivninger på udlån er baseret på bankens
estimat for de kommende år. Forventningen baseres på histo-
riske data, der er justeret til at afspejle den nuværende situa-
tion. På grund af stigende renteniveau, høj inflation, faldende
huspriser og usikkerhed om de makroøkonomiske konjunkturer
forventes nedskrivninger på udlån at blive væsentligt højere
end i 2022 og forventes at vende tilbage på et mere normali-
seret niveau end det har været tilfældet de seneste år.
Cash flow i terminalperioden
Cash flow i terminalperioden repræsenterer indtjening i de fo-
regående år voksende med en konstant rate. Væksten er fast-
sat til 1,5 % (2021: 1,5 %). Væksten er fastsat på baggrund af for-
ventninger til vækst i makroøkonomien.
Diskonteringsfaktoren
Diskonteringsfaktoren fastsættes ud fra en Capital Asset Pri-
cing Model og omfatter en risikofri rente, markedets risikopræ-
mie, en faktor til afdækning af den systematiske markedsrisiko
(Beta faktor) samt en selskabsspecifik risiko.
Værdierne for den risikofri rente, markedets risikopræmie, beta
faktoren og den selskabsspecifikke risiko opdateres årligt på
baggrund af eksterne kilder.
Diskonteringsfaktoren, som er anvendt til at beregne den tilba-
gediskonterede værdi af fremtidigt cash flow er i 2022 fastsat
til 10,1 % (2021: 9,0 %) før skat ved 26 % skat.
Efter skat udgør diskonteringsfaktoren 7,5 % (2021: 7,0 %).
Stigningen i diskonteringsfaktoren i 2022 i forhold til 2021 kan
henføres til en stigning i den risikofri rente, hvorimod der er et
mindre fald i Markedsrisikopræmien og Beta faktoren.
2022
379
5 år
1,0%
1,5%
10,1%
7,5%
14,0%
2021
379
5 år
1,5 %
1,5 %
9,0 %
7,0 %
13,5 %
Spar Nord Årsrapport 2022
88
Sektion 3
Balance
Følsomhedsanalyse
Ledelsen vurderer, at sandsynlige ændringer i de grundlæg-
gende forudsætninger ikke vil medføre, at den regnskabsmæs-
sige værdi af goodwill vil overstige genindvindingsværdien.
Følsomhedsanalyser viser, at goodwill vedrørende Spar Nords
Lokale Banker er robust for ændringer i forudsætninger.
Følgende forhold medfører ikke værdiforringelse:
Reduktion i resultat før skat (ændring i nettorenteindtægter, gebyrindtægter,
omkostningsprocent eller nedskrivninger) op til
Forøgelse af diskonteringsfaktor (før skat) op til
Negativ vækst i balanceposter mulig
75 % af nutidsværdien af de forventede pengestrømme i Spar
Nords Lokale Banker vedrører terminalperioden (2021: 76 %).
2022
2021
65 %
21 %
Ja
50 %
14 %
Ja
Kunderelationer
Den regnskabsmæssige værdi af kunderelationer indregnet i
forbindelse med fusionen med Sparbank udgør 0 mio. kr. (2021:
3 mio. kr.) og i forbindelse med erhvervelse af BankNordiks dan-
ske forretning udgør 39 mio. kr. (2021: 44 mio. kr.).
Øvrige immaterielle aktiver
Ledelsen har ikke identificeret faktorer, der indikerer, at der er
behov for at gennemføre værdiforringelsestest for øvrige im-
materielle aktiver.
Der henvises til note 6.12 for nærmere beskrivelse af overtagel-
sen af BankNordik danske forretning i 2021 herunder de over-
tagne nettoaktiver med kunderelationer på 48 mio. kr. i 2021.
Øvrige immaterielle aktiver består af software, som er i brug i
banken og afskrives, jævnfør anvendt regnskabspraksis.
Forudsætningerne om gebyrindtægter mv. og omkostnings-
procent, som blev benyttet ved beregning af kunderelationer,
er sammenholdt med tilsvarende realiserede resultater.
De realiserede resultater er på niveau med de forventede,
hvormed der ikke er indikationer på værdiforringelse.
.
Materielle aktiver
3.7.1 Grunde og bygninger
Anvendt regnskabspraksis
Ejendomme, bortset fra leasede domicilejendomme, indregnes
ved erhvervelsen til kostpris og måles efterfølgende til dags-
værdi. Låneomkostninger fra generel låntagning eller lån, der
direkte vedrører anskaffelse og opførelse af kvalificerende ak-
tiver (ejendomme), henføres til kostprisen for sådanne aktiver.
Dagsværdi opgøres ud fra aktuelle markedsdata på baggrund
af en afkastmodel, hvori ejendommens lejeindtægter, driftsom-
kostninger herunder administration og vedligeholdelse mv. ind-
går. Driftsomkostninger og vedligeholdelse beregnes med ud-
gangspunkt i den enkelte ejendoms stand, byggeår, materiale-
valg mv. Ud fra det beregnede driftsafkast og den individuelt
fastsatte afkastprocent beregnes ejendommens dagsværdi.
Afkastprocenten fastsættes med baggrund i den enkelte ejen-
doms beliggenhed, anvendelsesmuligheder, vedligeholdelses-
stand, bonitet mv. Dagsværdien af den enkelte ejendom revur-
deres årligt med udgangspunkt i det aktuelle marked og rente-
niveau.
Ekstern vurdering fra ejendomsmægler er indhentet for alle
ejendomme til understøttelse af dagsværdien, herunder de an-
vendte lejepriser og forrentningsprocenter.
Grunde afskrives ikke.
