Assets
| Type | Time | Amount | Unit |
|---|
Revenue
| Type | Start date | End date | Amount | Unit |
|---|
XML
See the xml submitted here:
No XML document available for this report.
Separator
The full data:
1. KVARTALSRAPPORT 2025
Skjern Bank A/S
Banktorvet 3
6900 Skjern
CVR: 45 80 10 12
Periode: 1/1 2025- 31/3 2025
Godkendt den 8/5 2025
1
INDHOLD
Overskrifter........................................................................................................................................................3
Hovedtal ............................................................................................................................................................4
Nøgletal ............................................................................................................................................................5
Kvartalvise hovedtal ..........................................................................................................................................6
Ledelsesberetning ............................................................................................................................................7
Ledelsespåtegning .........................................................................................................................................20
Resultat- og totalindkomstopgørelse .............................................................................................................. 21
Balance ...........................................................................................................................................................22
Eventualforpligtelser ........................................................................................................................................ 24
Egenkapitalopgørelse ......................................................................................................................................25
Noter ...............................................................................................................................................................26
RESULTAT FØR SKAT
Resultat før skat på 85,7 mio. kr. mod 102,7 mio.
kr. pr. 31/3 2024
EGENKAPITALFORRENTNING
%
Resultat efter skat forrenter primo
egenkapitalen med 13,3 % p.a.
KR
BASISRESULTAT
Falder med 11,6 % til 82,8 mio. kr.
KURSREGULERINGER
Kursreguleringer på 11,1 mio. kr. mod 15,2 mio.
kr. pr. 31/3 2024
KR
NETTORENTE- OG
GEBYRINDTÆGTER
Falder med 0,9 % til 161,7 mio. kr.
NEDSKRIVNINGER
UDLÅN OG INDLÅN
KAPITAL
Udgør 4,8 mio. kr. mod 3,1 mio. kr. pr. 31/3
2024. Ledelsesmæssigt skøn uændret på 100
mio.kr.
Udlånsvækst på 4,0 % til 6.994 mio. kr. og indlåns-
vækst på 12,8 % til 8.935 mio. kr. siden 31/3 2024
Kapitalprocent på 25,1 og kernekapitalprocent på
23,6. Solvensbehovet er på 9,9 %
BASISRESULTATFORVENTNING
Forventningerne til basisresultatet for helåret er uæn-
drede i intervallet 290 – 310 mio. kr.
FORVENTNING TIL
ÅRSRESULTAT FØR SKAT
Forventninger til resultat før skat for helåret er uæn-
drede i intervallet 280 – 310 mio. kr.
3
HOVEDTAL PR. 31. MARTS
Beløb i 1.000 kr.
RESULTATOPGØRELSE
Nettorenteindtægter m.v.
Udbytte af aktier
Gebyrer og provisioner (netto)
Nettorente- og gebyrindtægter
Kursreguleringer
Andre driftsindtægter
Udgifter til personale og administration
Af- og nedskrivning på imm. og materielle aktiver
Andre driftsudgifter i alt
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavende m.v. i alt
Resultat før skat
Skat
Resultat
Heraf indehavere af hybride kernekapital-
instrumenters andel mv.
2025
2024
2023
2022
2021
100.168
68
61.502
161.738
11.120
264
80.603
2.031
0
4.792
85.696
27.829
57.867
107.563
122
55.475
163.160
15.216
462
71.289
1.725
0
3.091
102.733
26.711
76.022
88.233
234
52.558
141.025
10.160
789
61.513
1.345
0
4.917
84.199
21.218
62.981
55.743
103
55.478
111.324
-13.786
469
52.381
1.357
0
-227
44.496
8.824
35.672
50.002
243
45.722
95.967
3.386
542
48.737
1.336
16
2.560
47.246
10.394
36.852
HELÅRET
2024
422.148
16.452
196.418
635.018
38.034
4.785
280.467
13.885
665
18.176
364.644
90.532
274.112
1.290
1.290
1.289
1.289
1.289
5.287
BALANCE
Uddrag af poster
Aktiver i alt
Udlån m.v.
Garantier
Obligationer
Aktier m.v.
Indlån og anden gæld
Efterstillet kapitalindskud
Egenkapital
heraf udbytte
Kapitalgrundlag
Den samlede risikoeksponering
BASISRESULTAT
Basisindtægter
Basisudgifter
Basisresultat
13.771.104
6.994.406
1.884.066
710.373
328.033
8.935.345
99.961
1.829.422
11.801.777
6.725.781
1.569.333
702.309
293.199
7.918.879
99.460
1.617.990
10.921.820
5.585.720
1.942.466
821.328
267.852
7.648.220
98.960
1.397.506
10.007.737
4.952.369
3.036.753
920.355
232.835
6.734.641
98.460
1.255.290
9.034.004
4.522.167
2.751.291
951.051
199.880
6.333.799
97.959
1.125.700
1.739.566
6.937.752
1.571.120
6.579.698
1.303.982
5.790.778
1.229.971
5.973.009
1.131.788
5.539.970
13.249.767
6.962.528
1.816.350
612.087
297.765
8.893.150
99.836
1.806.672
33.740
1.718.889
6.974.629
165.483
-82.634
82.849
166.741
-73.014
93.727
144.558
-62.858
81.700
114.098
-53.738
60.360
98.060
-50.089
47.971
652.623
-295.017
357.606
4
NØGLETAL PR. 31. MARTS
Tal i procent
2025
2024
2023
2022
2021
Kapitalprocent
Kernekapitalprocent
Egenkapitalforrentning før skat*
Egenkapitalforrentning efter skat*
Indtjening pr. omkostningskrone (kroner)
Renterisiko
Valutaposition
Valutarisiko
Udlån plus nedskrivninger herpå i forhold til indlån
NSFR
Likviditetsoverdækning, LCR
Summen af store engagementer
Akkumuleret nedskrivningsprocent
Periodens nedskrivningsprocent
Periodens udlånsvækst
Udlån i forhold til egenkapital
(pr. stykstørrelse 100 DKK)
Periodens resultat efter skat pr. aktie*
Indre værdi pr. aktie*
Børskurs/periodens resultat pr. aktie
Børskurs/indre værdi pr. aktie*
(pr. stykstørrelse 20 DKK)
Periodens resultat efter skat pr. aktie*
Indre værdi pr. aktie*
Børskurs ultimo
25,1
23,6
5,0
3,0
1,98
0,6
0,2
0,0
65,0
1,37
388
117,4
3,5
0,1
0,5
3,8
29,3
920
6,7
1,07
5,9
184
197,0
23,9
22,4
6,6
4,9
2,35
0,4
0,1
0,0
72,5
1,25
324
117,7
3,8
0,1
0,0
4,2
38,8
809
4,8
1,16
7,8
162
187,0
22,5
20,8
6,3
4,7
2,24
0,7
0,1
0,0
64,5
1,30
349
108,9
3,8
0,0
2,2
4,0
32,0
694
3,8
0,89
6,4
139
123,0
20,6
18,9
3,6
2,9
1,83
1,1
0,4
0,0
63,3
1,30
316
129,8
3,5
-0,1
4,9
3,9
17,8
620
6,1
0,83
3,6
124
109,5
20,4
18,7
4,4
3,4
1,90
1,1
0,2
0,0
64,4
-
301
137,9
4,5
0,1
7,0
4,0
18,5
553
4,5
0,74
3,7
111
82,4
*) Nøgletal er beregnet som om den hybride kernekapital regnskabsmæssigt behandles som en forpligtelse, hvormed
nøgletallene er beregnet på baggrund af aktionærernes andel af resultat og egenkapital. Aktionærernes andel af resultat
og egenkapital fremgår af egenkapitalopgørelsen.
