Assets
| Type | Time | Amount | Unit |
|---|
Revenue
| Type | Start date | End date | Amount | Unit |
|---|
XML
See the xml submitted here:
No XML document available for this report.
Separator
The full data:
Kvartalsrapport
1. januar – 31. marts 2024
Vestjysk Bank A/S
Industrivej Syd 13c, 7400 Herning
CVR-nr. 34631328
Hjemsted: Herning
Telefon 96 63 20 00
www.vestjyskbank.dk
post@vestjyskbank.dk
Læs eller download kvartalsrapporten på vestjyskbank.dk
pp
Indholdsfortegnelse
Indhold
Sammendrag
Ledelsesberetning
Hoved- og nøgletal
Regnskabsberetning
Ledelsens påtegning
Kvartalsregnskab
Resultatopgørelse og totalindkomstopgørelse
Balance pr. 31. marts 2024
Egenkapitalopgørelse
Noter
Geografisk kort
3
4
4
6
13
15
15
16
18
19
37
2
Kvartalsrapport
Sammendrag
Hovedpunkter for 1. kvartal 2024
Vestjysk Bank realiserede i 1. kvartal 2024 et meget tilfredsstillende resultat før skat på 328 mio. kroner. Resultatet er 36% højere
end samme periode sidste år.
Den positive udvikling er drevet af det højere renteniveau i markedet. Netto renteindtægterne udgør for perioden 314 mio. kroner,
hvilket er 34 mio. kroner mere end i 1. kvartal 2023.
Udover den positive effekt af det højere renteniveau og deraf højere rentemarginal bidrager især kursreguleringer positivt til peri-
odens resultat. Kursreguleringerne udgør en indtægt på 70 mio. kroner, hvor de i samme periode sidste år udgjorde 66 mio.
kroner.
Periodens nedskrivninger udgør en nettotilbageførsel på 51 mio. kroner mod en nettotilbageførsel på 3 mio. kroner i 2023.
Det er tilfredsstillende, at banken har været i stand til at reducere omkostningerne, set i forhold til samme periode i 2023.
Bankens udlån udviser en stigning på 622 mio. kroner siden ultimo 2023, hvor især udlånet til en bred vifte af bankens erhvervs-
kunder er inde i en positiv udvikling.
I forhold til bankens finansielle målsætninger er alle mål opfyldt pr. 31. marts 2024. Egenkapitalforrentningen før skat p.a. er 19,4%
mod et mål på 12,0%. Omkostningsprocenten er 47,4 mod et mål på 50 og den egentlige kernekapitalprocent er 20,2% mod et
mål på 16,0%.
Det er fortsat vurderingen, at der er betydelige risici i relation til den økonomiske udvikling. Det ledelsesmæssige skøn fastholdes
på 475 mio. kroner, som udmeldt i Årsrapport 2023 og dækker de økonomiske usikkerheder relateret til landbruget, udviklingen i
rente- og inflationsniveauerne samt modelusikkerhed.
Vestjysk Banks resultat for 1. kvartal 2024 i hovedpunkter (tal i parentes er sammenligningstal for 1. kvartal 2023):
Resultatet før skat udgør 328 mio. kroner (241 mio. kroner)
Egenkapitalen forrentes med 19,4% p.a. før skat (16,5% p.a.)
Basisindtægter udgør 525 mio. kroner (511 mio. kroner)
Kursreguleringer udgør 70 mio. kroner (66 mio. kroner)
Udgifter til personale og administration udgør 237 mio. kroner (243 mio. kroner)
Omkostningsprocenten er på 47,4 (53,0). Eksklusive kursreguleringer er omkostningsprocenten 54,4 (60,8)
Basisresultatet før nedskrivninger udgør 275 mio. kroner (241 mio. kroner)
Nettotilbageførsler på nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v. udgør 51 mio. kroner (3 mio. kroner)
Kapitalprocenten udgør 24,6 (23,9).
Forventninger til 2024
I forbindelse med årsrapporten for 2023 udmeldte banken en forventning om et resultat før skat i niveauet 1.000-1.200 mio. kroner.
Banken forventer fortsat faldende indtjening i 2024 sammenlignet med 2023, som følge af lavere afkast på obligationsbeholdnin-
gen og et faldende renteniveau i takt med at inflationen normaliseres. Banken fastholder således forventningerne til årets resultat
før skat.
Kvartalsrapport
3
Ledelsesberetning
Hoved- og nøgletal
Hovedtal
Resultatopgørelse (mio. kroner)
Netto renteindtægter
Netto gebyrindtægter
Udbytte af aktier m.v.
Kursreguleringer
Andre driftsindtægter
Basisindtægter
Udgifter til personale og administration
Andre driftsudgifter samt af- og nedskrivninger på immaterielle og materi-
elle aktiver
Driftsudgifter og driftsafskrivninger
Basisresultat før nedskrivninger
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v.
Resultat af kapitalandele i associerede virksomheder
Resultat før skat
Skat
Resultat
Balance (mio. kroner)
Aktiver i alt
Udlån
Indlån
Indlån i puljeordninger
Eventualforpligtelser
Depoter
Formidlede realkreditudlån
Forretningsomfang
1. kvt.
2024
4. kvt.
2023
3. kvt.
2023
2. kvt.
2023
1. kvt.
2023
Året
2023
314
138
0
70
3
525
-237
-13
-250
275
51
2
328
-76
252
337
149
0
135
2
623
-234
-12
-246
377
95
0
472
-115
357
337
145
0
55
0
537
-216
-12
-228
309
45
-27
327
-103
224
312
150
14
31
4
511
-229
-10
-239
272
65
1
338
-72
266
280
152
11
66
2
511
-243
-27
-270
241
3
-3
241
-53
188
1.266
596
25
287
8
2.182
-922
-61
-983
1.199
208
-29
1.378
-343
1.035
44.753
44.437
45.052
42.841
41.500
44.437
19.150
18.528
17.704
17.498
16.825
18.528
25.106
25.120
24.749
24.653
24.474
25.120
9.168
4.615
8.748
5.741
8.279
5.928
8.338
6.302
8.075
6.458
8.748
5.741
21.439
20.129
19.204
18.880
18.251
20.129
58.316
58.294
58.171
57.777
57.527
58.294
58.039
58.137
56.660
56.791
55.832
58.137
Forretningsomfang inkl. depoter og formidlede realkreditudlån
137.794
136.560
134.035
133.448
131.610
136.560
Egenkapital
6.681
6.959
6.610
6.393
5.951
6.959
4
Kvartalsrapport
Nøgletal
Kapital
Egentlig kernekapitalprocent
Kernekapitalprocent
Kapitalprocent
NEP-kapitalprocent
Indtjening
Egenkapitalforrentning før skat p.a.
Egenkapitalforrentning efter skat p.a.
Indtjening pr. omkostningskrone
Omkostningsprocent 1
Afkastningsgrad
Markedsrisiko
Renterisiko
Valutaposition
Valutarisiko
LCR
NSFR
Kreditrisiko
1. kvt.
2024
4. kvt.
2023
3. kvt.
2023
2. kvt.
2023
1. kvt.
2023
Året
2023
20,2%
22,3%
24,6%
32,8%
19,4%
14,8%
2,65
20,8%
22,9%
25,3%
32,6%
27,6%
20,9%
4,13
21,0%
23,2%
25,8%
33,6%
20,0%
13,6%
2,78
20,7%
22,6%
25,2%
32,3%
21,9%
17,3%
2,94
19,9%
21,3%
23,9%
29,8%
16,5%
12,9%
1,91
20,8%
22,9%
25,3%
32,6%
21,4%
16,1%
2,78
47,4%
39,6%
44,6%
46,9%
53,0%
45,7%
0,6%
0,8%
0,5%
0,6%
0,5%
1,5%
0,1%
0,5%
1,5%
0,1%
0,0%
1,4%
0,0%
0,0%
1,3%
0,0%
0,0%
1,5%
0,1%
0,0%
221,5%
289,3%
306,5%
316,8%
270,6%
289,3%
137,8%
142,5%
143,7%
143,8%
139,5%
142,5%
2,4%
615,4
1,5%
0,1%
0,0%
Medarbejdere omregnet til heltid (gennemsnit)
608,5
603,6
611,8
621,8
624,4
Udlån plus nedskrivninger herpå i forhold til indlån
59,6%
58,7%
58,0%
57,6%
56,7%
58,7%
Udlån i forhold til egenkapital
Udlånsvækst
2,9
3,4%
2,7
4,7%
2,7
1,2%
2,7
4,0%
2,8
2,7
1,3%
11,6%
Summen af de 20 største eksponeringer
114,4%
114,2%
125,5%
128,1%
124,9%
114,2%
Akkumuleret nedskrivningsprocent
Nedskrivningsprocent
Vestjysk Bank aktien
Resultat pr. aktie
Indre værdi pr. aktie 2
Kurs ultimo
Børskurs/indre værdi pr. aktie
5,2%
-0,2%
5,3%
-0,4%
5,9%
-0,2%
6,0%
-0,3%
6,6%
0,0%
5,3%
-0,8%
0,2
5,0
4,6
0,9
0,3
5,2
3,9
0,7
0,2
5,0
4,1
0,8
0,2
4,8
3,6
0,8
0,2
4,6
3,4
0,7
0,8
5,2
3,9
0,7
1 Driftsudgifter og driftsafskrivninger / basisindtægter
2 Nøgletallet "Indre værdi pr. aktie" korrigeres for den del af egenkapitalen (hybrid kernekapital), der ikke er en del af aktionærernes andel af egenkapita-
len.