Investeringsejendomme
Domicilejendomme
Domicilejendomme, leasing
Grunde og bygninger i alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
98
524
157
780
99
548
150
796
Spar Nord Årsrapport 2022
89
Sektion 3
Balance
Investeringsejendomme
Anvendt regnskabspraksis
Investeringsejendomme er ejendomme, som besiddes for at
opnå lejeindtægter og/eller kapitalgevinster, herunder ejen-
domme udlejet under operationelle leasingaftaler samt over-
tagne ejendomme.
Der foretages ikke afskrivning på investeringsejendomme.
Ændringer i dagsværdier og lejeindtægter indregnes under øv-
rige indtægter.
Dagsværdi primo
Reklassifikation til domicilejendomme
Tilgang, herunder forbedringer
Afgang
Urealiseret dagsværdiregulering
Dagsværdi ultimo
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
99
0
0
0
0
98
134
11
0
24
-1
99
Forrentningskrav anvendt ved opgørelse af dagværdi, %
5,5 - 9,0
5,5 - 10,0
Urealiseret dagsværdiregulering indregnes i regnskabsposten
øvrige indtægter i koncernregnskabet.
Ved måling af investeringsejendomme (niveau 3 i dagsværdi-
hierarkiet) er dagsværdimodellen valgt.
Investeringsejen-
domme består hovedsageligt af erhvervslejemål. Lejeaftaler-
nes bindingsperioder er for Spar Nord maksimalt 20 år.
For oplysninger om afkast af investeringsejendomme henvises
til note 2.6.
I note 2.6 er der indregnet driftsomkostninger vedrørende investeringsejendomme, som ikke har genereret lejeindtægter i
året for:
1
1
Spar Nord Årsrapport 2022
90
Sektion 3
Balance
Domicilejendomme
Anvendt regnskabspraksis
Domicilejendomme er ejendomme, som Spar Nord selv benytter
til administration, filial eller øvrig servicevirksomhed.
For domicilejendomme foretages systematisk afskrivning af den
regnskabsmæssige værdi over den forventede brugstid på 50
år på bygninger.
Særlige installationer i bygninger afskrives lineært over brugs-
tiden på 20 år.
Ved opgørelse af afskrivninger tages hensyn til forventet scrap-
værdi.
Opskrivninger af domicilejendomme til dagsværdi indregnes i
anden totalindkomst og henlægges til en særlig reserve under
egenkapitalen (opskrivningshenlæggelser), mens af- og ned-
skrivninger indregnes i resultatopgørelsen under driftsomkost-
ninger.
Domicilejendomme, der i henhold til en offentliggjort plan for-
ventes solgt inden for 12 måneder, behandles som aktiver i mid-
lertidig besiddelse.
Samlet anskaffelsespris primo
Reklassifikation fra investeringsejendomme
Tilgang
Afgang
Samlet anskaffelsespris ultimo
Værdiregulering primo
Årets afskrivninger
Nettonedskrivninger via resultatopgørelsen
Værdiændringer indregnet i anden totalindkomst
Af- og nedskrivninger ved afgang
Værdiregulering ultimo
Dagsværdi ultimo
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
720
0
5
21
704
172
16
2
0
10
180
524
677
11
32
0
720
166
15
4
13
0
172
548
Forrentningskrav anvendt ved opgørelse af dagværdi, %
Regnskabsmæssig værdi hvis domicilejendommene var målt efter kostprismodellen
Over for realkreditinstitutter er der stillet sikkerhed i grunde og ejendomme med en bogført værdi på
5,5 - 10,0
5,5 - 10,0
431
-
435
-
Spar Nord Årsrapport 2022
91
Sektion 3
Balance
Fra datterselskabet Aktieselskabet Skelagervej 15 indgår der i
2022 under tilgang, domicilejendomme henholdsvis 0 mio. kr.
(2021: 0 mio. kr.) vedrørende ejendom under opførelse og 0 mio.
kr. (2021: 0 mio. kr.) vedrørende forbedringer af ejendomme.
Årets gennemgang af bankens investerings- og domicilejen-
domme har ikke givet anledning til væsentlige ændringer i for-
rentningskravet. Forrentningskravet ligger inden for et interval
på 5,5 – 10,0 % (2021: 5,5 - 10,0 %) for domicilejendomme og 5,5
– 9,0 % (2021: 5,5 - 10,0 %) for investeringsejendomme.
Der er ingen indregnede låneomkostninger i henholdsvis 2022
og 2021.
Ved måling af domicilejendomme (niveau 3 i dagsværdihierar-
kiet) anvendes dagsværdimodellen. Dagsværdien er fastsat
med udgangspunkt i observerbare priser og andre værdian-
sættelsesmetoder.
2022
Forrentningskrav i %
-> 7,00
7,00 - 8,00
8,00 - 9,00
9,00 ->
I alt
2021
Forrentningskrav i %
-> 7,00
7,00 - 8,00
8,00 - 9,00
9,00 ->
I alt
Forrentningskrav
-> 7,00
7,00 - 8,00
8,00 - 9,00
9,00 ->
Domicilejendomme
Investeringsejendomme
Antal
ejendomme
Dagsværdi
ultimo
Antal
ejendomme
Dagsværdi
ultimo
12
10
7
3
32
12
13
5
4
34
200
209
98
16
524
204
235
82
27
548
1
2
3
2
8
1
2
2
3
8
17
75
7
0
98
17
75
3
4
99
Ejendomskarakteristika
Ejendomme i de større byer med god beliggenhed, hvilket gør ejendommene attraktive for andre.
Ejendomme beliggende i udkanten af de attraktive byer samt ejendomme med god beliggenhed i lidt mindre byer.
Ejendomme beliggende i mindre byer og landsbyer.
Ejendomme i byer, hvor de forventes svært omsættelige.
Følsomhedsanalyser
De væsentligste forudsætninger ved beregning af dagsværdi
af domicil- og investeringsejendomme er afkastkrav og lejeni-
veau. En forøgelse af afkastkrav på 0,5 procentpoint vil alt
andet lige reducere dagsværdien med 41 mio. kr. (2021: 44 mio.
kr.). Et fald i lejeniveauet på 5 % vil alt andet lige reducere dags-
værdien med 31 mio. kr. (2021: 32 mio. kr.).