5
KVARTALVISE HOVEDTAL
Beløb i 1.000 kr.
RESULTATOPGØRELSE
Nettorenteindtægter m.v.
Udbytte af aktier
Gebyrer og provisioner (netto)
Nettorente- og gebyrindtægter
Kursreguleringer
Andre driftsindtægter
Udgifter til personale og administration
Af- og nedskrivning på immaterielle og materielle aktiver
Andre driftsudgifter i alt
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavende m.v. i alt
Resultat før skat
Skat
Resultat
Heraf indehavere af hybride kernekapitalinstrumenters
andel mv.
BALANCE OG UDVALGTE FORRETNINGSOMRÅDER
Udlån
Totalkredit, formidlede lån
DLR, formidlede lån
Indlån
Indlån i puljeordninger
Efterstillet kapitalindskud
Kundedepoter
Egenkapital
Balance i alt
Garantier
BASISRESULTAT
Basisindtægter
Basisudgifter
Basisresultat
1. KVARTAL
2025
4. KVARTAL
2024
3. KVARTAL
2024
2. KVARTAL
2024
1. KVARTAL
2024
100.168
68
61.502
161.738
11.120
264
80.603
2.031
0
4.792
85.696
27.829
57.867
104.836
54
50.297
155.187
10.163
3.086
76.107
3.166
0
8.783
80.380
17.759
62.621
105.395
34
46.598
152.027
17.577
667
66.604
3.968
0
4.276
95.423
24.810
70.613
104.354
16.242
44.048
164.644
-4.922
570
66.467
5.026
665
2.026
86.108
21.252
64.856
107.563
122
55.475
163.160
15.216
462
71.289
1.725
0
3.091
102.733
26.711
76.022
1.290
1.420
1.289
1.288
1.290
6.994.406
15.421.975
5.358.820
8.935.345
2.305.482
99.961
6.286.238
1.829.422
13.771.104
1.884.066
6.629.336
6.959.592
6.962.528
14.915.477 14.643.447 14.294.497
5.151.052
5.366.228
8.406.207
8.410.976
1.840.844
1.886.968
99.711
99.502
6.575.169
6.498.611
1.676.315
1.744.327
13.249.767 12.690.529 12.459.236
1.653.101
1.620.496
5.387.245
8.893.150
1.992.993
99.836
6.622.129
1.806.672
1.816.350
6.725.781
14.079.196
5.093.868
7.918.879
1.786.256
99.460
6.469.523
1.617.990
11.801.777
1.569.333
165.483
-82.634
82.849
161.825
-79.273
82.552
155.775
-70.572
85.203
168.282
-72.158
96.124
166.741
-73.014
93.727
6
LEDELSESBERETNING
Et resultat før skat på 85,7 mio. kr. mod 102,7 mio. kr. pr. 31. marts 2025, er en nedgang på 17,0 mio. kr.
eller 16,6 %, hvilket er forventet på baggrund af det faldende renteniveau, og anses som tilfredsstillende. I
forhold til 4. kvartal 2024 er der realiseret en fremgang på 5,3 mio. kr.
Det stigende aktivitetsniveau, tilgangen af kunder og forøgelsen af forretningsomfanget på såvel balancefør-
te poster som balance II er fortsat meget tilfredsstillende. Herunder er udlånet i forhold til 31. marts 2024
øget med 268,6 mio. kr. svarende til 4,0 % og formidlingen af kreditforeningslån via Totalkredit og DLR-kre-
dit er i forhold til 31. marts 2024 øget med samlet 1.607,7 mio. kr. eller 8,4 %.
Det stigende forretningsomfang medfører en fremgang i gebyrindtægter, der trods nedgang i renteindtægter
sikrer et fastholdt tilfredsstillende niveau for nettorente- og gebyrindtægter, hvilket samlet set er tilfredsstil-
lende.
Resultatet før skat for kvartalet er som forventet, da det generelle rentefald i samfundet reducerer bankens
indtjening på såvel bankens udlån til kunderne som på bankens overskudslikviditet. Udover faldende rente-
indtægter skyldes tilbagegangen i resultatet endvidere lavere indtjening fra kursreguleringer og stigende
omkostninger til IT og lønninger, som følger bankens strategi om at øge forretningsomfanget i banken
organisk.
Forventningen til resultat før skat for helåret fastholdes i intervallet 280 – 310 mio. kr.
Basisresultatet reduceres ligeledes med baggrund i stigende omkostninger og udgør 82,8 mio. kr. mod 93,7
mio. kr. i 2024, en nedgang på 10,9 mio. kr. eller 11,6 %. Forventningen til basisresultatet for helåret fasthol-
des til intervallet 290 – 310 mio. kr.
Kursreguleringerne er positive med 11,1 mio. kr. mod 15,2 mio. kr. i 2024.
Den høje kundeaktivitet og renteniveauerne har resulteret i nettorente- og gebyrindtægter på 161,7 mio. kr.
mod 163,1 mio. kr. i 2024, et fald på 1,4 mio. kr. eller 0,9 % i forhold til samme periode i 2024.
Omkostningerne til personale og administration er øget med 9,3 mio. kr. eller 13,1 %, som følge af at
antallet af medarbejdere er øget med 16 primært i de nyeste afdelinger og samtidig stigende udgifter til
markedsføring og IT. Til det forøgede antal medarbejdere bemærkes, at banken i 1. halvår 2025 tager afsked
med 5 medarbejdere som følge af alderspensionering og at rekrutteringen af erstatninger for disse er
indeholdt i nævnte 16 nyansættelser.
Markedsføringsomkostninger er øget som følge af, at bankens 10 afdelinger løbende indgår partnerskaber
7
Nedskrivninger på udlån og
tilgodehavender i alt (mio kr.)
4,8
3,1
4,9
2,6
-0,2
Pr. 31/3 2025
Pr. 31/3 2024
Pr. 31/3 2023
Pr. 31/3 2022
Pr. 31/3 2021
med lokale foreninger m.v., der bidrager til, at banken rodfæstes i de lokale samfund.
De forøgede IT-udgifter er naturligt relateret til bankens solide vækst, samt til den generelle udvikling af
gode og velfungerende IT-systemer til bankens kunder og medarbejdere. Eksempelvis tilbydes bankens
kunder mobilbanken ”Min Skjern Bank”, som i tilfredshedsmålinger rater mobilbanken til 4,6 på en 5-skala
og som dermed vurderes som en af Danmarks bedste mobilbanker. Banken investerer i automatisering af
processer, hvor data anvendes til at minimere administrativt arbejde, så der frigives tid til rådgivning af
bankens mange kunder. IT-området er i rivende udvikling og banken er i proces med at implementere AI
(kunstig intelligens), så i første omgang bankens rådgivere bliver endnu bedre til at imødekomme kundernes
behov og ønsker.
Nedskrivninger
Nedskrivningerne er realiseret med en udgift på 4,8 mio. kr. mod 3,1 mio. kr. pr. 31. marts 2024.
Det ledelsesmæssige skøn er fastholdt på 100 mio. kr. til imødegåelse af usikkerheden omkring krig i
Europa, spændinger i verden og USA´s indførelse af en toldmur.
De afledte effekter af de geopolitiske usikkerheder giver fortsat anledning til forhøjet usikkerhed for såvel
erhvervslivet som de private husstande, men boniteten i udlåns- og garantiporteføljen i de enkelte segmen-
ter er solid og styrkes kontinuerligt.
Banken er i tæt dialog med alle erhvervskunder, og det er positivt, at førnævnte negative faktorer ikke i
væsentlig grad har influeret på boniteten i erhvervsporteføljen. De forhøjede risikofaktorer kan dog medføre,
at visse brancher rammes, hvorfor banken i opgørelsen af risiciene på erhvervssegmenterne anlægger en
forsigtig tilgang.