Kvartalsrapport
5
Ledelsesberetning
Regnskabsberetning
Resultatopgørelse
Resultat
Vestjysk Bank realiserede i 1. kvartal 2024 et resultat før skat på 328 mio. kroner.
Resultatet er påvirket af det højere renteniveau, der har medført en væsentlig forøgelse af indtjeningen fra bankens udlån til
kunder.
Basisindtægter
I 1. kvartal 2024 udgør basisindtægterne 525 mio. kroner mod 511 mio. kroner i 1. kvartal 2023.
Basisindtægterne er påvirket af højere netto renteindtægter i forhold til samme periode i 2023. Netto renteindtægterne udgør 314
mio. kroner i 1. kvartal 2024 mod 280 mio. kroner i 1. kvartal 2023.
Gebyrer og provisionsindtægter udgør for 1. kvartal 2024 151 mio. kroner mod 163 mio. kroner i 1. kvartal 2023. Fordelingen af
gebyrindtægter på undergrupper fremgår af figuren.
Udviklingen afspejler et generelt lavere aktivitetsniveau hos kunderne, som følge af den økonomiske usikkerhed, i forhold til
samme periode i 2023.
Kursreguleringerne påvirker resultatet positivt med 70 mio. kroner i 1. kvartal 2024 mod 66 mio. kroner i 1. kvartal 2023. Den
positive udvikling kan primært henføres til udviklingen i bankens egenbeholdning af obligationer og aktier, der i 1. kvartal 2024
udviser en positiv kursregulering på 61 mio. kroner mod 55 mio. kroner i 1. kvartal 2023.
6
Kvartalsrapport
Andre driftsindtægter
Andre driftsindtægter udgør 3 mio. kroner i 1. kvartal 2024, hvilket er på niveau med 1. kvartal 2023.
Driftsudgifter og driftsafskrivninger
De samlede driftsudgifter og driftsafskrivninger udgør 250 mio. kroner i 1. kvartal 2024 mod 270 mio. kroner i 1. kvartal 2023.
Personaleomkostningerne er faldet i 1. kvartal 2024 sammenlignet med samme periode sidste år, der var påvirket med 18 mio.
kroner som følge af bankens omstrukturering på erhverv. Ses der bort fra disse omstruktureringsomkostninger er personalom-
kostninger steget med ca. 3%.
IT-udgifter er på niveau med 1. kvartal 2023, mens øvrige administrationsudgifter er steget i perioden, hvilket bl.a. kan henføres
til etablering af flere koncernfunktioner og deraf afledte koncernafregninger, ekstra sponsorater, øgede udgifter til kontanthåndte-
ring, samt kontorhold.
Fordeling af driftsudgifter og driftsafskrivninger fremgår af tabellen.
Driftsudgifter og driftsafskrivninger
Mio. kroner
31.03.2024
31.03.2023
Personaleudgifter
IT-udgifter
- Heraf udgifter til BEC Financial Technologies
Øvrige administrationsudgifter
Drifts af- og nedskrivninger
Andre driftsudgifter
I alt
127
67
57
43
8
5
250
141
68
60
34
25
2
270
Basisresultat før nedskrivninger
I 1. kvartal 2024 udgør bankens basisresultat før nedskrivninger 275 mio. kroner mod 241 mio. kroner i 1. kvartal 2023. Forbed-
ringen kan som tidligere nævnt henføres til øgede netto renteindtægter, positive kursreguleringer samt faldende omkostninger.
Nedskrivninger på udlån og garantier m.v.
I 1. kvartal 2024 har banken haft nettotilbageførsler af nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v. på 51 mio. kroner. I
samme periode i 2023 udgjorde nedskrivningerne en nettotilbageførsel på 3 mio. kroner.
Det er fortsat vurderingen, at der er betydelige risici i relation til den økonomiske udvikling. Det ledelsesmæssige skøn i forhold til
nedskrivninger er fastholdt på 475 mio. kroner, svarende til 2,5% af det samlede udlån og 36,5% af de samlede nedskrivninger.
De økonomiske usikkerheder er relateret til landbruget, udviklingen i rente- og inflationsniveauerne samt modelusikkerhed.
Eksponeringen mod landbrug udgør fortsat en væsentlig andel af Vestjysk Banks samlede eksponeringer. Udlån og garantier
samt nedskrivninger til landbrug fordelt på underbrancher, fast ejendom, øvrige erhverv og privatsegmentet kan ses i nedenstå-
ende tabel.
Kvartalsrapport
7
Ledelsesberetning
Regnskabsberetning
Fordeling af udlån og garan-
tier 31. marts 2024 (mio. kro-
ner)
Mælkeproducenter
Svineavl
Øvrigt landbrug
Landbrug i alt
Fast ejendom
Øvrige erhverv
Erhverv i alt
Privat
I alt
Udlån og garantier
før nedskrivninger
Akkumulerede
nedskrivninger
Udlån og garantier
efter nedskrivninger
Årets
nedskrivninger
1.330
830
242
194
1.088
636
5
21
843
3.003
2.933
9.757
15.693
9.375
25.068
80
516
84
473
1.073
230
1.303
763
2.487
2.849
9.284
14.620
9.145
23.765
-4
22
9
22
53
-2
51
Den akkumulerede nedskrivningsprocent ultimo marts 2024 udgør 5,2 mod 6,6 ultimo marts 2023. Pr. 31. marts 2024 udgør de
overtagne nedskrivninger 50 mio. kroner. (131 mio. kroner.) Overtagne nedskrivninger er ikke indregnet i de akkumulerede ned-
skrivninger.
Branchefordelingen af akkumulerede nedskrivninger og hensættelser fremgår nedenfor.
Branchefordeling af akkumu-
lerede nedskrivninger
Offentlige myndigheder
Landbrug, jagt og skovbrug
Fiskeri
Industri og råstofudvinding
Energiforsyning
Bygge og anlæg
Handel
Transport, hoteller og restau-
ranter
Information og kommunikation
Finansiering og forsikring
Fast ejendom
Øvrige erhverv
Private
Akkumulerede
nedskrivninger i alt
31.03.2024
31.03.2024
31.12.2023
31.12.2023
mio. kr.
0
516
25
89
49
30
71
55
4
81
84
69
230
1.303
%
0%
40%
2%
7%
4%
2%
6%
4%
0%
6%
6%
5%
18%
100%
mio. kr.
0
538
27
78
51
31
73
46
5
98
92
85
237
1.361
%
0%
40%
2%
6%
4%
2%
5%
3%
0%
7%
7%
6%
18%
100%
8
Kvartalsrapport
Balance
Vestjysk Banks balance udgør 44,8 mia. kroner ultimo marts 2024 mod 44,4 mia. kroner ultimo 2023.
Udlån
Ultimo marts 2024 udgjorde nettoudlånet 19,2 mia. kroner mod 18,5 mia. kroner ultimo 2023.
Udlån til erhverv er bredt funderet på brancher. De største brancher er landbrugs- og ejendomssektorerne, der udgør henholdsvis
10% og 12% af de samlede nettoudlån og garantier. Banken overholder den interne målsætning om, at ingen enkeltbranche må
fylde mere end 15% af de samlede nettoudlån og garantier.
Branchefordelingen af nettoudlån og garantier fremgår af tabellen nedenfor.