Spar Nord Årsrapport 2022
92
Sektion 3
Balance
Domicilejendomme, leasing
Anvendt regnskabspraksis
Spar Nord har som leasingtager kun lejekontrakter på ejen-
domme som anvendes som domicilejendomme, hvorfra banken
driver bankaktivitet i sin portefølje. Leasingaktiverne præsente-
res som en del af bankens grunde og bygninger.
Et leasingaktiv indregnes i balancen, når koncernen i henhold til
en indgået leasingaftale vedrørende et specifikt identificerbart
aktiv får stillet leasingaktivet til rådighed i leasingperioden, og
når koncernen opnår ret til stort set alle de økonomiske fordele
fra brugen af det identificerede aktiv og retten til at bestemme
over brugen af det identificerede aktiv. For indregning og må-
ling af leasingforpligtelser henvises til note 3.11.1.
Leasingaktivet måles ved første indregning til kostpris, hvilket
svarer til værdien af leasingforpligtelsen korrigeret for forudbe-
talte leasingbetalinger, med tillæg af direkte relaterede om-
kostninger.
Efterfølgende måles aktivet til kostpris fratrukket akkumulerede
af- og nedskrivninger. Leasingaktivet afskrives over den læng-
ste af leasingperioden og leasingaktivets forventede forlæng-
elsesoption på 4-6 år (jævnfør nedenfor under leasingperio-
den). Afskrivningerne indregnes lineært i resultatopgørelsen.
Leasingaktivet justeres for ændringer i leasingforpligtelsen
jævnfør beskrivelsen i note 3.11.1.
Koncernen har valgt at undlade at indregne leasingaktiver med
lav værdi og kortfristede leasingaftaler i balancen. I stedet ind-
regnes leasingydelser lineært i resultatopgørelsen.
2022
Domicilejendomme
2021
Domicilejendomme
*) Indgåede lejekontrakter, som ikke er trådt i kraft på balancedagen.
Alternativ lånerente
Spar Nord anvender sin alternative lånerente ved tilbage-
diskontering af leasingaftalerne til nutidsværdi. Spar Nords al-
ternative lånerente udgør omkostningen ved at optage ekstern
finansiering for et tilsvarende aktiv med en finansieringsperiode,
som svarer til løbetiden af leasingaftalen i den valuta, som lea-
singbetalinger afregnes i.
Domicilejendomme, leasing
Balance primo
Tilgang ved virksomhedssammenslutninger
Tilgang
Afgang
Genmåling af leasingforpligtelse
Årets afskrivninger
Balance ultimo
Regnskabsmæssige skøn og vurderinger, leasing
Leasingperioden
Leasingperioden indeholder leasingaftalens uopsigelige peri-
ode, periode omfattet af en forlængelsesoption, som Spar Nord
med rimelige sandsynlighed forventer at udnytte, og perioder
omfattet af en opsigelsesoption, som Spar Nord med rimelig
sandsynlighed forventer ikke at udnytte.
En andel af Spar Nords leasingaftaler af ejendomme indeholder
optioner, som giver Spar Nord ret til at forlænge aftalen for en
yderligere lejeperiode på forventeligt 4-6 år. Spar Nord foreta-
ger ved første indregning af leasingaktivet en vurdering af, om
forlængelsesoptionen med rimelig sandsynlighed forventes at
blive udnyttet. Dette skøn revurderes i tilfælde af væsentlige
begivenheder eller væsentlige ændringer i omstændigheder,
som er inden for Spar Nords kontrol.
Leasing-
forpligtelse
indregnet
i balancen
(diskonteret)
Potentiel frem-
tidig leasing-
forpligtelse ikke
indregnet i
balancen
(diskonteret) *)
158
0
151
22
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
150
137
-
24
0
11
27
8
13
0
20
28
157
150
Spar Nord Årsrapport 2022
93
Sektion 3
Balance
3.7.2 Øvrige materielle aktiver
Anvendt regnskabspraksis
Driftsmidler i form af IT-udstyr, biler, inventar og indretning af
lejede lokaler indregnes til kostpris med fradrag af akkumule-
rede af- og nedskrivninger.
Afskrivningsgrundlaget for et materielt aktiv er forskellen mellem
købsprisen for aktivet og restværdien (scrapværdien) ved
brugstidens ophør, og der foretages løbende en vurdering af
restværdien.
For indretning af lejede lokaler foretages afskrivning over leje-
kontraktens løbetid, dog maksimalt 10 år.
For de øvrige driftsmidler foretages afskrivning lineært over ak-
tivernes forventede brugstid, der ikke overstiger 5 år.
Materielle aktiver vurderes for nedskrivningsbehov, når der er in-
dikationer på værdiforringelse, og der nedskrives til genindvind-
ingsværdien, som er den højeste værdi af nettosalgsprisen og
nytteværdien. Nedskrivning foretages over resultatopgørelsen.
Øvrige materielle aktiver
Operationelle leasingaktiver
Øvrige materielle aktiver i alt
Øvrige materielle aktiver
Ultimo 2022 indgår en række fuldt afskrevne aktiver i Spar Nord
koncernens drift. Disse aktivers oprindelige anskaffelsessum
udgør 284 mio. kr. (2021: 139 mio. kr.).
Samlet anskaffelsespris primo
Tilgang ved virksomhedssammenslutninger
Tilgang
Afgang
Samlet anskaffelsespris ultimo
Af- og nedskrivninger primo
Årets af- og nedskrivninger
Årets tilbageførte af- og nedskrivninger
Af- og nedskrivninger ultimo
Regnskabsmæssig værdi ultimo
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
108
17
125
111
12
123
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
338
-
39
10
366
227
40
9
258
108
362
6
42
73
338
263
36
72
227
111
Spar Nord Årsrapport 2022
94
Sektion 3
Balance
Operationelle leasingaktiver
Anvendt regnskabspraksis
Leasingaktiver fra operationel leasing, hvor Spar Nord er lea-
singgiver, indregnes under øvrige materielle aktiver og afskrives
som Spar Nords øvrige materielle aktiver.