Det private kundesegment er robust, og det lykkedes stort set altid at finde løsninger, når den enkelte kunde
oplever udfordringer i deres økonomi.
Det er generelt bankens politik at strække sig så langt som muligt for at finde løsninger på ikke-permanente
vanskeligheder for udfordrede erhvervs- og privatkunder.
Udlånsfremgang
Væksten pr. 31. marts 2025 i forhold til pr. 31. marts 2024 opgøres til 4,0 %, hvilket er helt i overensstem-
melse med bankens forventninger. Udlånsvolumen er i 2025 øget med 31,9 mio. kr. eller 0,5 %, hvilket
anses for mindre tilfredsstillende, men der forventes fortsat en udlånsfremgang for helåret på 4 – 6 %.
Den begrænsede udlånsfremgang i 2025 skyldes mindre træk på allerede etablerede kreditter og ordinære
samt ekstraordinære afdrag på lånefaciliteter. Tilgangen af kunder og etablering af lånefaciliteter er fortsat i
fremgang, hvilket er meget tilfredsstillende.
8
Som det fremgår af branchefordelingen herunder, er andelen af udlån og garantier til privatkunder i de
senere år øget og udgør ved 1. kvartals udgang 56,7% mod 51,8% 31. marts 2024. Bankens strategiske mål-
sætning er et privatsegment i niveauet 50 %, samt at eksponeringen mod et enkelt erhvervssegment
maksimalt må udgøre 15%. Eksponeringen mod de 2 største erhvervssegmenter, landbruget og fast ejen-
dom, er ultimo 1. kvartal henholdsvis 9,0 % og 7,6 %. Bankens garantivolumen er fortsat på et tilfredsstillen-
de niveau på 1.884 mio. kr. pr. 31. marts 2025 mod 1.569 mio. kr. pr. 31. marts 2024.
Offentlige myndigheder
Landbrug, jagt, skovbrug og fiskeri
Planteavl
Kvægbrug
Svinebrug
Minkproduktion
Øvrig landbrug
Industri og råstofindvending
Energiforsyning
Bygge og anlæg
Handel
Transport, hoteller og rest.
Information og kommunikation
Finansiering og forsikring
Fast ejendom
Øvrig erhverv
Private
31.03.2025
0,0%
9,0%
1,0%
4,9%
0,9%
0,0%
2,2%
5,9%
0,8%
4,2%
7,2%
2,7%
0,2%
3,3%
7,6%
2,4%
56,7%
31.12.2024
0,0%
8,2%
1,2%
3,8%
2,5%
0,1%
0,6%
5,8%
0,8%
5,4%
6,7%
2,9%
0,5%
3,2%
7,4%
2,3%
56,8%
31.03.2024
0,0%
10,6%
2,3%
4,9%
2,3%
0,2%
0,9%
5,4%
1,0%
6,7%
7,7%
0,8%
0,1%
5,9%
7,7%
2,3%
51,8%
Banken tilbyder finansiel leasing til erhvervskunder via Skjern Bank Leasing. Aktiviteten er stigende, og der
er 638 aktive leasingkontrakter pr. 31. marts 2025 med en restleasinggæld på 264,2 mio. kr.
Bankens samlede kreditformidling er øget tilfredsstillende med 1.876,4 mio. kr. det seneste år. Der er
aktivitetsfremgang i såvel bankens udlån som formidling af realkredit via Totalkredit og DLR Kredit.
9
KREDITFORMIDLING PR. 31. MARTS, 1.000 KR.
23.868.335
25.898.845
5.585.750
4.770.316
6.725.781
5.093.868
13.512.269
14.079.196
27.775.201
6.994.406
5.358.820
15.421.975
30.000.000
25.000.000
20.000.000
15.000.000
10.000.000
5.000.000
0
31.03.2023
31.03.2024
31.03.2025
Totalkredit
DLR Kredit
Udlån
KAPITALFORHOLD OG UDLODNINGSPOLITIK
Kapitalgrundlaget opgøres til 1.739,6 mio. kr. og kapitalprocenten til 25,1 %, mod 24,6 % ultimo 2024.
Kapitalprocenten er øget tilfredsstillende efter indregning af periodens resultat mens de risikovægtede
aktiver alene er forøget med 36,9 mio. kr. Kernekapitalprocenten stiger til 23,6 % fra 23,2 % pr. 31. decem-
ber 2024.
Det individuelle solvensbehov er opgjort til 9,9 %, og den solvensmæssige overdækning i forhold til solvens-
behovet udgør 15,2 %-point. Sammenholdt med kapitalgrundlaget på 1.739,6 mio. kr. havde banken ved
udgangen af 1. kvartal 2025 en overdækning på 1.056 mio. kr.
I forhold til den nødvendige kapitalprocent på 21,1 %, udtrykt ved bankens opgjorte solvensbehov tillagt
bufferkrav opgøres overdækningen til 4,0 %-point, svarende til en solvensmæssig overdækning på 280 mio.
kr.
Den egentlige kernekapital er øget ved indregning af realiserede resultat. NEP-tillægget er nu fuldt indfaset
og bankens krav hertil er pr. 1. januar 2025 opgjort til 5,7 %-point. 7 % kravet på ejendomssegmentet er
uændret opgjort til 0,5 %-point pr. 31. marts 2025.
Det har ledelsens højeste fokus at sikre banken et solidt kapitalmæssigt fundament til understøttelse af den
fortsatte udvikling af bankens aktiviteter samt implementering af nuværende og kommende regulatoriske
kapitalkrav.
10
Kapitalforhold 31. marts 2025
Kapitalprocent
Solvensbehov
Overdækning ift. solvensbehov
Solvensbehov
Kapitalbevaringsbuffer
Konjukturbuffer
Systemisk buffer (ejd.selskaber)
NEP tillæg
Samlet kapitalkrav
Overdækning ift. kapitalkrav
%
25,1
9,9
15,2
9,9
2,5
2,5
0,5
5,7
21,1
4,0
Mio. kr.
1.740
684
1.056
684
173
173
35
395
1.460
280
Kapitalgrundlaget vil fortsat primært være baseret på egentlig kernekapital, men optagelse af fremmedkapi-
tal kan også indgå i den fremtidige kapitalstruktur.
Der er i 1. kvartal 2025 på baggrund af årsregnskabet for 2024 udbetalt udbytte på 3,5 kr. pr. aktie, og
igangsat et aktietilbagekøbsprogram på yderligere 3,5 kr. pr. aktie. Det igangværende aktietilbagekøbspro-
gram følger ”safe harbour” reglerne og kører efter planen.
Bankens ledelse har besluttet at fastholde følgende kapitalmålsætning og udlodningspolitik:
Kapitalmålsætning
Det er bankens mål at være velkapitaliseret til sikring af bankens strategiske målsætninger samt imødegå-
else af regulatoriske krav også i fremtidige lavkonjunkturer. Ledelsen vil løbende vurdere på tilstrækkelig-
heden af kapitalgrundlaget, herunder fordelingen mellem egenkapital og fremmedkapital, til sikring af den
optimale fordeling mellem afkast til aktionærer og tilstrækkelig forøgelse af bankens egentlige kernekapi-
tal.
Udlodningspolitik
Under hensyntagen til bankens kapitalmålsætning ønsker banken at være stabilt udloddende. Udlodning,
enten som aktietilbagekøb eller kontant udbytte eller en kombination heraf, tilstræbes at udgøre 30-50 %
af det årlige resultat efter skat, der overstiger en egenkapitalforrentning på 6 %.