Branchefordeling af nettoudlån og garantier
31.03.2024
31.03.2024
31.12.2023
31.12.2023
Offentlige myndigheder
Landbrug, jagt og skovbrug
Fiskeri
Industri og råstofudvinding
Energiforsyning
Bygge og anlæg
Handel
Transport, hoteller og restauranter.
Information og kommunikation
Finansiering og forsikring
Fast ejendom
Øvrige erhverv
Private
Netto i alt
mio. kr.
1
2.487
807
1.105
1.038
1.042
1.941
590
85
1.277
2.849
1.399
9.145
%
0%
10%
4%
5%
4%
4%
8%
3%
0%
5%
12%
6%
39%
mio. kr.
0
2.551
683
1.036
1.118
954
1.792
564
76
1.223
2.900
1.437
9.935
%
0%
10%
3%
4%
5%
4%
8%
2%
0%
5%
12%
6%
41%
23.766
100%
24.269
100%
Kreditkvaliteten af de samlede udlån og garantier fremgår af nedenstående tabel.
Fordeling udlån, uudnyttede kredittilsagn og finansielle garantier på kreditkvalitet
før nedskrivninger og hensættelser
Normal bonitet
Visse svaghedstegn
Væsentlige svaghedstegn
Nedskrivningskunder
Udlån og garantier i alt
31.03.2024
31.12.2023
mio. kr.
% mio. kr.
22.744
11.455
1.492
60%
31%
4%
23.318
10.853
1.361
1.942
5%
2.125
%
62%
29%
3%
6%
37.633 100%
37.657 100%
Store eksponeringer
De 20 største eksponeringer udgør 114,4% af den egentlige kernekapital, hvilket er indenfor Finanstilsynets tilsynsdiamants
grænse på 175%.
Kvartalsrapport
9
Ledelsesberetning
Regnskabsberetning
Forretningsomfang inkl. depoter
Forretningsomfanget inkl. depoter og formidlede realkreditlån udgør 138 mia. kroner ultimo marts 2024.
Forretningsomfang
Udlån, netto
Indlån
Puljer
Garantier mv.
Depot
Formidlede realkreditudlån
Forretningsomfang inkl. depoter og
formidlede realkreditudlån
Kapital- og likviditetsforhold
31.03.2024 31.12.2023
mio. kr.
mio. kr.
19.150
25.106
9.168
4.615
21.439
58.316
18.528
25.120
8.748
5.741
20.129
58.294
137.794
136.560
Egenkapital
Vestjysk Banks egenkapital inklusiv hybrid kernekapital udgør 6.681 mio. kroner pr. 31. marts 2024 mod 6.959 mio. kroner ultimo
2023. Periodens resultat er ikke indregnet i kapitalen til brug for opgørelse af kapitalprocenter.
Egentlig kernekapital
Pr. 31. marts 2024 udgør den egentlige kernekapital 4.767 mio. kroner. Sammenholdt med den samlede risikoeksponering på i
alt 23.577 mio. kroner giver det en egentlig kernekapitalprocent på 20,2.
Hybrid kernekapital
Hybrid kernekapital udgør 481 mio. kroner pr. 31. marts 2024 og indregnes fuldt ud i kapitalgrundlaget.
Supplerende kapital
Den supplerende kapital udgør 600 mio. kroner pr. 31. marts 2024 og indregnes fuldt ud i kapitalgrundlaget.
Kapitalgrundlag
Samlet set udgør kapitalgrundlaget 5.808 mio. kroner pr. 31. marts 2024. Sammenholdt med den samlede risikoeksponering på
i alt 23.577 mio. kroner giver det en kapitalprocent på 24,6.
Kapitalgrundlaget er specificeret i note 13.
Kapitalkrav
Det tilstrækkelige kapitalgrundlag udgør pr. 31. marts 2024 i alt 2.252 mio. kroner. Sammenholdt med den samlede risikoekspo-
nering på 23.577 mio. kroner, giver det et individuelt solvensbehov på 9,6 %. Pr. 31. marts 2024 er kapitalbevaringsbufferen 2,5
%, den institutspecifikke kontracykliske buffer er beregnet til 2,5 % og SIFI-bufferen udgør 1 %.
Det samlede kapitalkrav er 15,6 % svarende til 3.667 mio. kroner.
Efter at der tages højde for overskydende kapital ift. dækning af krav på 0,2 procentpoint, er overdækningen på kapitalgrundlaget
8,8 procentpoint svarende til 2.085 mio. kroner.
10
Kvartalsrapport
Krav til nedskrivningsegnede passiver (NEP-krav)
Finanstilsynet og Finansiel Stabilitet har i henhold til lov om finansiel virksomhed udarbejdet planer for afvikling af n ødlidende
pengeinstitutter. I forbindelse med disse planer skal myndighederne for alle pengeinstitutter fastsætte et krav til nedskrivnings-
egnede passiver (NEP-krav) i overensstemmelse med det afviklingsprincip, myndighederne har fastlagt for det enkelte institut.
Som følge af udpegningen af Arbejdernes Landsbank-koncernen som SIFI har Vestjysk Bank modtaget en afgørelse fra Finans-
tilsynet om efterlevelse af kapitalkrav som SIFI. Det betyder, at Vestjysk Bank skal opfylde et NEP-krav på 2 gange solvensbeho-
vet plus det kombinerede bufferkrav fratrukket den kontracykliske buffer.
For Vestjysk Bank indfases kravet frem til 1. januar 2026 (tal fra Finanstilsynets afgørelse):
Dato
1. januar 2024
1. januar 2025
1. januar 2026
NEP-krav
17,7 % af den samlede risikoeksponering
21,0 % af den samlede risikoeksponering
24,2 % af den samlede risikoeksponering
Da NEP-kravet og det kombinerede bufferkrav skal opfyldes særskilt, står banken pr. 31. marts 2024 overfor et samlet krav på
23,7 %. Pr. 31. marts 2024 er NEP-kapitalprocenten 32,8. Overdækningen er dermed på 9,1 procentpoint svarende til 2.140 mio.
kroner.
Det fuldt indfasede NEP-krav på 24,2 % er beregnet på tal pr. medio 2023 og fastsættes årligt af Finanstilsynet.
Det er indarbejdet i bankens kapitalplaner, at der udstedes tilstrækkeligt ikke-foranstillet seniorgæld til dækning af NEP-kravet
med tillæg af en komfortabel buffer.
Likviditet
Pr. 31. marts 2024 udgør Liquidity Coverage Ratio (LCR) 221,5 % set i forhold til kravet om en LCR på 100 %.
Net Stable Funding Ratio (NSFR) udgør 137,8 % pr. 31. marts 2024 set i forhold til kravet om NSFR på 100 %.
Aktiekapitalen
Vestjysk Banks aktiekapital udgør 1.234 mio. kroner. Aktiekapitalen er fordelt på 1.233.573.501 aktier á nominel 1 krone, og
banken har ca. 50.000 navnenoterede aktionærer.
Arbejdernes Landsbank er hovedaktionær i Vestjysk Bank og ejer ca. 72,7 % af aktiekapitalen. Arbejdernes Landsbank er eneste
storaktionær i Vestjysk Bank og har hjemsted i Københavns Kommune.
Bankens aktier er noteret i Nasdaq Nordics Mid Cap indeks.
Kvartalsrapport
11
Ledelsesberetning
Regnskabsberetning
Finanstilsynets Tilsynsdiamant
Finanstilsynets Tilsynsdiamant fastlægger pejlemærker, som alle pengeinstitutter som udgangspunkt bør ligge indenfor. Vestjysk
Bank opfylder pejlemærkerne.
Vestjysk Banks værdier i forhold til Finanstilsynets pejlemærker er angivet i tabellen herunder.
Tilsynsdiamanten
Summen af store eksponeringer
Udlånsvækst
Ejendomseksponering
Likviditetspejlemærke
Finanstilsynets pejlemærke
< 175%
< 20%
< 25%
>100%
Vestjysk Bank
114,4%
13,8%
12,9%
303,7%
Forventninger til 2024
I forbindelse med årsrapporten for 2023 udmeldte banken en forventning om et resultat før skat i niveauet 1.000-1.200 mio. kroner.
Banken forventer fortsat faldende indtjening i 2024, som følge af lavere afkast på obligationsbeholdningen, normaliserede ned-
skrivninger og et faldende renteniveau i takt med at inflationen normaliseres. Banken fastholder således forventningerne til årets
resultat før skat.