Leasingindtægten fra operationelle leasingkontrakter indreg-
nes lineært over den aktuelle leasingperiode under øvrige ind-
tægter.
Samlet anskaffelsespris primo
Tilgang
Afgang
Samlet anskaffelsespris ultimo
Af- og nedskrivninger primo
Årets af- og nedskrivninger
Årets tilbageførte af- og nedskrivninger
Af- og nedskrivninger ultimo
Regnskabsmæssig værdi ultimo
Aftalerne kan opsiges i leasingperioden.
Leasingydelser fordelt efter løbetid
År 1
År 2
År 3
År 4
År 5
År 6 og fremefter
Operationelle leasingydelser i alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
20
9
1
28
8
4
0
11
17
4
6
6
1
0
0
18
2
0
20
5
3
0
8
12
3
3
5
1
0
0
17
12
Indtægter fra operationelle leasingkontrakter i form af variable leasingydelser, som ikke afhænger af et indeks eller en
sats under øvrige indtægter med
4
3
Spar Nord Årsrapport 2022
95
Sektion 3
Balance
3.7.3 Aktiver i midlertidig besiddelse
Anvendt regnskabspraksis
Aktiver i midlertidig besiddelse omfatter materielle aktiver, her-
under aktiver overtaget som følge af afvikling af kundeengage-
menter, hvor det er hensigten at sælge aktiverne inden for 12
måneder. Overtagne aktiver indregnes til den laveste værdi af
regnskabsmæssig værdi og dagsværdi med fradrag af om-
kostninger ved salg.
Tab ved værdiforringelse, som opstår ved den første klassifika-
tion som aktiver i midlertidig besiddelse, og gevinst eller tab ved
efterfølgende måling til laveste værdi af den regnskabsmæs-
sige værdi eller dagsværdi med fradrag af sagsomkostninger
indregnes i resultatopgørelsen under de poster, de vedrører.
Gevinst og tab oplyses i noterne.
Der afskrives ikke på aktiverne fra det tidspunkt, hvor de klassi-
ficeres som aktiver i midlertidig besiddelse.
Aktiver og dertil knyttede forpligtelser udskilles i særskilte linjer i
balancen.
Samlet anskaffelsespris primo
Tilgang
Afgang
Samlet anskaffelsespris ultimo
Af- og nedskrivninger primo
Årets bevægelse
Af- og nedskrivninger ultimo
Regnskabsmæssig værdi ultimo
Aktiver i midlertidig besiddelse omfatter overtagne ejendomme
og leasingaktiver i forbindelse med nødlidende eksponeringer i
Spar Nord. Ejendomme, der i henhold til en offentliggjort plan
forventes solgt inden for 12 måneder, behandles som aktiver i
midlertidig besiddelse.
Leasingaktiver omfatter bl.a. lastbiler, landbrugs- og entrepre-
nørmaskiner.
Såvel ejendomme som leasingaktiver forventes afhændet in-
den for 1 år.
Andre aktiver
Anvendt regnskabspraksis
Andre aktiver omfatter blandt andet kapitalindskud i BEC Fi-
nancial Technologies a.m.b.a., tilgodehavende renter og provi-
sioner samt positiv dagsværdi af afledte finansielle instrumen-
ter.
Dagsværdimåling af positiv dagsværdi af afledte finansielle in-
strumenter er nærmere beskrevet i afsnittet afledte finansielle
instrumenter i note 3.3.4.
Øvrige poster måles til amortiseret kostpris.
Positiv dagsværdi af afledte finansielle instrumenter mv.
Forskellige debitorer
Tilgodehavende renter og provision
Kapitalindskud i Bankernes EDB Central a.m.b.a.
Øvrige aktiver
Andre aktiver i alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
11
2
2
11
5
1
5
6
11
7
8
11
6
-2
5
6
Ejendomme sælges via ejendomsmægler mens leasingaktiver
sælges på sædvanlig markedsplads for de enkelte typer aktiv-
er - primært via auktioner eller forhandlere.
Såfremt aktiverne mod forventning ikke sælges inden for 1 år,
reklassificeres de til henholdsvis investeringsejendomme og øv-
rige materielle aktiver.
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
444
474
132
400
28
542
484
81
387
32
1.479
1.526
Spar Nord Årsrapport 2022
96
Sektion 3
Balance
Gæld til kreditinstitutter og
centralbanker
Anvendt regnskabspraksis
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker omfatter blandt an-
det modtagne beløb under repoforretninger.
Repoforretninger, det vil sige salg af værdipapirer, hvor der
samtidig indgås aftale om tilbagekøb på et senere tidspunkt,
forbliver i balancen under værdipapirer. Det modtagne beløb
opføres som gældsforpligtelse, og forskellen mellem salgs- og
købskurs indregnes i resultatopgørelsen over løbetiden som
renter. Afkastet af værdipapirerne indregnes i resultatopgørel-
sen. Repoforretninger måles til amortiseret kostpris.
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker indregnes ved låne-
optagelse til dagsværdi svarende til modtaget vederlag med
fradrag af afholdte direkte henførbare transaktionsomkost-
ninger. Efterfølgende måling af gæld til kreditinstitutter og cen-
tralbanker, der ikke er repoforretninger, sker til amortiseret kost-
pris ved anvendelse af ”den effektive rentes metode”, således
forskellen mellem nettoprovenu og nominel værdi indregnes i
resultatopgørelsen under renteudgifter over låneperioden.