Bankens bestyrelse foretager hvert år i 4. kvartal den endelige vurdering af niveauet for udlodning i det
pågældende år med baggrund i udlodningspolitikken. I løbet af året fratrækkes periodens andel af forventet
udlodning efter udlodningspolitikken i det opgjort kapitalgrundlag, pr. 31. marts 2025 er der fratrukket 15,6
mio. kr. i kapitalgrundlaget.
Det er vurderingen, at kapitalmålsætningen og udlodningspolitikken tilgodeser både aktionærernes og
bankens langsigtede interesser bedst muligt. Aktionærerne opnår en forsvarlig udlodning og bankens
kapitalmæssige fundament styrkes ved egen konsolidering.
BANKENS VIGTIGE INTERESSENTER
Bankens ledelse sætter lighedstegn mellem samarbejdet med og involvering af bankens mange interessen-
ter og det at drive en velfungerende lokalbank.
Fokus har altid været på at skabe værdi for bankens interessenter, hvilket vurderes at have været den væ-
sentligste faktor i den solide forretningsudvikling.
11
AKTIONÆRER
KUNDER
MEDAR-
BEJDERE
LOKAL-
SAMFUNDET
Bankens strategiske målsætning er primært en kontrolleret organisk vækst baseret på langsigtede relationer
til alle interessenter.
Når kunderne tilvælger den måde, banken drives på, øger det overskuddet til gavn for aktionærerne. Lokal-
samfundet får gavn heraf i form af bankens lokale opbakning og produktformidling til lokale virksomheder og
private kunder. Medarbejderne får gavn heraf i form af fastholdelse af arbejdspladser samt et spændende og
udviklende job. Kunderne tilkendegiver entydigt, at det er værdifuldt at have en lokalbank, der kender deres
behov, og hvor de har en rådgiver, der kender dem og som bakker op om lokalsamfundenes aktiviteter.
Aktionærer
Ledelsen anerkender vigtigheden af en stabil og loyal aktionærkreds og tilstræber at give disse et konkurren-
cedygtigt afkast. Aktionærernes loyalitet og fortsatte opbakning, lige fra den mindre aktionær til de større
professionelle investorer, er yderst vigtig for den fortsatte udvikling af banken
Kunder
Det er meget tilfredsstillende, at privatkundeforretningen er i solid vækst og at banken, primært på anbefalin-
ger fra eksisterende kunder, tilvælges af nye kunder fra det meste af landet. Også erhvervskundeforretnin-
gen er i solid udvikling med fokus på mindre- og mellemstore erhvervskunder i bankens lokalområder.
Ved den årlige kundetilfredshedsmåling tilkendegiver kunderne entydigt, at det er de tætte personlige
relationer til rådgiverne, som er det afgørende for valget af banken. Dette kombineret med gode produktløs-
ninger og solid rådgivning samt de elektroniske muligheder, såsom eks. onlinemøder og mobilbank får
dagligdagen til at fungere smidigt og fleksibelt.
Den årlige uvildige undersøgelse af kundernes tilfredshed, som er altafgørende for banken, foretages af
Finanssektorens Uddannelsescenter og disse har gennem en længere årrække entydigt vist, at bankens
kunder er meget tilfredse med banken på alle parametre, hvilket vi er meget stolte af og ydmyge overfor.
Det er meget glædeligt at konstatere, at kundernes tilfredshed med banken er særdeles høj og ikke mindst
at tæt på 9 ud af 10 af bankens kunder vil anbefale banken til andre. Banken er meget taknemmelig og
ydmyg overfor den tillid, der udvises af kunderne, når de i stor stil henviser deres forretningsforbindelser,
familie og bekendte til banken.
Medarbejdere
Pr. 31. marts 2025 beskæftiger banken 224 medarbejdere, hvilket er en forøgelse på 16 det seneste år. Alle
medarbejdere tilbydes markedskonforme ansættelsesvilkår samt relevant uddannelse og efteruddannelse til
sikring af et kontinuerligt højt fagligt niveau.
12
Medarbejdernes trivsel er vigtig for banken, og der foretages årlige trivselsmålinger. Seneste måling fra
september 2024 viste at 95,2 % af bankens medarbejdere vurderer, at banken er et rigtigt godt sted at
arbejde, og at de samtidig er stolte af at arbejde i banken. Det er et strategisk mål at have medarbejdere, der
synes, at banken er en god arbejdsplads, hvilket vurderes at være afgørende for den lave medarbejderom-
sætning samt den betydelige interesse fra kvalificerede ansøgere til ledige stillinger.
Lokalsamfund
Det er målsætningen at spille en vigtig rolle i alle bankens lokalsamfund, både som samarbejdspartner for de
erhvervsdrivende, men naturligvis også for lokalbefolkningen i øvrigt. Det er vigtigt for banken at bakke op
om lokale initiativer, og banken bistår en lang række virksomheder – iværksættere og bestående virksomhe-
der - med rådgivning og finansiering, så ideer og investeringsønsker får de bedste muligheder for at blive
realiseret.
Banken er ydermere samarbejdspartner for mange af lokalområdernes foreninger og støtter dermed op om
såvel sports- og kulturlivet som foreningslivet generelt. Engagementet i og støtten til lokalsamfundene
baseres i høj grad på gensidighed og i forventning om og under forudsætning af, at banken tilgodeses med
kundehenvisninger og generelt positiv tilgang til banken.
Fundamentet under Skjern Bank er de mange aktionærer, kunder, medarbejdere og de lokale samfund i
bankens markedsområder. Banken er bevidst om, at alle interessenter spiller en vigtig rolle nu og i fremtiden,
og banken ser det som en vigtig samfundsmæssig rolle, at stimulere de mange interessenter til at arbejde
sammen til gavn for både interessenterne og banken.
BÆREDYGTIG UDVIKLING
Den finansielle sektor har en nøglerolle i forhold til at sikre, at samfundet udvikler sig i en mere bæredygtig
retning. Banken er bevidst om dette ansvar og bakker bl.a. fuldt op om punkterne fra Forum for Bæredygtig
Finans, som banken aktivt arbejder med at efterleve.
I bankens ESG-rapport 2024 fremlægges bankens status på efterlevelsen af punkterne, og desuden beskri-
ves ønskerne for det fremtidige arbejde.
Banken forventede pr. 31. december 2024 at være omfattet af kravene til bæredygtighedsrapportering for
2025 jf. EU’s rapporteringsdirektiv, CSRD. Siden offentliggørelsen af bankens årsrapport 2024 har EU-Kom-
missionen og –Rådet, som en del af en større Omnibus-pakke vedtaget et ”Stop-the-clock”-forslag, som i
første omgang skal udskyde kravet til bæredygtighedsrapportering jf. CSRD for små og mellemstore virk-
13
somheder, herunder banken. Når forslaget er implementeret i dansk lovgivning, medfører dette, at banken
ikke vil være omfattet af rapporteringskravene jf. CSRD.
Banken vil dog fortsat lave årsrapportering om ESG-forhold og som minimum på et rapporteringsniveau i
lighed med de forrige år.
I banken kan fokus på bæredygtighed overordnet opdeles i to spor:
• Bankens indflydelse på interessenter, herunder særligt kunder.
• Banken som virksomhed.
Indflydelsen på kunderne skal ske via den gode kundedialog, som i højere grad også skal indeholde en
dialog om muligheder og trusler relateret til bæredygtighed.
Privatkunderne skal præsenteres for relevante muligheder, såsom: at energieffektivisere deres ejendomme,
få attraktiv finansiering af elbil og placere investeringsmidler, så de præger den bæredygtige udvikling i tråd
med kundens bæredygtighedspræferencer. Erhvervskunderne skal gøres opmærksom på de forhold, som
relaterer sig til bæredygtighedsbegrebet (ESG), som omhandler: Miljøforhold (E – Environment), Sociale
forhold (S – Social) og Ledelsesmæssige forhold (G – Governance).