Væsentlige risici og usikkerhedsfaktorer
De væsentligste risici for Vestjysk bank omfatter kreditrisici, markedsrisici, likviditetsrisici og operationelle risici. Der er ikke sket
væsentlige ændringer i risici i forhold til beskrivelsen i afsnittet ”Risikostyring” samt noterne 35-38 i årsrapporten for 2023.
Finanskalender for 2024
20. august
19. november
Halvårsrapport
Kvartalsrapport for 3. kvartal
Alternative resultatmål
Banken anvender en række alternative resultatmål. Disse finansielle mål anvendes, hvor det giver større informationsværdi om
eksempelvis indtjening, eller hvor begrebet er en fællesbetegnelse for flere poster. Banken er opmærksom på behovet for, at
opgørelserne anvendes konsistent og med sammenligningstal.
Nedenfor er definition af de anvendte resultatmål.
Basisindtægter
Driftsudgifter og driftsafskrivninger
Basisresultat før nedskrivninger
Summen af netto rente- og gebyrindtægter, udbytte af aktier
m.v., kursreguleringer og andre driftsindtægter.
Summen af udgifter til personale og administration, af- og ned-
skrivninger på immaterielle og materielle aktiver samt andre
driftsudgifter.
Resultat før skat tillagt nedskrivninger på udlån og tilgodeha-
vender m.v.
Forretningsomfang inkl. depoter og formidlede realkreditudlån Summen af udlån, garantier, indlån inkl. pulje, kundedepoter
og formidlede realkreditudlån.
12
Kvartalsrapport
Ledelsespåtegning
Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt kvartalsrapporten for perioden 1. januar til 31. marts 2024 for
Vestjysk Bank A/S.
Kvartalsrapporten aflægges efter lovgivningens krav.
Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, så kvartalsregnskabet efter vores opfattelse giver et retvisende billede
af bankens aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. marts 2024 samt af resultatet af bankens aktiviteter for regnskabsperioden
1. januar til 31. marts 2024.
Vi anser ledelsesberetningen for at indeholde en retvisende redegørelse for udviklingen i bankens aktiviteter og økonomiske
forhold samt en retvisende beskrivelse af de væsentligste risici og usikkerhedsfaktorer, som banken kan påvirkes af.
Der er ikke foretaget revision eller review af kvartalsrapporten.
Herning, 14. maj 2024
……………………………………………
Jan Ulsø Madsen
Administrerende bankdirektør
……………………………………………
Peter Hupfeld
Viceadministrerende direktør
……………………………………………
Michael Nelander Petersen
bankdirektør
Kvartalsrapport
13
Ledelsespåtegning
Bestyrelsen
…………………………………………
Kim Duus
bestyrelsesformand
…………………………………………
Gert Rinaldo Jonassen
næstformand for bestyrelsen
…………………………………………
Lars Langhoff
…………………………………………
Bent Simonsen
…………………………………………
Jan Nordstrøm
…………………………………………
Bolette van Ingen Bro
…………………………………………
Hanne Træholt Odegaard
…………………………………………
Gry Bandholm
…………………………………………
Jacob Møllgaard
…………………………………………
Mette Holmegaard Nielsen
…………………………………………
Karsten Westergaard Hansen
…………………………………………
Line Strier Kærholm
…………………………………………
Nicolai Hansen
14
Kvartalsrapport
Kvartalsregnskab
Resultatopgørelse og totalindkomstopgørelse
Resultatopgørelse og totalindkomstopgørelse
Note
Resultatopgørelse
Renteindtægter
Renteudgifter
Netto renteindtægter
Udbytte af aktier m.v.
Gebyrer og provisionsindtægter
Afgivne gebyrer og provisionsudgifter
Netto rente- og gebyrindtægter
Kursreguleringer
Andre driftsindtægter
Udgifter til personale og administration
2
3
4
5
6
Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver
Andre driftsudgifter
7,8
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v.
Resultat af kapitalandele i associerede virksomheder
Resultat før skat
Skat
9
Periodens resultat
Totalindkomstopgørelse
Periodens resultat
Anden totalindkomst:
Værdiændringer domicilejendomme
Anden totalindkomst efter skat
Totalindkomst i alt
1/1 - 31/3
2024
tkr.
1/1 - 31/3
2023
tkr.
418.339
-104.422
313.917
424
151.252
-13.526
452.067
70.388
2.529
-236.974
-7.588
-5.483
51.333
1.985
328.257
-76.725
251.532
320.173
-40.611
279.562
11.147
163.068
-10.790
442.987
65.736
1.868
-242.980
-24.581
-1.406
2.582
-2.743
241.463
-52.972
188.491
251.532
188.491
-
-
-10.250
-10.250
251.532
178.241
Kvartalsrapport
15
Kvartalsregnskab
Balance
Balance
Note
Aktiver
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Obligationer til dagsværdi
Aktier m.v.
Kapitalandele i associerede virksomheder
Aktiver tilknyttet puljeordninger
Immaterielle aktiver
Grunde og bygninger, i alt
Investeringsejendomme
Domicilejendomme
Domicilejendomme (leasing)
Øvrige materielle aktiver
Aktuelle skatteaktiver
Aktiver i midlertidig besiddelse
Andre aktiver
Periodeafgrænsningsposter
Aktiver i alt
31/3 2024
tkr.
31/12 2023
tkr.
2.403.362
114.892
19.150.461
11.413.873
1.396.670
102.205
9.167.947
78.104
294.632
11.278
213.298
70.056
7.171
-
34.050
547.131
42.984
44.753.482
3.209.926
135.082
18.527.958
11.301.553
1.334.611
100.220
8.748.245
80.979
301.951
11.278
217.632
73.041
7.954
3.949
34.050
614.821
36.019
44.437.318
16
Kvartalsrapport
Note
Passiver
Gæld
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker
10
Indlån og anden gæld
Indlån i puljeordninger
11
Udstedte obligationer til amortiseret kostpris
Aktuelle skatteforpligtelser
Andre passiver
Periodeafgrænsningsposter
Gæld i alt
Hensatte forpligtelser
Hensættelser til pensioner og lignende forpligtelser
Hensættelser til udskudt skat
Hensættelser til tab på garantier
Andre hensatte forpligtelser
Hensatte forpligtelser i alt
12
Efterstillede kapitalindskud
Egenkapital
Aktiekapital
Opskrivningshenlæggelser
Overkurs ved emission
Andre reserver
Overført overskud
Foreslået udbytte
Aktionærernes egenkapital i alt
Indehavere af hybrid kernekapital
14
Egenkapital i alt
Passiver i alt
31/3 2024
tkr.
31/12 2023
tkr.
1.782.124
25.106.193
9.167.947
179.606
47.060
945.091
6.564
37.234.585
1.407.023
25.119.575
8.748.245
319.491
-
1.059.342
4.835
36.658.511
14.204
164.084
33.494
26.609
238.391
14.570
136.394
15.988
53.261
220.213
599.910
599.842
1.233.574
39.380
599.492
1.255.534
3.063.037
-
6.191.017
489.579
6.680.596
1.233.574
39.380
599.492
1.254.241
2.823.699
517.698
6.468.084
490.668
6.958.752
44.753.482
44.437.318
Kvartalsrapport
17
Kvartalsregnskab
Egenkapitalopgørelse
Egenkapitalopgørelse
tkr.