Gæld til centralbanker
Gæld til kreditinstitutter, repoforretninger
Gæld til kreditinstitutter, øvrige
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker i alt
Fordelt efter restløbetid
På anfordring
Til og med 3 måneder
Over 3 måneder og til og med 1 år
Over 1 år og til og med 5 år
Over 5 år
I alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
88
1.722
266
2.076
227
1.849
0
0
0
91
2.185
176
2.452
231
2.221
0
0
0
2.076
2.452
Indlån og anden gæld
Anvendt regnskabspraksis
Indlån omfatter blandt andet modtagne beløb under repofor-
retninger, hvor modparten ikke er et kreditinstitut eller en cen-
tralbank.
Repoforretninger, det vil sige salg af værdipapirer, hvor der
samtidig indgås aftale om tilbagekøb på et senere tidspunkt,
forbliver i balancen under værdipapirer. Det modtagne beløb
opføres som gældsforpligtelse, og forskellen mellem salgs- og
købskurs indregnes i resultatopgørelsen over løbetiden som
renter. Afkastet af værdipapirerne indregnes i resultatopgørel-
sen. Repoforretninger måles til amortiseret kostpris.
Indlån og anden gæld indregnes ved låneoptagelse til dags-
værdi svarende til modtaget vederlag med fradrag af afholdte
direkte henførbare transaktionsomkostninger. Efterfølgende
måling af indlån og anden gæld, der ikke er repoforretninger,
sker til amortiseret kostpris ved anvendelse af ”den effektive
rentes metode”, således forskellen mellem nettoprovenu og no-
minel værdi indregnes i resultatopgørelsen under renteudgifter
over låneperioden.
Repoforretninger
På anfordring
Med opsigelsesvarsel
Tidsindskud, ekskl. repoforretninger
Særlige indlånsformer
Indlån og anden gæld i alt
Fordelt efter restløbetid
På anfordring
Til og med 3 måneder
Over 3 måneder og til og med 1 år
Over 1 år og til og med 5 år
Over 5 år
I alt
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
0
0
63.913
58.558
2.105
3.147
3.005
2.340
180
2.698
72.169
63.775
63.913
3.926
1.009
832
2.490
72.169
58.558
2.069
294
640
2.214
63.775
Spar Nord Årsrapport 2022
97
Sektion 3
Balance
Andre passiver
Anvendt regnskabspraksis
Andre passiver omfatter blandt andet forskellige kreditorer, ne-
gativ dagsværdi af afledte finansielle instrumenter, skyldige
renter samt skyldige personaleydelser.
Dagsværdimåling af negativ dagsværdi af afledte finansielle
instrumenter er nærmere beskrevet i afsnittet Afledte finansielle
instrumenter i note 3.3.4. Øvrige poster måles til amortiseret
kostpris.
Forskellige kreditorer
Negativ dagsværdi af afledte finansielle instrumenter mv.
Skyldige renter og provision
Leasingforpligtelser
Øvrige passiver
Andre passiver i alt
3.11.1 Leasingforpligtelser
Anvendt regnskabspraksis
En leasingforpligtelse indregnes i balancen, når koncernen i
henhold til en indgået leasingaftale vedrørende et specifikt
identificerbart aktiv får stillet leasingaktivet til rådighed i lea-
singperioden, og når koncernen opnår ret til stort set alle de
økonomiske fordele fra brugen af det identificerede aktiv og
retten til at bestemme over brugen af det identificerede aktiv.
For indregning og måling af leasingaktiver, herunder forlængel-
ses- og opsigelsesoptioner, henvises til note 3.7.1.
Leasingforpligtelsen måles ved første indregning til nutidsvær-
dien af de fremtidige leasingydelser inkl. forlængelses- og op-
sigelsesoptioner tilbagediskonteret med en alternativ lånerente
for belåning af et aktiv, der giver lignende sikkerhed. Leasing-
forpligtelsen beregnes ud fra faste leasingbetalinger.
2022
Mio. kr.
2.763
675
79
158
239
2021
Mio. kr.
2.573
474
36
151
268
3.915
3.503
Leasingforpligtelsen måles til amortiseret kostpris under den ef-
fektive rentes metode. Leasingforpligtelsen genberegnes, når
der er konkrete ændringer i de underliggende kontraktuelle
pengestrømme.
Leasingforpligtelsen præsenteres under andre passiver.
Spar Nord har valgt at undlade indregning af kortfristede lea-
singaftaler i balancen, hvis leasingperioden på aftaletidspunk-
tet er 12 måneder eller mindre, eller hvis aktivet har en lav værdi.
I stedet indregnes leasingydelser lineært i resultatopgørelsen.
Årets totale leasingbetalinger vedrørende leasingkontrakter
Beløb indregnet i resultatopgørelsen
Rentebetalinger relateret til leasingforpligtelser
Variable leasingydelser som ikke er indregnet som en del af leasingforpligtelsen
Omkostninger relateret til kortfristede leasingaftaler (under 12 måneder)
Omkostninger relateret til leasingaftaler med lav værdi
For en løbetidsanalyse af leasingforpligtelserne henvises til note 5.3.8.
Leasingforpligtelser, specifikation af pengestrømme
Udbetalinger vedrørende hovedstol
Udbetalinger vedrørende rentedel
Ydelser vedrørende korte leasingkontrakter og leasingkontrakter med lav værdi
Samlede udgående pengestrømme vedrørende leasingkontrakter
Heraf finansieringsaktivitet
Heraf driftsaktivitet
I alt
Spar Nord Årsrapport 2022
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
30
30
2
-
-
-
-28
-2
-
-30
-28
-2
-30
1
-
-
-
-29
-1
-
-30
-29
-1
-30
98
Sektion 3
Balance
Aktuelle skatteaktiver, betalt skat og
udskudt skat
Anvendt regnskabspraksis
Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat ind-
regnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige
indkomst, reguleret for skat af tidligere års skattepligtige ind-
komster samt for betalte acontoskatter.