Banken har igennem flere år arbejdet på at reducere strømforbruget ved energireducerende tiltag. I somme-
ren 2023 fik banken installeret solceller på hovedkontoret i Skjern, hvilket i 2024 har medført, at bankens køb
af strøm fra elnettet er reduceret i niveauet 1/3 i forhold til inden installationen af solcellerne. Banken kom-
penserer desuden det øvrige forbrug af strøm via køb af oprindelsescertifikater af strøm fra danske vindmøl-
ler. Bankens seneste ESG-rapport kan læses i sin helhed på bankens hjemmeside:
www.skjernbank.dk/aarsrapport2024/esg-rapport
NETTORENTEINDTÆGTER
Renteindtægterne udgør 119,7 mio. kr. og er reduceret med 11,3 mio. kr. svarende til 8,6 %. Renteudgifterne
til indlån udgør 17,6 mio. kr. og er reduceret med 4,0 mio. kr. De samlede renteudgifter udgør 19,5 mio. kr.
Renteindtægter i kvartalerne
mio. kr.
119,7
129,5
132,3
130,6
131,0
1. kvt. 2025
4. kvt. 2024
3. kvt. 2024
2. kvt. 2024
1. kvt. 2024
Nettorenteindtægterne er i forhold til 31. marts 2024 faldet med 7,4 mio. kr., svarende til 6,9 %, og udgør
100,2 mio. kr.
14
Gebyrer- og provisionsindtægter
(mio. kroner)
Værdipapirhandel og depoter
Betalingsformidling
Lånesagsgebyrer
Garantiprovision
Øvrige gebyrer og provisioner
22,7
7,1
22,3
4,8
6,2
19,1
7,0
20,8
4,5
5,8
I de kommende kvartaler forventes et fortsat stigende pres på rentemarginalerne, primært med øget pres på
udlånsrenterne, mens indlånsrenterne også ventes at falde, dog ikke helt i takt med det generelle rentefald.
Indskudsbevisrenten er i april 2025 reduceret til 1,85 %, og Nationalbanken forventes at reduceres renten
yderligere i 2. og 3. kvartal 2025.
NETTOGEBYR- OG PROVISIONSINDTÆGTER
Nettoindtægter fra gebyrer og provisioner udgør 61,5 mio. kr. mod 55,5 mio. kr. i 2024, og er dermed steget
med 6,0 mio. kr. Banken konstaterer stigende indtægter på alle gebyrtyper. Der opleves stigende aktivitet på
bolig- og investeringsområdet, mens de mange nye kunder medfører stigende øvrige gebyrer. Lånesagsge-
byrerne stiger med 1,5 mio. kr. mens indtægter fra værdipapirhandel og depot stiger med 0,4 mio. kr.
Garantiprovision stiger med 0,1 mio. kr. mens betalingsformidling og øvrige gebyrer er steget med 3,9 mio.
kr. Afgivne gebyrer er faldet med 0,1 mio. kr.
UDBYTTE
Pr. 31/3 2025
Pr. 31/3 2024
Bankens modtagne udbytter er 68 t.kr. pr. 31. marts 2025 mod. 122 t. kr. pr. 31. marts 2024.
NETTORENTE- OG GEBYRINDTÆGTER
Nettorente- og gebyrindtægter er faldet med 1,4 mio. kr. svarende til 0,9 % og udgør 161,7 mio. kr.
KURSREGULERINGER
De samlede kursreguleringer er positive med 11,1 mio. kr. mod 15,2 mio. kr. pr. 31. marts 2024. Kursregule-
ringerne fordeler sig med 0,4 mio. kr. på obligationsbeholdningen og 7,3 mio. kr. på aktiebeholdningen, hvor
sektoraktier udgør 9,3 mio. kr. Kursreguleringen på aktier i handelsbeholdningen er dermed negative med
2,0 mio. kr. Herudover er der på valuta og afledte finansielle instrumenter opnået tilfredsstillende indtægter
på 3,4 mio. kr. mod 3,1 mio. kr. pr. 31. marts 2024.
Bankens strategi på værdipapirområdet er strukturelt forsigtig, og de betydelige udsving på markederne
medfører ikke ændringer i den overordnede strategi.
OMKOSTNINGER
Omkostninger til personale og administration m.v. er øget 9,3 mio. kr. og udgør 80,6 mio. kr. Personaleudgif-
ter er øget med 5,0 mio. kr. i forhold til 31. marts 2024 og administrationsomkostninger er øget med 4,3
15
mio. kr. fordelt mellem IT-udgifter, markedsføring og øvrige administrationsomkostninger.
Stigningen i personaleudgifter skyldes primært at antallet af medarbejdere er øget med 16, primært kunde-
rådgivere til servicering af bankens mange nuværende og nye kunder.
PERIODENS RESULTAT
Resultat før skat udgør 85,7 mio. kr. mod 102,7 mio. kr. pr. 31. marts 2024.
Efter skat udgør periodens resultat 57,9 mio. kr., en tilbagegang på 18,2 mio. kr., hvilket isoleret set er
utilfredsstillende, men forventet som følge af renteudviklingen i samfundet. Internt i banken er fokus rettet
på aktivitetsniveauet, og her er det tilfredsstillende at forretningsomfanget i samtlige afdelinger og forret-
ningsområder, herunder distribution af produkter som realkredit, forsikringer, investeringer og pension er
stigende.
Basisresultatet er realiseret med 82,8 mio. kr., hvilket er 10,9 mio. kr. lavere end 31. marts 2024:
Beløb i 1.000 kr.
Netto renteindtægter
Netto gebyrindtægter
Udbytte af aktier m.v.
Valutaindtjening*
Andre driftsindtægter
Basisindtægter i alt
Udgifter til personale og administration
Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver
Andre driftsudgifter
Basisudgifter i alt
Basisresultat
Nedskrivninger på udlån og andre tilgodehavender m.v.
Kursreguleringer*
Resultat før skat
Skat
Årets resultat
2025
2024
100.168
61.502
68
3.481
264
165.483
80.603
2.031
0
82.634
107.563
55.475
122
3.119
462
166.741
71.289
1.725
0
73.014
1.1-31.12
2024
422.148
196.418
16.452
12.820
4.785
652.623
280.467
13.885
665
295.017
82.849
93.727
357.606
-4.792
7.639
85.696
27.829
57.867
-3.091
12.097
102.733
26.711
76.022
-18.176
25.214
364.644
90.532
274.112
*) Valutaindtjening og kursreguleringer specificeres i noten ”Kursreguleringer”, der findes på side 26.
16
STORAKTIONÆRER
Banken har pr. 31. marts 2025 fire storaktionærer, som alle har 5% af stemmerettighederne:
Investeringsselskabet af 15. maj (AP Pension Livsforsikringsaktieselskab, København Ø.), der ved seneste
ejermeddelelse herom ejer 20,75 % af aktiekapitalen, Heine Delbing, som personligt og via selskaberne
Olalde Holding ApS, Evostate Invest ApS og Storegade ApS, ved seneste ejermeddelelse herom besidder
10,01 % af aktiekapitalen, EURO STEEL 1988 APS, der ved seneste ejermeddelelse herom ejer 5,15 % af
aktiekapitalen, samt Kim Pedersen, som personligt og via det 100 % ejede selskab Immoinvest.dk ApS, ved
seneste ejermeddelelse herom besidder 5,0 % af aktiekapitalen.
LIKVIDITET
De rene kundeindlån udgør 8.935,3 mio. kr. og inkl. puljeordninger 11.240,8 mio. kr., hvoraf 8.595,7 mio. kr.
er dækket af Indskydergarantiordningen. Indlånene anses for stabile, idet disse i høj grad hidrører fra basis-
kundeforhold.