Aktie-
kapital
Overkurs
ved
emission
Opskriv-
ningshen-
læggelse
Andre re-
server
Overført
overskud
Foreslået
udbytte
Aktionæ-
rernes
egenkapi-
tal i alt
Indehavere
af hybrid
kerne-kapi-
tal *)
Egen-
kapital
i alt
Egenkapital 1. januar 2024
1.233.574
599.492
39.380
1.254.241
2.823.699
517.698
6.468.084
490.668
6.958.752
Periodens resultat
Opskrivningshenlæggelse associerede
virksomheder
Anden totalindkomst efter skat
Totalindkomst i alt
Udbetalt udbytte
Modtaget udbytte egne aktier
Renter betalt på hybrid kapital
Tilgang ved salg af egne aktier
Afgang ved køb af egne aktier
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1.293
239.265
240.558
10.974
251.532
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1.293
239.265
- 240.558
10.974
251.532
-
-
-
-
-517.698
-517.698
-
-517.698
73
-
-
-
73
-
73
-
-12.063
-12.063
-
25.750
-
25.750
-
25.750
-
-25.750
-
-25.750
-
-25.750
Egenkapital 31. marts 2024
1.233.574
599.492
39.380
1.255.534
3.063.037
- 6.191.017
489.579
6.680.596
Egenkapital 1. januar 2023
1.233.574
599.492
45.353
1.271.448
2.321.936
135.768
5.607.571
310.492
5.918.063
Periodens resultat
Opskrivningshenlæggelse associerede
virksomheder
Anden totalindkomst efter skat
Totalindkomst i alt
Udbetalt udbytte
Renter betalt på hybrid kapital
Tilgang ved salg af egne aktier
Afgang ved køb af egne aktier
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1.715
181.839
- 183.554
4.937
188.491
-
-2.743
2.743
-
-
-
-
-
-10.250
-
-
-
-10.250
-
-10.250
-
-10.250
-1.028
184.582
- 173.304
4.937
178.241
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-135.768
-135.768
-
-135.768
-
-
-
-9.707
- 9.707
-
17.442
-
17.442
-
17.442
- - 17.442
-
-17.442
-
-17.442
Egenkapital 31. marts 2023
1.233.574
599.492
35.103
1.270.420
2.506.518
- 5.645.107
305.722
5.950.829
I Andre reserver indgår 551,6 mio. kroner opstået i forbindelse med kapitalnedsættelsen i 2013 og 695,7 mio. kroner som stammer fra fusionen med Den Jyske Spare-
kasse og består af bunden sparekassereserve på 568,7 mio. kroner, som er overført ved Den Jyske Sparekasses omdannelse til aktieselskab i juni 2018, samt 127 mio.
kroner fra foråret 2015, hvor der i forbindelse med vedtægtsmæssige ændringer, er overført 127 mio. kroner fra garantkapital til andre reserver. I overensstemmelse med
Lov om finansiel virksomhed er der i tidligere regnskabsperioder henlagt 7 mio. kroner til forrentning af sparekassereserven og i denne regnskabsperiode er der henlagt
1,3 mio. kroner. Reserven kan ikke anvendes til udbytte, men kan anvendes til dækning af underskud, der ikke er dækket af elementer, som kan anvendes til udbytte.
*) Indehavere af hybrid kernekapital:
Den hybride kernekapital har uendelig løbetid og Vestjysk Bank kan til enhver tid frit vælge at undlade at betale renter og hovedstol, hvorfor den regnskabsmæssigt be-
handles som egenkapital.
Den hybride kernekapital opfylder betingelserne i CRR/CRD IV.
18
Kvartalsrapport
Kvartalsregnskab
Noter
Note
1 Regnskabspraksis
2 Renteindtægter
3 Renteudgifter
4 Gebyrer og provisionsindtægter
5 Kursreguleringer
6 Udgifter til personale og administration
7 Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v.
8 Nedskrivninger på udlån og andre tilgodehavender samt hensættelser
til tab på garantier og uudnyttede kredittilsagn
9 Skat
10 Gæld til kreditinstitutter og centralbanker
11 Udstedte obligationer
12 Efterstillede kapitalindskud
13 Kapitalforhold
14 Hybrid Kernekapital
15 Eventualforpligtelser og andre forpligtende aftaler
16 Udlån og garantidebitorer opdelt på sektorer og brancher (netto)
17 Udlån til amortiseret kostpris, uudnyttede kredittilsagn og finansielle
garantier fordelt efter ratingklasser og stadier i IFRS 9
18 Udlån til amortiseret kostpris, uudnyttede kredittilsagn og finansielle
garantier fordelt efter brancher og stadier i IFRS 9
19 Maksimal krediteksponering
20 Hovedtal
20
21
21
21
21
22
22
23
26
27
27
27
28
29
30
31
31
33
34
35
Kvartalsrapport
19
Kvartalsregnskab
Noter
Note
1
Regnskabspraksis
Kvartalsrapporten for perioden 1. januar – 31. marts 2024 for Vestjysk Bank er aflagt i overensstemmelse med Lov om
finansiel virksomhed, herunder Finanstilsynets bekendtgørelse om finansielle rapporter for kreditinstitutter og fonds-
mæglerselskaber.
Regnskabspraksis er uændret i forhold til årsrapporten for 2023, som indeholder den fulde beskrivelse af anvendt regn-
skabspraksis.
Måling af visse aktiver og forpligtelser kræver ledelsesmæssige skøn over, hvorledes fremtidige begivenheder påvirker
værdien af disse aktiver og forpligtelser. Skøn, der er væsentlige for regnskabsaflæggelsen, foretages blandt andet ved
opgørelse af nedskrivninger efter en forventningsbaseret model, dagsværdier af unoterede finansielle instrumenter samt
hensatte forpligtelser, jf. nærmere redegørelse i Årsrapporten for 2023. De anvendte skøn er baseret på forudsætninger,
som ledelsen vurderer som forsvarlige, men som i sagens natur er usikre.
Bankens væsentligste risici og de eksterne forhold, som kan påvirke banken, er mere udførligt beskrevet i Årsrapporten
2023.
20
Kvartalsrapport
Note
2
Renteindtægter
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Udlån og andre tilgodehavender
Obligationer
Afledte finansielle instrumenter
Øvrige renteindtægter
I alt
3
Renteudgifter
Kreditinstitutter og centralbanker
Indlån og anden gæld
Udstedte obligationer
Efterstillede kapitalindskud
Øvrige renteudgifter
I alt
4
Gebyrer og provisionsindtægter
Værdipapirhandler og depoter
Betalingsformidling
Lånesagsgebyr
Garantiprovision
Øvrige gebyrer og provisioner
I alt
5
Kursreguleringer
1/1 - 31/3
2024
tkr.
1/1 - 31/3
2023
tkr.
24.058
315.078
78.294
909
18.779
252.087
48.131
1.176
- -
418.339
320.173
-24.309
-65.920
-2.605
-10.864
-724
-104.422
34.712
24.696
11.133
23.667
57.044
151.252
-10.667
-16.685
-2.876
-10.068
-315
-40.611
34.971
24.058
18.648
23.945
61.446
163.068
Obligationer
Aktier m.v.
Investeringsejendomme
Valuta
Valuta- rente- aktie- råvare- og andre kontrakter samt afledte finansielle instrumenter
Aktiver tilknyttet puljeordninger
Indlån i puljeordninger
Kursregulering af udlån afdækket ved sikringsinstrumenter
Kursregulering af sikringsinstrumenter vedrørende udlån
Øvrige aktiver
I alt
13.252
47.479
35.139
20.021
- -
8.181
1.476
430.136
-430.136
-182
182
-
70.388
8.534
1.885
222.675
-222.675
401
-401
157
65.736
Da banken i det væsentligste driver indlån- og udlånsvirksomhed i bankens lokalområder, er opdeling på aktivitets- og
markedsområder ikke specificeret for note 2-5.
Kvartalsrapport
21
Kvartalsregnskab
Noter
Note
6
Udgifter til personale og administration
Personaleudgifter
Lønninger
Pensioner
Lønsumsafgift
Øvrige udgifter til social sikring
I alt
1/1 - 31/3
2024
tkr.
1/1 - 31/3
2023
tkr.
-97.171
-12.417
-16.205
-833
-126.626
-110.691
-13.693
-16.041
-915
-141.340
Gennemsnitlig antal heltidsbeskæftigede medarbejdere
608,5
624,4
Øvrige administrationsudgifter
IT-udgifter
Husleje, lys og varme m.v.
Øvrige administrationsudgifter
I alt
Udgifter til personale og administration i alt
Oplysninger om bestyrelsesmedlemmers og direktionsmedlemmers individuelle ve-
derlag fremgår af vederlagsrapporten, der er tilgængelig på Vestjysk Banks hjemme-
side under www.vestjyskbank.dk/vederlagsrapport2023.
7
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v.