Udskudt skat måles efter den balanceorienterede gældsme-
tode af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og
skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Der indregnes
dog ikke udskudt skat af midlertidige forskelle vedrørende skat-
temæssigt ikke-afskrivningsberettiget goodwill og andre post-
er, hvor midlertidige forskelle er opstået på anskaffelsestids-
punktet uden at have effekt på resultat eller skattepligtig ind-
komst. I de tilfælde, hvor opgørelse af skatteværdien kan fore-
tages efter forskellige beskatningsregler, måles udskudt skat på
grundlag af den af ledelsen planlagte anvendelse af aktivet
henholdsvis afvikling af forpligtelsen.
Udskudt skat indregnes i balancen under posterne udskudte
skatteaktiver og udskudte skatteforpligtelser på grundlag af
forventede skattesats.
Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremfør-
selsberettigede skattemæssige underskud, indregnes under
udskudte skatteaktiver med den værdi, hvortil de forventes at
blive anvendt, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening
eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for
samme juridiske skatteenhed og jurisdiktion.
Udskudte skatteaktiver og skatteforpligtelser modregnes, hvis
virksomheden har en juridisk ret til at modregne aktuelle skat-
teforpligtelser og skatteaktiver eller har til hensigt enten at indfri
aktuelle skatteforpligtelser og skatteaktiver på nettobasis eller
at realisere aktiverne og forpligtelserne samtidig.
Der foretages regulering af udskudt skat vedrørende foretagne
elimineringer af urealiserede koncerninterne avancer og tab.
Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skatte-
satser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende,
når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Æn-
dringen i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser
indregnes i resultatopgørelsen.
Spar Nords skat af årets resultat og skat af anden totalind-
komst fremgår af note 2.10 sammen med henvisning til Spar
Nords skattepolitik og Governance & Compliance.
For ændringer i udskudt skat som følge af ændring i skattesat-
sen for 2023-2024 henvises til note 1.1.1.
Aktuelle skatteaktiver
Primo
Årets aktuelle skat
Skat af anden totalindkomst
Regulering vedrørende tidligere år
Betalt selskabsskat, netto
Ultimo
Som fordeles på:
Aktuelle skatteaktiver
Skyldige skatteforpligtelser
I alt
Betalt selskabsskat fordelt på lande
Danmark
I alt
Udskudt skat
Primo
Årets udskudte skat indregnet i årets resultat
Årets udskudte skat indregnet i anden totalindkomst
Årets udskudte skat indregnet i ændringer i egenkapitalen
Årets udskudte skat indregnet i købesumsallokering, virksomhedssammenslutninger
Ultimo
Som fordeles på:
Udskudte skatteaktiver
Hensættelse til udskudt skat
I alt
Spar Nord Årsrapport 2022
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
105
-523
5
5
473
65
65
0
65
473
473
98
-346
0
-1
354
105
105
0
105
354
354
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
4
-205
0
0
0
-201
201
0
201
19
-13
0
0
-2
4
0
4
4
99
Sektion 3
Balance
Ændringer i udskudt skat i 2022
Immaterielle aktiver
Materielle aktiver inkl. leasingaktiver
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Gæld og efterstillede kapitalindskud
Hensættelser til forpligtelser
Genbeskatningssaldo
Andet
I alt
Ændringer i udskudt skat i 2021
Immaterielle aktiver
Materielle aktiver inkl. leasingaktiver
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Gæld og efterstillede kapitalindskud
Hensættelser til forpligtelser
Genbeskatningssaldo
Andet
I alt
Fordelt efter restløbetid
Til og med 3 måneder
Over 3 måneder og til og med 1 år
Over 1 år og til og med 5 år
Over 5 år
I alt
Der er indregnet udskudte skatteaktiver på 201 mio. kr. (2021: 0
mio. kr.), som primært relaterer sig til skattemæssigt afskriv-
ningsberettigede leasingaktiver, som ovenfor indgår under ud-
lån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris samt
gæld og efterstillede kapitalindskud. Spar Nord har ingen ud-
skudte skatteaktiver relateret til skattemæssige underskud.
Skatteaktiver, der ikke er indregnet i balancen
2022
Skatteaktiver, der ikke er indregnet vedrører:
Kildeartsbegrænsede ejendomstab
Skattemæssigt underskud i udlandet
Skatte-/afgiftssager
Skatteaktiver, der ikke er indregnet i alt
2021
Skatteaktiver, der ikke er indregnet vedrører:
Kildeartsbegrænsede ejendomstab
Skattemæssigt underskud i udlandet
Skatte-/afgiftssager
Skatteaktiver, der ikke er indregnet i alt
Indregnet i
årets resultat
Primo
Indregnet i
anden total-
indkomst mv.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
38
-9
-37
22
-16
4
3
4
30
16
-31
24
-14
4
-9
19
14
-91
-13
-139
-1
-4
28
-205
9
-22
-6
-2
-2
0
10
-13
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-3
0
0
0
0
1
-2
Ultimo
Mio. kr.
53
-100
-51
-117
-16
0
31
-201
38
-9
-37
22
-16
4
3
4
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
0
-183
-90
72
-201
0
1
2
1
4
Der er Spar Nords forventning, at den skattepligtige indkomst
inden for de kommende 1-3 år kan absorbere den aktiverede
udskudte skat, ligesom Spar Nord forventer at betale selskabs-
skat i de kommende år.
Indregnet i
Primo
årets resultat Til- og afgang
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Ultimo
Mio. kr.
13
4
29
46
14
4
0
18
0
-4
-8
-12
0
0
0
0
4
0
1
5
0
0
29
29
17
0
22
39
13
4
29
46
Alle udskudte skatteforpligtelser er indregnet i balancen. De
midlertidige forskelle i 2022 og 2021 vedrørende kildeartsbe-
grænset ejendomstab er opstået ved realisation af ejen-
domme.