Bankens likviditetsoverskud er solidt. LCR (Liquidity Coverage Ratio) likviditetsoverdækningen på 2.703 mio.
kr. overstiger såvel de lovgivningsmæssige krav, som de af bankens bestyrelse fastsatte skærpede likvidi-
tetsmål. LCR-nøgletallet viser, hvorledes banken er i stand til at honorere sine betalingsforpligtelser indenfor
en kommende 30 dages periode uden adgang til markedsfunding. Nøgletallet beregnes ved at sætte ban-
kens likviditetsbeholdning og let realisable aktiver i forhold til bankens betalingsforpligtelser de kommende
30 dage opgjort efter nærmere regler.
Banken har fastsat en intern grænse for minimumslikviditetsoverdækning på 175 %, der overstiger mini-
mumskravet fra Finanstilsynets på 100 %. Banken opfylder målsætningen og har pr. 31. marts 2025 et
LCR-nøgletal på 388 %.
Likviditetsoverdækningen målt efter NSFR (Net Stable Funding Ratio) nøgletallet udviser 137 %, hvor
bankens interne grænse herfor er fastsat til 120 %, mens minimumskravet fra Finanstilsynet er 100 %.
Nøgletallet angiver den krævede mængde stabil finansiering, som banken skal holde ved den nuværende
likviditetsprofil for de aktiver, som banken finansierer og de potentielle likviditetstræk, der måtte opstå fra
kredittilsagn og andre ikke balance-førte poster.
SKJERN BANK AKTIEN
Banken er ejet af 14.230 aktionærer. Aktiekursen pr. 31. marts 2025 var 197,0 mod 210,0 ved årets begyn-
delse. Markedsværdien udgør 1.899,0 mio. kr., svarende til kurs / indre værdi på 1,07.
17
FORVENTNINGER
For helåret er forventningerne udmeldt til et basisresultat i intervallet 290 – 310 mio. kr. og et resultat før
skat i intervallet 280 – 310 mio. kr.
”TILSYNSDIAMANTEN”
Finanstilsynets obligatoriske tilsynsdiamant angiver fire pejlemærker for pengeinstitutvirksomhed med
forhøjet risiko.
Bankens status på de enkelte pejlemærker pr. 31. marts 2025 er opgjort nedenfor.
Likviditetsoverdækning (min 100 %):
Likviditetsoverdækningen er fortsat tilfredsstillende og udgør 388 % pr. 31. marts 2025, mod 360 % pr. 31.
december 2024.
Ejendomseksponering (max 25 procent):
Ejendomseksponeringen er 7,6 % mod 8,7 % ved udgangen af 2024.
Store engagementer (max 175 procent):
Store engagementer er defineret som summen af bankens 20 største engagementer sat i forhold til den
egentlige kernekapital og nøgletallet udgør 117,4 % mod 118,2 % ved udgangen af 2024.
Udlånsvækst (max 20 procent):
Der er realiseret en udlånsvækst på 4,0 % pr. 31. marts 2025 mod en stigning i udlånet på 3,5 % ved
udgangen af 2024.
TRANSAKTIONER MED NÆRTSTÅENDE PARTER
Der har i perioden ikke været større transaktioner mellem Skjern Bank og bankens nærtstående parter.
RETSSAGER
Banken er som led i den almindelige drift involveret i tvister og retssager. Bankens risici på disse sager vurde-
res løbende af bankens advokater og ledelse. Hensættelser foretages ud fra en vurdering af risiko for tab.
BIDRAG TIL AFVIKLINGSFORMUEN
Bankens årlige bidrag til Afviklingsformuen udgør 23 t. kr. og er betalt i 2. kvartal 2025.
18
ANVENDT REGNSKABSPRAKSIS
Delårsrapporten er udarbejdet i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed, herunder Finanstilsy-
nets bekendtgørelse om finansielle rapporter for kreditinstitutter og fondsmæglerselskaber m.fl. og yderlige-
re danske oplysningskrav til delårsrapporter for børsnoterede selskaber.
Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til årsrapporten for 2024.
BEGIVENHEDER EFTER 31. MARTS 2025
Der er ikke indtruffet forhold efter balancedagen, der er af betydning for bedømmelsen af periodens resultat.
19
LEDELSESPÅTEGNING
Vi har dags dato behandlet og godkendt delårsrapporten for perioden 1. januar – 31. marts 2025 for Skjern Bank
A/S.
Delårsrapporten er aflagt i overensstemmelse med Lov om finansiel virksomhed, herunder bekendtgørelse om
finansielle rapporter for kreditinstitutter og fondsmæglerselskaber m.fl. og yderligere danske oplysningskrav til
delårsrapporter for børsnoterede pengeinstitutter.
Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, således at regnskabet giver et retvisende billede af
bankens aktiver og passiver, finansielle stilling samt resultatet.
Vi anser ledelsesberetningen for at indeholde en retvisende redegørelse for udviklingen i bankens aktiviteter
og økonomiske forhold, samt en beskrivelse af de væsentligste risici og usikkerhedsfaktorer, som banken kan
påvirkes af.
Der er ikke foretaget revision eller review af delårsrapporten, men ekstern revision har påset, at betingelserne
for indregning af periodens indtjening i kernekapitalen er opfyldt.
Skjern, den 8. maj 2025
Skjern Bank A/S
Per Munck Thomas Baun
Adm. direktør Bankdirektør
BESTYRELSEN FOR SKJERN BANK A/S
Hans Ladekjær Jeppesen
Formand
Bjørn Jepsen
Næstformand
Finn Erik Kristiansen
Niels Erik Kjærgaard
Ole Strandbygaard
Merete Lundøe Hillmann
Lars Skov Hansen Carsten Jensen
Michael Tang Nielsen
20
RESULTAT- OG TOTALINDKOMSTOPGØRELSE
1. JANUAR – 31. MARTS
Beløb i 1.000 kr.
Renteindtægter
Renteudgifter
Netto renteindtægter
Udbytte af aktier m.v.
Gebyrer og provisionsindtægter
Afgivne gebyrer og provisionsudgifter
Netto rente- og gebyrindtægter
Kursreguleringer
Andre driftsindtægter
Udgifter til personale og administration
Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver
Andre driftsudgifter i alt
Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender m.v. i alt
Resultat før skat
Skat
Periodens resultat
Heraf indehavere af hybride kernekapitalinstrumenters andel mv.
TOTALINDKOMSTOPGØRELSE
Periodens resultat
Anden totalindkomst efter skat
Periodens totalindkomst
2025
2024
119.690
19.522
100.168
68
63.134
1.632
161.738
11.120
264
80.603
2.031
0
4.792
85.696
27.829
57.867
1.290
57.867
0
57.867
131.003
23.440
107.563
122
57.239
1.764
163.160
15.216
462
71.289
1.725
0
3.091
102.733
26.711
76.022
1.290
76.022
0
76.022
1.1-31.12
2024
523.365
101.217
422.148
16.452
201.931
5.513
635.018
38.034
4.785
280.467
13.885
665
18.176
364.644
90.532
274.112
5.287
274.112
0
274.112
21
BALANCE PR. 31. MARTS
Beløb i 1.000 kr.
AKTIVER
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris
Obligationer til dagsværdi
Aktier m.v.