-66.978
-7.116
-36.254
-67.891
-6.756
-26.993
-110.348
-101.640
-236.974
-242.980
Nedskrivninger på udlån og andre tilgodehavender indregnet i resultatopgørel-
sen
Nye nedskrivninger vedr. nye og forøgede eksponeringer
Tilbageførte nedskrivninger vedr. indfriede og nedbragte eksponeringer
Tabt, ikke tidligere nedskrevet/hensat
Indgået på tidligere afskrevne fordringer
I alt
Hensættelser til tab på garantier og uudnyttede kredittilsagn indregnet i resul-
tatopgørelsen
Nye hensættelser
Tilbageførte hensættelser
I alt
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v. i alt
-140.844
176.514
-1.118
7.634
42.186
-246.572
242.101
-4.265
21.942
13.206
-30.968
40.115
9.147
-71.347
60.723
-10.624
51.333
2.582
Renteindtægter på nedskrevne udlån er modregnet i nedskrivninger med
11.583
15.014
22
Kvartalsrapport
Note
8
Nedskrivninger på udlån og andre tilgodehavender samt hensættelser til tab på garantier og uudnyttede kredittil-
sagn
Nedskrivninger på udlån og andre tilgodehaven-
der m.v. 31.03.2024 tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Kreditfor-
ringet ved
1. indreg-
ning
Nedskriv-
ninger i
alt
Nedskrivninger primo
Nye nedskrivninger vedr. nye og forøgede ekspone-
ringer
Tilbageførte nedskrivninger vedr. indfriede og ned-
bragte eksponeringer
Primonedskrivninger overført til stadie 1
Primonedskrivninger overført til stadie 2
Primonedskrivninger overført til stadie 3
Nedskrivninger som følge af ændring i kreditrisiko
Tidligere nedskrevet nu endelig tabt
Andre bevægelser
Nedskrivninger ultimo
187.496
99.092
1.057.986
59.285 1.403.859
5.140
1.062
- -
6.202
-29.702
15.514
-2.392
-137
13.145
-
-
189.064
-15.192
-11.757
2.570
-1.235
35.010
-
-
109.550
-123.938
-3.757
-178
1.372
86.487
-58.455
11.583
971.100
-7.682
-176.514
- -
- -
- -
- 134.642
-59.972
- 11.583
50.086 1.319.800
-1.517
Nedskrivninger på udlån og andre tilgodehaven-
der m.v. 31.03.2023 tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Kreditfor-
ringet ved
1. indreg-
ning
Nedskriv-
ninger i
alt
Nedskrivninger primo
Nye nedskrivninger vedr. nye og forøgede ekspone-
ringer
Tilbageførte nedskrivninger vedr. indfriede og ned-
bragte eksponeringer
Primonedskrivninger overført til stadie 1
Primonedskrivninger overført til stadie 2
Primonedskrivninger overført til stadie 3
Nedskrivninger som følge af ændring i kreditrisiko
Tidligere nedskrevet nu endelig tabt
Andre bevægelser
Nedskrivninger ultimo
43.557
345.495
1.260.226
170.624 1.819.902
8.405
1.738
26.883
- 37.026
-28.503
17.436
-3.032
-912
12.209
-38.698
-14.695
9.410
-1.548
70.360
- -
-59
49.101
432
372.494
-154.210
-2.741
-6.378
2.460
126.977
-71.842
14.642
1.196.017
-20.690
-242.101
- -
- -
- -
- 209.546
-90.413
- 15.015
131.363 1.748.975
-18.571
Det ledelsesmæssige skøn på 475 mio. kroner fordeler sig på følgende stadier i 2024 (2023) stadie 1: 146 mio. kroner (0)
stadie 2: 38 mio. kroner (285) stadie 3: 291 mio. kroner. (115).
Kvartalsrapport
23
Kvartalsregnskab
Noter
Note
8
Nedskrivninger på udlån og andre tilgodehavender samt hensættelser til tab på garantier og uudnyttede kredit-
tilsagn (fortsat)
Hensættelser til tab på garantier 31.03.2024
tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Hensæt-
telser i alt
Hensættelser primo
Nye hensættelser vedr. nye og forøgede ekspo-
neringer
Tilbageførte nedskrivninger vedr. indfriede og
nedbragte eksponeringer
Primo hensættelser overført til stadie 1
Primo hensættelser overført til stadie 2
Primo hensættelser overført til stadie 3
Hensættelser som følge af ændring i kreditrisiko
Hensættelser ultimo
481
352
15.155
15.988
59
- -
59
-157
45
-12
-3
40
453
-74
-45
12
-
107
352
-2.107
-2.338
- -
- -
3 -
19.638
32.689
19.785
33.494
Hensættelser til tab på garantier 31.03.2023
tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Hensæt-
telser i alt
Hensættelser primo
Nye hensættelser vedr. nye og forøgede ekspo-
neringer
Tilbageførte nedskrivninger vedr. indfriede og
nedbragte eksponeringer
Primo hensættelser overført til stadie 1
Primo hensættelser overført til stadie 2
Primo hensættelser overført til stadie 3
Hensættelser som følge af ændring i kreditrisiko
Hensættelser ultimo
2.077
659
13.712
16.448
837
71
-
908
-1.349
121
-142
-
1.910
3.454
-268
-121
142
-
4.550
5.033
-2.132
-3.749
- -
- -
- -
3.520
15.100
9.980
23.587
24
Kvartalsrapport
Note
8
Nedskrivninger på udlån og andre tilgodehavender samt hensættelser til tab på garantier og uudnyttede kredit-
tilsagn (fortsat)
Hensættelser til tab på uudnyttede kredittil-
sagn 31.03.2024 tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Hensæt-
telser i alt
Hensættelser primo
Nye hensættelser vedr. nye og forøgede ekspo-
neringer
Tilbageførte nedskrivninger vedr. indfriede og
nedbragte eksponeringer
Primo hensættelser overført til stadie 1
Primo hensættelser overført til stadie 2
Primo hensættelser overført til stadie 3
Hensættelser som følge af ændring i kreditrisiko
Nedskrivninger ultimo
3.357
1.722
48.182
53.261
538
4
-
542
-2.559
926
-170
-
769
2.861
-742
-803
170
-
1.177
1.528
-34.475
-37.776
-123 -
- -
- -
8.636
22.220
10.582
26.609
Hensættelser til tab på uudnyttede kredittil-
sagn 31.03.2023 tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Hensæt-
telser i alt
Hensættelser primo
Nye hensættelser vedr. nye og forøgede ekspo-
neringer
Tilbageførte nedskrivninger vedr. indfriede og
nedbragte eksponeringer
Primo hensættelser overført til stadie 1
Primo hensættelser overført til stadie 2
Primo hensættelser overført til stadie 3
Hensættelser som følge af ændring i kreditrisiko
Hensættelser ultimo
7.157
3.317
101.262
111.736
728
18
220
966
-5.473
1.323
-576
-9
1.308
4.458
-1.683
-1.063
643
-
25.229
26.461
-49.820
-56.976
-260 -
-67 -
9 -
32.956
84.300
59.493
115.219
Kvartalsrapport
25
Kvartalsregnskab
Noter
Note
9
Skat
Aktuel skat
Udskudt skat
1/1 - 31/3
2024
tkr.
1/1 - 31/3
2023
tkr.
-49.034
-27.691
-
Efterregulering af tidligere års beregnet skat
I alt
-
-76.725
Gældende selskabsskattesats
Særskat for finansielle virksomheder
Anvendt underskud fra tidligere år
Skattefri kursregulering
Aktiveret udskudt skat
Anden regulering
Effektiv skattesats
22,0%
4,0%
-6,1%
-2,5%
8,4%
-2,4%
23,4%
-52.966
-6
-52.972
22,0%
3,2%
-23,1%
-1,5%
21,9%
-0,6%
21,9%
Den effektive skattesats på 23,4 pct. er påvirket af ny særskat på finansielle virksomheder, der medfører en stigning i
beskatningen af finansielle virksomheder fra 22,0% til 25,2% i 2023 og 26,0% fra 2024.
26
Kvartalsrapport
Note
10
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker
Heraf gæld klassificeret som ikke-foranstillet seniorgæld, der kan medregnes som NEP-
kapital:
Nominelt i t.kr.
140.000
150.000
350.000
250.000
250.000
250.000
350.000
I alt
Rentesats
CIBOR 6M + 1,80 pct.
CIBOR 6M + 2,075 pct.
CIBOR 6M + 2,075 pct.
CIBOR 3M + 3,10 pct.
CIBOR 3M + 3,25 pct.
CIBOR 3M + 2,75 pct.
CIBOR 3M + 2,32 pct.
Forfald
07.09.2025
10.12.2026
20.05.2027
16.12.2025
15.05.2028
27.09.2028
11.03.2028
31/3 2024
tkr.
31/12 2023
tkr.
140.000
150.000
350.000
250.000
250.000
250.000
350.000
1.740.000
140.000
150.000
350.000
250.000
250.000
250.000
-
1.390.000
11
Udstedte obligationer
Udstedte obligationer er klassificeret som ikke-foranstillet seniorgæld, der kan medreg-
nes som NEP-kapital:
Nominelt i t.kr.
140.000
180.000
I alt
Rentesats
CIBOR 6M + 1,75 pct.