Herudover blev der i 2021 vundet en skattesag, hvoraf en del
fortsat verserer.
Spar Nord Årsrapport 2022
100
Sektion 3
Balance
Hensatte forpligtelser
Anvendt regnskabspraksis
Hensatte forpligtelser omfatter hovedsageligt garantiforplig-
telser, hensættelser til tab på uudnyttet maksimum og lånetil-
sagn, retssager og eventuelle omstruktureringsomkostninger
mv. Omkostninger til omstruktureringer indregnes som forplig-
telser, når en detaljeret, formel plan for omstruktureringen fore-
ligger på balancedagen. Der indregnes en hensættelse, når der
foreligger en retslig eller faktisk forpligtelse, og når det er sand-
synligt at forpligtelsen vil blive effektueret, og forpligtelsen kan
måles pålideligt.
Hensættelser til tab på garantier
Hensættelser til tab i forbindelse med retssager
Andre hensættelser til forpligtelser
Hensættelser til uudnyttet maksimum og lånetilsagn
Hensatte forpligtelser i alt
Hensatte forpligtelser indregnet i resultatopgørelsen
Nye hensættelser
Tilbageførte hensættelser
Hensatte forpligtelser indregnet i resultatopgørelsen i alt
Hensættelser til tab på garantier
Primo
Nye hensættelser
Tilbageførte hensættelser
Endeligt tabt
Ultimo
Tab på garantier indregnet i resultatopgørelsen
Nye hensættelser
Tilbageførte hensættelser
Indregnet i resultatopgørelsen
Andre hensættelser til forpligtelser
Primo
Nye hensættelser
Tilbageførte hensættelser
Anvendt til dækning
Ultimo
Andre hensættelser til forpligtelser indregnet i resultatopgørelsen
Nye hensættelser
Tilbageførte hensættelser
Indregnet i resultatopgørelsen
Hensættelser til uudnyttet maksimum og lånetilsagn
Primo
Nye hensættelser
Tilbageførte hensættelser
Ultimo
Hensættelser til uudnyttet maksimum og lånetilsagn indregnet i resultatopgørelsen
Nye hensættelser
Tilbageførte hensættelser
Indregnet i resultatopgørelsen
Spar Nord Årsrapport 2022
Hensatte forpligtelser baseres på ledelsens bedste skøn over
forpligtelsernes størrelse. Ved målingen af hensatte forpligtelser
foretages tilbagediskontering, hvor betydningen for regnskabet
er væsentlig.
For yderligere forklaring og specifikationer af hensættelser til
tab på garantier og uudnyttet maksimum henvises til note 5.1
2022
2021
Mio. kr.
Mio. kr.
50
0
4
13
67
32
40
-8
62
24
36
0
50
24
36
-12
4
1
1
0
4
1
1
0
9
8
4
13
8
4
4
62
0
4
9
75
28
31
-3
57
23
18
0
62
23
18
5
4
1
0
0
4
1
0
0
17
5
13
9
5
13
-8
101
Sektion 3
Balance
Hensatte forpligtelser fordelt efter restløbetid, pr. kategori
2022
Hensættelser til tab på garantier
Andre hensættelser til forpligtelser
Hensættelser til uudnyttet maksimum og lånetilsagn
Hensatte forpligtelser i alt
2021
Hensættelser til tab på garantier
Andre hensættelser til forpligtelser
Hensættelser til uudnyttet maksimum og lånetilsagn
Hensatte forpligtelser i alt
Der er usikkerhed om forfaldstidspunkt for de hensatte forplig-
telser.
Hensættelser til tab på garantier er hensat ud fra en vurdering
af risikoen i de enkelte tilfælde.
Hensættelser til tab i forbindelse med retssager er hensat ud
fra en vurdering af risikoen i de enkelte tilfælde.
Andre hensættelser til forpligtelser omfatter blandt andet hen-
sættelser til jubilæumsgratialer.
Til og med
3 måneder
3 måneder til
og med 1 år
Over 1 år til
og med 5 år
Over 5 år
I alt
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
Mio. kr.
2
0
13
15
2
0
9
12
6
0
0
7
4
0
0
5
30
2
0
31
39
1
0
41
12
2
0
14
15
2
0
18
50
4
13
67
62
4
9
75
Spar Nord Årsrapport 2022
102
Sektion 4
Kapital
Kapital
Note
Side
Kapitalstyring ............................................................... 104
Kapitalgrundlag .......................................................... 105
Egenkapital ................................................................... 105
Aktier ................................................................................. 107
Årets resultat pr. aktie ............................................. 108
Hybrid kernekapital ................................................... 108
Efterstillede kapitalindskud ................................... 109
Udstedte obligationer til amortiseret
kostpris .............................................................................. 110
Hovedpunkter
Årets resultat pr. aktie
Foreslået udbytte pr. aktie
11,2 kr.
2021: 10,6 kr.
Målsætning:
Egentlig kernekapitalprocent
13,5 %
2021: 13,5 %
Målsætning:
Kapitalprocent
17,5 %
2021: 17,5 %
4,5 kr.
2021: 2,5 kr. *)
Egentlig
kernekapitalprocent
16,4 %
2021: 16,3 %
Kapitalprocent
20,9 %
2021: 20,8 %
*) Udover ordinært foreslået udbytte på 2,5 kr. pr. aktie, udnyttede Bestyrelsen sin bemyndigelse til at udbetale yderligere 2,5 kr. pr.
aktie inden udgangen af 1. halvår 2022.