Aktiver tiknyttet puljeordninger
Grunde og bygninger, i alt
Investeringsejendomme
Domicilejendomme
Domicilejendomme, leasing
Øvrige materielle aktiver
Aktuelle skatteaktiver
Andre aktiver
Periodeafgrænsningsposter
Aktiver i alt
2025
2024
3.144.448
86.416
6.994.406
710.373
328.033
2.305.482
80.005
3.086
60.082
16.837
7.027
770
114.104
40
2.025.811
67.014
6.725.781
702.309
293.199
1.786.256
80.217
3.019
58.646
18.552
6.225
0
114.915
50
1.1-31.12
2024
3.082.942
79.480
6.962.528
612.087
297.765
1.992.993
81.045
3.085
60.334
17.626
7.555
14.818
118.418
136
13.771.104
11.801.777
13.249.767
22
Beløb i 1.000 kr.
PASSIVER
GÆLD
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker
Indlån og anden gæld
Indlån i puljeordninger
Aktuelle skatteforpligtelser
Andre passiver
Periodeafgrænsningsposter
Gæld i alt
HENSATTE FORPLIGTELSER
Hensættelser til udskudt skat
Hensættelser til tab på garantier
Hensatte forpligtelser i alt
EFTERSTILLEDE KAPITALINDSKUD
Ansvarlig lånekapital
Efterstillede kapitalindskud ialt
EGENKAPITAL
Aktiekapital
Overført overskud
Udbytte
Kapitalejernes andel af egenkapital
Indehavere af hybrid kernekapitalinstrumenter
Egenkapital i alt
2025
2024
1.1-31.12
2024
533
8.935.345
2.305.482
0
578.822
2.350
11.822.532
4.524
14.665
19.189
99.961
99.961
192.800
1.576.597
-
1.769.397
60.025
1.829.422
42
7.918.879
1.786.256
9.967
344.588
2.038
10.061.770
5.430
17.127
22.557
99.460
99.460
192.800
1.365.298
-
1.558.098
59.892
1.617.990
2.977
8.893.150
1.992.993
0
437.774
327
11.327.221
4.524
11.514
16.038
99.836
99.836
192.800
1.518.851
33.740
1.745.391
61.281
1.806.672
Passiver i alt
13.771.104
11.801.777
13.249.767
23
EVENTUALFORPLIGTELSER PR. 31. MARTS
Beløb i 1.000 kr.
GARANTIER
Finansgarantier
Tabsgarantier for realkreditudlån
Tinglysnings- og konverteringsgarantier
Øvrige eventualforpligtelser
I alt
Andre eventualforpligtelser
Uigenkaldelige kredittilsagn
I alt
2025
2024
815.682
218.713
673.185
176.486
1.884.066
461.264
412.683
543.707
151.679
1.569.333
1.1-31.12
2024
864.294
216.545
563.192
172.319
1.816.350
363.990
363.990
235.969
235.969
350.510
350.510
24
EGENKAPITALOPGØRELSE PR. 31. MARTS
Egenkapital 31. december 2023
192.800
48.200
61.148
Aktiekapital
Foreslået
udbytte
Hybrid
kernekapital
Køb og salg af egne aktier, netto
Udbytte egne aktier
Udbetalt udbytte for regnskabsåret 2023
Udbetalt rente hybrid kernekapital
Periodens resultat
Egenkapital 31. marts 2024
Køb og salg af egne aktier, netto
Udbytte egne aktier
Udbetalt udbytte for regnskabsåret 2023
Amortisering hybrid kernekapital
Udbetalt rente hybrid kernekapital
Årets resultat
Egenkapital 31. december 2024
Køb af egne aktier
Salg af egne aktier
Medarbejderaktieordning
Udbytte egne aktier
Udbetalt udbytte for regnskabsåret 2024
Amortisering hybrid kernekapital
Udbetalt rente hybrid kernekapital
Årets resultat
Egenkapital 31. marts 2025
-48.200
192.800
0
192.800
33.740
33.740
-33.740
192.800
0
-2.546
1.290
59.892
-131
-5.023
5.287
61.281
-2.546
1.290
60.025
Overført
overskud
1.283.918
-25
3
6.670
74.732
1.365.298
-155
3
235.085
1.518.851
-41.415
34.173
3.625
3
4.783
56.577
1.576.597
Total
1.586.066
-25
3
-41.530
-2.546
76.022
1.617.991
-155
3
-48.200
-131
-5.023
274.112
1.806.672
-41.415
34.173
3.625
3
-28.957
0
-2.546
57.867
1.829.422
25
NOTER PR. 31. MARTS
Beløb i 1.000 kr.
RENTEINDTÆGTER
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
Udlån og andre tilgodehavender
Obligationer
Afledte finansielle instrumenter i alt
heraf
Valutakontrakter
Rentekontrakter
Øvrige renteindtægter
I alt renteindtægter
RENTEUDGIFTER
Indlån og anden gæld
Efterstillede kapitalindskud
Øvrige renteudgifter
I alt renteudgifter
GEBYRER OG PROVISIONSINDTÆGTER
Værdipapirhandel og depoter
Betalingsformidling
Lånesagsgebyrer
Garantiprovision
Øvrige gebyrer og provisioner
I alt gebyrer og provisionsindtægter
KURSREGULERINGER
Obligationer
Aktier i alt
Aktier i sektorselskaber
Andre aktier
Valuta
Afledte finansielle instrumenter
Aktiver tilknyttet puljeordninger
Indlån i puljeordninger
I alt kursreguleringer
2025
17.329
97.397
3.904
1.059
-174
1.233
1
119.690
17.594
1.674
254
19.522
6.259
4.818
22.284
7.055
22.718
63.134
377
7.330
9.307
-1.977
3.481
-68
-27.183
27.183
11.120
2024
18.737
106.117
5.075
1.074
-62
1.136
0
131.003
21.625
1.623
192
23.440
5.824
4.544
20.777
6.985
19.109
57.239
772
11.275
8.320
2.955
3.119
50
-48.213
48.213
15.216
1.1-31.12
2024
80.144
420.107
19.494
3.549
-358
3.907
71
523.365
92.792
6.583
1.842
101.217
24.887
19.114
81.927
28.458
47.545
201.931
8.736
16.476
13.095
3.381
12.820
2
-273.029
273.029
38.034
26
Beløb i 1.000 kr.
UDGIFTER TIL PERSONALE OG ADMINISTRATION
LØNNINGER TIL DIREKTION, BESTYRELSE MV.
Direktion, inkl. pensionsbidrag*)
Heraf fast vederlag, inkl. pensionsbidrag
Bestyrelse
Revisionsudvalg (3 medlemmer fra bestyrelsen)
Risikoudvalg (3 medlemmer fra bestyrelsen)
Nomineringsudvalg (3 medlemmer fra bestyrelsen)
Repræsentantskab
I alt
PERSONALEUDGIFTER
Lønninger
Pensioner
Udgifter til social sikring
Lønsumsafgift
I alt
Øvrige administrationsudgifter i alt
I alt udgifter til personale og administration
ANTAL BESKÆFTIGEDE
Det gennemsnitlige antal ansatte omregnet til heltid
NEDSKRIVNINGER PÅ UDLÅN OG TILGODEHAVENDER M.V.
Nedskrivninger i årets løb
Tilbageførsel af nedskrivninger foretaget i tidligere regnskabsår
Endelig tabt, ikke tidligere nedskrevet
Renter vedrørende den nedskrevne del af udlån
Indgået på tidligere afskrevne fordringer
Nedskrivninger i alt
2025
2024
1.1-31.12
2024
1.405
1.405
585
0
0
0
0
1.990
34.380
3.980
472
5.453
44.285
34.328
80.603
1.389
1.389
548
0
0
0
0
1.937
30.333
3.550
416
5.008
39.307
30.045
71.289
5.629
5.629
2.303
140
140
40
182
8.434
126.485
14.749
1.898
17.735
160.867
111.166
280.467
212
197
199
57.353
-49.965
194
-2.446
-344
4.792
77.977
-73.103
118
-1.838
-63
3.091
194.040
-164.851
2.072
-7.699
-5.386
18.176
27
NOTER PR. 31. MARTS (fortsat)
Beløb i 1.000 kr.