2,035% 2
Forfald
11.03.2025 1
18.06.2026
-
179.606
179.606
139.969
179.522
319.491
1 Blev indfriet 11.03.2024
2 Renten er fast indtil 18.06.2025, hvorefter den ændres til den 1-årige mid-swaprente +
2,07 pct.
12
Efterstillede kapitalindskud
Supplerende kapital
Nominelt i t.kr.
125.000
225.000
250.000
I alt
Rentesats
3,75% 1
CIBOR-6M + 3,91 pct.
CIBOR-6M + 4,14 pct.
Forfald
28.08.2029 2
16.08.2032 3
26.06.2033 4
Kapitalen opfylder betingelserne til supplerende kapital i CRR/CRD
IV.
Efterstillede kapitalindskud, der kan indregnes i kapitalgrundlaget
Udgiftsført under Renteudgifter/Efterstillede kapitalindskud:
Renteudgift
Omkostninger ved optagelse (periodiserede)
I alt
124.910
225.000
250.000
599.910
124.842
225.000
250.000
599.842
599.910
599.842
-10.796
-68
-10.864
-42.065
-652
-42.717
1 Rentesatsen er fast indtil den 28.08.2024, hvorefter den ændres til CIBOR 6M + 4,091 pct.
2 Kan førtidsindfries den 28.08.2024 efter Finanstilsynets godkendelse
3 Kan førtidsindfries den 16.08.2027 efter Finanstilsynets godkendelse
4 Kan førtidsindfries den 26.06.2028 efter Finanstilsynets godkendelse
Kvartalsrapport
27
Kvartalsregnskab
Noter
Note
13
Kapitalforhold
Egenkapital
Ikke indregnet resultat
Hybrid kernekapital indregnet i egenkapitalen
Vedhængende rente hybrid kernekapital
Forventet / foreslået udbytte
Forsigtig værdiansættelse
Immaterielle aktiver
Udskudte skatteaktiver
Fradrag for egne aktier
Kapitalandele i finansielle enheder
NPE-bagstopper
Egentlig kernekapital
Hybrid kernekapital
Kernekapital
Supplerende kapital
Kapitalandele i finansielle enheder
Kapitalgrundlag
- Kreditrisiko
- Markedsrisiko
- Operationel risiko
Den samlede risikoeksponering
Egentlig kernekapitalprocent
Kernekapitalprocent
Kapitalprocent
NEP-kapital
Kapitalgrundlag
NEP-kapital
NEP-kapitalgrundlag
NEP-kapitalprocent
28
Kvartalsrapport
31/3 2024
tkr.
31/12 2023
tkr.
-
6.680.596
-251.532
-480.700
-8.879
-13.289
-78.104
-
-469
-748.915
-332.171
4.766.537
480.700
5.247.237
599.910
-38.790
5.808.357
6.958.752
-
-480.700
-9.968
-517.698
-13.119
-80.979
-
-2.284
-678.998
-322.134
4.852.872
480.700
5.333.572
599.842
-37.170
5.896.244
18.290.959
2.090.131
3.196.086
23.577.176
17.984.612
2.142.720
3.196.086
23.323.418
20,2%
22,3%
24,6%
20,8%
22,9%
25,3%
5.808.357
1.919.606
7.727.963
5.896.244
1.709.491
7.605.735
32,8%
32,6%
Note
14
Hybrid Kernekapital
Nominelt i t.kr.
50.000
45.700
155.000
230.000
I alt
Rentesats
4,75% 1
5,250%
CIBOR 6M + 5,16 pct.
CIBOR 6M + 6,69 pct.
Forfald
Uendelig 2
Uendelig 3
Uendelig 4
Uendelig 5
31/3 2024
tkr.
31/12 2023
tkr.
50.130
46.139
156.770
236.540
489.579
51.920
47.941
160.466
230.341
490.668
Hvis Vestjysk Banks egentlige kernekapitalprocent kommer under 5,125%, vil lånene blive nedskrevet.
1 Rentesatsen er fast indtil den 12.03.2026, hvorefter den ændres til CIBOR 6M + 4,766 pct.
2 Der er mulighed for førtidsindfrielse efter Finanstilsynets godkendelse den 12.03.2026.
3 Der er mulighed for førtidsindfrielse efter Finanstilsynets godkendelse den 25.01.2026.
4 Der er mulighed for førtidsindfrielse efter Finanstilsynets godkendelse den 16.08.2027.
5 Der er mulighed for førtidsindfrielse efter Finanstilsynets godkendelse den 26.06.2028.
Kvartalsrapport
29
Kvartalsregnskab
Noter
Note
15
Eventualforpligtelser og andre forpligtende aftaler
Garantier
Finansgarantier
Tabsgarantier for realkreditudlån
Tinglysnings- og konverteringsgarantier
Øvrige eventualforpligtelser
I alt
Øvrige eventualforpligtelser består bl.a. af arbejdsgarantier, udleveringsgarantier
samt indeståelser over for Garantiformuen m.v.
Andre forpligtende aftaler
Uigenkaldelige kredittilsagn
Øvrige forpligtel-
ser
I alt
Bankens medlemskab af datacentralen BEC Financial Technologies medfører, at
banken ved en eventuel udtrædelse er forpligtet til betaling af en udtrædelsesgodtgø-
relse på 549 mio. kroner.
Afgivne sikkerhedsstillelser
Kreditinstitutter
Marginkonti stillet til sikkerhed i relation til finansielle instrumenter
Deponeret overfor Vækstfonden
Obligationer
Pantsat til sikkerhed for trækningsret hos Danmarks Nationalbank
Samlet nominel værdi
Samlet kursværdi
31/3 2024
tkr.
31/12 2023
tkr.
676.869
1.777.708
404.486
1.756.098
4.615.161
784.807
2.644.546
807.558
1.504.313
5.741.224
26.251
54.845
23.636
49.887
23.425
78.270
11.200
677
11.950
667
971.340
957.797
973.736
973.299
Verserende retssager
Vestjysk Bank er part i forskellige retssager. Sagerne vurderes løbende, og der foretages de fornødne hensættelser ud
fra en vurdering af risikoen for tab.
De verserende retssager forventes ikke at få væsentlig indflydelse på bankens økonomiske stilling.
30
Kvartalsrapport
Note
16
Udlån og garantidebitorer opdelt på sektorer og brancher (netto)
31/3 2024
tkr.
31/3 2024 31/12 2023 31/12 2023
pct.
pct.
tkr.
Offentlige myndigheder
Erhverv:
Landbrug, jagt, skovbrug og fiskeri
Industri og råstofindvinding
Energiforsyning
Bygge- og anlæg
Handel
Transport, hoteller og restauranter
Information og kommunikation
Finansiering og forsikring
Fast ejendom
Øvrige erhverv
I alt erhverv
Private
I alt
550
0%
550
0%
3.293.772
1.105.446
1.038.444
1.042.232
1.940.567
590.104
85.147
1.277.080
2.848.522
1.399.250
14.620.564
9.144.508
23.765.622
14%
5%
4%
4%
8%
3%
0%
5%
12%
6%
3.234.547
1.036.061
1.117.600
954.587
1.791.766
563.976
75.686
1.223.269
2.899.650
1.436.909
61% 14.334.051
39%
9.934.581
100% 24.269.182
13%
4%
5%
4%
8%
2%
0%
5%
12%
6%
59%
41%
100%
17
Udlån til amortiseret kostpris, uudnyttede kredittilsagn og finansielle garantier fordelt efter ratingklasser og
stadier i IFRS 9
31.03.2024 tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Kreditfor-
ringet ved
1. indreg-
ning
Total
Normal bonitet
Visse svaghedstegn
Væsentlige svaghedstegn
Nedskrivningskunder
I alt
22.296.481
9.084.624
815.259
447.130
2.345.929
601.519
- - 1.593.520
1.593.520
3.394.578
32.196.364
- - 22.743.611
24.283 11.454.836
-
75.338
1.492.116
-
1.942.122
348.602
448.223 37.632.685
31.12.2023 tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Kreditfor-
ringet ved
1. indreg-
ning
Total
Normal bonitet
Visse svaghedstegn
Væsentlige svaghedstegn
Nedskrivningskunder
I alt
22.775.222
8.723.833
758.996
543.273
2.105.675
529.570
- - 1.768.363
1.768.363
3.178.518
32.258.051
- - 23.318.495
23.028 10.852.536
-
1.360.833
72.267
-
356.353
2.124.716
451.648 37.656.580
Bankens kreditrisiko på privatkunder styres ved en rating fra klasse 1-11 ved brug af et ratingsystem udviklet af BEC i
samarbejde med bankerne. Bankens kreditrisiko for erhvervskunder styres ved anvendelse af en intern segmenterings-
model til beskrivelse af kunderne i klasser efter kreditrisiko.