Spar Nord Årsrapport 2022
103
Sektion 4
Kapital
Kapitalstyring
Spar Nords mål for kapitalstyringen er:
• at overholde de lovmæssige krav til kapitaldækning
• at sikre at Spar Nord til enhver tid råder over tilstrækkelig ka-
pital til at understøtte fremtidige aktiviteter og vækst
• at den egentlige kernekapitalprocent er relativt høj, så af-
hængigheden af efterstillet lånekapital er beskeden
Spar Nord har i året opfyldt alle lovgivningsmæssige krav til
bankens kapital.
Spar Nords kapitalmålsætninger har siden primo 2019 været
følgende:
• en egentlig kernekapitalprocent på 13,5
• en kapitalprocent på 17,5
Spar Nords udlodningspolitik har siden 2019 haft som mål at ud-
lodde 30-50 % af årets nettoresultat.
Kapitalmålsætningerne er bl.a. fastsat ud fra, at banken skal
have et tilstrækkeligt kapitalgrundlag til at kunne fortsætte sin
udlånsvirksomhed i en periode med svære forretningsbetingel-
ser (eksempelvis kraftige konjunkturtilbageslag eller uventede
store kredittab).
Spar Nords egentlige kernekapital har i årets løb ligget på 15,6–
16,4 % (2021: 15,0-16,3 %) og har således ligget over Spar Nords
interne målsætning for perioden på 13,5 % (2021: 13,5 %). Tilsvar-
ende har bankens mål om en kapitalprocent på 17,5 % været
opfyldt, idet den i årets løb har været 19,9–20,9 % (2021: 19,3-
20,8 %).
Kapitalstyringen sker ud fra de opgørelsesmetoder og nøgletal,
som er udviklet af Baselkomiteen, og som er indarbejdet i den
danske lovgivning. Ledelsen overvåger løbende bankens kapi-
talforhold. Opgørelsen ved udgangen af hvert kvartal af Spar
Nords kapitalgrundlag, den samlede risikoeksponering og nøg-
letal for kapitaldækningen, herunder opgørelsen af bankens in-
dividuelle solvensbehov, indberettes til Finanstilsynet i overens-
stemmelse med gældende regler.
Spar Nords individuelle solvensbehov er udtryk for bankens
egen vurdering af, hvor høj kapitalprocenten bør være for at
sikre indskyderne mod tab. Spar Nords opgørelse af det indivi-
duelle solvensbehov har siden ultimo 2012 været baseret på
den såkaldte 8+ metode. Ved denne metode tages der ud-
gangspunkt i minimumslovkravet på 8,0 % af den samlede risi-
koeksponering (søjle I) med tillæg for risici og forhold, der ikke
fuldt ud afspejles i opgørelsen af den samlede risikoekspone-
ring. Det antages således, at almindelige risici er dækket af 8 %
kravet, og at der derfor skal tages stilling til, i hvilket omfang
Spar Nord har risici derudover, som nødvendiggør et tillæg til
kapitalbehovet (søjle II), jf. Finanstilsynets vejledning herom.
Spar Nords egentlige kernekapital består af aktiekapital, fore-
slået udbytte og overført resultat. Hybrid kernekapital og sup-
plerende kapital i form af efterstillede kapitalindskud medreg-
nes ved opgørelsen af Spar Nords kapitalgrundlag. Ved opgø-
relsen af egentlig kernekapital foretages en række fradrag,
som primært omfatter foreslået udbytte, immaterielle aktiver
og kapitalandele i andre kreditinstitutter.
Den samlede risikoeksponering er den beregnede risiko for-
bundet med Spar Nords forretningsområder. Opgørelsen af den
samlede risikoeksponering sker ved at aktiverne, poster med
markedsrisiko og eksponeringer i form af garantier vægtes efter
standardvægte som afhænger af de enkelte posters art og
modpart, ligesom der også tages højde for eventuel sikker-
hedsstillelse. Hertil kommer tillæg til dækning af Spar Nords
operationelle risici.
Kapitalgrundlaget er specificeret i note 4.2.
Forfaldsprofilen for Spar Nords efterstillede kapitalindskud
fremgår af note 4.7.
Spar Nord vurderer løbende behovet for tilpasning af kapital-
strukturen, herunder bankens mål, politikker og processer.
Spar Nord Årsrapport 2022
104
Sektion 4
Kapital
Kapitalgrundlag
Egenkapital
Indfasning af IFRS 9
Hybrid kernekapital indregnet i egenkapitalen
Foreslået udbytte
Immaterielle aktiver
Aktietilbagekøb, ej udnyttet ramme
Fradrag for NPE (Non Performing Exposures)
Øvrige primære fradrag
Fradrag for summen af kapitalandele < 10 %
Fradrag for summen af kapitalandele > 10 %
Egentlig kernekapital
Hybrid kernekapital *)
Øvrige fradrag
Kernekapital
Efterstillede kapitalindskud, ekskl. hybrid kernekapital *)
Øvrige fradrag
Kapitalgrundlag
Vægtet risikoeksponering med kreditrisiko mv.
Vægtet risikoeksponering med markedsrisiko
Vægtet risikoeksponering med operationel risiko
Den samlede risikoeksponering
Egentlig kernekapitalprocent
Kernekapitalprocent
Kapitalprocent
*) Ramme for beholdning af egne udstedelser er fratrukket.
Egenkapital
Anvendt regnskabspraksis
Opskrivningshenlæggelser
Opskrivningshenlæggelser omfatter opskrivning af Spar Nords
domicilejendomme efter indregning af udskudt skat. Reserven
opløses, når ejendommene nedskrives, sælges eller udgår.
Lovpligtige reserver
Lovpligtige reserver omfatter værdireguleringer af kapitalan-
dele i associerede og tilknyttede virksomheder efter indre vær-
dis metode. Reserven reduceres med udbytteudlodninger til
moderselskabet, andre egenkapitalbevægelser i tilknyttede og
associerede virksomheder samt ved hel eller delvis realisation af
kapitalandelene.
Pengestrømssikring
Pengestrømssikring omfatter reserve for markedsværdiregule-
ringer af afledte fin