UDVIKLING I NEDSKRIVNINGER OG HENSÆTTELSER VEDRØRENDE FI-
NANSIELLE AKTIVER TIL AMORTISERET KOSTPRIS OG ØVRIGE
KREDITRISICI
STADIE 1 NEDSKRIVNINGER, INGEN BETYDELIG STIGNING I
KREDITRISIKOEN
Stadie 1 nedskrivninger primo
Udgiftsførte stadie 1 nedskrivninger i perioden
Tilbageførte stadie 1 nedskrivninger i perioden
Stadie 1 nedskrivninger ultimo
STADIE 2 NEDSKRIVNINGER, BETYDELIG STIGNING I KREDITRISIKOEN
OG KREDITFORRINGEDE
Stadie 2 nedskrivninger primo
Udgiftsførte stadie 2 nedskrivninger i perioden
Tilbageførte stadie 2 nedskrivninger i perioden
Stadie 2 nedskrivninger ultimo
STADIE 3, KREDITFORRINGEDE
Stadie 3 nedskrivninger primo
Udgiftsførte stadie 3 nedskrivninger i perioden
Tilbageførte stadie 3 nedskrivninger i perioden
Tabsbogført dækket af stadie 3 nedskrivninger
Stadie 3 nedskrivninger ultimo
Samlede nedskrivninger i alt
HENSÆTTELSER
Hensættelser primo
Hensættelser i årets løb
Tilbageførsel af hensættelser
Tabsbogførte hensættelser
Hensættelser på garantidebitorer i alt
2025
2024
1.1-31.12
2024
19.761
4.546
-4.494
19.813
123.918
24.376
-26.921
121.373
169.798
22.185
-15.604
-5.007
171.372
312.558
11.514
6.246
-2.947
-148
14.665
44.907
17.734
-12.452
50.189
117.214
33.636
-35.748
115.102
147.647
20.944
-22.951
-1.629
144.011
309.302
13.416
5.663
-1.952
0
17.127
44.907
11.174
-36.320
19.761
117.214
84.345
-77.641
123.918
147.647
94.614
-45.081
-27.382
169.798
313.477
13.416
3.907
-5.809
0
11.514
Samlede nedskrivninger og hensættelser
327.223
326.429
324.991
Udviklingen kan forklares ved følgende udvikling i fordeling af maksimal kreditrisiko på stadier samt udvikling i det vægtede gennemsnit
i ratingen:
28
Primo
Nedskrivning
- i % af samlede nedskrivninger
Maksimal kreditrisiko
- i % af maksimal kreditrisiko
Rating, vægtet gennemsnit
Ultimo
Nedskrivning
- i % af samlede nedskrivninger
Maksimal kreditrisiko
- i % af maksimal kreditrisiko
Rating, vægtet gennemsnit
Stadie 1
Stadie 2
Stadie 3
19.761
6%
13.442.037
89%
2,3
19.813
6%
13.722.822
89%
2,3
123.917
40%
1.318.561
9%
6,3
121.373
39%
1.311.713
9%
6,6
169.798
54%
0%
10,0
171.372
55%
315.317
2%
10,0
Som følge af den geopolitiske og makroøkonomiske situation, herunder krigene i Ukraine og mellem Israel og Hamas, usikkerheden om konsekvenserne
af indførelsen af CO2-afgiften for landbruget samt udfaldet af Donald Trumps toldmur har banken fastholdt et ledelsesmæssigt skøn på 100 mio. kr. pr 31.
marts 2025.
Banken har foretaget et skøn over forøgede nedskrivningsprocenter for segmenterne private, erhverv og landbrug i tilfælde af konjunkturtilbageslag, hvilket
bl.a. omfatter, at banken har ajourført makrofaktorer, benchmarksberegninger m.v.
De samlede ledelsesmæssige skøn på 100 mio. kr. er fordelt med 10,0 mio. kr. i stadie 1 (31/3 2024: 32,1 mio. kr.), med 70,0 mio. kr. i stadie 2 (31/3 2024:
54,5 mio. kr.) og med 20,0 mio. kr. i stadie 3 (31/3 2024: 13,4 mio.kr.)
Beløb i 1.000 kr.
2025
2024
1.1-31.12
2024
UDLÅN M.V. MED STANDSET RENTEBEREGNING UDGØR
42.986
74.559
53.480
AKTIEKAPITAL
Antal aktier á kr. 20 (stk.)
Aktiekapital
EGNE KAPITALANDELE
Antal af egne aktier i beholdning (stk.)
Pålydende værdi heraf
Markedsværdi heraf
Egne aktiers andel af bankens aktiekapital (pct.)
9.640.000
192.800
9.640.000
192.800
9.640.000
192.800
27.263
545
5.371
0,28%
6.037
121
1.129
0,06%
7.586
152
1.593
0,08%
29
KAPITALFORHOLD 31. MARTS
Beløb i 1.000 kr.
2025
2024
Egenkapital fratrukket rente til hybrid kapital
Heraf indehavere af hybrid kernekaptal
Foreslået udbytte
Fradrag for ramme til aktietilbagekøbsprogram
Aktuel udnyttelse af ramme til aktietilbagekøbsprogram
Fradrag for summen af kapitalandele mv over 10 %
NPE tillæg
Fradrag for forsigtig værdiansættelse
Fradrag for handelsramme til egne aktier
Egentlig kernekapital (eksl. hybrid kernekapital)
Indehavere af hybrid kernekapital
Kernekapital
Ansvarlig lånekapital
Fradrag for summen af kapitalandele mv over 10 %
Kapitalgrundlag
Risikovægtede eksponeringer med kreditrisiko
Risikovægtede eksponeringer med markedsrisiko
Risikovægtede eksponeringer med operationel risiko
Den samlede risikoeksponering i alt
Egentlig kernekapitalprocent
Kernekapitalprocent
Kapitalprocent
1.828.132
-60.025
-15.560
-33.740
4.305
-119.917
-17.826
-1.041
-4.748
1.579.580
60.025
1.639.605
99.961
0
1.739.566
6.000.401
247.420
689.931
6.937.752
22,8
23,6
25,1
1.616.701
-59.892
-15.733
0
0
-107.012
-16.172
-999
-4.507
1.412.386
59.892
1.472.278
99.460
-618
1.571.120
5.430.395
222.960
926.343
6.579.698
21,5
22,4
23,9
1.1-31.12
2024
1.801.515
-61.281
-33.740
-33.740
0
-91.432
-17.576
-913
-5.061
1.557.772
61.281
1.619.053
99.836
0
1.718.889
5.637.100
239.999
1.097.530
6.974.629
22,3
23,2
24,6
30
SKJERN
Banktorvet 3
6900 Skjern
Tlf. 9682 1333
ESBJERG
Kongensgade 58
6700 Esbjerg
Tlf. 9682 1500
RIBE
J. Lauritzens Plads 1
6760 Ribe
Tlf. 9682 1600
VIRUM
Kongevejen 159
2830 Virum
Tlf. 9682 1480
ØLGOD
Storegade 16-18
6870 Ølgod
Tlf. 9682 1540
VARDE
Bøgevej 2
6800 Varde
Tlf. 9682 1640
BRAMMING
Storegade 20
6740 Bramming
Tlf. 9682 1580
HELLERUP
Strandvejen 143
2900 Hellerup
Tlf. 9682 1450
HØRSHOLM
Rungstedvej 13
2970 Hørsholm
Tlf. 9682 1420
CARLSBERG BYEN
Ny Carlsberg Vej 140
1799 København V
Tlf. 9682 1680
31