Kvartalsrapport
31
Kvartalsregnskab
Noter
Begge modeller kan direkte oversættes til Finanstilsynets klassifikationsmodel. Sammenhænge er vist i nedenstående
tabel.
Bankens segmenteringsmodel (erhverv)
Bankens kunderating model (privat)
Finanstilsynets klassifikationsmodel
Normal
bonitet
E1+E2
1-3
3-2a
Visse
svagheds-
tegn
Væsentlige
svagheds-
tegn
Nedskriv-
ningskun-
der
E3+E4
4-6
2b
E5
7-8
2c
E6
9-11
1
32
Kvartalsrapport
Note
18
Udlån til amortiseret kostpris, uudnyttede kredittilsagn og finansielle garantier fordelt efter brancher og stadier
i IFRS 9
31.03.2024 tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Kreditfor-
ringet ved
1. indreg-
ning
Total
Offentlige myndigheder
- - - - -
Erhverv
Landbrug, jagt, skovbrug og fiskeri
Industri og råstofindvinding
Energiforsyning
Bygge- og anlæg
Handel
Transport, hoteller og restauranter
Information og kommunikation
Finansiering og forsikring
Fast ejendom
Øvrige erhverv
I alt erhverv
Private
I alt
4.405.494
1.038.988
1.422.935
1.549.125
2.141.843
817.201
108.779
1.455.514
3.674.239
1.710.657
18.324.775
13.871.589
32.196.364
230.644
92.041
80.256
270.985
434.895
52.960
20.043
165.772
699.972
376.481
2.424.049
970.529
3.394.578
579.592
151.570
37.135
37.242
119.758
104.071
4.639
48.481
116.260
85.665
1.284.413
309.107
1.593.520
242.910
33.965
7.276
1.865
44.776
17.600
5.458.640
1.316.564
1.547.602
1.859.217
2.741.272
991.832
- 133.461
1.689.662
4.529.778
2.178.897
413.688 22.446.925
34.535 15.185.760
448.223 37.632.685
19.895
39.307
6.094
31.12.2023 tkr.
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
Kreditfor-
ringet ved
1. indreg-
ning
Total
Offentlige myndigheder
- - - - -
Erhverv
Landbrug, jagt, skovbrug og fiskeri
Industri og råstofindvinding
Energiforsyning
Bygge- og anlæg
Handel
Transport, hoteller og restauranter
Information og kommunikation
Finansiering og forsikring
Fast ejendom
Øvrige erhverv
I alt erhverv
Private
I alt
4.194.204
1.041.111
1.485.937
1.289.119
2.144.264
764.150
116.551
1.475.433
3.463.506
1.901.902
17.876.177
14.381.874
32.258.051
155.528
108.399
76.361
251.477
459.431
68.299
18.184
206.867
664.788
289.017
2.298.351
880.167
3.178.518
685.772
145.115
41.102
43.968
107.700
100.124
5.091
64.784
123.027
122.643
1.439.326
329.037
1.768.363
242.030
36.016
7.149
1.791
44.866
18.331
5.277.534
1.330.641
1.610.549
1.586.355
2.756.261
950.904
- 139.826
1.767.816
4.290.443
2.319.405
415.880 22.029.734
35.768 15.626.846
451.648 37.656.580
20.732
39.122
5.843
Kvartalsrapport
33
Kvartalsregnskab
Noter
Note
19
Maksimal krediteksponering før nedskrivninger og hensættelser
Udlån til amortiseret kostpris
Uudnyttede kredittilsagn
Garantier
Udlån og garantier m.v.
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Obligationer til dagsværdi
Positiv markedsværdi af afledte finansielle instrumenter
I alt
Maksimal krediteksponering efter nedskrivninger og hensættelser
Udlån til amortiseret kost
Uudnyttede kredittilsagn
Garantier
Udlån og garantier m.v.
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Obligationer til dagsværdi
Positiv markedsværdi af afledte finansielle instrumenter
I alt
31/3 2024
tkr.
31/12 2023
tkr.
20.420.175
14.747.511
4.648.655
39.816.341
2.517.889
11.413.873
41.798
53.789.901
19.150.461
14.720.902
4.615.161
38.486.524
2.517.889
11.413.873
41.798
52.460.084
19.872.532
14.345.072
5.757.212
39.974.816
3.344.699
11.301.553
40.868
54.661.936
18.527.958
14.291.811
5.741.224
38.560.993
3.344.699
11.301.553
40.868
53.248.113
34
Kvartalsrapport
Note
20
Hovedtal
Resultatopgørelse
Netto renteindtægter
Netto gebyrindtægter
Udbytte af aktier m.v.
Kursreguleringer
Andre driftsindtægter
Basisindtægter
Udgifter til personale og administration
Andre driftsudgifter samt af- og nedskrivninger på immaterielle og
materielle aktiver
Driftsudgifter og driftsafskrivninger
Basisresultat før nedskrivninger
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v.
Resultat af kapitalandele i associerede virksomheder
Resultat af aktiviteter under afvikling
Resultat før skat
Skat
Resultat
Udvalgte balanceposter
Aktiver i alt
Udlån
Indlån
Indlån i puljeordninger
Egenkapital
1/1 - 31/3
2024
mio.kr.
1/1 - 31/3
2023
mio.kr.
1/1 - 31/12
2023
mio.kr.
314
138
0
70
3
525
-237
-13
-250
275
51
2
0
328
-76
252
280
152
11
66
2
511
-243
-27
-270
241
3
-3
0
241
-53
188
1.266
596
25
287
8
2.182
-922
-61
-983
1.199
208
-29
0
1.378
-343
1.035
31/3 2024
mio.kr.
31/3 2023
mio.kr.
31/12 2023
mio.kr.
44.753
19.150
25.106
9.168
6.681
41.500
16.825
24.474
8.075
5.951
44.437
18.528
25.120
8.748
6.959
Kvartalsrapport
35
Kvartalsregnskab
Noter
Note
20
Nøgletal
Kapital
Egentlig kernekapitalprocent
Kernekapitalprocent
Kapitalprocent
NEP-kapitalprocent
Indtjening
Egenkapitalforrentning før skat p.a.
Egenkapitalforrentning efter skat p.a.
Indtjening pr. omkostningskrone
Omkostningsprocent 1
Afkastningsgrad
1/1 - 31/3
2024
1/1 - 31/3
2023
1/1 - 31/12
2023
20,2%
22,3%
24,6%
32,8%
19,4%
14,8%
2,65
47,4%
0,6%
19,9%
21,3%
23,9%
29,8%
16,5%
12,9%
1,91
53,0%
0,5%
20,8%
22,9%
25,3%
32,6%
21,4%
16,1%
2,78
45,7%
2,4%
Medarbejdere omregnet til heltid (gennemsnit)
608,5 624,4 615,4
Markedsrisiko
Renterisiko
Valutaposition
Valutarisiko
LCR
NSFR
Kreditrisiko
Udlån plus nedskrivninger herpå i forhold til indlån
Udlån i forhold til egenkapital
Udlånsvækst
Summen af de 20 største eksponeringer
Akkumuleret nedskrivningsprocent
Nedskrivningsprocent
Vestjysk Bank aktien
Resultat pr. aktie
Indre værdi pr. aktie 2
Kursen på Vestjysk Bank aktier ultimo
Børskurs/indre værdi pr. aktie
1 Driftsudgifter og driftsafskrivninger / basisindtægter
1,5%
0,1%
0,5%
221,5%
137,8%
59,6%
2,9
3,4%
114,4%
5,2%
-0,2%
0,2
5,0
4,6
0,9
1,5%
0,1%
0,0%
270,6%
139,5%
56,7%
2,8
1,3%
124,9%
6,6%
0,0%
0,2
4,6
3,4
0,7
1,5%
0,1%
0,0%
289,3%
142,5%
58,7%
2,7
11,6%
114,2%
5,3%
-0,8%
0,8
5,2
3,9
0,7
2 Nøgletallet "Indre værdi pr. aktie" korrigeres for den del af egenkapitalen (hybrid kernekapital), der ikke er en del af ak-
tionærernes andel af egenkapitalen.
36
Kvartalsrapport
Filialer
vestjyskbank.dk
Vestjysk Bank A/S, Industrivej Syd 13c, 7400 Herning, CVR 34631328